N-Q 1 d127725dnq.htm SEI INSTITUTIONAL INTERNATIONAL TRUST SEI Institutional International Trust

 

 

UNITED STATES

SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION

Washington, D.C. 20549

 

 

FORM N-Q

 

 

QUARTERLY SCHEDULE OF PORTFOLIO HOLDINGS OF REGISTERED

MANAGEMENT INVESTMENT COMPANY

Investment Company Act File Number 811-05601

 

 

SEI Institutional International Trust

(Exact name of registrant as specified in charter)

 

 

SEI Investments

One Freedom Valley Drive

Oaks, PA 19456

(Address of principal executive offices) (Zip code)

 

 

c/o CT Corporation

155 Federal Street

Boston, MA 02110

(Name and address of agent for service)

 

 

Registrant’s telephone number, including area code: 1-800-342-5734

Date of fiscal year end: September 30, 2016

Date of reporting period: December 31, 2015

 

 

 


Item 1. Schedule of Investments


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

COMMON STOCK — 89.8%

  

Australia — 1.5%

  

AGL Energy

     6,557         $ 86   

Amcor

     84,850           827   

APA Group

     158,908           1,000   

Aristocrat Leisure

     83,396           617   

Bank of Queensland

     7,178           73   

Brambles

     432,155           3,624   

Caltex Australia

     202,270           5,532   

Challenger

     4,132           26   

CIMIC Group

     16,152           284   

Cochlear

     3,764           261   

Commonwealth Bank of Australia

     15,660           969   

CSL

     137,160           10,490   

CSR

     542,657           1,136   

Downer EDI

     121,970           318   

Incitec Pivot

     153,094           438   

Insurance Australia Group

     1,219,170           4,911   

Macquarie Group

     44,040           2,635   

Newcrest Mining*

     9,865           93   

Qantas Airways

     1,325,580           3,936   

QBE Insurance Group

     24,470           223   

Ramsay Health Care

     20,746           1,023   

Scentre Group‡

     39,976           121   

Sirtex Medical

     23,248           674   

Sonic Healthcare

     545           7   

Star Entertainment Grp

     154,008           569   

Tabcorp Holdings

     115,042           392   

Tatts Group

     10,780           34   

Telstra

     359,836           1,464   

TPG Telecom

     44,293           318   

Transurban Group

     151,827           1,154   

Treasury Wine Estates

     55,533           333   

Westfield

     79,020           544   
       

 

 

 
          44,112   
       

 

 

 

Austria — 0.2%

       

ANDRITZ

     80,595           3,946   

Erste Group Bank

     18,976           598   

OMV

     62,339           1,774   
       

 

 

 
          6,318   
       

 

 

 

Belgium — 1.6%

       

Ageas

     308,802           14,320   

AGFA-Gevaert*

     70,231           399   

Anheuser-Busch InBev

     8,867           1,097   

Colruyt

     45,886           2,361   

Delhaize Group

     49,206           4,797   

Euronav

     12,316           170   

Groupe Bruxelles Lambert

     83,482           7,115   

KBC Groep

     259,979           16,279   

Proximus

     5,561           181   
       

 

 

 
          46,719   
       

 

 

 
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Brazil — 0.0%

       

Cia Energetica de Minas Gerais ADR

     237,782         $ 357   

JBS

     113,100           353   

Tupy

     15,500           73   
       

 

 

 
          783   
       

 

 

 

Canada — 2.7%

       

Agrium

     73,373           6,555   

Alimentation Couche-Tard, Cl B

     148,800           6,525   

Bank of Montreal

     10,300           579   

Baytex Energy (A)

     470,869           1,519   

Cameco (A)

     502,302           6,193   

Canadian Imperial Bank of Commerce (A)

     61,100           4,011   

Canadian Natural Resources

     170,545           3,723   

Canadian Pacific Railway (A)

     49,480           6,314   

CGI Group, Cl A*

     23,900           953   

Cogeco Cable

     27,200           1,210   

Constellation Software (A)

     17,800           7,392   

Entertainment One

     106,941           263   

Gildan Activewear

     381,961           10,817   

Home Capital Group, Cl B (A)

     119,900           2,324   

Imperial Oil

     225,220           7,309   

Linamar

     21,100           1,135   

Magna International, Cl A

     81,500           3,293   

Power Corp of Canada

     38,900           810   

Quebecor, Cl B

     9,900           241   

Royal Bank of Canada

     64,100           3,422   

Sun Life Financial

     31,700           985   

Suncor Energy

     60,797           1,563   
       

 

 

 
          77,136   
       

 

 

 

China — 0.8%

       

Alibaba Group Holding ADR*

     51,100           4,153   

Ctrip.com International ADR*

     168,500           7,807   

NetEase ADR

     20,000           3,625   

Tencent Holdings

     416,900           8,203   
       

 

 

 
          23,788   
       

 

 

 

Denmark — 2.2%

       

Bavarian Nordic*

     11,467           598   

Chr Hansen Holding

     136,277           8,583   

Coloplast, Cl B

     101,405           8,253   

DSV

     10,601           419   

H Lundbeck

     154,388           5,287   

ISS

     352,675           12,795   

Jyske Bank*

     43,682           1,979   

Novo Nordisk, Cl B

     4,575           266   

Novo Nordisk ADR

     182,630           10,607   

Novozymes, Cl B

     157,252           7,567   

Pandora

     43,488           5,496   

Vestas Wind Systems

     13,289           935   

William Demant Holding*

     377           36   
       

 

 

 
          62,821   
       

 

 

 
 

 

1    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Finland — 0.6%

  

Amer Sports, Cl A

     27,087         $ 790   

Cargotec, Cl B

     4,821           180   

Elisa, Cl A

     52,556           1,976   

Neste

     130,826           3,908   

Orion, Cl B

     61,183           2,117   

Sampo, Cl A

     33,151           1,683   

Stora Enso, Cl R

     432,437           3,942   

Tieto

     15,404           413   

UPM-Kymmene

     168,774           3,152   

Valmet

     24,475           236   
       

 

 

 
          18,397   
       

 

 

 

France — 8.0%

       

Airbus Group

     87           6   

Alcatel-Lucent*

     3,043,000           12,062   

Arkema

     47,344           3,328   

Atos

     29,616           2,495   

AXA

     1,645           45   

BNP Paribas

     323,828           18,409   

Boiron

     1,900           154   

Cap Gemini

     9,411           878   

Carrefour

     372,892           10,798   

Christian Dior

     13,961           2,378   

Cie des Alpes

     3,261           55   

CNP Assurances

     19,539           264   

Credit Agricole

     2,019           24   

Dassault Systemes

     9,285           744   

Engie

     762,129           13,542   

Essilor International

     11,483           1,436   

Eurofins Scientific

     4,393           1,538   

Eutelsat Communications

     3,455           104   

Groupe Eurotunnel

     54,149           675   

Ipsen

     30,854           2,042   

JC Decaux

     3,088           118   

Lagardere

     14,190           425   

Legrand

     191,515           10,879   

L’Oreal

     4,919           831   

LVMH Moet Hennessy Louis Vuitton

     37,645           5,933   

Metropole Television

     37,494           645   

Natixis

     100,723           571   

Nexity

     5,617           249   

Numericable-SFR SAS

     1,832           67   

Orange

     748,037           12,612   

Pernod Ricard

     28,450           3,257   

Peugeot*

     116,208           2,047   

Publicis Groupe

     53,826           3,598   

Renault

     4,804           485   

Rexel

     1,147,884           15,318   

Safran

     13,265           912   

Sanofi

     313,872           26,789   

Schneider Electric

     239,031           13,658   
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

SCOR

     24,509         $ 923   

SEB

     5,886           605   

Societe BIC

     4,474           737   

Sodexo

     57,919           5,680   

SPIE*

     183,020           3,374   

Suez Environnement

     17,070           321   

Technicolor

     209,719           1,709   

Technip

     139,246           6,935   

Teleperformance

     4,248           358   

Thales

     99,590           7,486   

Total

     548,520           24,627   

Unibail-Rodamco

     392           99   

Valeo

     48,226           7,483   

Veolia Environnement

     43,273           1,029   

Vetoquinol

     569           24   

Vinci

     870           56   

Vivendi

     7,626           165   

Wendel

     2,139           255   
       

 

 

 
          231,237   
       

 

 

 

Germany — 6.7%

       

Adidas

     3,413           333   

Allianz

     50,856           9,008   

Aurubis

     5,028           256   

Bayer

     196,362           24,947   

Bayerische Motoren Werke

     112,000           11,756   

Brenntag

     83,257           4,325   

Continental

     32,911           8,027   

Daimler

     87,616           7,341   

Daimler ADR

     4,915           411   

DCC

     46,740           3,901   

Deutsche Bank (A)

     96,252           2,342   

Deutsche Boerse

     105,978           9,334   

Deutsche EuroShop

     23,538           1,036   

Deutsche Lufthansa

     303,231           4,802   

Deutsche Telekom

     59,184           1,069   

Deutsche Wohnen

     47,105           1,311   

Duerr

     8,895           709   

Evonik Industries

     96,484           3,219   

Fresenius

     17,951           1,286   

Fresenius Medical Care

     10,787           909   

Gerresheimer

     20,399           1,596   

Hannover Rueck

     43,388           4,963   

Henkel

     10,833           1,044   

Hochtief

     60,368           5,652   

Infineon Technologies

     404           6   

Krones

     9,931           1,189   

LANXESS

     1,132           52   

Linde

     92,101           13,393   

Merck

     64,769           6,342   

Muenchener Rueckversicherungs

     9,303           1,864   

Nordex*

     68,932           2,455   
 

 

2    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

OSRAM Licht

     14,152         $ 595   

Pfeiffer Vacuum Technology

     7,126           724   

ProSiebenSat.1 Media

     72,660           3,681   

QIAGEN*

     28,155           776   

Rheinmetall

     3,952           264   

Rhoen Klinikum

     36,763           1,105   

SAP

     425,782           33,959   

SAP ADR (A)

     63,400           5,015   

Siemens

     88,361           8,687   

STADA Arzneimittel

     7,027           284   

Symrise

     18,451           1,227   

Talanx

     13,993           434   

Telefonica Deutschland Holding

     86,786           460   

TUI

     156,224           2,849   

Vonovia

     24,794           770   
       

 

 

 
          195,708   
       

 

 

 

Hong Kong — 2.1%

       

AIA Group

     2,312,693           13,900   

BOC Hong Kong Holdings

     190,500           580   

Cathay Pacific Airways

     100,000           173   

Chaoda Modern Agriculture

     2,440,000           77   

Cheung Kong Infrastructure Holdings (A)

     102,000           944   

China Merchants Holdings International

     1,401,338           4,445   

China Mobile

     1,268,740           14,245   

CK Hutchison Holdings

     826           11   

CLP Holdings

     34,000           289   

CNOOC

     9,170,000           9,574   

Digital China Holdings

     3,997,000           4,577   

Hang Seng Bank

     33,700           640   

Henderson Land Development

     719,198           4,392   

Hysan Development

     6,000           25   

IMAX China Holding* (B)

     380,435           2,683   

Link REIT

     17,000           102   

MTR

     177,000           875   

Power Assets Holdings

     81,500           748   

Samsonite International

     780,400           2,348   

Swire Properties

     30,600           88   

Techtronic Industries

     106,000           432   

Wheelock

     12,000           51   
       

 

 

 
          61,199   
       

 

 

 

India — 0.2%

       

HDFC Bank ADR

     75,590           4,656   

WNS Holdings ADR*

     13,053           407   
       

 

 

 
          5,063   
       

 

 

 

Indonesia — 0.0%

       

Telekomunikasi Indonesia Persero

     4,560,300           1,025   
       

 

 

 

Ireland — 0.4%

       

CRH

     26,573           771   

Experian

     387,393           6,874   

Kerry Group, Cl A (A)

     23           2   
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Ryanair Holdings ADR

     37,300         $ 3,225   
       

 

 

 
          10,872   
       

 

 

 

Israel — 1.5%

       

Bank Hapoalim

     94,787           490   

Bank Leumi Le-Israel*

     92,036           319   

Bezeq Israeli Telecommunication

     2,608,327           5,757   

Check Point Software Technologies*

     107,600           8,757   

NICE Systems

     9,089           520   

Teva Pharmaceutical Industries ADR

     426,831           28,017   
       

 

 

 
          43,860   
       

 

 

 

Italy — 1.8%

       

Atlantia

     65,871           1,754   

Azimut Holding

     143,985           3,600   

Brembo

     107,825           5,229   

DiaSorin

     11,692           615   

Enel

     187,377           790   

EXOR

     90,682           4,132   

Fiat Chrysler Automobiles*

     230,682           3,241   

Finmeccanica*

     67,709           946   

Intesa Sanpaolo

     993,192           3,284   

Luxottica Group

     26,062           1,706   

Mediaset

     832,990           3,454   

Mediobanca

     10,402           100   

Prysmian

     26,379           580   

Recordati

     105,450           2,757   

Salini Impregilo

     180,297           779   

Saras*

     692,920           1,339   

Telecom Italia RNC

     432,951           444   

Tenaris

     485,562           5,809   

Terna Rete Elettrica Nazionale

     34,018           176   

UniCredit

     2,083,000           11,578   
       

 

 

 
          52,313   
       

 

 

 

Japan — 18.0%

       

Adastria

     22,700           1,275   

Aeon

     46,800           725   

AEON Financial Service

     16,600           372   

Ain Holdings

     4,800           229   

Ajinomoto

     39,000           930   

Alfresa Holdings

     27,600           545   

Alps Electric

     21,100           578   

Amada Holdings

     1,400           13   

ANA Holdings

     221,000           639   

Arcland Sakamoto

     16,700           387   

Asahi Glass

     207,000           1,193   

Asahi Kasei

     50,000           341   

ASKUL (A)

     203,308           8,149   

Bank of Yokohama

     49,000           303   

Calsonic Kansei

     95,000           839   

Canon Marketing Japan

     67,400           1,050   

Casio Computer (A)

     5,800           137   
 

 

3    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Central Japan Railway

     38,000         $ 6,795   

Chiba Bank

     1,000           7   

Chubu Electric Power

     18,300           251   

Coca-Cola West

     12,800           261   

Dai Nippon Printing

     737,000           7,352   

Daicel

     3,100           46   

Daiichi Sankyo

     128,400           2,670   

Daiichikosho

     10,500           416   

Daikin Industries

     26,500           1,949   

Daikyo

     678,000           1,099   

Daito Trust Construction

     36,800           4,274   

Daiwa House Industry

     213,400           6,185   

Daiwa Securities Group

     179,000           1,101   

Dentsu

     3,200           175   

Don Quijote Holdings

     179,562           6,347   

Dydo Drinco

     8,000           372   

East Japan Railway

     169,700           16,079   

Fanuc

     30,500           5,310   

Fuji Film Holdings

     463,971           19,468   

Fuji Heavy Industries

     200,012           8,311   

Fujitsu

     269,000           1,350   

Fujitsu General

     55,000           700   

Furukawa Electric

     211,000           449   

Geo Holdings

     20,000           315   

Gunma Bank

     15,000           87   

Haseko

     155,100           1,720   

Hiroshima Bank

     44,000           250   

Hisamitsu Pharmaceutical

     4,000           168   

Hitachi

     2,380,000           13,587   

Hokuetsu Kishu Paper

     45,800           270   

Hokuhoku Financial Group

     172,000           351   

Hoya

     107,468           4,423   

Iida Group Holdings

     139,400           2,588   

Isetan Mitsukoshi Holdings

     54,600           713   

IT Holdings

     53,000           1,212   

Itochu

     27,100           323   

Iyo Bank

     10,300           100   

J Front Retailing

     38,300           556   

Japan Airlines

     349,300           12,542   

Japan Airport Terminal (A)

     6,100           270   

Japan Exchange Group

     55,600           870   

Japan Tobacco

     542,044           19,930   

Kajima

     18,000           108   

Kaken Pharmaceutical

     15,300           1,045   

Kandenko

     33,000           222   

Kaneka

     55,000           572   

Kanematsu

     158,000           266   

Kansai Electric Power

     16,400           198   

Kansai Paint

     428,600           6,502   

Kao

     83,431           4,315   

KDDI

     791,300           20,702   

Keihan Electric Railway

     81,000           542   
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Keyence

     22,100         $ 12,227   

Kikkoman

     23,000           804   

Koito Manufacturing

     239,310           9,826   

Konami Holdings

     36,000           862   

Kose

     4,700           435   

Kyowa Hakko Kirin

     36,000           569   

Kyudenko

     47,000           842   

Kyushu Electric Power

     3,000           33   

Kyushu Financial Group*

     55,200           389   

Lawson

     3,000           244   

Mabuchi Motor

     176,900           9,601   

Maeda Road Construction

     43,000           721   

Makita

     1,100           64   

Marui Group

     35,200           577   

Mazda Motor

     143,550           2,991   

Medipal Holdings

     52,000           893   

MEIJI Holdings

     19,300           1,594   

Miraca Holdings

     76,500           3,371   

Mitsubishi Chemical Holdings

     216,200           1,383   

Mitsubishi Tanabe Pharma

     9,100           158   

Mitsubishi UFJ Financial Group

     97,000           606   

Mitsui Chemicals

     74,000           332   

Mizuho Financial Group

     2,830,700           5,697   

Morinaga Milk Industry

     155,000           706   

MS&AD Insurance Group Holdings

     371,800           10,989   

Murata Manufacturing

     4,800           690   

Nichi-iko Pharmaceutical

     58,200           1,387   

Nidec

     22,500           1,632   

Nikon (A)

     724,600           9,755   

Nintendo

     5,600           769   

Nippo

     28,000           455   

Nippon Paper Industries (A)

     27,500           446   

Nippon Signal

     44,500           486   

Nippon Suisan Kaisha

     170,000           957   

Nippon Telegraph & Telephone

     116,700           4,676   

Nippon Telegraph & Telephone ADR

     328,689           13,062   

Nissha Printing

     41,900           814   

Nisshin Seifun Group

     23,100           378   

Nitori Holdings

     11,800           992   

Nitto Denko

     11,700           861   

Nomura Real Estate Holdings

     1,100           20   

Nomura Research Institute

     19,700           761   

NTT Data

     31,900           1,555   

NTT DOCOMO

     230,124           4,728   

Obayashi

     99,000           919   

Oji Holdings

     123,000           498   

Oriental Land

     10,700           650   

Otsuka

     7,500           368   

Otsuka Holdings

     128,400           4,591   

Panasonic

     434,800           4,447   

Park24

     5,700           138   

Pigeon

     190,488           4,666   
 

 

4    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Rakuten

     4,900         $ 56   

Relo Holdings

     3,600           434   

Resona Holdings

     43,000           209   

Rinnai

     700           62   

Rohm

     89,600           4,521   

Ryohin Keikaku

     3,800           770   

Saizeriya

     28,900           725   

Santen Pharmaceutical

     303,900           5,020   

SBI Holdings

     113,500           1,225   

Secom

     1,000           68   

Sekisui House

     457,500           7,751   

Seven & I Holdings

     172,100           7,917   

Shikoku Electric Power

     28,100           439   

Shimadzu

     40,000           670   

Shimamura

     1,200           141   

Shimano

     8,300           1,276   

Shimizu

     60,000           491   

Shin-Etsu Chemical

     83,500           4,570   

Shionogi

     47,000           2,141   

Shiseido

     220,800           4,616   

SMC

     20,800           5,400   

SoftBank Group

     204,700           10,397   

Sohgo Security Services

     100           5   

Sompo Japan Nipponkoa Holdings

     9,000           296   

Sony

     87,200           2,160   

Sony Financial Holdings

     4,500           81   

Sumitomo Chemical

     762,000           4,410   

Sumitomo Mitsui Financial Group

     609,900           23,208   

Sumitomo Mitsui Trust Holdings

     2,283,220           8,695   

Sumitomo Osaka Cement

     332,000           1,217   

Sundrug

     68,900           4,432   

Suntory Beverage & Food

     3,900           171   

Suruga Bank

     11,700           244   

Suzuken

     12,300           468   

Sysmex

     159,700           10,345   

T&D Holdings

     16,200           215   

Taisei

     91,000           603   

TDK

     8,000           517   

Teijin

     514,000           1,764   

Tochigi Bank

     65,000           371   

Toho Gas

     63,000           407   

Tohoku Electric Power

     18,900           238   

Tokio Marine Holdings

     4,000           156   

Tokyo Electric Power*

     639,300           3,699   

TonenGeneral Sekiyu

     66,000           557   

Toppan Forms

     28,400           336   

Toppan Printing

     83,000           768   

Tosoh

     242,000           1,245   

TOTO

     19,700           697   

Toyo Seikan Group Holdings

     25,900           481   

Toyota Boshoku

     15,400           312   

Toyota Industries

     3,200           173   
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Toyota Motor

     305,600         $ 18,894   

Toyota Motor ADR (A)

     78,023           9,600   

Trend Micro

     2,800           114   

Tsuruha Holdings

     135,452           11,758   

Ube Industries

     1,263,000           2,685   

Unicharm

     213,300           4,374   

Wacoal Holdings

     658,704           7,908   

Warabeya Nichiyo

     13,300           252   

West Japan Railway

     57,100           3,970   

Yamaguchi Financial Group

     86,000           1,018   

Yamaha

     26,200           634   

Yamaha Motor

     27,300           618   

Yamazaki Baking

     123,000           2,780   

Zenkoku Hosho

     13,100           433   
       

 

 

 
          522,242   
       

 

 

 

Jordan — 0.1%

       

Hikma Pharmaceuticals

     51,075           1,743   
       

 

 

 

Luxembourg — 0.1%

       

APERAM*

     49,288           1,755   
       

 

 

 

Malaysia — 0.0%

       

