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Exhibit 99.2

 

Nationwide Bank Deals Announced Between January 1, 2018 and October 10, 2018 with Target Assets Between $500 Million and $1 Billion

  
              Transaction
Information		           Seller Financial
Information		                    

Acquiror

   Target   Annc. Date     Deal
Value
($mm)		     Price/
LTM
EPS
(x)		     Price/
TBVPS
(%)		     Core
Deposit
Prem.
(%)		     Total
Assets
($mm)		     Total
Equity
($mm)		     TCE/
TA
(%)		     LTM
ROAA
(%)		     LTM
ROAE
(%)		     NPAs/
Assets
(%)		  

American National Bankshares Inc. (VA)

   HomeTown Bankshares
Corporation (VA)		     10/1/2018       95.3       27.4       182       11.0       558       52       9.3       0.64       6.9       1.59  

Park National Corporation (OH)

   CAB Financial Corporation
(SC)		     9/13/2018       140.3       28.0       183       12.9       731       79       10.2       0.70       6.3       0.58  

Banner Corporation (WA)

   Skagit Bancorp, Inc. (WA)     7/25/2018       192.4       21.6       240       15.5       922       80       8.7       0.98       11.3       0.36  

ConnectOne Bancorp, Inc. (NJ)

   Greater Hudson Bank (NY)     7/12/2018       76.3       36.3       135       5.7       501       57       11.3       0.41       3.5       1.59  

Northwest Bancshares, Inc. (PA)

   Donegal Financial Services
Corp. (PA)		     6/12/2018       86.1       20.3       174       7.4       577       86       13.8       0.82       5.5       0.32  

Seacoast Banking Corporation of Florida (FL)

   First Green Bancorp, Inc. (FL)     6/11/2018       135.1       35.8       178       13.3       731       77       10.5       0.91       8.1       0.07  

German American Bancorp, Inc. (IN)

   First Security, Inc. (KY)     5/22/2018       103.3       35.5       162       11.1       586       59       9.2       0.48       5.0       2.04  

Stifel Financial Corp. (MO)

   Business Bancshares, Inc.
(MO)		     5/10/2018       120.8       27.2       173       16.2       619       74       12.0       0.86       7.3       1.03  

First Interstate BancSystem, Inc. (MT)

   Northwest Bancorporation,
Inc. (WA)		     4/25/2018       155.6       28.8       219       13.9       827       82       8.6       0.70       7.0       0.64  

Private Investor—Gaylon Lawrence Jr. (-)

   Volunteer State Bancshares,
Inc. (TN)		     4/25/2018       127.5       28.1       234       20.3       622       61       9.8       1.50       14.5       1.39  

National Commerce Corporation (AL)

   Landmark Bancshares, Inc.
(GA)		     4/24/2018       115.4       16.0       222       17.7       595       70       10.8       1.36       11.9       1.11  

RBB Bancorp (CA)

   First American International
Corp. (NY)		     4/23/2018       116.8       19.2       177       12.1       873       79       7.3       0.95       10.6       0.30  

BancorpSouth Bank (MS)

   Icon Capital Corporation (TX)     4/18/2018       132.7       19.2       198       13.3       794       75       9.4       1.00       10.6       2.52  

QCR Holdings, Inc. (IL)

   Springfield Bancshares, Inc.
(MO)		     4/18/2018       84.3       17.4       184       13.6       563       49       8.6       1.56       17.3       0.18  

Triumph Bancorp, Inc. (TX)

   First Bancorp of Durango,
Inc. (IL)		     4/9/2018       134.5       36.4       203       12.7       634       56       8.5       0.94       9.3       1.22  

HarborOne Bancorp, Inc. (MHC) (MA)

   Coastway Bancorp, Inc. (RI)     3/14/2018       125.6       44.1       174       14.2       739       71       9.7       0.39       3.7       1.94  

Civista Bancshares, Inc. (OH)

   United Community Bancorp
(IN)		     3/12/2018       118.5       34.0       165       10.3       546       72       12.7       0.61       4.6       0.39  

First Choice Bancorp (CA)

   Pacific Commerce Bancorp
(CA)		     2/26/2018       114.4       23.5       194       15.5       536       64       11.3       0.88       7.4       0.20  

Nationwide Bank Deals Announced Between January 1, 2018 and October 10, 2018 with Target Assets Between $500 Million and $1 Billion

  
                Transaction
Information		           Seller Financial
Information		                    

Acquiror

   Target     Annc. Date     Deal
Value
($mm)		     Price/
LTM
EPS
(x)		     Price/
TBVPS
(%)		     Core
Deposit
Prem.
(%)		     Total
Assets
($mm)		     Total
Equity
($mm)		     TCE/
TA
(%)		     LTM
ROAA
(%)		     LTM
ROAE
(%)		     NPAs/
Assets
(%)		  

Mechanics Bank (CA)

    
 Learner Financial
Corporation (CA)		  
 		     2/12/2018       124.9       37.6       170       9.3       692       69       9.9       0.56       5.6       0.79  

Mid Penn Bancorp, Inc. (PA)

    
 First Priority Financial Corp.
(PA)		  
 		     1/16/2018       90.7       32.6       194       11.2       612       50       7.3       0.52       6.1       0.37  
    (20 Transactions)       High       192.4       44.1       240       20.3       922       86       13.8       1.56       17.3       2.52  
      Low       76.3       16.0       135       5.7       501       49       7.3       0.39       3.5       0.07  
      Mean       119.5       28.4       188       12.9       663       68       9.9       0.84       8.1       0.93  
      Median       119.6       28.0       182       13.1       621       71       9.7       0.84       7.2       0.72  
     

 Idaho
Independent
Bank¹		  
 
 		     183.1       34.3       245       18.4²       742       72       9.8       0.74       7.7       0.26 4  
              18.3³              

Note:

1:

Preliminary September 30, 2018 financial information, unless otherwise noted

2:

Core deposits defined as total deposits less time deposits greater than $100,000; assumes percentage of core deposits from June 30, 2018 financials applied to September 30, 2018 total deposits

3:

Core deposits defined as total deposits less time deposits greater than $250,000; assumes percentage of core deposits from June 30, 2018 financials applied to September 30, 2018 total deposits

4:

Ratio as of June 30, 2018

Excludes transactions where deal value was not reported

Source: S&P Global Market Intelligence; data as of October 10, 2018