XML 84 R27.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.8
Note 11 - Fair Value Measurements (Tables)
9 Months Ended 12 Months Ended
Sep. 30, 2014
Dec. 31, 2013
Disclosure Text Block [Abstract]    
Schedule of Fair Value, Assets and Liabilities Measured on Recurring Basis [Table Text Block]

September 30, 2014

 

Fair Value Measurements Using

   

Total at

 
   

Level 1

   

Level 2

   

Level 3

   

Fair Value

 

Assets

 

(In thousands)

 
                                 

Securities available-for-sale

                               

U.S. Treasury securities

  $ 540,088     $ -     $ -     $ 540,088  

Mortgage-backed securities

    -       683,324       -       683,324  

Collateralized mortgage obligations

    -       46       -       46  

Corporate debt securities

    -       94,337       -       94,337  

Mutual funds

    5,817       -       -       5,817  

Preferred stock of government sponsored entities

    -       9,252       -       9,252  

Other equity securities

    7,228       -       -       7,228  

Total securities available-for-sale

    553,133       786,959       -       1,340,092  

Warrants

    -       -       12       12  

Interest rate swaps

    -       442       -       442  

Foreign exchange contracts

    -       1,936       -       1,936  

Total assets

  $ 553,133     $ 789,337     $ 12     $ 1,342,482  
                                 

Liabilities

                               
                                 

Interest rate swaps

  $ -     $ 280     $ -     $ 280  

Foreign exchange contracts

    -       4,437       -       4,437  

Total liabilities

  $ -     $ 4,717     $ -     $ 4,717  

December 31, 2013

 

Fair Value Measurements Using

   

Total at

 
   

Level 1

   

Level 2

   

Level 3

   

Fair Value

 

Assets

 

(In thousands)

 
                                 

Securities available-for-sale

                               

U.S. Treasury securities

  $ 460,193     $ -     $ -     $ 460,193  

Mortgage-backed securities

    -       952,815       -       952,815  

Collateralized mortgage obligations

    -       6,106       -       6,106  

Asset-backed securities

    -       123       -       123  

Corporate debt securities

    -       150,304       -       150,304  

Mutual funds

    5,724       -       -       5,724  

Preferred stock of government sponsored entities

    -       11,403       -       11,403  

Total securities available-for-sale

    465,917       1,120,751       -       1,586,668  

Trading securities

    -       4,936       -       4,936  

Warrants

    -       -       30       30  

Foreign exchange contracts

    -       6,182       -       6,182  

Total assets

  $ 465,917     $ 1,131,869     $ 30     $ 1,597,816  
                                 

Liabilities

                               
                                 

Foreign exchange contracts

  $ -     $ 6,140     $ -     $ 6,140  

Total liabilities

  $ -     $ 6,140     $ -     $ 6,140  
 
Fair Value Measurements, Nonrecurring [Table Text Block]
    September 30, 2014           Total Losses / (Gains)  
   

Fair Value Measurements Using

   

Total at

   

Three Months Ended

   

Nine Months Ended

 
   

Level 1

   

Level 2

   

Level 3

   

Fair Value

   

September 30, 2014

   

September 30, 2013

   

September 30, 2014

   

September 30, 2013

 

 

 

(In thousands)

 
Assets                                                                 

Impaired loans by type:

                                                               

Commercial loans

  $ -     $ -     $ 4,255     $ 4,255     $ -     $ -     $ 17     $ 536  

Commercial mortgage loans

    -       -       24,974       24,974       515       394       515       459  

Construction loans

    -       -       12,773       12,773       -       -       -       -  

Residential mortgage loans and equity lines

    -       -       12,507       12,507       32       160       32       191  

Total impaired loans

    -       -       54,509       54,509       547       554       564       1,186  

Other real estate owned (1)

    -       14,340       4,110       18,450       (48 )     111       277       (1,267 )

Investments in venture capital

    -       -       5,698       5,698       49       84       317       295  

Total assets

  $ -     $ 14,340     $ 64,317     $ 78,657     $ 548     $ 749     $ 1,158     $ 214  
   

December 31, 2013

   

Total Losses / (Gains)

 
   

Fair Value Measurements Using

   

Total at

   

Twelve Months Ended

 
   

Level 1

   

Level 2

   

Level 3

   

Fair Value

   

December 31, 2013

   

December 31, 2012

 

 

 

(In thousands)

 
Assets                                                

Impaired loans by type:

                                               

Commercial loans

  $ -     $ -     $ 7,584     $ 7,584     $ 5,731     $ -  

Commercial mortgage loans

    -       -       29,001       29,001       125       440  

Construction- residential

    -       -       500       500       -       -  

Construction- other

    -       -       15,363       15,363       -       65  

Residential mortgage loans and equity lines

    -       -       14,236       14,236       213       605  

Land loans

    -       -       29       29       -       162  

Total impaired loans

    -       -       66,713       66,713       6,069       1,272  

Other real estate owned (1)

    -       13,248       26,498       39,746       (3,134 )     10,904  

Investments in venture capital

    -       -       8,900       8,900       409       309  

Equity investments

    642       -       -       642       -       181  

Total assets

  $ 642     $ 13,248     $ 102,111     $ 116,001     $ 3,344     $ 12,666