Malaysian Pacific Industries

     50,100           109   

Petronas Chemicals Group

     114,400           193   
       

 

 

 
          302   
       

 

 

 

Malta — 0.0%

       

BGP Holdings*

     198,683             
       

 

 

 

Mexico — 0.3%

       

Arca Continental

     91,033           552   

Gruma, Cl B

     27,044           378   

Grupo Financiero Interacciones, Cl O

     34,523           209   

Wal-Mart de Mexico

     2,449,055           6,167   
       

 

 

 
          7,306   
       

 

 

 

Netherlands — 5.2%

       

ABN AMRO Group* (B)

     70,049           1,573   

AerCap Holdings*

     58,400           2,521   

Akzo Nobel

     352,991           23,647   

Altice, Cl B*

     1,297           19   

Altice*

     9,642           139   

ASML Holding

     189,383           16,542   

BinckBank

     34,364           295   

Boskalis Westminster

     44,415           1,796   

Heineken

     9,980           847   

Heineken Holding

     35,258           2,721   

ING Groep

     863,384           11,521   

James Hardie Industries

     69,314           876   

Koninklijke Ahold

     173,959           3,680   

Koninklijke DSM

     202,512           10,160   

Koninklijke KPN

     227,753           864   

Koninklijke Philips

     130,317           3,319   

Koninklijke Philips ADR

     40,364           1,027   
 

 

5    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

NN Group

     1,348         $ 48   

PostNL*

     946,783           3,599   

Randstad Holding

     75,373           4,698   

Refresco Gerber* (B)

     290,799           5,010   

RELX

     1,203,107           20,102   

Royal Dutch Shell, Cl A

     390,019           8,937   

Royal Dutch Shell ADR, Cl B (A)

     212,993           9,806   

Unilever

     163,457           7,057   

Wolters Kluwer

     310,891           10,400   
       

 

 

 
          151,204   
       

 

 

 

New Zealand — 0.0%

       

Air New Zealand

     193,571           392   
       

 

 

 

Norway — 1.0%

       

Aker Solutions

     767,074           2,626   

DnB

     206,201           2,553   

Gjensidige Forsikring

     173,323           2,782   

Marine Harvest

     280,608           3,785   

Norwegian Finans Holding*

     198,972           1,119   

Orkla

     31,431           249   

Statoil

     272,000           3,809   

Statoil ADR (A)

     50,197           701   

Storebrand, Cl A*

     870,868           3,443   

Telenor

     524,214           8,767   

Yara International

     10,263           440   
       

 

 

 
          30,274   
       

 

 

 

Peru — 0.0%

       

Credicorp

     6,961           677   
       

 

 

 

Poland — 0.0%

       

Emperia Holding

     4,811           83   

Eurocash

     42,099           517   

Polski Koncern Naftowy Orlen

     13,890           238   
       

 

 

 
          838   
       

 

 

 

Portugal — 0.3%

       

Altri SGPS

     34,867           180   

CTT Correios de Portugal

     804,731           7,729   

Jeronimo Martins

     27,136           353   
       

 

 

 
          8,262   
       

 

 

 

Russia — 0.2%

       

Surgutneftegas ADR

     8,414           39   

Yandex, Cl A*

     262,550           4,127   
       

 

 

 
          4,166   
       

 

 

 

Singapore — 0.7%

       

City Developments

     1,319,100           7,097   

ComfortDelgro

     334,800           718   

DBS Group Holdings

     423,800           4,969   

Oversea-Chinese Banking

     886,400           5,480   

Singapore Airlines

     186,900           1,475   

Singapore Exchange

     67,400           365   
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

UOL Group

     15,500         $ 68   
       

 

 

 
          20,172   
       

 

 

 

South Africa — 0.3%

       

FirstRand

     321,798           879   

Investec

     597,340           4,230   

Liberty Holdings

     35,960           266   

Sappi*

     78,129           329   

Shoprite Holdings

     257,923           2,380   

Vodacom Group Pty

     18,400           181   
       

 

 

 
          8,265   
       

 

 

 

South Korea — 2.7%

       

Cosmax*

     71,285           11,093   

Hyundai Motor

     10,569           1,335   

Korea Electric Power*

     9,971           424   

KT&G

     71,428           6,349   

LG Display ADR

     215,154           2,246   

Samsung Electronics

     22,092           23,625   

Shinhan Financial Group*

     323,000           10,887   

SK Hynix

     7,965           207   

SK Telecom

     74,994           13,733   

SK Telecom ADR (A)

     467,143           9,413   
       

 

 

 
          79,312   
       

 

 

 

Spain — 1.4%

       

ACS Actividades de Construccion y Servicios

     96,116           2,815   

Almirall

     16,041           325   

Amadeus IT Holding, Cl A

     35,549           1,570   

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria

     381,991           2,793   

CaixaBank (A)

     2,077,388           7,286   

Enagas

     6,464           183   

Ferrovial

     71,623           1,617   

Grifols

     29,837           1,380   

Grifols ADR

     355,000           11,502   

Iberdrola

     333,522           2,368   

Industria de Diseno Textil

     135,870           4,642   

International Consolidated Airlines Group

     123,502           1,108   

Red Electrica

     12,403           1,034   

Tecnicas Reunidas (A)

     73,733           2,785   

Zardoya Otis

     27,881           326   
       

 

 

 
          41,734   
       

 

 

 

Sweden — 1.5%

       

Assa Abloy, Cl B

     71,165           1,492   

BillerudKorsnas

     91,609           1,703   

Boliden

     149,839           2,530   

Electrolux, Cl B

     135,588           3,280   

Hennes & Mauritz, Cl B

     9,675           344   

Husqvarna, Cl B

     148,854           986   

Industrivarden, Cl C

     30,903           529   

Intrum Justitia

     11,105           379   

Investor, Cl B

     68,036           2,512   
 

 

6    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

L E Lundbergforetagen, Cl B

     16,420         $ 906   

Lundin Petroleum*

     14,650           213   

Nordea Bank

     352,758           3,891   

Peab

     123,524           948   

Securitas, Cl B

     66,750           1,024   

Skandinaviska Enskilda Banken, Cl A

     315,210           3,327   

Svenska Cellulosa, Cl B

     147,486           4,287   

Swedish Match

     120           4   

Swedish Orphan Biovitrum*

     19,077           304   

Telefonaktiebolaget LM Ericsson, Cl B

     419,243           4,056   

Telefonaktiebolaget LM Ericsson ADR

     1,087,049           10,447   
       

 

 

 
          43,162   
       

 

 

 

Switzerland — 8.0%

       

Actelion

     32,756           4,551   

Adecco

     3,168           216   

Aryzta* (A)

     162,670           8,314   

Baloise Holding (A)

     500           64   

Chocoladefabriken Lindt & Sprungli

     170           2,086   

Cie Financiere Richemont (A)

     135,478           9,766   

Clariant

     325,139           6,164   

Coca-Cola HBC

     450,530           9,607   

Dufry*

     45,140           5,409   

Emmi

     1,144           517   

Galenica (A)

     1,852           2,916   

Geberit (A)

     3,110           1,056   

Givaudan

     5,331           9,690   

Julius Baer Group

     102,729           4,989   

Kuehne & Nagel International

     53           7   

Lonza Group

     48,950           7,961   

Nestle

     140,940           10,486   

Novartis

     371,649           31,963   

Partners Group Holding (A)

     15,224           5,489   

Roche Holding

     112,501           31,021   

Schindler Holding

     7,394           1,242   

SGS (A)

     6,324           12,077   

Sika

     66           238   

Sonova Holding (A)

     27,000           3,434   

Swatch Group (A)

     8,637           3,007   

Swiss Life Holding (A)

     18,242           4,940   

Swiss Re

     65,172           6,390   

TE Connectivity

     65,600           4,238   

UBS Group

     1,587,938           30,881   

Wolseley

     13,737           745   

Zurich Insurance Group

     47,048           12,125   
       

 

 

 
          231,589   
       

 

 

 

Taiwan — 0.6%

       

Chunghwa Telecom

     200,000           603   

Hon Hai Precision Industry

     1,927,968           4,734   

Taiwan Semiconductor Manufacturing ADR

     543,800           12,372   
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

United Microelectronics ADR

     257,109         $ 483   
       

 

 

 
          18,192   
       

 

 

 

Turkey — 0.0%

       

Tupras Turkiye Petrol Rafinerileri

     19,466           464   

Turkiye Garanti Bankasi

     72,012           176   
       

 

 

 
          640   
       

 

 

 

United Kingdom — 15.5%

       

3i Group

     187,495           1,329   

Admiral Group (A)

     18,083           442   

Aon

     59,000           5,440   

ARM Holdings ADR

     157,205           7,112   

Ashtead Group (A)

     229,475           3,794   

Associated British Foods (A)

     95,455           4,701   

AstraZeneca

     66,419           4,527   

Aviva

     2,203,761           16,743   

BAE Systems

     104,058           766   

Balfour Beatty (A)

     1,359,129           5,410   

Barclays

     5,222,286           16,892   

Barratt Developments

     156,347           1,439   

Berendsen

     83,679           1,332   

Berkeley Group Holdings

     17,882           971   

BG Group

     824,000           11,955   

BP

     265,106           1,391   

BP ADR

     92,284           2,885   

British American Tobacco

     319,497           17,785   

British Land

     154,795           1,794   

BT Group, Cl A

     26,904           187   

Bunzl (A)

     279,792           7,760   

Capita

     13,653           243   

Carnival

     366,178           20,843   

Compass Group

     544,379           9,434   

Computacenter

     8,362           104   

Diageo

     333,220           9,132   

Dialog Semiconductor* (A)

     25,764           868   

Direct Line Insurance Group

     216,619           1,303   

Dixons Carphone (A)

     115,284           850   

DS Smith

     1,953,000           11,408   

Genus

     21,832           500   

GlaxoSmithKline

     907,658           18,382   

Glencore (A)

     2,044,613           2,731   

Greggs

     21,949           426   

Hammerson

     75,337           666   

Hargreaves Lansdown (A)

     41,481           921   

Home Retail Group (A)

     3,781,672           5,552   

Howden Joinery Group

     607,400           4,713   

HSBC Holdings

     2,964,179           23,528   

ICAP (A)

     76,896           578   

Imperial Tobacco Group

     36,838           1,949   

Inchcape

     57,618           667   

Indivior

     114,855           318   

Inmarsat

     70,208           1,178   
 

 

7    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

InterContinental Hotels Group

     3,581         $ 140   

International Consolidated Airlines Group (A)

     718,589           6,460   

ITV

     3,336,156           13,608   

JD Sports Fashion

     13,514           207   

John Wood Group

     60,945           552   

Land Securities Group

     97,076           1,687   

Legal & General Group

     1,175,525           4,643   

Lloyds Banking Group

     27,262,904           29,452   

London Stock Exchange Group

     50,028           2,023   

Michael Page International

     699,531           4,992   

Mitie Group (A)

     716,645           3,285   

Mondi

     227,149           4,470   

National Grid

     56,150           777   

Next

     21,277           2,287   

Persimmon

     75,671           2,261   

Petrofac (A)

     9,816           115   

Premier Oil

     253,724           182   

Prudential (A)

     248,455           5,613   

QinetiQ Group

     234,596           936   

Rank Group

     28,837           121   

Reckitt Benckiser Group

     110,910           10,278   

Regus

     177,425           872   

RELX (A)

     491,946           8,688   

Rentokil Initial

     5,213,592           12,220   

Rightmove

     11,198           682   

Royal Bank of Scotland Group*

     2,327,281           10,369   

SABMiller

     61,135           3,679   

Sage Group (A)

     44,187           393   

Savills

     24,794           323   

Schroders (A)

     100,662           4,415   

Segro

     116,190           736   

Shire

     42,437           2,934   

Sky (A)

     31,798           521   

Spectris (A)

     129,756           3,463   

SSE (A)

     722,156           16,249   

St. James’s Place (A)

     281,576           4,187   

St. Modwen Properties

     46,553           285   

TalkTalk Telecom Group (A)

     1,203,585           3,860   

Taylor Wimpey

     501,571           1,495   

Tesco (A)

     3,070,292           6,765   

Travis Perkins

     163,244           4,747   

United Utilities Group

     55,023           760   

Vodafone Group

     6,565,920           21,397   

Whitbread

     13,815           897   

Worldpay Group* (B)

     418,300           1,895   

WPP

     575,087           13,271   
       

 

 

 
          450,141   
       

 

 

 
Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

United States — 3.6%

       

Consumer Discretionary — 0.2%

       

Dave & Buster’s Entertainment*

     116,515         $ 4,864   
       

 

 

 

Energy — 0.3%

       

Core Laboratories (A)

     68,505           7,449   
       

 

 

 

Financials — 0.9%

       

ACE

     85,960           10,044   

Axis Capital Holdings

     193,443           10,875   

Lazard, Cl A

     128,915           5,803   
       

 

 

 
          26,722   
       

 

 

 

Health Care — 1.0%

       

Gilead Sciences

     83,416           8,441   

ICON*

     164,512           12,783   

Perrigo

     42,920           6,210   

Taro Pharmaceutical Industries*

     10,047           1,553   
       

 

 

 
          28,987   
       

 

 

 

Industrials — 0.6%

       

ManpowerGroup

     74,667           6,294   

Nielsen Holdings

     113,000           5,266   

Sensata Technologies Holding*

     160,780           7,405   
       

 

 

 
          18,965   
       

 

 

 

Information Technology — 0.6%

       

Atlassian, Cl A* (A)

     14,200           427   

Cognizant Technology Solutions, Cl A*

     194,111           11,650   

Flextronics International*

     512,911           5,750   

Luxoft Holding, Cl A *

     7,464           576   
       

 

 

 
          18,403   
       

 

 

 
          105,390   
       

 

 

 

Total Common Stock

       

(Cost $2,599,955) ($ Thousands)

          2,609,109   
       

 

 

 

PREFERRED STOCK — 1.2%

       

Germany — 0.8%

       

Draegerwerk

     2,624           196   

Fuchs Petrolub

     7,052           335   

Henkel

     44,135           4,945   

Volkswagen

     117,679           17,044   
       

 

 

 
          22,520   
       

 

 

 

South Korea — 0.4%

       

Hyundai Motor

     64,682           5,661   

Samsung Electronics

     7,654           7,078   
       

 

 

 
          12,739   
       

 

 

 

Total Preferred Stock

       

(Cost $41,681) ($ Thousands)

          35,259   
       

 

 

 
 

 

8    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

AFFILIATED PARTNERSHIP — 8.1%

  

SEI Liquidity Fund, L.P.

       

0.260%** (C)

     234,602,720         $ 234,603   
       

 

 

 

Total Affiliated Partnership

       

(Cost $234,603) ($ Thousands)

  

       234,603   
       

 

 

 

CASH EQUIVALENT — 6.0%

  

    

SEI Daily Income Trust, Prime Obligation Fund, Cl A

       

0.230%**

     173,593,712           173,594   
       

 

 

 

Total Cash Equivalent

       

(Cost $173,594) ($ Thousands)

          173,594   
       

 

 

 
      Face Amount
(Thousands)
          

U.S. TREASURY OBLIGATIONS — 0.4%

  

    

U.S. Treasury Bills

       

0.115%, 03/03/16 (D)(E)

   $ 700           700   

0.087%, 02/04/16 (D)(E)

     12,103           12,102   
       

 

 

 

Total U.S. Treasury Obligations

       

(Cost $12,802) ($ Thousands)

  

       12,802   
       

 

 

 

Total Investments — 105.5%

       

(Cost $3,062,635) ($ Thousands) @

  

     $ 3,065,367   
       

 

 

 

A list of the open futures contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Type of Contract    Number of
Contracts
Long
    

Expiration

Date

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

DJ Euro Stoxx 50 Index

     1,920         Mar-2016       $ 1,000   

FTSE 100 Index

     524         Mar-2016         1,810   
Type of Contract    Number of
Contracts
Long
    

Expiration

Date

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Hang Seng Index

     55         Jan-2016       $ (84

SPI 200 Index

     157         Mar-2016         949   

Topix Index

     368         Mar-2016         (648
        

 

 

 
         $ 3,027   
        

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all open futures contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

Percentages are based on a Net Assets of $2,906,446 ($ Thousands).

 

*   

Non-income producing security.

 

**   Rate shown is the 7-day effective yield as of December 31, 2015.

 

   

Investment in Affiliated Security.

 

   

Real Estate Investment Trust.

 

(A)   This security or a partial position of this security is on loan at December 31, 2015. The total market value of securities on loan at December 31, 2015 was $222,458 ($ Thousands).

 

(B)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the Board of Trustees.

 

(C)   This security was purchased with cash collateral held from securities on loan. The total market value of such securities as of December 31, 2015 was $234,603 ($Thousands).

 

(D)   Security, or portion thereof, has been pledged as collateral on open futures contracts.

 

(E)   The rate reported is the effective yield at time of purchase.

@ At December 31, 2015, the tax basis cost of the Fund’s investments was $3,062,635 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $228,024 ($ Thousands) and ($225,292) ($ Thousands), respectively.

ADR — American Depositary Receipt

Cl — Class

DJ — Dow Jones

FTSE — Financial Times and the London Stock Exchange

L.P. — Limited Partnership

SPI — Share Price Index

 

The following is a summary of the transactions with affiliates for the period ended December 31, 2015 ($ Thousands):

 

Security Description    Value at
9/30/2015
     Purchases at
Cost
    

Proceeds

from Sales

   

Realized

Gain (Loss)

     Change in Unrealized
Appreciation  (Depreciation)
     Value
12/31/2015
     Dividend
Income
 

SEI Liquidity Fund, L.P.

   $ 233,929       $ 244,562       $ (243,888   $       $       $ 234,603       $ 246   

SEI Daily Income Trust, Prime Obligation Fund, Cl A

     91,924         101,686         (20,016                     173,594         28   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

   

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Totals

   $ 325,853       $ 346,248       $ (263,904   $       $       $ 408,197       $ 274   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

   

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

9    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund (Concluded)

December 31, 2015

 

The following is a list of the level of inputs used as of December 31, 2015, in valuing the Fund’s investments and other financial instruments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities    Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Common Stock

   $ 2,609,109       $       $       $ 2,609,109   

Preferred Stock

     35,259                         35,259   

Affiliated Partnership

             234,603                 234,603   

Cash Equivalent

     173,594                         173,594   

U.S. Treasury Obligations

             12,802                 12,802   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Investments in Securities

   $ 2,817,962       $ 247,405       $       $ 3,065,367   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

Other Financial Instruments    Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Futures Contracts*

           

Unrealized Appreciation

   $ 3,759       $       $       $ 3,759   

Unrealized Depreciation

     (732                      (732
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Other Financial Instruments

   $ 3,027       $       $       $ 3,027   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

*   Futures contracts are valued at the unrealized appreciation (depreciation) on the instrument.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 2 into Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

10    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

December 31, 2015

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

COMMON STOCK — 91.9%

  

Argentina — 0.4%

  

Arcos Dorados Holdings, Cl A

     320,900       $ 998   

Banco Macro ADR*

     12,696         738   

Grupo Financiero Galicia ADR

     40,895         1,107   

Pampa Energia ADR*

     12,162         250   

YPF ADR

     158,158         2,486   
     

 

 

 
        5,579   
     

 

 

 

Austria - 0.2%

     

Erste Group Bank

     105,518         3,325   
     

 

 

 

Brazil - 5.0%

     

Ambev

     518,200         2,338   

Ambev ADR

     885,586         3,950   

B2W Cia Digital*

     674,353         2,596   

Banco Bradesco ADR

     510,049         2,453   

Banco do Brasil

     685,480         2,554   

Banco Santander Brasil ADR (A)

     508,215         1,977   

BB Seguridade Participacoes

     1,060,652         6,523   

Braskem ADR

     166,410         2,253   

BRF

     18,600         261   

BRF ADR (A)

     21,274         294   

CETIP - Mercados Organizados

     53,900         511   

Cielo

     242,980         2,063   

Cosan Industria e Comercio

     216,800         1,381   

Cyrela Brazil Realty Empreendimentos e Participacoes

     406,800         771   

EDP - Energias do Brasil

     115,900         353   

Embraer

     135,700         1,036   

Embraer ADR

     89,300         2,638   

Estacio Participacoes

     805,300         2,840   

FPC Par Corretora de Seguros

     420,600         1,029   

Gerdau ADR

     1,930,390         2,317   

Gol Linhas Aereas Inteligentes ADR

     517,245         296   

Hypermarcas*

     846,460         4,645   

JBS

     475,700         1,485   

Klabin

     168,600         999   

Lojas Americanas

     93,500         295   

Lojas Renner

     632,100         2,732   

Mahle-Metal Leve

     41,600         260   

MRV Engenharia e Participacoes

     573,300         1,258   

Multiplus

     38,400         362   

Petroleo Brasileiro ADR*

     1,379,861         5,933   

Raia Drogasil

     66,900         600   

Rumo Logistica Operadora Multimodal*

     116,111         183   

Santos Brasil Participacoes

     73,020         233   

Telefonica Brasil ADR (A)

     382,717         3,456   

Tim Participacoes ADR

     377,700         3,203   

Ultrapar Participacoes

     57,800         883   

Vale ADR, Cl B

     224,145         737   

Valid Solucoes e Servicos de Seguranca em Meios de Pagamento e Identificacao

     225,500         2,422   
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

WEG

     65,100       $ 246   
     

 

 

 
        70,366   
     

 

 

 

Canada — 0.4%

     

First Quantum Minerals

     698,257         2,604   

Parex Resources*

     141,124         1,032   

SEMAFO*

     528,874         1,336   
     

 

 

 
        4,972   
     

 

 

 

Chile — 0.9%

     

Banco de Chile

     14,205,011         1,447   

Banco de Credito e Inversiones

     3,356         127   

Banco Santander Chile

     23,472,732         1,053   

Cia Cervecerias Unidas ADR (A)

     113,291         2,454   

Embotelladora Andina ADR, Cl B

     8,038         140   

Empresas CMPC

     565,410         1,220   

Empresas COPEC

     51,738         444   

Enersis ADR (A)

     43,637         530   

SACI Falabella

     483,870         3,084   

Sociedad Quimica y Minera de Chile ADR

     101,000         1,920   
     

 

 

 
        12,419   
     

 

 

 

China — 18.0%

     

58.com ADR* (A)

     16,335         1,077   

AAC Technologies Holdings (A)

     812,280         5,293   

Agricultural Bank of China

     17,591,932         7,173   

Alibaba Group Holding ADR* (A)

     98,922         8,039   

Anhui Conch Cement

     2,343,700         6,269   

ANTA Sports Products

     1,485,000         4,076   

Baidu ADR*

     134,423         25,411   

Bank of China

     14,266,105         6,349   

Beijing Capital International Airport

     1,344,000         1,446   

Changyou.com ADR*

     139,600         3,465   

China Communications Services

     2,566,000         962   

China Construction Bank

     22,323,993         15,234   

China Lesso Group Holdings

     391,000         273   

China Life Insurance

     935,000         3,010   

China Merchants Bank

     944,576         2,218   

China Petroleum & Chemical

     10,989,839         6,640   

China Petroleum & Chemical ADR

     8,400         504   

China Resources Beer Holdings

     610,000         1,306   

China Shenhua Energy

     840,500         1,313   

China Telecom

     3,634,000         1,701   

China Vanke (A)

     2,329,524         6,860   

Chongqing Rural Commercial Bank

     2,726,612         1,645   

CITIC Securities

     1,628,900         3,792   

Cogobuy Group*(A)(B)

     632,000         847   

Country Garden Holdings

     5,355,000         2,195   

Ctrip.com International ADR*

     56,400         2,613   

Datang International Power Generation

     4,282,000         1,297   

Dongfeng Motor Group

     1,504,000         2,006   

Evergrande Real Estate Group (A)

     4,294,000         3,764   

Guangzhou R&F Properties (A)

     2,910,400         3,582   
 

 

1    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Huaneng Power International

     3,860,000       $ 3,316   

Industrial & Commercial Bank of China

     33,045,768         19,847   

JD.com ADR*

     64,701         2,088   

Jiangsu Expressway

     2,730,000         3,677   

Jiangxi Copper

     1,219,000         1,438   

KWG Property Holding

     2,295,370         1,698   

NetEase ADR

     6,414         1,162   

New Oriental Education & Technology Group ADR

     98,629         3,094   

Peak Sport Products

     500,000         140   

PetroChina

     250,000         164   

PetroChina ADR

     60,337         3,957   

PICC Property & Casualty

     2,933,800         5,824   

Ping An Insurance Group of China

     1,843,000         10,179   

Qunar Cayman Islands ADR*(A)

     36,000         1,899   

Shanghai Electric Group

     180,000         95   

SINA*

     66,700         3,295   

Sinopec Engineering Group

     2,085,000         1,776   

Sinopharm Group

     283,200         1,136   

Sinotrans

     1,528,000         818   

Sohu.com*

     148,809         8,510   

Tencent Holdings

     1,458,135         28,692   

Tingyi Cayman Islands Holding

     1,432,000         2,049   

TravelSky Technology

     1,381,000         2,265   

Uni-President China Holdings (A)

     5,375,400         4,151   

Vipshop Holdings ADR*

     155,866         2,380   

Want Want China Holdings (A)

     1,075,000         800   

Weibo ADR*

     42,200         823   

Zhejiang Expressway

     1,522,000         1,827   

Zhuzhou CSR Times Electric

     579,975         3,349   

ZTE

     374,574         852   
     

 

 

 
        251,661   
     

 

 

 

Colombia — 0.3%

     

Bancolombia ADR, Cl R (A)

     79,713         2,132   

Cementos Argos

     154,119         472   

Cemex Latam Holdings*

     352,135         1,143   

Interconexion Electrica ESP

     160,342         373   
     

 

 

 
        4,120   
     

 

 

 

Czech Republic — 0.4%

     

CEZ (A)

     112,144         2,003   

Komercni Banka

     21,494         4,276   
     

 

 

 
        6,279   
     

 

 

 

Egypt — 0.0%

     

Commercial International Bank Egypt GDR

     168,485         729   
     

 

 

 

Greece — 0.4%

     

Alpha Bank AE*

     476,611         1,289   

Eurobank Ergasias*

     1,129,342         1,276   

FF Group

     57,521         1,085   

National Bank of Greece*

     3,906,803         1,456   
     

 

 

 
        5,106   
     

 

 

 
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Hong Kong — 9.1%

     

AIA Group

     562,300       $ 3,380   

Beijing Enterprises Holdings

     546,400         3,305   

Brilliance China Automotive Holdings

     2,200,990         2,763   

CAR* (A)

     857,000         1,419   

Chaoda Modern Agriculture

     2,056,181         65   

China Conch Venture Holdings

     352,500         730   

China Everbright

     862,000         1,974   

China Everbright Bank

     2,304,000         1,121   

China Everbright International

     4,032,500         5,163   

China High Precision Automation Group (C)

     1,385,624         222   

China Medical System Holdings

     3,832,200         5,641   

China Mengniu Dairy

     2,828,230         4,613   

China Minsheng Banking

     1,171,500         1,157   

China Mobile

     2,005,841         22,520   

China Mobile ADR

     118,140         6,655   

China Overseas Land & Investment

     577,900         2,016   

China Power International Development

     3,699,000         2,133   

China Resources Power Holdings

     580,000         1,122   

China State Construction International Holdings

     5,249,984         9,114   

China Taiping Insurance Holdings*

     1,174,582         3,617   

CNOOC

     6,944,707         7,251   

Far East Horizon

     863,000         804   

Fuyao Glass Industry Group* (A)(B)

     748,667         1,804   

Galaxy Entertainment Group

     1,063,000         3,338   

Geely Automobile Holdings

     6,076,700         3,233   

GOME Electrical Appliances Holding

     3,021,042         501   

Haier Electronics Group

     2,264,000         4,601   

Hengan International Group

     15,500         147   

Hua Hong Semiconductor* (A)(B)

     2,161,900         2,104   

Huadian Fuxin Energy

     2,907,385         830   

Lee & Man Paper Manufacturing

     2,946,000         1,644   

Lenovo Group

     2,072,000         2,097   

Melco Crown Entertainment ADR (A)

     55,000         924   

PAX Global Technology

     1,192,999         1,225   

Shanghai Fosun Pharmaceutical Group (A)

     418,000         1,212   

Shanghai Industrial Holdings

     607,000         1,585   

Shimao Property Holdings

     614,000         1,087   

Sino Biopharmaceutical

     337,000         305   

Skyworth Digital Holdings

     2,290,000         1,492   

SMI Holdings Group

     3,276,000         387   

Sunny Optical Technology Group (A)

     3,024,207         6,949   

Techtronic Industries

     853,500         3,482   

Xinyi Solar Holdings

     4,056,000         1,655   
     

 

 

 
        127,387   
     

 

 

 

Hungary — 0.5%

     

MOL Hungarian Oil & Gas

     21,474         1,055   

OTP Bank (A)

     104,973         2,162   

Richter Gedeon Nyrt

     189,724         3,565   
     

 

 

 
        6,782   
     

 

 

 
 

 

2    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

India — 8.7%

  

Adani Ports & Special Economic Zone

     332,458       $ 1,312   

Aurobindo Pharma

     530,575         7,038   

Axis Bank

     406,548         2,759   

Bajaj Auto

     33,303         1,276   

Bharat Petroleum

     139,711         1,887   

Cairn India

     1,674,927         3,505   

Ceat

     102,837         1,633   

Coal India

     482,275         2,408   

Cummins India

     368,850         5,754   

Dabur India

     1,010,452         4,238   

Dewan Housing Finance

     753,200         2,681   

Dish TV India*

     687,934         1,057   

Divi’s Laboratories

     51,947         908   

Glenmark Pharmaceuticals

     348,917         4,867   

HCL Technologies

     83,355         1,077   

HDFC Bank ADR

     95,745         5,898   

Hero MotoCorp

     74,740         3,049   

Hindustan Petroleum

     131,101         1,666   

Hindustan Unilever

     153,789         2,006   

Hindustan Zinc

     144,735         320   

Housing Development Finance

     58,601         1,119   

ICICI Bank ADR

     826,920         6,475   

Idea Cellular

     491,949         1,068   

IFCI

     737,425         307   

Indian Oil

     165,268         1,072   

IndusInd Bank

     47,200         691   

Infosys

     339,337         5,682   

Infosys ADR (A)

     71,522         1,198   

InterGlobe Aviation* (B)

     56,412         1,053   

ITC

     77,918         386   

Larsen & Toubro

     67,145         1,292   

NHPC

     423,760         135   

NTPC

     385,881         853   

Power Finance

     670,399         2,047   

Power Grid Corp of India

     1,526,119         3,260   

Prestige Estates Projects

     687,615         2,017   

Reliance Capital

     226,221         1,497   

Reliance Industries

     278,485         4,265   

Reliance Industries GDR (B)

     451,203         13,798   

Rural Electrification

     513,636         1,762   

SH Kelkar* (B)

     412,379         1,580   

Shriram Transport Finance

     109,012         1,420   

SKS Microfinance*

     275,744         2,086   

Sun TV Network

     217,635         1,404   

Syndicate Bank

     396,022         526   

Tata Consultancy Services

     73,337         2,702   

Tata Motors, Cl A

     465,405         2,036   

Tech Mahindra

     72,667         575   

Wipro

     149,656         1,265   

Wipro ADR (A)

     133,045         1,535   

WNS Holdings ADR*

     11,629         363   
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Zee Entertainment Enterprises

     269,226       $ 1,778   
     

 

 

 
        122,586   
     

 

 

 

Indonesia — 2.1%

     

AKR Corporindo

     5,388,000         2,789   

Astra International

     1,853,100         804   

Bank Pembangunan Daerah Jawa Barat Dan Banten

     4,107,500         223   

Bank Rakyat Indonesia Persero

     6,168,195         5,107   

Gudang Garam

     564,800         2,240   

Indofood CBP Sukses Makmur

     325,600         317   

Kalbe Farma

     11,549,500         1,100   

Link Net*

     4,212,400         1,222   

Matahari Department Store

     1,396,500         1,777   

Pakuwon Jati

     9,645,000         345   

Perusahaan Gas Negara Persero

     3,618,000         717   

Semen Indonesia Persero

     3,063,900         2,525   

Sumber Alfaria Trijaya

     42,526,700         1,780   

Tambang Batubara Bukit Asam

     1,571,300         516   

Telekomunikasi Indonesia Persero

     28,799,580         6,472   

United Tractors

     1,437,281         1,772   
     

 

 

 
        29,706   
     

 

 

 

Jordan — 0.3%

     

Hikma Pharmaceuticals

     109,799         3,747   
     

 

 

 

Malaysia — 0.6%

     

AirAsia

     2,335,900         701   

AMMB Holdings

     704,600         743   

Astro Malaysia Holdings

     1,831,800         1,177   

British American Tobacco Malaysia

     53,251         695   

Inari Amertron

     925,100         987   

Malayan Banking

     900,300         1,759   

Petronas Chemicals Group

     480,500         810   

Sunway

     274,900         197   

Top Glove

     203,600         645   

UEM Sunrise

     3,433,195         896   
     

 

 

 
        8,610   
     

 

 

 

Mexico — 5.3%

     

Alfa, Cl A (A)

     146,500         289   

Alsea

     316,400         1,096   

America Movil, Ser L

     3,164,174         2,220   

America Movil ADR, Ser L, Cl L (A)

     164,675         2,315   

Arca Continental

     391,300         2,372   

Cemex ADR* (A)

     1,153,164         6,423   

Coca-Cola Femsa ADR (A)

     11,555         818   

Controladora Comercial Mexicana

     214,300         587   

El Puerto de Liverpool

     52,200         635   

Fomento Economico Mexicano

     167,300         1,566   

Fomento Economico Mexicano ADR (A)

     72,194         6,667   

Gentera (A)

     765,900         1,479   

Gruma, Cl B

     70,532         987   

Grupo Aeroportuario del Pacifico, Cl B

     94,000         828   
 

 

3    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Grupo Financiero Banorte, Cl O

     2,805,923       $ 15,432   

Grupo Financiero Santander Mexico ADR

     218,078         1,891   

Grupo GICSA*

     2,162,500         2,025   

Grupo Mexico, Ser B

     1,206,400         2,570   

Grupo Televisa

     55,000         300   

Grupo Televisa ADR

     273,064         7,430   

Industrias Bachoco ADR (A)

     4,165         205   

Infraestructura Energetica Nova

     520,400         2,180   

Inmobiliaria Vesta

     1,887,600         2,869   

Kimberly-Clark de Mexico, Cl A

     106,100         248   

Megacable Holdings

     68,800         256   

Nemak

     1,327,309         1,795   

Telesites*

     158,209         103   

Unifin Financiera*

     725,700         2,238   

Wal-Mart de Mexico

     2,563,936         6,456   
     

 

 

 
        74,280   
     

 

 

 

Pakistan — 0.1%

     

United Bank

     990,000         1,465   
     

 

 

 

Peru — 0.7%

     

Credicorp

     101,043         9,834   
     

 

 

 

Philippines — 1.3%

     

Ayala

     205,710         3,302   

BDO Unibank

     1,235,083         2,750   

Cebu Air

     201,950         354   

International Container Terminal Services

     1,398,054         2,084   

Philippine Long Distance Telephone

     29,470         1,286   

SM Investments

     81,320         1,490   

SM Prime Holdings

     4,475,400         2,060   

Universal Robina

     1,111,760         4,402   

Vista Land & Lifescapes

     2,371,200         260   
     

 

 

 
        17,988   
     

 

 

 

Poland — 0.6%

     

Asseco Poland

     32,702         470   

Eurocash

     198,477         2,435   

KGHM Polska Miedz

     121,890         1,964   

PGE Polska Grupa Energetyczna

     310,307         1,005   

Polish Oil & Gas

     457,542         592   

Powszechna Kasa Oszczednosci Bank Polski (A)

     189,796         1,312   

Tauron Polska Energia (A)

     857,976         627   
     

 

 

 
        8,405   
     

 

 

 

Portugal — 0.1%

     

Jeronimo Martins (A)

     117,851         1,532   
     

 

 

 

Qatar — 0.2%

     

Barwa Real Estate

     161,740         1,776   

United Development

     64,728         369   
     

 

 

 
        2,145   
     

 

 

 
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Romania — 0.1%

     

Banca Transilvania*

     1,798,165       $ 1,050   
     

 

 

 

Russia — 4.4%

     

Etalon Group GDR

     56,800         102   

Gazprom ADR

     1,422,015         5,228   

Lukoil ADR (A)

     161,816         5,255   

Magnit GDR (A)

     158,268         6,373   

MegaFon GDR

     165,781         1,939   

MMC Norilsk Nickel ADR

     27,745         352   

Mobile TeleSystems ADR

     209,266         1,293   

NovaTek GDR

     28,390         2,327   

Novolipetsk Steel GDR

     129,417         1,100   

QIWI ADR

     92,800         1,666   

Rosneft GDR

     679,927         2,368   

Sberbank of Russia ADR (A)

     2,636,573         15,274   

Severstal GDR

     241,161         2,015   

Sistema GDR

     55,343         326   

Surgutneftegas ADR

     224,162         1,027   

Tatneft PAO ADR (A)

     65,372         1,722   

TMK GDR

     222,787         712   

X5 Retail Group GDR*

     301,033         5,692   

Yandex, Cl A*

     432,580         6,800   
     

 

 

 
        61,571   
     

 

 

 

Singapore — 0.1%

     

Asian Pay Television Trust

     3,922,100         1,769   
     

 

 

 

South Africa — 4.3%

     

Alexander Forbes Group Holdings (A)

     4,512,654         1,724   

AngloGold Ashanti ADR*

     58,100         413   

Aspen Pharmacare Holdings

     104,418         2,085   

AVI

     96,691         483   

Barclays Africa Group

     157,710         1,457   

Barloworld

     73,229         293   

Bidvest Group

     272,184         5,765   

Clicks Group

     55,416         318   

DataTec

     74,779         249   

FirstRand

     1,489,886         4,069   

Foschini Group

     98,005         770   

Gold Fields

     654,479         1,787   

Impala Platinum Holdings

     222,399         358   

Imperial Holdings

     103,074         793   

Investec (A)

     455,489         3,214   

Liberty Holdings

     155,829         1,155   

Life Healthcare Group Holdings

     1,232,121         2,779   

MMI Holdings

     882,813         1,251   

Mondi

     140,552         2,784   

Mr Price Group

     176,700         2,281   

MTN Group

     237,034         2,028   

Murray & Roberts Holdings

     336,265         173   

Naspers, Cl N

     44,964         6,169   

Netcare

     461,874         1,010   
 

 

4    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Old Mutual

     330,665       $ 884   

Peregrine Holdings

     27,213         52   

Petra Diamonds

     760,904         985   

Redefine Properties

     1,334,607         834   

RMB Holdings

     409,060         1,468   

Sappi*

     180,100         758   

Sasol

     124,282         3,377   

SPAR Group

     119,780         1,425   

Standard Bank Group

     509,475         3,720   

Telkom

     107,522         446   

Tongaat Hulett

     19,087         115   

Truworths International

     108,374         638   

Tsogo Sun Holdings

     529,801         827   

Vodacom Group

     183,132         1,799   

Vukile Property Fund

     36,998         40   

Wilson Bayly Holmes-Ovcon

     19,986         146   
     

 

 

 
        60,922   
     

 

 

 

South Korea — 13.2%

     

Amorepacific*

     1,155         406   

BGF retail*

     25,972         3,799   

CJ CGV* (A)

     25,435         2,710   

Coway*

     116,884         8,362   

Daewoo International (A)

     125,210         1,731   

DGB Financial Group*

     48,626         415   

Dongbu Insurance*

     72,483         4,340   

GS Retail*

     41,886         1,913   

Hanil Cement*

     1,745         157   

Hankook Tire*

     45,871         1,834   

Hanon Systems* (A)

     32,069         1,414   

Hansae*

     43,167         1,941   

Hansol Technics*

     47,286         1,143   

Hanwha Life Insurance* (A)

     183,588         1,157   

Hanwha Techwin* (A)

     48,499         1,457   

Hite Jinro* (A)

     28,341         564   

Hotel Shilla* (A)

     12,744         835   

Hyosung*

     19,527         1,935   

Hyundai Development*

     113,517         3,721   

Hyundai Marine & Fire Insurance*

     115,332         3,537   

Hyundai Motor

     43,475         5,491   

Kangwon Land*

     112,391         3,677   

KB Financial Group ADR

     115,597         3,222   

KCC

     10,381         3,666   

Kia Motors

     86,641         3,869   

Korea Aerospace Industries*

     23,799         1,578   

KT ADR

     145,000         1,727   

KT Skylife*

     11,707         172   

KT&G

     55,208         4,907   

LG*

     70,243         4,222   

LG Chem

     17,172         4,756   

LG Display ADR

     134,540         1,405   

LG Household & Health Care

     222         197   
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

LG Uplus

     188,781       $ 1,670   

Lotte Chemical*

     10,195         2,099   

Lotte Chilsung Beverage* (A)

     2,083         3,940   

Lotte Confectionery*

     2,421         4,706   

Mando*

     8,144         1,149   

NAVER

     15,998         8,953   

NCSoft

     34,299         6,201   

S-1, Cl 1

     12,131         1,030   

Samlip General Foods*

     4,181         981   

Samsung Electronics

     41,990         44,904   

Samsung Life Insurance

     33,153         3,101   

Seah Besteel*

     12,579         294   

SFA Engineering* (A)

     68,113         2,854   

Shinhan Financial Group*

     61,042         2,057   

SK Hynix

     92,085         2,388   

SK Telecom

     7,303         1,337   

SK Telecom ADR

     430,520         8,675   

Tongyang Life Insurance*

     57,460         568   

Vieworks*(A)

     45,697         1,721   

Woori Bank

     171,561         1,290   

Yuhan*

     10,947         2,535   
     

 

 

 
        184,713   
     

 

 

 

Taiwan — 9.7%

     

Advanced Semiconductor Engineering

     4,016,000         4,633   

Asustek Computer

     465,000         3,846   

Catcher Technology

     237,000         1,987   

Cathay Financial Holding

     2,624,987         3,690   

Chailease Holding

     319,404         551   

Cheng Shin Rubber Industry

     395,000         639   

Chicony Electronics

     602,075         1,319   

China Steel Chemical

     359,800         1,166   

Compal Electronics

     2,920,000         1,639   

CTBC Financial Holding

     846,088         434   

CTCI

     205,000         223   

Eclat Textile

     140,967         1,948   

Elite Advanced Laser

     232,400         911   

eMemory Technology

     248,800         2,803   

Farglory Land Development

     297,043         310   

Foxconn Technology

     857,000         1,812   

Fubon Financial Holding

     1,625,000         2,216   

Gigasolar Materials

     76,000         1,673   

Hermes Microvision

     100,400         3,653   

Highwealth Construction

     633,100         730   

Hiwin Technologies

     185,630         729   

Hon Hai Precision Industry

     4,734,367         11,625   

Hota Industrial Manufacturing

     995,884         3,667   

Hu Lane Associate

     436,600         1,754   

Kenda Rubber Industrial

     224,702         331   

Kingpak Technology*

     111,500         621   

King’s Town Bank

     557,000         396   

Largan Precision

     56,657         3,909   
 

 

5    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Lite-On Technology

     1,259,296       $ 1,217   

Makalot Industrial

     157,094         1,113   

MediaTek

     909,100         6,899   

Mega Financial Holding

     786,000         508   

Merida Industry

     186,000         1,001   

Mitac Holdings

     2,271,000         1,716   

Pegatron

     1,745,000         3,808   

Pou Chen

     1,221,000         1,598   

Powertech Technology

     1,192,000         2,363   

Radiant Opto-Electronics

     1,459,050         3,333   

Realtek Semiconductor

     380,173         912   

Ruentex Industries

     760,000         1,420   

Sercomm

     635,411         1,678   

Silicon Motion Technology ADR

     55,500         1,740   

Simplo Technology

     356,000         1,138   

Taiwan Semiconductor Manufacturing

     6,415,790         27,818   

Taiwan Semiconductor Manufacturing ADR

     419,091         9,534   

Teco Electric and Machinery

     951,000         761   

Transcend Information

     239,000         622   

Tung Thih Electronic

     246,000         2,397   

Uni-President Enterprises

     114,000         191   

United Microelectronics

     3,058,000         1,125   

Vanguard International Semiconductor

     626,000         816   

WPG Holdings

     1,883,000         1,798   

Yuanta Financial Holding

     5,018,677         1,854   
     

 

 

 
        136,575   
     

 

 

 

Thailand — 1.5%

     

AP Thailand

     2,502,800         370   

Bangkok Bank Foreign (A)

     654,100         2,793   

Bangkok Dusit Medical Services, Cl F

     964,400         596   

Bangkok Dusit Medical Services

     2,282,000         1,409   

Banpu (A)

     2,578,600         1,143   

Central Pattana

     788,800         1,026   

CP ALL

     1,637,000         1,781   

CP Seven Eleven PCL (A)

     48,300         53   

Delta Electronics Thailand

     388,300         823   

Hana Microelectronics

     292,900         291   

Kasikornbank NVDR

     277,391         1,152   

Krung Thai Bank NVDR (A)

     1,633,900         755   

Minor International

     1,489,800         1,493   

PTT

     269,550         1,819   

PTT Exploration & Production

     304,900         485   

PTT Global Chemical (A)

     1,594,000         2,200   

Ratchaburi Electricity Generating Holding (A)

     211,200         277   

Sino-Thai Engineering & Construction

     1,580,500         1,094   

Thanachart Capital

     789,200         800   

Tisco Financial Group

     276,600         325   
     

 

 

 
        20,685   
     

 

 

 

Turkey — 2.1%

     

Akbank

     1,099,975         2,519   
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Anadolu Efes Biracilik Ve Malt Sanayii (A)

     331,811       $ 2,145   

Arcelik

     103,426         496   

Aselsan Elektronik Sanayi Ve Ticaret (A)

     390,021         2,257   

Brisa Bridgestone Sabanci Sanayi ve
Ticaret (A)

     31,208         85   

Coca-Cola Icecek

     100,931         1,285   

Emlak Konut Gayrimenkul Yatirim Ortakligi

     3,087,408         2,752   

Eregli Demir ve Celik Fabrikalari

     1,104,418         1,151   

Ford Otomotiv Sanayi

     86,607         897   

KOC Holding

     336,154         1,258   

Koza Altin Isletmeleri (A)

     23,343         98   

TAV Havalimanlari Holding

     140,888         878   

Tofas Turk Otomobil Fabrikasi

     139,762         907   

Tupras Turkiye Petrol Rafinerileri

     84,912         2,026   

Turk Hava Yollari*

     491,498         1,246   

Turkcell Iletisim Hizmetleri ADR

     120,935         1,027   

Turkiye Garanti Bankasi

     1,489,077         3,635   

Turkiye Halk Bankasi (A)

     318,855         1,135   

Turkiye Is Bankasi, Cl C

     255,036         402   

Turkiye Sise ve Cam Fabrikalari

               

Turkiye Vakiflar Bankasi Tao, Cl D

     168,945         222   

Ulker Biskuvi Sanayi

     457,214         2,757   
     

 

 

 
        29,178   
     

 

 

 

United Arab Emirates — 0.4%

     

Abu Dhabi Commercial Bank

     560,791         1,006   

Air Arabia

     2,133,787         794   

Emaar Properties

     2,755,681         4,263   

Union National Bank

     145,237         185   
     

 

 

 
        6,248   
     

 

 

 

United Kingdom — 0.3%

     

Anglo American ADR*

     80,640         176   

SABMiller

     78,020         4,713   
     

 

 

 
        4,889   
     

 

 

 

United States — 0.2%

     

Consumer Staples — 0.1%

     

PriceSmart

     12,065         1,001   
     

 

 

 

Materials — 0.1%

     

Freeport-McMoRan (A)

     168,690         1,142   
     

 

 

 
        2,143   
     

 

 

 

Total Common Stock
(Cost $1,500,194) ($ Thousands)

        1,288,766   
     

 

 

 
 

 

6    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description   Number of
Participation Notes
     Market Value
($ Thousands)
 

PARTICIPATION NOTES — 2.5%

  

China — 0.6%

  

China Vanke, Expires 06/29/2020*

    574       $ 2,159   

Hangzhou Hikvision, Expires 09/12/2018*

    255         1,350   

Hangzhou Hikvision Digital Technology, Expires 06/29/2020*

    444         2,352   

Huangshan Tour, Expires 11/06/2020*

    261         942   

Inner Mongolia, Expires 12/12/2016*

    568         1,419   
    

 

 

 
       8,222   
    

 

 

 

India — 1.2%

    

Axis Bank, Expires 06/13/2018*

    432         2,919   

Dr Reddy’s Laboratories, Expires 11/02/2018*

    21         980   

IRB Infrastructure Developers, Expires 06/25/2020*

    909         3,334   

State Bank of India, Expires 05/31/2018*

    707         2,390   

Tata Motors, Expires 06/25/2020*

    670         3,944   

UPL, Expires 03/18/2019*

    250         1,650   

Zee Entertainment Enterprises, Expires 09/03/2019*

    266         1,749   
    

 

 

 
       16,966   
    

 

 

 

Saudi Arabia — 0.2%

    

Al Tayyar, Expires 03/05/2018*

    44         832   

Al Tayyar Travel Group, Expires 03/05/2018*

    13         246   

Bupa Arabia, Expires 04/05/2017*

    17         506   

Fawaz Abdulaziz Al Hokair, Expires 03/02/2017*

    94         1,762   
    

 

 

 
       3,346   
    

 

 

 

Switzerland — 0.4%

    

CITIC Securities, Expires 10/22/2019*

    647         1,930   

Qingdao Haier, Expires 10/22/2019*

    2,002         3,065   
    

 

 

 
       4,995   
    

 

 

 

United Kingdom — 0.0%

    

Mouswat Medical, Expires 03/05/2018*

    17         535   
    

 

 

 

Vietnam — 0.1%

    

Hoa Phat Group, Expires 07/24/2018*

    489         629   
    

 

 

 

Total Participation Notes
(Cost $39,934) ($ Thousands)

       34,693   
    

 

 

 
    Shares         

EXCHANGE TRADED FUND — 2.3%

    

United States — 2.3%

    

iShares MSCI Emerging Markets ETF (A)

    1,027,372         33,071   
    

 

 

 
       33,071   
    

 

 

 

Total Exchange Traded Fund
(Cost $35,138) ($ Thousands)

       33,071   
    

 

 

 
Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

PREFERRED STOCK — 1.1%

     

Brazil — 0.8%

     

Banco Bradesco

     192,800       $ 940   

Braskem

     94,500         660   

Cia Brasileira de Distribuicao

     19,400         205   

Cia Brasileira de Distribuicao Grupo Pao de Acucar ADR (A)

     125,000         1,315   

Cia Energetica de Sao Paulo, Cl B

     103,700         351   

Cia Paranaense de Energia

     85,900         528   

Itau Unibanco Holding

     600,006         3,993   

Itau Unibanco Holding ADR (A)

     487,304         3,172   

Itausa - Investimentos Itau

     44,977         78   

Petroleo Brasileiro ADR, Cl A*

     244,300         831   
     

 

 

 
        12,073   
     

 

 

 

Colombia — 0.1%

     

Bancolombia

     134,885         918   
     

 

 

 

South Korea — 0.2%

     

Samsung Electronics

     2,503         2,314   
     

 

 

 

Total Preferred Stock
(Cost $28,562) ($ Thousands)

        15,305   
     

 

 

 
     Number of
Rights
        

RIGHTS — 0.0%

     

Brazil — 0.0%

     

Banco Bradesco, Expires 05/02/2016*

     6           

Rumo Logistica Operadora Multimodal, Expires 02/01/2016*

     42         2   
     

 

 

 

Total Rights
(Cost $—) ($ Thousands)

        2   
     

 

 

 
     Face Amount(1)
(Thousands)
        

DEBENTURE BOND — 0.0%

     

Brazil — 0.0%

     

Vale, Ser 1997

     

0.000%, 09/30/49 (D)

     BRL 8           
     

 

 

 

Total Debenture Bond
(Cost $—) ($ Thousands)

          
     

 

 

 
     Shares         

AFFILIATED PARTNERSHIP — 6.9%

     

SEI Liquidity Fund, L.P.

     

0.260%** † (E)

     96,825,814         96,826   
     

 

 

 

Total Affiliated Partnership
(Cost $96,826) ($ Thousands)

        96,826   
     

 

 

 
 

 

7    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund (Concluded)

December 31, 2015

 

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

CASH EQUIVALENT — 0.6%

  

SEI Daily Income Trust, Prime Obligation Fund, Cl A

     

0.230%**

     7,749,453       $ 7,749   
     

 

 

 

Total Cash Equivalent
(Cost $7,749) ($ Thousands)

        7,749   
     

 

 

 

Total Investments — 105.3%
(Cost $1,708,403) ($ Thousands) @

      $ 1,476,412   
     

 

 

 

Percentages are based on a Net Assets of $1,401,570 ($ Thousands).

 

*   Non-income producing security.

 

**   Rate shown is the 7-day effective yield as of December 31, 2015.

 

   

Investment in Affiliated Security.

 

   

Real Estate Investment Trust.

(1)   In U.S. dollars unless otherwise indicated.

 

(A)   This security or a partial position of this security is on loan at December 31, 2015. The total market value of securities on loan at December 31, 2015 was $91,729 ($ Thousands).

 

(B)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the Board of Trustees.

 

(C)   Security fair valued using methods determined in good faith by the Valuation Committee of the Board of Trustees. The total market value of such securities as of December 31, 2015 was $222 ($ Thousands) and represented 0.0% of Net Assets.

 

(D)   Variable Rate Security — The rate reported on the Schedule of Investments is the rate in effect as of December 31, 2015.

 

(E)   This security was purchased with cash collateral held from securities on loan. The total market value of such securities as of December 31, 2015 was $96,826 ($Thousands).

@ At December 31, 2015, the tax basis cost of the Fund’s investments was $1,708,403 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $75,819 ($ Thousands) and ($307,810) ($ Thousands), respectively.

ADR — American Depositary Receipt

BRL — Brazilian Real

Cl — Class

ETF — Exchange Traded Fund

GDR — Global Depositary Receipt

L.P. — Limited Partnership

MSCI — Morgan Stanley Capital International

NVDR — Non-Voting Depositary Receipt

Ser — Series

 

 

The following is a summary of the transactions with affiliates for the period ended December 31, 2015 ($ Thousands):

 

Security Description   Value at
9/30/2015
  Purchases
at Cost
  Proceeds
from Sales
  Realized Gain
(Loss)
  Change in Unrealized
Appreciation  (Depreciation)
  Value
12/31/2015
  Dividend
Income
SEI Liquidity Fund, L.P.     $ 135,645       $ 108,425       $ (147,244 )     $       $       $ 96,826       $ 262  
SEI Daily Income Trust, Prime Obligation Fund, Cl A       12,203         88,864         (93,318 )                       7,749         2  
   

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

 
Totals     $ 147,848       $ 197,289       $ (240,562 )     $       $       $ 104,575       $ 264  
   

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

 

 

The following is a list of the level of inputs used as of December 31, 2015, in valuing the Fund’s investments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities    Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Common Stock

   $ 1,288,544       $       $ 222       $ 1,288,766   

Participation Notes

             34,693                 34,693   

Exchange Traded Fund

     33,071                         33,071   

Preferred Stock

     15,305                         15,305   

Rights

     2                         2   

Debenture Bond

                               

Affiliated Partnership

             96,826                 96,826   

Cash Equivalent

     7,749                         7,749   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Investments in Securities

   $ 1,344,671       $ 131,519       $ 222       $ 1,476,412   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

(1)   A reconciliation of Level 3 investments is presented when the Fund has a significant amount of Level 3 investments at the beginning and/or end of the period in relation to net assets.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 2 and Level 3 assets and liabilities.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers into Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

8    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

GLOBAL BONDS — 93.9%

  

Australia — 2.9%

  

Aurizon Network MTN

        

2.000%, 09/18/24

     EUR         300       $ 313   

Australia & New Zealand Banking Group MTN

        

3.625%, 07/18/22

     EUR         300         385   

Commonwealth Bank of Australia MTN

        

1.375%, 01/22/19

     EUR         560         629   

Government of Australia

        

4.500%, 04/21/33

        285         240   

3.750%, 04/21/37

        845         643   

3.250%, 04/21/25

        3,440         2,589   

2.750%, 04/21/24

        1,785         1,298   

Government of Australia, Ser 122

        

5.250%, 03/15/19

        2,400         1,918   

Government of Australia, Ser 124

        

5.750%, 05/15/21

        5,300         4,520   

National Australia Bank MTN

        

2.625%, 01/13/17

     EUR         370         412   

Queensland Treasury, Ser 17

        

6.000%, 09/14/17

        780         604   

Westpac Banking MTN

        

1.500%, 03/24/21

     EUR         220         250   

1.375%, 04/17/20

     EUR         230         259   
        

 

 

 
           14,060   
        

 

 

 

Austria — 0.3%

        

Republic of Austria

        

4.150%, 03/15/37

        115         181   

3.650%, 04/20/22

        290         382   

3.150%, 06/20/44

        150         213   

1.950%, 06/18/19

        280         326   

1.650%, 10/21/24

        225         264   
        

 

 

 
           1,366   
        

 

 

 

Belgium — 0.8%

        

Kingdom of Belgium

        

3.750%, 06/22/45

        338         507   

3.000%, 06/22/34

        350         455   

1.000%, 06/22/31

        710         705   

0.800%, 06/22/25

        715         765   

Kingdom of Belgium, Ser 44

        

5.000%, 03/28/35

        150         249   

Kingdom of Belgium, Ser 58

        

3.750%, 09/28/20

        496         634   

Kingdom of Belgium, Ser 69

        

1.250%, 06/22/18

        545         614   
        

 

 

 
           3,929   
        

 

 

 

Brazil — 0.6%

        

Brazil Letras do Tesouro Nacional

        

14.268%, 01/01/16

        4,560         1,153   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Brazil Notas do Tesouro Nacional

        

10.000%, 01/01/17

        6,260       $ 1,505   

Brazil Notas do Tesouro Nacional, Serie F

        

10.000%, 01/01/25

        1,255         226   

Raizen Energy Finance

        

7.000%, 02/01/17 (A)

     USD         270         274   
        

 

 

 
           3,158   
        

 

 

 

Canada — 4.5%

        

Bank of Nova Scotia MTN

        

0.750%, 09/17/21

        570         625   

Bell Canada MTN

        

5.000%, 02/15/17

        270         202   

4.700%, 09/11/23

        80         63   

3.350%, 06/18/19

        29         22   

3.250%, 06/17/20

        95         71   

CDP Financial

        

4.400%, 11/25/19 (A)

     USD         850         918   

Government of Canada

        

5.750%, 06/01/33

        1,140         1,269   

5.000%, 06/01/37

        1,300         1,396   

4.250%, 12/01/21

        400         561   

4.000%, 06/01/41

        1,035         1,012   

3.500%, 12/01/45

        85         80   

2.000%, 06/01/16

        1,595         1,155   

1.750%, 09/01/19

        1,000         750   

1.500%, 09/01/17

        1,945         1,424   

0.750%, 03/01/21

        525         376   

Muskrat Falls

        

3.630%, 06/01/29

        340         279   

National Bank of Canada

        

1.500%, 03/25/21

     EUR         567         647   

NOVA Chemicals

        

5.250%, 08/01/23 (A)

     USD         150         148   

Province of British Columbia

        

3.250%, 12/18/21

        1,150         906   

2.250%, 03/01/19

        575         430   

Province of Manitoba Canada

        

3.850%, 12/01/21

        710         571   

Province of Ontario Canada

        

3.500%, 06/02/24

        1,200         951   

3.450%, 06/02/45

        245         185   

3.150%, 06/02/22

        2,000         1,557   

2.600%, 06/02/25

        2,180         1,603   

2.100%, 09/08/18

        1,295         960   

Province of Quebec Canada

        

4.500%, 12/01/18

        1,190         942   

3.500%, 12/01/45

        145         110   

3.000%, 09/01/23

        500         384   

2.750%, 09/01/25

        2,175         1,616   

Rogers Communications

        

4.000%, 06/06/22

        165         126   
 

 

1    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Royal Bank of Canada

        

1.625%, 08/04/20

     EUR         290       $ 332   

Teck Resources

        

4.500%, 01/15/21

        305         156   

Yamana Gold

        

4.950%, 07/15/24

     USD         324         275   
        

 

 

 
           22,102   
        

 

 

 

China — 0.1%

        

Sinopec Group Overseas Development

        

2.625%, 10/17/20

        240         273   

Tencent Holdings MTN

        

3.375%, 05/02/19 (A)

     USD         390         396   
        

 

 

 
           669   
        

 

 

 

Colombia — 0.0%

        

Ecopetrol

        

7.375%, 09/18/43

     USD         121         102   

5.875%, 05/28/45

     USD         109         77   
        

 

 

 
           179   
        

 

 

 

Czech Republic — 0.1%

        

Government of Czech Republic

        

4.700%, 09/12/22

        1,500         79   

3.875%, 05/24/22

     EUR         50         65   

Government of Czech Republic, Ser 51

        

4.000%, 04/11/17

        8,050         343   
        

 

 

 
           487   
        

 

 

 

Denmark — 1.3%

        

Danske Bank

        

5.375%, 09/29/21 (B)

     GBP         170         263   

3.875%, 10/04/23 (B)

     EUR         150         173   

3.500%, 04/16/18

     EUR         155         182   

DONG Energy MTN

        

5.750%, 04/09/40

     GBP         200         356   

Kingdom of Denmark

        

4.500%, 11/15/39

        1,300         299   

4.000%, 11/15/17

        1,600         252   

3.000%, 11/15/21

        21,800         3,669   

1.500%, 11/15/23

        670         104   

0.100%, 11/15/23

        5,836         871   
        

 

 

 
           6,169   
        

 

 

 

Finland — 0.6%

        

Elisa MTN

        

2.250%, 10/04/19

        300         343   

Government of Finland

        

2.625%, 07/04/42

        55         74   

1.500%, 04/15/23

        340         396   

0.875%, 09/15/25

        1,650         1,785   

Nordea Bank Finland MTN

        

2.375%, 07/17/17

        190         214   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

2.250%, 05/03/19

        170       $ 198   
        

 

 

 
           3,010   
        

 

 

 

France — 7.0%

        

ALD International MTN

        

2.000%, 05/26/17

        500         554   

Arkema MTN

        

3.850%, 04/30/20

        200         245   

1.500%, 01/20/25

        300         313   

AXA MTN

        

5.625%, 01/16/54 (B)

     GBP         302         444   

BNP Paribas

        

5.019%, 12/31/49 (B)

        250         281   

4.730%, 04/12/49 (B)

        200         218   

2.375%, 02/17/25

        175         185   

BNP Paribas Home Loan MTN

        

3.125%, 03/22/22

        200         252   

BPCE MTN

        

6.117%, 10/29/49 (B)

        150         175   

5.250%, 04/16/29

     GBP         100         154   

1.750%, 11/29/19

        600         692   

1.375%, 05/22/19

        200         224   

Bureau Veritas

        

3.125%, 01/21/21

        100         115   

Caisse Centrale du Credit Immobilier de France MTN

        

1.125%, 04/22/19

        100         113   

Caisse de Refinancement de l’Habitat

        

3.750%, 12/12/16

        400         450   

3.500%, 04/25/17

        350         398   

Caisse Francaise de Financement Local MTN

        

4.875%, 07/03/17

        220         256   

3.750%, 05/18/16

        225         248   

3.625%, 02/26/18

        63         74   

Christian Dior

        

1.375%, 06/19/19

        300         332   

Credit Agricole MTN

        

6.637%, 05/29/49 (B)

        335         339   

0.875%, 01/19/22

        600         641   

Credit Agricole Home Loan MTN

        

3.250%, 03/23/17

        100         113   

2.875%, 09/09/16

        300         332   

Dexia Credit Local MTN

        

2.000%, 01/22/21

        200         233   

1.625%, 10/29/18

        565         640   

1.375%, 09/18/19

        500         566   

0.625%, 01/21/22

        1,550         1,679   

Electricite de France MTN

        

6.500%, 01/26/19 (A)

     USD         250         280   

4.500%, 11/12/40

        250         332   
 

 

2    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description          Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Elis

      

3.000%, 04/30/22

      250       $ 266   

Ephios Bondco

      

6.250%, 07/01/22 (A)

      160         180   

Europcar Groupe

      

5.750%, 06/15/22

      145         163   

France Government Bond OAT

      

0.500%, 05/25/25

      3,855         4,035   

0.000%, 05/25/20

      890         965   

French Treasury Note

      

1.000%, 07/25/17

      850         942   

Government of France

      

4.750%, 04/25/35

      85         138   

4.500%, 04/25/41

      220         363   

4.000%, 10/25/38

      285         433   

3.250%, 05/25/45

      1,205         1,662   

2.500%, 05/25/30

      1,975         2,429   

2.250%, 05/25/24

      1,515         1,851   

1.000%, 05/25/19

      480         541   

0.500%, 11/25/19

      2,040         2,264   

HSBC SFH France MTN

      

2.000%, 10/16/23

      700         833   

Iliand

      

4.875%, 06/01/16

      300         331   

Infra Foch

      

2.125%, 04/16/25

      1,000         1,092   

Klepierre MTN

      

1.000%, 04/17/23

      100         104   

Lafarge MTN

      

4.750%, 03/23/20

      195         244   

Loxam SAS

      

7.000%, 07/23/22

      150         167   

Publicis Groupe

      

1.125%, 12/16/21

      600         648   

Renault MTN

      

3.625%, 09/19/18

      450         524   

Sanofi MTN

      

2.500%, 11/14/23

      200         240   

Societe Generale MTN

      

6.999%, 12/29/49 (B)

      150         178   

5.922%, 04/05/17 (A)(B)

    USD        180         183   

5.750%, 04/20/16 (A)

    USD        111         112   

3.250%, 06/06/16

      400         441   

Unibail-Rodamco MTN

      

2.375%, 02/25/21

      500         582   

Veolia Environnement MTN

      

4.625%, 03/30/27

      200         276   

Wendel

      

5.875%, 09/17/19

      800         1,013   

2.500%, 02/09/27

      300         307   
      

 

 

 
         34,385   
      

 

 

 
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Germany — 7.8%

        

Allianz

        

2.241%, 07/07/45 (B)

        800       $ 799   

BMW Finance MTN

        

1.875%, 06/29/20

        235         344   

Bundesobligation

        

0.500%, 02/23/18

        850         940   

0.000%, 04/17/20

        1,720         1,878   

Bundesrepublik Deutschland

        

6.250%, 01/04/30

        770         1,415   

4.750%, 09/20/33

        115         182   

2.500%, 07/04/44

        415         562   

2.500%, 08/15/46

        200         271   

2.250%, 09/04/21

        200         244   

1.500%, 09/04/22

        510         603   

1.500%, 05/15/24

        200         237   

1.000%, 08/15/25

        2,825         3,174   

Bundesrepublik Deutschland, Ser 00

        

5.500%, 01/04/31

        470         823   

Bundesrepublik Deutschland, Ser 03

        

4.750%, 07/04/34

        480         823   

Bundesschatzanweisungen

        

0.000%, 12/16/16

        14,500         15,786   

Continental MTN

        

3.125%, 09/09/20

        600         722   

Deutsche Annington Finance MTN

        

2.125%, 07/09/22

        177         194   

Deutsche Bank MTN

        

2.750%, 02/17/25

        245         247   

1.250%, 09/08/21

        1,000         1,087   

Deutsche Bundesrepublik Inflation Linked Bond

        

0.100%, 04/15/23

        1,244         1,415   

E.ON International Finance MTN

        

6.000%, 10/30/19

     GBP         300         494   

FMS Wertmanagement

        

1.125%, 12/07/16

        600         888   

Grand City Properties

        

1.500%, 04/17/25

        1,400         1,372   

Infineon Technologies

        

1.000%, 09/10/18

        100         108   

KFW

        

3.875%, 01/21/19

        575         700   

3.375%, 08/30/17

     CHF         370         394   

Linde Finance MTN

        

3.875%, 06/01/21

        450         572   

Muenchener Rueckversicherungs MTN

        

6.250%, 05/26/42 (B)

        200         264   

ProSiebenSat.1 Media

        

2.625%, 04/15/21

        300         336   

RWE Finance MTN

        

6.500%, 08/10/21

        120         164   
 

 

3    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Vier Gas Transport GmbH MTN

        

2.875%, 06/12/25

        200       $ 238   

Volkswagen Financial Services MTN

        

1.750%, 08/21/17

        230         336   

Wuerth Finance International MTN

        

1.750%, 05/21/20

        150         171   

1.000%, 05/19/22

        500         544   
        

 

 

 
           38,327   
        

 

 

 

Ghana — 0.1%

        

Republic of Ghana

        

8.500%, 10/04/17

        106         103   

7.875%, 08/07/23

        200         158   
        

 

 

 
           261   
        

 

 

 

Guernsey — 0.1%

        

Credit Suisse Group Funding Guernsey MTN

        

1.250%, 04/14/22

        245         258   
        

 

 

 

Hong Kong — 0.2%

        

Hutchison Whampoa Finance 14

        

1.375%, 10/31/21

     EUR         935         1,016   
        

 

 

 

Indonesia — 0.2%

        

Indonesia Government International Bond MTN

        

2.875%, 07/08/21

        730         785   
        

 

 

 

Ireland — 1.8%

        

AIB Mortgage Bank MTN

        

2.625%, 07/29/16

        400         440   

0.625%, 07/27/20

        305         332   

Bank of Ireland MTN

        

4.250%, 06/11/24 (B)

        1,020         1,147   

Bank of Ireland Mortgage Bank

        

1.750%, 03/19/19

        450         511   

0.500%, 01/20/20

        305         331   

CRH Funding MTN

        

1.875%, 01/09/24

        225         246   

Ireland Government Bond

        

5.400%, 03/13/25

        1,008         1,498   

4.500%, 10/18/18

        345         423   

4.500%, 04/18/20

        450         579   

3.400%, 03/18/24

        1,035         1,338   

2.400%, 05/15/30

        680         806   

2.000%, 02/18/45

        950         990   

0.800%, 03/15/22

        300         333   
        

 

 

 
           8,974   
        

 

 

 
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Israel — 0.0%

        

Israel Government Bond

        

4.250%, 03/31/23

        750       $ 233   
        

 

 

 

Italy — 6.8%

        

Assicurazioni Generali MTN

        

7.750%, 12/12/42 (B)

        300         398   

Banca Monte dei Paschi di Siena MTN

        

5.000%, 02/09/18

        230         272   

4.875%, 09/15/16

        700         783   

Banco Popolare SC MTN

        

3.500%, 03/14/19

        350         390   

Buoni Poliennali Del Tesoro

        

4.000%, 02/01/37

        450         609   

Edison MTN

        

3.875%, 11/10/17

        600         693   

Eni MTN

        

3.625%, 01/29/29

        600         745   

FCA Capital Ireland MTN

        

2.875%, 01/26/18

        210         236   

2.625%, 04/17/19

        350         393   

Intesa Sanpaolo MTN

        

5.017%, 06/26/24 (A)

     USD         200         197   

4.000%, 11/09/17

        368         426   

3.928%, 09/15/26

        550         609   

1.125%, 03/04/22

        200         211   

Italy Buoni Poliennali Del Tesoro

        

5.500%, 09/01/22

        400         559   

5.500%, 11/01/22

        1,325         1,855   

5.000%, 08/01/34

        1,575         2,399   

4.750%, 09/01/21

        3,250         4,295   

4.750%, 08/01/23

        542         740   

4.750%, 09/01/44

        300         460   

4.500%, 05/01/23

        1,130         1,514   

4.500%, 03/01/24

        1,750         2,362   

4.000%, 09/01/20

        1,855         2,333   

3.750%, 05/01/21

        561         706   

3.750%, 09/01/24

        1,265         1,631   

3.500%, 03/01/30

        1,290         1,658   

2.600%, 09/15/23

        972         1,241   

2.500%, 12/01/24

        350         413   

1.500%, 08/01/19

        1,145         1,295   

1.350%, 04/15/22

        1,707         1,899   

1.150%, 05/15/17

        1,245         1,374   

0.750%, 01/15/18

        720         793   

Wind Acquisition Finance

        

4.750%, 07/15/20 (A)

        200         198   
        

 

 

 
           33,687   
        

 

 

 
 

 

4    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description          Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Ivory Coast — 0.1%

  

Ivory Coast Government Bond

        

5.375%, 07/23/24

        295       $ 262   
        

 

 

 

Japan — 21.4%

        

Government of Japan

        

0.100%, 09/10/24

        330,228         2,901   

Government of Japan 10 Year Bond

        

0.900%, 06/20/22

        63,150         554   

0.800%, 09/20/23

        820,350         7,180   

0.600%, 03/20/24

        74,800         645   

0.400%, 03/20/25

        220,000         1,860   

0.400%, 06/20/25

        300,000         2,534   

0.300%, 12/20/24

        116,200         975   

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 301

        

1.500%, 06/20/19

        85,300         746   

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 308

        

1.300%, 06/20/20

        295,600         2,596   

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 313

        

1.300%, 03/20/21

        750,000         6,646   

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 314

        

1.100%, 03/20/21

        157,700         1,384   

Government of Japan 20 Year Bond

        

1.700%, 06/20/33

        444,850         4,241   

1.400%, 09/20/34

        558,000         5,039   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 106

        

2.200%, 09/20/28

        110,900         1,121   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 112

        

2.100%, 06/20/29

        249,200         2,502   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 128

        

1.900%, 06/20/31

        55,000         542   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 140

        

1.700%, 09/20/32

        34,850         333   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 143

        

1.600%, 03/20/33

        298,400         2,808   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 144

        

1.500%, 03/20/33

        146,650         1,361   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 55

        

2.000%, 03/21/22

        107,000         997   

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 99

        

2.100%, 12/20/27

        331,000         3,299   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 30

        

2.300%, 03/20/39

        322,500       $ 3,331   

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 33

        

2.000%, 09/20/40

        827,000         8,125   

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 34

        

2.200%, 03/20/41

        55,700         568   

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 36

        

2.000%, 03/20/42

        94,450         926   

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 38

        

1.800%, 03/20/43

        317,550         2,990   

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 44

        

1.700%, 09/20/44

        179,000         1,646   

Government of Japan 40 Year Bond, Ser 6

        

1.900%, 03/20/53

        20,000         192   

Government of Japan 5 Year Bond

        

0.300%, 09/20/18

        1,063,600         8,917   

0.100%, 03/20/20

        470,550         3,925   

Government of Japan 5 Year Bond, Ser 106

        

0.200%, 09/20/17

        850,000         7,096   

Japan Treasury Discount Bill

        

0.000%, 01/18/16

        420,000         3,491   

0.000%, 01/25/16

        100,000         831   

0.000%, 02/01/16

        300,000         2,494   

0.000%, 02/15/16

        270,000         2,245   

0.000%, 03/28/16

        600,000         4,988   

0.000%, 04/07/16

        290,000         2,411   

SMFG Preferred Capital

        

10.231%, 01/25/29 (B)

     GBP         475         1,040   
        

 

 

 
           105,480   
        

 

 

 

Kenya — 0.0%

        

Kenya Government International Bond

        

6.875%, 06/24/24

        200         175   
        

 

 

 

Luxembourg — 0.1%

        

Cirsa Funding Luxembourg

        

5.875%, 05/15/23

        165         170   

Eurofins Scientific

        

3.375%, 01/30/23

        300         325   

2.250%, 01/27/22

        200         208   
        

 

 

 
           703   
        

 

 

 

Malaysia — 0.2%

        

Malaysia Government Bond

        

5.734%, 07/30/19

        1,500         376   

3.955%, 09/15/25

        1,135         259   

3.418%, 08/15/22

        445         100   
        

 

 

 
           735   
        

 

 

 

Mexico — 1.0%

  

Mexican Bonos

        

8.000%, 06/11/20

        12,606         803   
 

 

5    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

7.750%, 11/13/42

        11,690       $ 740   

Mexican Bonos, Ser M

        

6.500%, 06/10/21

        5,356         321   

Mexican Bonos, Ser M20

        

10.000%, 12/05/24 (B)

        38,261         2,788   

United Mexican States MTN

        

1.625%, 03/06/24

        416         432   
        

 

 

 
           5,084   
        

 

 

 

Netherlands — 4.2%

        

ABN AMRO Bank MTN

        

6.375%, 04/27/21

        245         321   

4.310%, 03/29/49 (B)

        155         168   

2.875%, 06/30/25 (B)

        550         613   

Achmea MTN

        

2.500%, 11/19/20

        625         720   

Achmea Bank MTN

        

2.750%, 02/18/21

        150         174   

Akzo Nobel Sweden Finance MTN

        

2.625%, 07/27/22

     EUR         150         177   

Akzo Nobel MTN

        

8.000%, 04/06/16

     GBP         205         307   

ASML Holding

        

3.375%, 09/19/23

        450         548   

Bharti Airtel International

        

4.000%, 12/10/18

        270         313   

Coco-Cola HBC Finance

        

2.375%, 06/18/20

        750         859   

Cooperatieve Centrale Raiffeisen-Boerenleenbank BA

        

6.875%, 03/19/20

        300         387   

5.500%, 01/22/49 (B)

        600         659   

2.500%, 05/26/26 (B)

        260         285   

Geberit International

        

0.688%, 03/30/21

        1,100         1,189   

Generali Finance MTN

        

4.596%, 11/30/49 (B)

        550         580   

ING Bank MTN

        

5.800%, 09/25/23 (A)

     USD         375         408   

3.375%, 03/23/17

        125         141   

Kingdom of Netherlands

        

5.500%, 01/15/28

        295         484   

4.000%, 01/15/37

        300         478   

3.750%, 01/15/42

        60         97   

2.750%, 01/15/47

        2,350         3,270   

2.250%, 07/15/22

        610         747   

2.000%, 07/15/24

        625         757   

1.750%, 07/15/23

        1,890         2,252   

1.250%, 01/15/19

        485         550   

0.250%, 01/15/20

        340         375   

0.250%, 07/15/25

        574         593   

0.250%, 07/15/25

        110         113   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

NN Group

        

4.625%, 04/08/44 (B)

        425       $ 480   

RWE Finance MTN

        

6.500%, 04/20/21

        245         409   

Shell International Finance

        

2.250%, 01/06/23

     USD         825         772   

2.000%, 11/15/18

     USD         560         561   

TenneT Holding

        

2.125%, 11/01/20

        350         405   

Volkswagen Financial Services

        

1.250%, 05/23/16

        170         250   
        

 

 

 
           20,442   
        

 

 

 

New Zealand — 0.2%

        

Government of New Zealand

        

5.500%, 04/15/23

        320         251   

3.000%, 04/15/20

        590         405   

Reynolds Group Issuer

        

5.750%, 10/15/20

        139         141   

Westpac Securities MTN

        

0.875%, 06/24/19

     EUR         100         111   
        

 

 

 
           908   
        

 

 

 

Norway — 0.5%

        

DNB Bank

        

6.012%, 01/29/49 (B)

     GBP         150         227   

Eksportfinans

        

2.375%, 05/25/16

     USD         200         200   

Government of Norway

        

4.500%, 05/22/19

        6,040         768   

2.000%, 05/24/23

        645         77   

Kommunalbanken MTN

        

1.000%, 03/15/18 (A)

     USD         800         792   

SpareBank 1 Boligkreditt MTN

        

2.375%, 11/22/16

     EUR         170         188   
        

 

 

 
           2,252   
        

 

 

 

Peru — 0.1%

        

Peruvian Government International Bond

        

2.750%, 01/30/26

        525         566   
        

 

 

 

Poland — 0.8%

        

Republic of Poland

        

5.250%, 01/20/25

        85         123   

5.125%, 04/21/21

     USD         135         150   

3.250%, 07/25/25

        8,145         2,122   

2.500%, 07/25/18

        710         183   

Republic of Poland, Ser 1019

        

5.500%, 10/25/19

        670         191   

Republic of Poland, Ser 1021

        

5.750%, 10/25/21

        3,490         1,041   
        

 

 

 
           3,810   
        

 

 

 
 

 

6    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Portugal — 0.4%

  

Caixa Geral de Depositos MTN

        

3.000%, 01/15/19

        300       $ 350   

EDP Finance MTN

        

2.625%, 01/18/22

        440         471   

Portugal Obrigacoes do Tesouro OT

        

2.875%, 10/15/25

        1,197         1,339   
        

 

 

 
           2,160   
        

 

 

 

Romania — 0.0%

        

Romanian Government International Bond MTN

        

4.625%, 09/18/20

     EUR         40         50   

3.625%, 04/24/24

     EUR         20         24   
        

 

 

 
           74   
        

 

 

 

Singapore — 0.2%

        

Government of Singapore

        

4.000%, 09/01/18

        495         374   

3.125%, 09/01/22

        275         203   

Temasek Financial I MTN

        

2.375%, 01/23/23 (A)

     USD         495         484   
        

 

 

 
           1,061   
        

 

 

 

Slovak Republic — 0.0%

        

Slovakia Government Bond

        

3.375%, 11/15/24

        110         147   
        

 

 

 

South Africa — 0.2%

        

Republic of South Africa

        

8.250%, 09/15/17

        6,600         425   

8.000%, 01/31/30

        2,820         154   

7.750%, 02/28/23

     ZAR         4,095         240   

7.000%, 02/28/31

        5,005         246   
        

 

 

 
           1,065   
        

 

 

 

South Korea — 0.9%

        

Korea Treasury Bond

        

4.250%, 06/10/21

        1,270,230         1,214   

4.000%, 12/10/31

        708,440         753   

3.750%, 12/10/33

        133,450         140   

3.500%, 03/10/24

        194,510         184   

3.250%, 09/10/18

        520,990         462   

3.000%, 09/10/24

        186,630         171   

2.750%, 03/10/18

        511,230         446   

2.750%, 12/10/44

        85,050         80   

2.000%, 03/10/20

        1,130,810         973   
        

 

 

 
           4,423   
        

 

 

 

Spain — 3.8%

        

Banco Popular Espanol

        

8.250%, 04/29/49 (B)

        200         204   
Description           Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

4.000%, 10/18/16

       100       $ 112   

3.750%, 01/22/19

       100         119   

2.125%, 10/08/19

       100         115   

Bankia

       

4.125%, 03/24/36

       350         467   

BBVA International Preferred SAU

       

5.919%, 10/18/08 (B)

    USD         335         338   

CaixaBank

       

0.029%, 01/09/18 (A)(B)

       200         216   

Criteria CaixaHolding MTN

       

1.625%, 04/21/22

       800         825   

Ferrovial Emisiones MTN

       

3.375%, 06/07/21

       475         568   

Fondo de Amortizacion del Deficit Electrico MTN

       

4.125%, 03/17/17

       200         227   

2.250%, 12/17/16

       700         775   

Government of Spain

       

6.000%, 01/31/29

       465         723   

5.900%, 07/30/26

       38         57   

5.500%, 07/30/17

       315         372   

5.500%, 04/30/21

       1,980         2,674   

4.700%, 07/30/41

       1,229         1,763   

4.400%, 10/31/23

       283         376   

4.200%, 01/31/37

       475         634   

3.800%, 04/30/24

       1,000         1,275   

2.750%, 10/31/24

       790         936   

1.950%, 07/30/30

       570         593   

1.800%, 11/30/24

       103         1,193   

1.600%, 04/30/25

       170         184   

1.400%, 01/31/20

       885         994   

0.500%, 10/31/17

       550         603   

Santander Consumer Finance

       

3.875%, 03/23/16

       200         219   

0.900%, 02/18/20

       300         322   

Santander International Debt MTN

       

4.625%, 03/21/16

       700         768   

Telefonica Emisiones SAU MTN

       

5.375%, 02/02/18

       185         290   

5.289%, 12/09/22

    GBP         250         406   

Telefonica Emisiones MTN

       

5.597%, 03/12/20

    GBP         200         325   
       

 

 

 
          18,673   
       

 

 

 

Supra-National — 1.0%

       

European Financial Stability Facility

       

1.625%, 07/17/20

    EUR         1,700         1,977   

European Investment Bank MTN

       

2.750%, 09/15/21

    EUR         1,000         1,241   

1.375%, 09/15/21

    EUR         575         665   
 

 

7    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

International Bank for Reconstruction & Development MTN

        

1.000%, 12/28/16

        600       $ 888   
        

 

 

 
           4,771   
        

 

 

 

Sweden — 1.1%

        

Kingdom of Sweden

        

3.500%, 03/30/39

        260         39   

1.500%, 11/13/23

        1,020         127   

1.000%, 11/12/26

        1,250         144   

Kingdom of Sweden, Ser 1047

        

5.000%, 12/01/20

        3,700         539   

Kingdom of Sweden, Ser 1052

        

4.250%, 03/12/19

        5,275         713   

Nordea Bank MTN

        

5.250%, 09/13/49 (B)

        370         350   

4.000%, 03/29/21

     EUR         255         310   

Nordea Hypotek

        

3.250%, 06/17/20

        2,600         337   

Skandinaviska Enskilda Banken MTN

        

7.092%, 12/29/49 (B)

        210         251   

1.875%, 11/14/19

     EUR         175         200   

Stadshypotek MTN

        

4.250%, 10/10/17

        600         446   

Svenska Handelsbanken

        

2.656%, 01/15/24 (B)

     EUR         336         379   

Swedbank Hypotek MTN

        

5.700%, 05/12/20

        2,300         326   

1.125%, 05/21/21

        600         674   

1.000%, 12/16/20

        2,900         340   

Vattenfall

        

3.000%, 03/19/77 (B)

        175         152   
        

 

 

 
           5,327   
        

 

 

 

Switzerland — 1.2%

        

Aquarius and Investments for Zurich Insurance MTN

        

4.250%, 10/02/43 (B)

        100         119   

Credit Suisse NY MTN

        

3.625%, 09/09/24

     USD         260         262   

Credit Suisse MTN

        

5.750%, 09/18/25 (B)

     EUR         250         295   

4.750%, 08/05/19

     EUR         400         500   

Dufry Finance

        

4.500%, 07/15/22

        235         267   

4.500%, 08/01/23

        100         114   

Glencore Australia Holdings MTN

        

4.500%, 09/19/19

        900         551   

Glencore Finance Europe MTN

        

3.375%, 09/30/20

        290         259   

Glencore Funding

        

4.125%, 05/30/23 (A)

     USD         94         69   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

2.125%, 04/16/18 (A)

     USD         242       $ 215   

Government of Switzerland

        

3.000%, 05/12/19

        160         180   

2.000%, 04/28/21

        1,070         1,212   

2.000%, 05/25/22

        110         127   

1.500%, 04/30/42

        120         145   

1.250%, 06/11/24

        100         112   

Swiss Reinsurance via ELM

        

2.600%, 09/01/25 (B)

        265         265   

Switzerland Government Bond

        

3.500%, 04/08/33

        100         152   

UBS Group Funding Jersey

        

4.125%, 09/24/25 (A)

     USD         220         220   

UBS MTN

        

6.625%, 04/11/18

     GBP         150         247   

6.375%, 07/20/16

     GBP         160         243   

4.750%, 02/12/26 (B)

     EUR         500         579   
        

 

 

 
           6,133   
        

 

 

 

Thailand — 0.2%

        

Thailand Government Bond

        

4.675%, 06/29/44

        1,800         60   

3.650%, 12/17/21

        16,020         479   

3.625%, 06/16/23

        7,815         235   
        

 

 

 
           774   
        

 

 

 

Turkey — 0.0%

        

Republic of Turkey

        

5.500%, 02/16/17

     EUR         50         57   
        

 

 

 

United Kingdom — 14.8%

        

AA Bond

        

4.720%, 07/02/43

        500         765   

Abbey National Treasury Services MTN

        

5.250%, 02/16/29

        450         831   

5.125%, 04/14/21

        300         505   

4.250%, 04/12/21

     EUR         350         454   

1.750%, 01/15/18

     EUR         525         586   

1.125%, 01/14/22

        330         354   

Anglian Water Services Financing

        

6.875%, 08/21/23

        230         429   

Arqiva Financing MTN

        

4.040%, 06/30/20

        220         336   

Aviva MTN

        

6.875%, 05/22/38 (B)

     EUR         195         236   

6.125%, 11/14/36 (B)

        200         313   

3.375%, 12/04/45 (B)

        500         517   

Bank of Scotland

        

7.281%, 05/29/49 (B)

        950         1,645   

4.750%, 06/08/22

     EUR         290         396   

Barclays Bank MTN

        

10.000%, 05/21/21

        180         342   
 

 

8    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

6.750%, 01/16/23 (B)

        350       $ 551   

6.625%, 03/30/22

     EUR         200         273   

4.250%, 01/12/22

        250         410   

BAT International Finance MTN

        

7.250%, 03/12/24

        250         471   

5.375%, 06/29/17

     EUR         425         497   

Bishopsgate Asset Finance

        

4.808%, 08/14/44

        175         259   

Boparan Finance MTN

        

4.375%, 07/15/21

        160         153   

BP Capital Markets MTN

        

2.177%, 09/28/21

     EUR         245         280   

British American Tobacco Holdings MTN

        

4.000%, 07/07/20

        100         124   

Canary Wharf Finance II

        

6.455%, 04/22/30

        15         29   

5.952%, 01/22/35

        20         35   

Channel Link Enterprises Finance

        

3.209%, 06/30/50 (B)

     EUR         700         758   

Co-Operative Bank

        

4.750%, 11/11/21

        250         402   

Coventry Building Society MTN

        

4.625%, 04/19/18

        230         364   

CPUK Finance

        

3.588%, 02/28/42

        400         573   

2.666%, 02/28/42

        700         1,025   

Delphi Automotive

        

1.500%, 03/10/25

        300         301   

Direct Line Insurance Group

        

9.250%, 04/27/42 (B)

        100         181   

Eastern Power Networks MTN

        

6.250%, 11/12/36

        160         312   

ENW Finance MTN

        

6.125%, 07/21/21

        350         604   

Eversholt Funding MTN

        

6.697%, 02/22/35

        100         190   

FCE Bank MTN

        

4.825%, 02/15/17

        200         305   

1.875%, 05/12/16

     EUR         250         273   

1.625%, 09/09/16

     EUR         100         109   

First Hydro Finance

        

9.000%, 07/31/21

        220         421   

Firstgroup

        

5.250%, 11/29/22

        200         319   

Great Rolling Stock MTN

        

6.250%, 07/27/20

        300         506   

HBOS Capital Funding

        

6.461%, 11/30/49 (B)

        115         180   

HSBC Bank

        

4.125%, 08/12/20

     USD         375         399   

HSBC Capital Funding

        

5.130%, 03/29/49 (B)

        150         164   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

HSBC Holdings MTN

        

6.500%, 05/20/24

        250       $ 454   

Imperial Tobacco Finance MTN

        

8.375%, 02/17/16

     EUR         575         630   

5.500%, 09/28/26

        350         601   

2.250%, 02/26/21

     EUR         400         457   

International Game Technology

        

4.750%, 02/15/23

        160         162   

Intu SGS Finance MTN

        

3.875%, 03/17/23

        250         376   

Jaguar Land Rover Automotive

        

5.000%, 02/15/22

        100         152   

Lloyds Bank MTN

        

7.625%, 04/22/25

        150         283   

Lloyds Banking Group

        

7.000%, 12/29/49 (B)

        750         1,122   

Lloyds TSB Bank MTN

        

4.625%, 02/02/17

     EUR         150         171   

Merlin Entertainment

        

2.750%, 03/15/22

        300         317   

Mondi Finance MTN

        

5.750%, 04/03/17

        1,100         1,273   

3.375%, 09/28/20

     EUR         400         477   

National Westminster Bank

        

6.500%, 09/07/21

        220         367   

6.500%, 09/07/21

        550         917   

Nationwide Building Society MTN

        

4.625%, 02/08/21

     EUR         550         723   

4.125%, 03/20/23 (B)

     EUR         1,495         1,722   

0.750%, 06/25/19

        266         294   

Network Rail Infrastructure Finance MTN

        

4.400%, 03/06/16

     CAD         690         500   

Northumbrian Water Finance

        

6.875%, 02/06/23

        190         348   

6.000%, 10/11/17

        500         792   

Old Mutual

        

7.875%, 11/03/25

        400         590   

Rio Tinto Finance MTN

        

4.000%, 12/11/29

        165         235   

RL Finance Bonds No. 2

        

6.125%, 11/30/43 (B)

        100         151   

Rolls-Royce MTN

        

6.750%, 04/30/19

        100         169   

Royal Bank of Scotland

        

9.500%, 03/16/22 (B)

     USD         200         216   

6.934%, 04/09/18

     EUR         300         365   

5.125%, 01/13/24

        400         695   

3.875%, 10/19/20

        123         155   

Santander UK

        

6.222%, 05/29/49 (B)

        170         256   

Santander UK Group Holdings

        

7.375%, 06/24/22 (B)

        250         374   
 

 

9    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description          Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Sky MTN

      

1.500%, 09/15/21

    EUR        200       $ 218   

Standard Chartered

      

6.409%, 01/30/49 (A)(B)

    USD        300         300   

Standard Life MTN

      

5.500%, 12/04/42 (B)

      250         387   

Tesco

      

6.052%, 10/13/39

      642         887   

United Kingdom Gilt

      

4.500%, 09/07/34

      370         707   

4.500%, 12/07/42

      1,500         2,997   

4.250%, 12/07/27

      125         226   

4.250%, 06/07/32

      110         203   

3.750%, 07/22/52

      375         708   

3.500%, 01/22/45

      900         1,548   

3.250%, 01/22/44

      860         1,411   

2.750%, 09/07/24

      850         1,341   

2.250%, 09/07/23

      2,325         3,547   

2.000%, 07/22/20

      2,800         4,249   

2.000%, 09/07/25

      1,180         1,748   

1.750%, 07/22/19

      1,795         2,703   

1.000%, 09/07/17

      275         408   

United Kingdom Treasury

      

5.000%, 03/07/25

      1,430         2,671   

4.750%, 12/07/30

      1,380         2,668   

4.750%, 12/07/38

      350         705   

4.250%, 03/07/36

      670         1,246   

4.250%, 09/07/39

      1,170         2,213   

4.250%, 12/07/40

      370         704   

4.000%, 03/07/22

      1,200         2,031   

1.750%, 01/22/17

      800         1,195   

Wales & West Utilities Finance

      

6.750%, 12/17/36 (B)

      200         327   

6.250%, 11/30/21

      240         421   

Western Power Distribution

      

3.625%, 11/06/23

      400         588   

Western Power Distribution West Midlands

      

3.875%, 10/17/24

      230         356   

Yorkshire Power Finance

      

7.250%, 08/04/28

      208         411   

Yorkshire Water Services Bradford Finance

      

6.375%, 08/19/39

      100         200   
      

 

 

 
         72,845   
      

 

 

 

United States — 6.3%

      

21st Century Fox America

      

4.500%, 02/15/21

      75         81   

AbbVie

      

3.600%, 05/14/25

      359         354   

Aetna

      

2.750%, 11/15/22

      40         39   
Description            Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Altria Group

        

4.750%, 05/05/21

        180       $ 195   

4.250%, 08/09/42

        265         243   

American International Group

        

8.175%, 05/15/58 (B)

        240         316   

5.750%, 03/15/67 (B)

        150         225   

Anthem

        

4.650%, 01/15/43

        110         104   

2.300%, 07/15/18

        150         150   

AT&T

        

5.875%, 04/28/17

     GBP         200         311   

4.875%, 06/01/44

     GBP         130         194   

Ball

        

3.500%, 12/15/20

        103         115   

Bank of America MTN

        

2.375%, 06/19/24

        410         462   

0.709%, 03/28/18 (B)

     EUR         300         324   

0.425%, 09/14/18 (B)

     EUR         375         400   

Berkshire Hathaway

        

1.125%, 03/16/27

        297         291   

Chevron

        

2.355%, 12/05/22

        535         511   

Citigroup MTN

        

2.375%, 05/22/24

     EUR         700         791   

Coca-Cola

        

2.750%, 05/06/26

     EUR         160         182   

1.125%, 09/22/22

     EUR         400         439   

Deutsche Bank Capital Funding Trust VII

        

5.628%, 01/29/49 (B)

        340         340   

Devon Energy

        

5.000%, 06/15/45

        270         205   

DH Europe Finance

        

1.700%, 01/04/22

        1,440         1,603   

Diamond Offshore Drilling

        

4.875%, 11/01/43

        130         79   

Discovery Communications

        

1.900%, 03/19/27

        360         328   

Dover MTN

        

2.125%, 12/01/20

     EUR         250         279   

Eli Lilly

        

1.000%, 06/02/22

        405         439   

Enterprise Products Operating

        

3.700%, 02/15/26

        123         110   

Freeport-McMoRan

        

2.300%, 11/14/17

        84         72   

GE Capital UK Funding MTN

        

4.375%, 07/31/19

     GBP         400         635   

General Electric

        

2.700%, 10/09/22

        320         319   

1.875%, 05/28/27

        800         884   

1.250%, 05/26/23

        200         218   
 

 

10    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description          Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

General Electric Capital MTN

      

5.500%, 01/08/20

      88       $ 99   

5.300%, 02/11/21

      205         231   

4.625%, 01/07/21

      108         119   

General Motors Financial International MTN

      

0.850%, 02/23/18

      314         340   

Goldman Sachs Group MTN

      

2.625%, 08/19/20

    EUR        350         407   

2.000%, 07/27/23

      230         253   

Halliburton

      

5.000%, 11/15/45

      205         202   

3.375%, 11/15/22

      205         202   

Illinois Tool Works MTN

      

3.000%, 05/19/34

    EUR        200         224   

INEOS Group Holdings

      

5.750%, 02/15/19

      350         380   

International Business Machines MTN

      

1.375%, 11/19/19

    EUR        250         282   

Jefferies Group MTN

      

2.375%, 05/20/20

    EUR        700         734   

John Deere Bank MTN

      

1.500%, 07/16/18

      250         280   

JPMorgan Chase MTN

      

1.063%, 05/30/17 (B)

      100         146   

Kinder Morgan

      

2.250%, 03/16/27

      519         404   

1.500%, 03/16/22

      600         528   

MasterCard

      

1.100%, 12/01/22

      210         227   

McDonald’s

      

1.125%, 05/26/22

      400         432   

McGraw Hill Financial

      

4.400%, 02/15/26

      313         320   

Mellon Capital III

      

6.369%, 09/05/66 (B)

      250         372   

Merck

      

2.500%, 10/15/34

      500         559   

1.875%, 10/15/26

      300         335   

1.125%, 10/15/21

      400         440   

Mondelez International

      

2.375%, 03/06/35

      250         235   

1.625%, 03/08/27

      300         298   

1.000%, 03/07/22

      200         213   

Morgan Stanley

      

3.750%, 09/21/17

    EUR        350         402   

2.375%, 03/31/21

    EUR        1,250         1,437   

1.875%, 03/30/23

      490         541   

1.750%, 01/30/25

      205         219   

Nabors Industries

      

5.100%, 09/15/23

      93         74   
Description          Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

National Capital Trust I

      

5.620%, 12/17/18 (A)(B)

      35       $ 53   

Odebrecht Finance

      

7.125%, 06/26/42

      280         39   

ONEOK Partners

      

3.800%, 03/15/20

      128         122   

Owens Corning

      

6.500%, 12/01/16

      9         9   

Philip Morris International

      

2.900%, 11/15/21

      325         329   

2.875%, 05/30/24

    EUR        100         121   

2.875%, 03/03/26

    EUR        435         522   

Plains All American Pipeline

      

3.600%, 11/01/24

      330         265   

PNC Funding

      

5.125%, 02/08/20

      300         330   

3.300%, 03/08/22

      150         154   

Priceline Group

      

2.375%, 09/23/24

    EUR        250         268   

1.800%, 03/03/27

      580         555   

Principal Financial Group

      

1.850%, 11/15/17

      175         175   

Prologis International Funding II MTN

      

2.875%, 04/04/22

      220         251   

Prologis

      

3.375%, 02/20/24

    EUR        300         346   

3.000%, 01/18/22

    EUR        250         287   

3.000%, 06/02/26

    EUR        200         224   

Prudential Financial

      

5.625%, 06/15/43 (B)

      488         499   

Rabobank Capital Funding Trust IV

      

5.556%, 12/31/19 (B)

    GBP        153         235   

Republic Services

      

4.750%, 05/15/23

      155         169   

Reynolds American

      

3.250%, 11/01/22

      180         178   

Ryder System MTN

      

5.850%, 11/01/16

      116         120   

Santander Issuances SAU

      

5.179%, 11/19/25

      400         394   

Seagate HDD Cayman

      

4.750%, 01/01/25

      123         102   

Sprint

      

7.875%, 09/15/23

      187         140   

Thermo Fisher Scientific

      

2.150%, 07/21/22

      157         176   

2.000%, 04/15/25

      164         176   

1.500%, 12/01/20

      111         121   

T-Mobile USA

      

6.500%, 01/15/26

      175         177   

Transocean

      

6.800%, 03/15/38

      210         113   
 

 

11    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

United Technologies

     

1.800%, 06/01/17

     201       $ 202   

1.250%, 05/22/23

     240         259   

Valeant Pharmaceuticals International

     

4.500%, 05/15/23 (A)

     170         160   

Verizon Communications

     

2.625%, 12/01/31

     100         108   

1.625%, 03/01/24

     700         759   

Viacom

     

3.875%, 04/01/24

     148         139   

Wells Fargo MTN

     

4.600%, 04/01/21

     75         82   

Williams Partners

     

3.900%, 01/15/25

     228         171   

ZF North America Capital

     

2.750%, 04/27/23

     200         207   
     

 

 

 
        30,910   
     

 

 

 

Total Global Bonds (Cost $498,551) ($ Thousands)

        461,892   
     

 

 

 

MORTGAGE-BACKED SECURITIES — 2.5%

  

  

Agency Mortgage-Backed Obligation — 0.5%

  

  

FHLMC, Ser K501, Cl X1A, IO

     

1.702%, 08/25/16 (B)

     237         1   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2014-DN1, Cl M1

     

1.221%, 02/25/24 (B)

     320         320   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2014-HQ2, Cl M1

     

1.671%, 09/25/24 (B)

     325         326   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2015-DNA1, Cl M2

     

2.071%, 10/25/27 (B)

     490         481   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2015-DNA2, Cl M2

     

3.022%, 12/25/27 (B)

     205         203   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2015-DNA2, Cl M1

     

1.371%, 12/25/27 (B)

     429         429   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2015-HQ1, Cl M1

     

1.271%, 03/25/25 (B)

     195         195   

FHLMC Structured Agency Credit Risk Debt Notes, Ser 2015-HQ2, Cl M1

     

1.321%, 05/25/25 (B)

     335         334   
     

 

 

 
        2,289   
     

 

 

 
Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Non-Agency Mortgage-Backed Obligation — 2.0%

  

  

Banc of America Commercial Mortgage, Ser 2007-5, Cl A4

     

5.492%, 02/10/51

     110       $ 114   

Banc of America Commercial Mortgage, Ser 2015-UBS7, Cl A4

     

3.705%, 09/15/48

     20         20   

Bear Stearns Adjustable Rate Mortgage Trust, Ser 2004-6, Cl 3A

     

2.902%, 09/25/34 (B)

     68         66   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-PW13, Cl AJ

     

5.611%, 09/11/41 (B)

     241         243   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-T24, Cl A4

     

5.537%, 10/12/41

     65         66   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-TOP22, Cl AJ

     

5.816%, 04/12/38 (B)

     25         25   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-PW15, Cl A4

     

5.331%, 02/11/44

     50         52   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-PW16, Cl A4

     

5.912%, 06/11/40 (B)

     24         25   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-PW17, Cl A4

     

5.694%, 06/11/50 (B)

     170         177   

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-T26, Cl A4

     

5.471%, 01/12/45 (B)

     63         64   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2006-C4, Cl A3

     

5.987%, 03/15/49 (B)

     100         100   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2008-C7, Cl A4

     

6.350%, 12/10/49 (B)

     398         418   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2014-GC19, Cl D

     

5.063%, 03/10/47 (B)

     20         17   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-GC29, Cl A3

     

2.935%, 04/10/48

     30         29   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-GC29, Cl A4

     

3.192%, 04/10/48

     15         15   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-GC31, Cl A4

     

3.762%, 06/10/48

     65         67   

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-GC35, Cl A4

     

3.818%, 11/10/48

     55         56   
 

 

12    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

 

December 31, 2015

 

Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Citigroup Mortgage Loan Trust, Ser 2005-2, Cl 1A4

     

2.626%, 05/25/35 (B)

     487       $ 457   

COBALT Commercial Mortgage Trust, Ser 2006-C1, Cl AM

     

5.254%, 08/15/48

     35         35   

COMM Mortgage Trust, Ser 2006-C8, Cl A1A

     

5.292%, 12/10/46

     110         113   

COMM Mortgage Trust, Ser 2012-CR5, Cl A3

     

2.540%, 12/10/45

     125         122   

COMM Mortgage Trust, Ser 2012-CRE4, Cl XA, IO

     

2.091%, 10/15/45 (B)

     172         15   

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CCRE9, Cl A4

     

4.238%, 07/10/45 (B)

     35         38   

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CR6, Cl A4

     

3.101%, 03/10/46

     30         30   

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CR8, Cl A4

     

3.334%, 06/10/46

     130         132   

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CR9, Cl A3

     

4.022%, 07/10/45

     50         53   

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-CCRE14, Cl A3

     

3.955%, 02/10/47

     70         74   

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-CR16, Cl A4

     

4.051%, 04/10/47

     25         26   

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-CR19, Cl A5

     

3.796%, 08/10/47

     65         67   

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-CR21, Cl A3

     

3.528%, 12/10/47

     75         76   

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-SAVA, Cl A

     

1.347%, 06/15/34 (B)

     125         125   

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-UBS4, Cl A5

     

3.694%, 08/10/47

     95         97   

COMM Mortgage Trust, Ser 2015-3BP, Cl A

     

3.178%, 02/10/35

     100         98   

COMM Mortgage Trust, Ser 2015-CR24, Cl A5

     

3.696%, 08/10/55

     90         91   

COMM Mortgage Trust, Ser 2015-PC1, Cl A4

     

3.620%, 07/10/50

     50         51   

Commercial Mortgage Loan Trust, Ser 2008-LS1, Cl A4B

     

6.228%, 12/10/49 (B)

     229         236   

Commercial Mortgage Pass Through Certificates, Ser CR14, Cl XA, IO

     

0.869%, 02/10/47 (B)

     691         28   
Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Commercial Mortgage Pass-Through Certificates, Ser 2008-C1, Cl A3

     

6.270%, 02/15/41 (B)

     55       $ 58   

Commerical Mortgage Trust, Ser 2006-GG7, Cl A4

     

6.021%, 07/10/38 (B)

     105         105   

Commerical Mortgage Trust, Ser 2007-GG11, Cl A4

     

5.736%, 12/10/49

     213         220   

Commerical Mortgage Trust, Ser 2007-GG9, Cl AM

     

5.475%, 03/10/39

     370         379   

Credit Suisse Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-C3, Cl A4

     

5.889%, 06/15/39 (B)

     132         136   

Credit Suisse First Boston Mortgage Securities, Ser 2005-C2, Cl AMFX

     

4.877%, 04/15/37

     30         30   

CSAIL Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-C2, Cl XA, IO

     

0.904%, 06/15/57 (B)

     542         31   

CSAIL Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-C3, Cl D

     

3.362%, 08/15/48 (B)

     75         54   

CSAIL Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-C3, Cl A4

     

3.691%, 08/15/48

     45         46   

CSAIL Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-C4, Cl A4

     

3.808%, 11/15/48

     155         159   

Eddystone Finance, Ser 2006-1, Cl A2

     

1.104%, 04/19/21 (B)

     100         142   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2013-C01, Cl M1

     

2.422%, 10/25/23 (B)

     88         88   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2014-C01, Cl M1

     

1.821%, 01/25/24 (B)

     241         242   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2014-C02, Cl 2M1

     

1.171%, 05/25/24 (B)

     14         14   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2014-C04, Cl 2M1

     

2.522%, 11/25/24 (B)

     231         231   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2015-C02, Cl 2M1

     

1.622%, 05/25/25 (B)

     82         82   

GE Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-C1, Cl AM

     

5.606%, 12/10/49 (B)

     35         36   
 

 

13    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

GS Mortgage Securities II, Ser 2007-GG10, Cl A4

     

5.795%, 08/10/45 (B)

     138       $ 142   

GS Mortgage Securities II, Ser 2012-ALOH, Cl A

     

3.551%, 04/10/34

     100         103   

GS Mortgage Securities II, Ser GC30, Cl A4

     

3.382%, 05/10/50

     160         159   

GS Mortgage Securities Trust, Ser 2011-GC5, Cl XA, IO

     

1.809%, 08/10/44 (B)

     521         23   

GS Mortgage Securities Trust, Ser 2013-GC13, Cl XA, IO

     

0.329%, 07/10/46 (B)

     2,857         25   

GS Mortgage Securities Trust, Ser 2014-GC18, Cl A4

     

4.074%, 01/10/47

     70         74   

GS Mortgage Securities Trust, Ser 2014-GC20, Cl D

     

5.029%, 04/10/47 (B)

     80         68   

GSR Mortgage Loan Trust, Ser 2005-AR1, Cl 4A1

     

2.522%, 01/25/35 (B)

     117         113   

JPMBB Commercial Mortgage Securities, Ser 2014-C23, Cl XA, IO

     

1.025%, 09/15/47 (B)

     993         43   

JPMBB Commercial Mortgage Securities, Ser 2014-C26, Cl A4

     

3.494%, 01/15/48

     15         15   

JPMBB Commercial Mortgage Securities, Ser 2015-C27, Cl A4

     

3.179%, 02/15/48

     25         25   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-LDP7, Cl A4

     

6.105%, 04/15/45 (B)

     62         62   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-LDP8, Cl A4

     

5.399%, 05/15/45

     70         71   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-LDP9, Cl A3

     

5.336%, 05/15/47

     124         126   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-C1, Cl A4

     

5.716%, 02/15/51

     44         46   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-CB19, Cl A4

     

5.883%, 02/12/49 (B)

     183         189   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2008-C2, Cl A4

     

6.068%, 02/12/51

     28         30   
Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2008-C2, Cl A4FL

     

1.817%, 02/12/51 (B)

     320       $ 316   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2012-C8, Cl A3

     

2.829%, 10/15/45

     135         134   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2012-C8, Cl E

     

4.820%, 10/15/45 (B)

     100         92   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2012-LC9, Cl A5

     

2.840%, 12/15/47

     135         133   

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2014-INN, Cl A

     

1.251%, 06/15/29 (B)

     130         129   

JPMorgan Mortgage Trust, Ser 2004-A5, Cl 3A1

     

2.346%, 12/25/34 (B)

     88         87   

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-C6, Cl A4

     

5.858%, 07/15/40 (B)

     141         145   

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2008-C1, Cl A2

     

6.087%, 04/15/41 (B)

     45         48   

Merrill Lynch Mortgage Trust, Ser 2006-C2, Cl AM

     

5.782%, 08/12/43 (B)

     120         122   

ML-CFC Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-5, Cl AM

     

5.419%, 08/12/48

     40         41   

ML-CFC Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-5, Cl A4

     

5.378%, 08/12/48

     123         126   

Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust, Ser 2012-C5, Cl A4

     

3.176%, 08/15/45

     40         41   

Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust, Ser 2013-C10, Cl A4

     

4.081%, 07/15/46 (B)

     60         64   

Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust, Ser 2014-C17, Cl A5

     

3.741%, 08/15/47

     65         67   

Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust, Ser 2015-C20, Cl A4

     

3.249%, 02/15/48

     65         64   

Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust, Ser 2015-C22, Cl A4

     

3.306%, 04/15/48

     60         59   

Morgan Stanley Bank of America Merrill Lynch Trust, Ser 2015-C26, Cl XA

     

1.133%, 10/15/48 (B)

     135         11   
 

 

14    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2006-T21, Cl E

     

5.403%, 10/12/52 (B)

     10       $ 9   

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2006-T21, Cl D

     

5.403%, 10/12/52 (B)

     15         14   

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2007-HQ13, Cl A3

     

5.569%, 12/15/44

     95         99   

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2007-IQ14, Cl A4

     

5.692%, 04/15/49 (B)

     160         164   

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2008-TOP29, Cl D

     

6.268%, 01/11/43 (B)

     35         36   

Morgan Stanley Re-REMIC Trust, Ser 2010-GG10, Cl A4A

     

5.988%, 08/15/45 (B)

     256         263   

SFAVE Commercial Mortgage Securities Trust, Ser 2015-5AVE, Cl A1

     

3.872%, 01/05/35 (B)

     135         132   

UBS-Barclays Commercial Mortgage Trust, Ser 2012-C3, Cl A4

     

3.091%, 08/10/49

     30         30   

UBS-Barclays Commercial Mortgage Trust, Ser 2013-C5, Cl A4

     

3.185%, 03/10/46

     130         130   

UBS-Barclays Commercial Mortgage Trust, Ser 2013-C6, Cl A3

     

2.971%, 04/10/46

     70         69   

Wells Fargo Commercial Mortgage Trust, Ser 2012-LC5, Cl D

     

4.936%, 10/15/45 (B)

     35         34   

Wells Fargo Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-LC22, Cl A4

     

3.839%, 09/15/58

     35         36   

Wells Fargo Commercial Mortgage Trust, Ser 2015-NXS1, Cl D

     

4.105%, 05/15/48 (B)

     65         52   

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2011-C4, Cl A4

     

4.902%, 06/15/44 (B)

     120         132   

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2012-C10, Cl A3

     

2.875%, 12/15/45

     90         89   

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2012-C8, Cl A3

     

3.001%, 08/15/45

     10         10   

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2012-C9, Cl A3

     

2.870%, 11/15/45

     75         74   
Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2014-C20, Cl A5

     

3.995%, 05/15/47

     65       $ 68   

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2014-C21, Cl A5

     

3.678%, 08/15/47

     60         61   

WFRBS Commerical Mortgage Trust, Ser 2013-C15, Cl A3

     

3.881%, 08/15/46

     70         73   
     

 

 

 
        10,139   
     

 

 

 

Total Mortgage-Backed Securities (Cost $12,690) ($ Thousands)

        12,428   
     

 

 

 

CORPORATE OBLIGATIONS — 1.1%

  

  

United States — 1.1%

     

Anadarko Petroleum

     

6.375%, 09/15/17

     330         346   

CCO Safari II

     

4.908%, 07/23/25 (A)

     180         180   

3.579%, 07/23/20 (A)

     180         179   

CNA Financial

     

7.250%, 11/15/23

     110         130   

6.500%, 08/15/16

     40         41   

Cox Communications

     

2.950%, 06/30/23 (A)

     127         112   

EnLink Midstream Partners

     

4.150%, 06/01/25

     460         354   

Enterprise Products Operating

     

5.950%, 02/01/41

     70         64   

Exelon

     

3.950%, 06/15/25 (A)

     356         356   

GE Capital International Funding

     

2.342%, 11/15/20 (A)

     554         550   

0.964%, 04/15/16 (A)

     427         427   

Hewlett Packard Enterprise

     

4.900%, 10/15/25 (A)

     350         343   

Kinder Morgan

     

5.000%, 02/15/21 (A)

     161         153   

Kinder Morgan Energy Partners

     

2.650%, 02/01/19

     39         36   

Manitowoc

     

8.500%, 11/01/20

     62         64   

McGraw Hill Financial

     

5.900%, 11/15/17

     325         345   

Mosaic

     

5.625%, 11/15/43

     135         129   

Navient MTN

     

5.500%, 01/15/19

     248         232   
 

 

15    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description    Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

PNC Bank

     

2.700%, 11/01/22

     445       $ 433   

Prudential Financial MTN

     

6.100%, 06/15/17

     125         132   

Time Warner

     

4.875%, 03/15/20

     150         162   

Viacom

     

6.125%, 10/05/17

     325         346   

Williams Partners

     

4.000%, 11/15/21

     150         125   
     

 

 

 
        5,239   
     

 

 

 

Total Corporate Obligations (Cost $5,374) ($ Thousands)

        5,239   
     

 

 

 

ASSET-BACKED SECURITY — 0.0%

  

  

Other Asset-Backed Securities — 0.0%

  

  

Volta Electricity Receivables, Ser 2013-1, Cl SNR

     

4.172%, 02/16/17

     100         110   
     

 

 

 

Total Asset-Backed Security (Cost $130) ($ Thousands)

        110   
     

 

 

 

Total Investments — 97.5% (Cost $516,745) ($ Thousands) @

      $ 479,669   
     

 

 

 

A list of the open futures contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Type of Contract   

Number of
Contracts
Long

(Short)

    Expiration
Date
     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

90-Day Euro$

     3        Dec-2017       $ (1

90-Day Euro$

     (3     Dec-2018           

90-Day Euro$

     8        Jun-2017         (3

90-Day Euro$

     (8     Jun-2008         3   

Australian 10-Year Bond

     51        Mar-2016           

Australian 3-Year Bond

     39        Mar-2016         8   

Canadian 10-Year Bond

     (59     Mar-2016         (51

Euro

     (180     Mar-2016         (571

Euro-Bobl

     54        Mar-2016         (56

Euro-Bobl

     (51     Mar-2016         48   

Euro-Bond Index

     111        Mar-2016         (143

Euro-Buxl Index

     1        Mar-2016         (1

Euro-Buxl Index

     8        Mar-2016         (21

Euro-Schatz

     53        Mar-2016         (10

Japanese 10-Year Bond

     4        Mar-2016         10   

Japanese 10-Year MINI

     15        Mar-2016         3   
Type of Contract   

Number of
Contracts
Long

(Short)

    Expiration
Date
     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Long Gilt 10-Year Bond

     (14     Mar-2016       $ 18   

Long Gilt 10-Year Bond

     24        Mar-2016         (27

Short Gilt 2-Year Bond

     (6     Mar-2016           

U.S. 10-Year Treasury Note

     (63     Mar-2016         30   

U.S. 10-Year Treasury Note

     (87     Mar-2016         31   

U.S. 2-Year Treasury Note

     (17     Apr-2016         4   

U.S. 2-Year Treasury Note

     (55     Apr-2016         16   

U.S. 5-Year Treasury Note

     1        Apr-2016           

U.S. 5-Year Treasury Note

     46        Apr-2016         (13

U.S. Long Treasury Bond

     1        Mar-2016           

U.S. Long Treasury Bond

     9        Mar-2016         (3

U.S. Ultra Long Treasury Bond

     6        Mar-2016         (4

U.S. Ultra Long Treasury Bond

     (31     Mar-2016         (39
       

 

 

 
        $ (772
       

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all open futures contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

A list of the forward foreign currency contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Settlement

Date

 

Currency

to Deliver

(Thousands)

    

Currency

To Receive

(Thousands)

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

01/05/16-01/06/16

    USD         2,767         BRL         10,732       $ (57

01/05/16-02/03/16

    USD         7,839         EUR         7,168         (49

01/05/16-01/04/17

    BRL         23,238         USD         6,215         521   

01/05/16-02/03/16

    SEK         23,924         USD         2,799         (40

01/05/16-02/05/16

    AUD         24,391         USD         17,614         (110

01/05/16-02/03/16

    CAD         33,948         USD         25,325         882   

01/05/16-02/03/16

    DKK         53,404         USD         7,703         (75

01/05/16-02/03/16

    GBP         65,920         USD         98,904         1,750   

01/05/16-02/03/16

    EUR         270,102         USD         290,492         (3,024

01/05/16-02/10/16

    JPY         15,582,884         USD         127,522         (2,091

01/08/16-01/08/16

    USD         2,897         SGD         4,104         (4

01/08/16-01/29/16

    SGD         8,434         USD         5,994         50   

01/15/16-01/29/16

    NZD         2,937         USD         1,979         (28

01/15/16-01/29/16

    MXN         81,578         USD         4,777         57   

01/21/16-01/21/16

    USD         1,693         CNY         11,091         6   

01/21/16-01/29/16

    ZAR         18,419         USD         1,230         46   

01/22/16

    USD         1,705         INR         114,289         18   

01/22/16-01/22/16

    INR         113,932         USD         1,707         (11

01/27/16-01/27/16

    GBP         2,169         EUR         3,050         119   

01/28/16-01/29/16

    USD         1,467         GBP         972         (34

01/29/16

    USD         79         NOK         693         (1

01/29/16

    USD         113         AUD         158         2   

01/29/16

    USD         119         ZAR         1,860           

01/29/16

    USD         152         NZD         225         1   

01/29/16

    USD         155         MXN         2,650         (2

01/29/16

    USD         163         CZK         4,020         (1
 

 

16    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Settlement

Date

  

Currency

to Deliver

(Thousands)

    

Currency

To Receive

(Thousands)

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

01/29/16

     USD         207         CHF         205       $ (2

01/29/16

     USD         483         CAD         674         2   

01/29/16

     USD         699         JPY         84,273         2   

01/29/16-01/29/16

     USD         764         PLN         2,994         (6

01/29/16

     ILS         777         USD         199           

01/29/16

     USD         1,628         SEK         13,892         21   

01/29/16-01/29/16

     CHF         3,009         USD         3,033         23   

01/29/16

     MYR         3,275         USD         762         1   

01/29/16

     NOK         7,523         USD         858         8   

01/29/16

     CZK         10,333         USD         416           

01/29/16-01/29/16

     PLN         14,668         USD         3,697         (16

01/29/16

     THB         26,964         USD         744         (5

01/29/16-06/21/16

     TWD         154,400         USD         4,700         15   

01/29/16

     KRW         5,638,445         USD         4,785         (12
              

 

 

 
               $ (2,044
              

 

 

 

 

A list of the counterparties for the open forward foreign currency contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Counterparty   

Currency to
Deliver

($ Thousands)

    

Currency to
Receive

($ Thousands)

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Bank of America

   $ (102,905    $ 101,909       $ (996

Bank of Montreal

     (856      856           

Barclays PLC

     (3,435      3,453         18   

BNP Paribas

     (5,439      5,390         (49

Brown Brothers Harriman

     (370,335      368,256         (2,079

Charter One

     (2,266      2,265         (1

Citigroup

     (32,426      33,235         809   

Credit Suisse First Boston

     (4,487      4,544         57   

Deutsche Bank

     (689      710         21   

Goldman Sachs

     (3,191      3,406         215   

HSBC

     (13,226      13,196         (30

JPMorgan Chase Bank

     (3,937      3,953         16   

Morgan Stanley

     (3,255      3,266         11   

Northern Trust

     (36,436      35,715         (721

RBC

     (3,580      3,588         8   

Royal Bank of Scotland

     (37,714      38,029         315   

Standard Bank

     (244      244           

Standard New York

     (3,136      3,108         (28

State Street

     (643      647         4   

Transatlantic Securities

     (1,399      1,394         (5

UBS

     (9,636      10,027         391   

Westpac Banking

     (412      412           
        

 

 

 
         $ (2,044
        

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all open forward foreign currency contracts, as presented in the table above are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

 

 

A list of open OTC swap agreements held by the Fund at December 31, 2015, are as follows:

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty   Fund Pays    Fund Receives    Termination Date      Currency      Notional Amount
(Thousands)
     Net Unrealized
Depreciation
($ Thousands)
 
Citigroup   3.79%    6-Month GBP EURIBOR      05/19/2019         GBP         2,500       $ (311
Citibank   2.83%    3-Month USD LIBOR      08/08/2023         EUR         6,000         (426
Citibank   Euro CPI Overall Excluding Tobacco    1.22%      04/03/2019         GBP         2,450         (38
                

 

 

 
                 $ (775
                

 

 

 

A list of open centrally cleared swap agreements held by the Fund at December 31, 2015, are as follows:

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty   Fund Pays    Fund Receives    Termination Date      Currency      Notional Amount
(Thousands)
     Net Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 
Citibank   3.34%    6-Month GBP EURIBOR      01/17/2044         GBP         1,000       $ (375
JPMorgan Chase Bank   6-Month JPY LIBOR    1.56%      11/28/2033         JPY         600,000         554   
JPMorgan Chase Bank   1.90%    6-Month EUR EURIBOR      3/24/2024         EUR         2,200         (217
JPMorgan Chase Bank   2.87%    6-Month GBP EURIBOR      02/14/2023         GBP         250         (28

 

17    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund (Concluded)

December 31, 2015

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty   Fund Pays    Fund Receives    Termination Date      Currency      Notional Amount
(Thousands)
     Net Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 
JPMorgan Chase Bank   1.49%    6-Month EUR EURIBOR      11/21/2023         EUR         5,500       $ (589
JPMorgan Chase Bank   1.49%    6-Month EUR EURIBOR      09/12/2018         EUR         7,000         (300
Morgan Stanley   2.13%    3-Month USD LIBOR      11/09/2025         USD         2,240         11   
                

 

 

 
                 $ (944
                

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all swap agreements, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

Percentages are based on a Net Assets of $491,972 ($ Thousands).

Real Estate Investment Trust.

 

(1)   In local currency unless otherwise indicated.

 

(A)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the Board of Trustees.

 

(B)   Variable Rate Security — The rate reported on the Schedule of Investments is the rate in effect as of December 31, 2015.

 

@   At December 31, 2015, the tax basis cost of the Fund’s investments was $516,745 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $2,894 ($ Thousands) and ($39,970) ($ Thousands), respectively.

AUD — Australian Dollar

BRL — Brazilian Real

CAD — Canadian Dollar

CHF — Swiss Franc

Cl — Class

CNY — Chinese Renminbi

CPI — Consumer Price Index

CZK — Czech Koruna

DKK — Danish Krone

EUR — Euro

EURIBOR — Euro London Interbank Offered Rate

FHLMC — Federal Home Loan Mortgage Corporation

FNMA — Federal National Mortgage Association

GBP — British Pound Sterling

ILS — Isreali Shekel

INR — India Rupee

IO — Interest Only

JPY — Japanese Yen

KRW — Korean Won

LIBOR — London Interbank Offered Rate

MTN — Medium Term Note

MXN — Mexican Peso

MYR — Malaysian Ringgit

NOK — Norweigan Krone

NZD — New Zealand Dollar

PLC — Public Limited Company

PLN — Polish Zlotty

SEK — Swedish Krona

Ser — Series

SGD — Singapore Dollar

THB — Thai Bhat

TWD — Taiwan Dollar

USD — U.S. Dollar

ZAR — South African Rand

The following is a list of the level of inputs used as of December 31, 2015, in valuing the Fund’s investments and other financial instrments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities    Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Global Bonds

   $       $ 461,892       $       $ 461,892   

Mortgage-Backed Securities

             12,428                 12,428   

Corporate Obligations

             5,239                 5,239   

Asset-Backed Security

             110                 110   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Investments in Securities

   $       $ 479,669       $       $ 479,669   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

Other Financial Instruments    Level 1     Level 2     Level 3      Total  

Futures Contracts*

         

Unrealized Appreciation

   $ 170      $      $       $ 170   

Unrealized Depreciation

     (942                    (942

Forwards Contracts*

         

Unrealized Appreciation

            3,524                3,524   

Unrealized Depreciation

            (5,568             (5,568

OTC Swaps

         

Interest Rate Swaps*

         

Unrealized Depreciation

            (775             (775

Centrally Cleared Swaps

         

Interest Rate Swaps*

         

Unrealized Appreciation

            565                565   

Unrealized Depreciation

            (1,509             (1,509
  

 

 

   

 

 

   

 

 

    

 

 

 

Total Other Financial Instruments

   $ (772   $ (3,763   $       $ (4,535
  

 

 

   

 

 

   

 

 

    

 

 

 

 

*   Futures contracts, forwards contracts, and swap contracts are valued at the net unrealized appreciation (depreciation) on the instrument.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 2 and Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

18    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

GLOBAL BONDS — 93.1%

      

Angola — 0.3%

      

Angolan Government International Bond

      

9.500%, 11/12/25

      2,675       $ 2,488   

9.500%, 11/12/25 (A)

      1,241         1,145   

Republic of Angola Via Northern Lights III

      

7.000%, 08/16/19

      702         676   
      

 

 

 
         4,309   
      

 

 

 

Argentina — 2.3%

      

City of Buenos Aires Argentina MTN

      

8.950%, 02/19/21

      925         976   

Provincia de Buenos Aires

      

9.375%, 09/14/18 (B)

      1,175         1,204   

Republic of Argentina

      

8.750%, 06/02/17 (C)

      1,750         1,999   

8.280%, 12/31/33 (C)

      2,426         2,723   

8.280%, 12/31/33 (C)

      5,734         6,594   

7.820%, 12/31/33 (C)

  EUR     559         639   

7.820%, 12/31/33 (C)

  EUR     7,593         8,771   

6.000%, 03/31/23 (C)

      937         1,153   

5.870%, 03/31/23 (C)(D)

  DEM     23         15   

5.870%, 03/31/23 (C)

  DEM     728         465   

4.191%, 12/15/35 (D)

  EUR     4,509         462   

3.043%, 12/15/35 (D)

      1,605         155   

2.260%, 12/31/38 (C)

      1,341         832   

0.044%, 12/15/35 (D)

      17,962         1,823   

YPF

      

8.750%, 04/04/24 (A)

      800         775   

8.500%, 07/28/25 (A)

      2,563         2,438   
      

 

 

 
         31,024   
      

 

 

 

Armenia — 0.2%

      

Republic of Armenia

      

7.150%, 03/26/25 (A)

      2,476         2,392   
      

 

 

 

Azerbaijan — 1.0%

      

International Bank of Azerbaijan

      

5.625%, 06/11/19

      1,700         1,547   

Republic of Azerbaijan

      

4.750%, 03/18/24 (A)

      2,920         2,724   

4.750%, 03/18/24

      1,900         1,772   

State Oil of the Azerbaijan Republic

      

6.950%, 03/18/30

      2,441         2,136   

5.450%, 02/09/17

      1,312         1,322   

4.750%, 03/13/23

      4,112         3,474   

4.750%, 03/13/23

      500         422   
      

 

 

 
         13,397   
      

 

 

 

Bahrain — 0.0%

      

Bahrain Government International Bond

      

7.000%, 01/26/26 (A)

      641         646   
      

 

 

 
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Belize — 0.1%

      

Belize Government International Bond

      

5.000%, 02/20/38

      2,637       $ 1,899   
      

 

 

 

Bermuda — 0.1%

      

Government of Bermuda

      

4.854%, 02/06/24

      1,680         1,732   
      

 

 

 

Brazil — 8.6%

      

Banco Nacional de Desenvolvimento Economico e Social

      

6.500%, 06/10/19 (A)

      660         645   

Braskem Finance

      

5.750%, 04/15/21

      2,377         2,068   

Brazil Letras do Tesouro Nacional

      

17.573%, 07/01/19

      11,540         1,710   

16.653%, 01/01/19

      107,605         17,187   

14.268%, 01/01/16

  BRL     20,010         5,058   

12.428%, 07/01/18

  BRL     20,579         3,551   

12.303%, 01/01/18

  BRL     54,052         10,079   

11.745%, 01/01/19

  BRL     34,253         5,462   

Brazil Loan Trust 1

      

5.477%, 07/24/23 (A)

      2,183         1,872   

5.477%, 07/24/23

      351         299   

Brazil Minas SPE via State of Minas Gerais

      

5.333%, 02/15/28

      1,176         885   

Brazil Notas do Tesouro Nacional

      

10.000%, 01/01/17

  BRL     16,650         4,002   

Brazil Notas do Tesouro Nacional, Serie F

      

10.000%, 01/01/18

  BRL     30,986         7,060   

10.000%, 01/01/21

  BRL     27,352         5,493   

10.000%, 01/01/23

  BRL     12,085         2,286   

10.000%, 01/01/25

  BRL     53,720         9,690   

BRF

      

4.750%, 05/22/24

      3,410         3,129   

Caixa Economica Federal

      

4.250%, 05/13/19

      200         177   

CIMPOR Financial Operations

      

5.750%, 07/17/24 (A)

      182         121   

Cosan

      

5.000%, 03/14/23 (A)

      699         574   

ESAL GmbH

      

6.250%, 02/05/23 (A)

      726         641   

Federal Republic of Brazil

      

10.125%, 05/15/27

      1,378         1,626   

10.125%, 05/15/27

      850         1,003   

8.250%, 01/20/34

      4,316         4,154   

7.125%, 01/20/37

      5,504         4,747   

5.625%, 01/07/41

      3,751         2,720   

5.000%, 01/27/45

      4,766         3,181   

4.875%, 01/22/21

      5,260         4,866   
 

 

1    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

4.250%, 01/07/25 (E)

      6,326       $ 5,092   

2.625%, 01/05/23 (E)

      1,154         877   

Gerdau Trade

      

5.750%, 01/30/21 (A)

      16         13   

GTL Trade Finance

      

5.893%, 04/29/24 (A)(E)

      716         508   

Marfrig Overseas

      

9.500%, 05/04/20 (A)

      835         818   

9.500%, 05/04/20

      650         637   

Petrobras Global Finance

      

4.875%, 03/17/20

      549         412   

Petrobras International Finance

      

5.750%, 01/20/20

      1,517         1,191   

5.375%, 01/27/21

      2,300         1,713   

Samarco Mineracao

      

4.125%, 11/01/22 (A)

      244         78   
      

 

 

 
         115,625   
      

 

 

 

Chile — 1.5%

      

Banco del Estado de Chile MTN

      

4.125%, 10/07/20

      30         31   

3.875%, 02/08/22 (A)

      230         228   

BancoEstado

      

4.125%, 10/07/20 (A)

      270         278   

Bonos de la Tesoreria de la Republica en pesos

      

6.000%, 01/01/20

  CLP     80,000         123   

6.000%, 01/01/22

  CLP     90,000         141   

Empresa Electrica Angamos

      

4.875%, 05/25/29 (A)

      523         467   

Empresa Nacional del Petroleo

      

6.250%, 07/08/19 (A)

      100         107   

6.250%, 07/08/19

      50         54   

5.250%, 08/10/20 (A)

      240         248   

5.250%, 08/10/20

      100         103   

4.375%, 10/30/24 (A)

      564         543   

Nacional del Cobre de Chile

      

6.150%, 10/24/36

      1,748         1,673   

5.625%, 09/21/35

      880         805   

5.625%, 10/18/43

      250         224   

4.875%, 11/04/44 (A)(E)

      4,284         3,423   

4.500%, 08/13/23 (A)

      1,152         1,117   

4.500%, 09/16/25 (A)(E)

      1,875         1,766   

4.250%, 07/17/42

      265         195   

3.875%, 11/03/21 (A)

      403         387   

3.000%, 07/17/22 (A)(E)

      1,950         1,751   

Republic of Chile

      

5.500%, 08/05/20

  CLP     323,000         469   

3.125%, 03/27/25

      750         751   

2.250%, 10/30/22

      3,981         3,837   
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

VTR Finance

      

6.875%, 01/15/24 (A)

      1,026       $ 944   
      

 

 

 
         19,665   
      

 

 

 

China — 1.0%

      

Amber Circle Funding

      

3.250%, 12/04/22

      850         844   

CNOOC Curtis Funding No. 1 Pty

      

4.500%, 10/03/23

      650         672   

CNOOC Finance

      

3.500%, 05/05/25

      234         223   

Sinochem Offshore Capital MTN

      

3.250%, 04/29/19 (A)

      1,432         1,441   

Sinochem Overseas Capital

      

4.500%, 11/12/20

      2,361         2,475   

4.500%, 11/12/20 (A)

      429         450   

Sinopec Capital

      

3.125%, 04/24/23 (A)

      1,019         971   

Sinopec Group Overseas Development

      

4.375%, 10/17/23

      921         952   

4.375%, 04/10/24 (A)

      800         827   

3.250%, 04/28/25

      3,600         3,403   

State Grid Overseas Investment

      

4.125%, 05/07/24 (A)

      1,216         1,274   
      

 

 

 
         13,532   
      

 

 

 

Colombia — 4.9%

      

Bogota Distrito Capital

      

9.750%, 07/26/28 (A)

  COP     8,820,000         2,981   

9.750%, 07/26/28

  COP     370,000         125   

Citigroup Funding, CLN (Republic of Colombia)

      

11.000%, 07/27/20

  COP     7,940,000         2,803   

Colombian TES

      

11.000%, 07/24/20

  COP     227,500         80   

10.000%, 07/24/24

  COP     13,513,900         4,695   

7.750%, 09/18/30

  COP     40,453,900         11,425   

7.500%, 08/26/26

  COP     9,663,400         2,803   

7.000%, 05/04/22

  COP     864,000         257   

7.000%, 05/04/22

  COP     16,840,300         5,011   

7.000%, 05/04/22

  COP     580,000         173   

6.000%, 04/28/28

  COP     17,020,900         4,196   

Ecopetrol

      

7.375%, 09/18/43

      172         145   

5.875%, 05/28/45

  USD     1,658         1,177   

5.375%, 06/26/26

      717         611   

4.125%, 01/16/25

      90         72   

Emgesa ESP

      

8.750%, 01/25/21

  COP     1,450,000         446   

Empresas Publicas de Medellin ESP

      

8.375%, 02/01/21

  COP     4,272,000         1,285   

7.625%, 09/10/24 (A)

  COP     3,971,000         1,079   
 

 

2    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Financiera de Desarrollo Territorial Findeter

      

7.875%, 08/12/24 (A)

  COP     1,645,000       $ 455   

7.875%, 08/12/24

  COP     884,000         244   

JPMorgan, CLN (Republic of Columbia)

      

7.000%, 05/04/22

  COP     2,087,000         621   

Pacific Exploration and Production

      

5.625%, 01/19/25 (A)

      2,298         460   

Pacific Rubiales Energy

      

5.375%, 01/26/19

      900         171   

Republic of Colombia

      

11.750%, 02/25/20

      322         417   

10.375%, 01/28/33

      360         508   

9.850%, 06/28/27

  COP     5,078,000         1,826   

9.850%, 06/28/27

  COP     1,257,000         452   

8.125%, 05/21/24

      550         660   

7.750%, 04/14/21

  COP     3,875,000         1,242   

7.375%, 09/18/37

      5,189         5,721   

6.125%, 01/18/41

      2,760         2,663   

5.625%, 02/26/44

      1,203         1,098   

5.000%, 06/15/45

      1,825         1,524   

4.500%, 01/28/26

      1,466         1,400   

4.375%, 07/12/21

      4,457         4,479   

4.375%, 03/21/23 (E)

  COP     1,184,000         311   

4.375%, 03/21/23

  COP     1,917,000         504   

4.000%, 02/26/24

      1,317         1,254   
      

 

 

 
         65,374   
      

 

 

 

Costa Rica — 0.8%

      

Banco Nacional de Costa Rica

      

6.250%, 11/01/23 (A)

      240         230   

Instituto Costarricense de Electricidad

      

6.950%, 11/10/21

      400         398   

6.375%, 05/15/43

      250         188   

Republic of Costa Rica

      

7.158%, 03/12/45 (A)

      1,237         1,036   

7.158%, 03/12/45

      1,290         1,080   

7.000%, 04/04/44

      1,400         1,167   

7.000%, 04/04/44 (A)

      4,412         3,679   

4.375%, 04/30/25

      702         590   

4.375%, 04/30/25 (A)

      781         656   

4.250%, 01/26/23

      1,424         1,246   
      

 

 

 
         10,270   
      

 

 

 

Croatia — 1.2%

      

Government of Croatia

      

6.750%, 11/05/19

      790         846   

6.625%, 07/14/20

      2,795         2,995   

6.375%, 03/24/21 (A)

      2,229         2,367   

6.375%, 03/24/21

      2,990         3,175   

6.250%, 04/27/17 (A)

      630         653   

6.000%, 01/26/24

      1,930         2,011   
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

6.000%, 01/26/24 (A)

      1,948       $ 2,029   

5.875%, 07/09/18

  EUR     150         177   

5.500%, 04/04/23

      1,881         1,910   
      

 

 

 
         16,163   
      

 

 

 

Dominican Republic — 1.2%

      

Dominican Republic

      

15.950%, 06/04/21

  DOP     3,800         102   

11.500%, 05/10/24

  DOP     55,000         1,273   

11.000%, 01/05/18

  DOP     6,320         141   

11.000%, 07/30/21 (A)

  DOP     53,760         1,175   

9.040%, 01/23/18

      993         1,050   

8.625%, 04/20/27

      1,407         1,632   

7.500%, 05/06/21 (A)

      1,774         1,903   

7.450%, 04/30/44

      1,015         1,023   

7.450%, 04/30/44 (A)

      2,850         2,871   

6.850%, 01/27/45

      400         377   

6.850%, 01/27/45 (A)

      1,699         1,601   

6.600%, 01/28/24

      882         917   

5.875%, 04/18/24 (A)

      1,259         1,256   

5.875%, 04/18/24

      210         210   
      

 

 

 
         15,531   
      

 

 

 

Ecuador — 0.8%

      

Ecuador Government International Bond

      

10.500%, 03/24/20

      1,913         1,540   

EP PetroEcuador via Noble Sovereign Funding I

      

6.224%, 09/24/19 (D)

      3,058         2,508   

Republic of Ecuador

      

10.500%, 03/24/20 (A)

      3,770         3,035   

7.950%, 06/20/24

      4,100         3,023   
      

 

 

 
         10,106   
      

 

 

 

Egypt — 0.2%

      

Government of Egypt

      

6.875%, 04/30/40

      435         352   

5.875%, 06/11/25 (A)

      2,140         1,855   
      

 

 

 
         2,207   
      

 

 

 

El Salvador — 0.7%

      

Republic of El Salvador

      

8.250%, 04/10/32

      267         249   

8.250%, 04/10/32

      513         478   

7.750%, 01/24/23

      708         690   

7.650%, 06/15/35

      3,161         2,695   

7.625%, 02/01/41

      530         449   

7.375%, 12/01/19

      1,120         1,116   

6.375%, 01/18/27 (A)

      1,755         1,483   

6.375%, 01/18/27

      2,530         2,138   

5.875%, 01/30/25 (A)

      638         537   
 

 

3    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

5.875%, 01/30/25

      210       $ 175   
      

 

 

 
         10,010   
      

 

 

 

Ethiopia — 0.0%

  

Federal Democratic Republic of Ethiopia

      

6.625%, 12/11/24 (A)

      669         592   
      

 

 

 

Gabon — 0.1%

      

Gabonese Republic

      

8.200%, 12/12/17

      282         283   

6.950%, 06/16/25 (A)

      388         308   

6.375%, 12/12/24 (A)

      261         207   

6.375%, 12/12/24

      255         202   
      

 

 

 
         1,000   
      

 

 

 

Georgia — 0.3%

      

Georgian Railway

      

7.750%, 07/11/22

      3,377         3,418   
      

 

 

 

Ghana — 0.5%

      

Republic of Ghana

      

10.750%, 10/14/30

      2,663         2,702   

8.500%, 10/04/17 (A)

      300         292   

8.125%, 01/18/26 (A)

      2,736         2,135   

8.125%, 01/18/26

      290         226   

7.875%, 08/07/23

      1,400         1,103   
      

 

 

 
         6,458   
      

 

 

 

Guatemala — 0.1%

      

Comcel Trust

      

6.875%, 02/06/24 (A)

      1,090         839   
      

 

 

 

Honduras — 0.0%

      

Republic of Honduras

      

8.750%, 12/16/20

      560         619   
      

 

 

 

Hungary — 5.1%

      

Magyar Export-Import Bank

      

4.000%, 01/30/20 (A)

      925         931   

Republic of Hungary

      

7.625%, 03/29/41

      8,018         10,849   

7.500%, 11/12/20

  HUF     262,990         1,099   

7.000%, 06/24/22

  HUF     2,727,700         11,504   

6.500%, 06/24/19

  HUF     557,910         2,173   

6.375%, 03/29/21

      1,254         1,430   

6.250%, 01/29/20

      770         861   

6.000%, 11/24/23

  HUF     1,715,290         6,964   

5.750%, 11/22/23

      5,134         5,744   

5.500%, 12/22/16

  HUF     555,220         1,991   

5.500%, 12/20/18

  HUF     404,600         1,513   

5.500%, 06/24/25

  HUF     2,454,900         9,859   
Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

5.375%, 02/21/23

      3,757       $ 4,095   

5.375%, 03/25/24

      536         587   

4.125%, 02/19/18

      700         729   

4.000%, 04/25/18

  HUF     209,060         748   

4.000%, 03/25/19

      636         663   

3.500%, 06/24/20

  HUF     1,014,900         3,626   

3.500%, 06/24/20

  HUF     121,180         434   

3.000%, 06/26/24

  HUF     479,050         1,596   

2.500%, 06/22/18

  HUF     239,220         828   
      

 

 

 
         68,224   
      

 

 

 

India — 0.3%

      

ABJA Investment Pte

      

5.950%, 07/31/24

      472         393   

Bharti Airtel International Netherlands

      

5.125%, 03/11/23

      3,155         3,266   

Export-Import Bank of India MTN

      

4.000%, 08/07/17

      200         205   

Vedanta Resources

      

8.250%, 06/07/21 (A)

      27         15   

6.000%, 01/31/19 (A)

      131         83   
      

 

 

 
         3,962   
      

 

 

 

Indonesia — 8.0%

      

Majapahit Holding

      

8.000%, 08/07/19

      470         526   

7.875%, 06/29/37 (A)

      205         222   

7.875%, 06/29/37

      300         324   

7.750%, 01/20/20

      894         1,000   

Pelabuhan Indonesia III

      

4.875%, 10/01/24

      1,659         1,564   

Pertamina Persero MTN

      

6.500%, 05/27/41 (A)

      380         332   

6.450%, 05/30/44 (A)

      665         578   

6.450%, 05/30/44

      439         386   

6.000%, 05/03/42

      340         278   

6.000%, 05/03/42 (A)

      935         766   

5.625%, 05/20/43

      3,882         3,038   

5.250%, 05/23/21 (A)

      500         499   

4.875%, 05/03/22 (A)

      220         211   

Perusahaan Listrik Negara MTN

      

5.250%, 10/24/42

      580         456   

Republic of Indonesia MTN

      

12.800%, 06/15/21

  IDR     210,000         18   

11.625%, 03/04/19

      1,674         2,102   

11.625%, 03/04/19 (A)

      975         1,224   

11.625%, 03/04/19

      80         101   

11.000%, 09/15/25

  IDR     3,200,000         262   

9.000%, 03/15/29

  IDR     202,937,000         14,728   

8.750%, 05/15/31

  IDR     31,451,000         2,239   

8.500%, 10/12/35

      925         1,151   

8.375%, 03/15/24

  IDR     255,396,000         18,013   
 

 

4    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

8.375%, 09/15/26

  IDR     17,580,000       $ 1,242   

8.375%, 03/15/34

  IDR     158,246,000         10,750   

8.250%, 06/15/32

  IDR     17,369,000         1,164   

8.250%, 05/15/36

  IDR     12,322,000         835   

7.875%, 04/15/19

  IDR     47,746,000         3,368   

7.750%, 01/17/38

      7,418         8,678   

7.750%, 01/17/38

      291         340   

7.000%, 05/15/22

  IDR     158,680,000         10,447   

7.000%, 05/15/27

  IDR     2,300,000         143   

6.750%, 01/15/44 (A)

      650         697   

6.750%, 01/15/44

      1,000         1,072   

6.625%, 05/15/33

  IDR     35,776,000         2,039   

6.625%, 02/17/37

      1,426         1,494   

6.125%, 05/15/28

  IDR     26,020,000         1,482   

5.950%, 01/08/46

      219         216   

5.875%, 01/15/24

      2,876         3,081   

5.625%, 05/15/23

  IDR     44,408,000         2,647   

5.250%, 01/17/42

      692         625   

4.875%, 05/05/21 (A)

      200         207   

4.875%, 05/05/21

      1,312         1,359   

4.750%, 01/08/26

      1,044         1,031   

4.750%, 01/08/26 (A)

      900         889   

4.125%, 01/15/25

      1,331         1,276   

3.375%, 04/15/23 (A)

      1,939         1,802   

2.875%, 07/08/21 (A)

  EUR     594         638   
      

 

 

 
         107,540   
      

 

 

 

Iraq — 0.3%

      

Republic of Iraq

      

5.800%, 01/15/28

      5,140         3,459   
      

 

 

 

Ivory Coast — 1.4%

      

Ivory Coast Government Bond

      

11.660%, 12/31/32

      8,994         7,995   

6.375%, 03/03/28 (A)

      2,946         2,681   

5.750%, 12/31/32

      3,413         3,034   

5.750%, 12/31/32

      1,100         978   

5.375%, 07/23/24

      1,950         1,730   

5.375%, 07/23/24 (A)

      2,769         2,456   
      

 

 

 
         18,874   
      

 

 

 

Jamaica — 0.6%

      

Digicel Group

      

8.250%, 09/30/20

      2,200         1,815   

7.125%, 04/01/22 (A)

      1,040         780   

Government of Jamaica

      

7.875%, 07/28/45

      857         834   

7.625%, 07/09/25

      2,156         2,285   

6.750%, 04/28/28

      2,919         2,897   
      

 

 

 
         8,611   
      

 

 

 
Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

Kazakhstan — 1.6%

      

Development Bank of Kazakhstan

      

4.125%, 12/10/22

      770       $ 678   

KazAgro National Management Holding

      

4.625%, 05/24/23

      3,830         3,292   

Kazakhstan Temir Zholy Finance

      

6.950%, 07/10/42 (A)

      250         219   

KazMunayGas National MTN

      

9.125%, 07/02/18

      1,507         1,656   

9.125%, 07/02/18 (A)

      1,336         1,468   

7.000%, 05/05/20 (A)

      1,310         1,387   

6.375%, 04/09/21

      1,099         1,131   

6.375%, 04/09/21 (A)

      5,303         5,455   

Republic of Kazakhstan MTN

      

6.500%, 07/21/45

      1,720         1,691   

6.500%, 07/21/45 (A)

      360         354   

6.375%, 10/06/20 (A)

      600         590   

5.125%, 07/21/25

      1,931         1,913   

Samruk-Energy MTN

      

3.750%, 12/20/17

      500         485   

Zhaikmunai

      

6.375%, 02/14/19 (A)

      336         262   

Zhaikmunai Via Zhaikmunai International

      

7.125%, 11/13/19 (A)

      497         386   
      

 

 

 
         20,967   
      

 

 

 

Kenya — 0.6%

      

Kenya Government International Bond

      

6.875%, 06/24/24

      673         589   

6.875%, 06/24/24 (A)

      5,165         4,519   

5.875%, 06/24/19 (A)

      1,295         1,221   

Kenya Infrastructure Bond

      

11.000%, 09/15/25

  KES     230,000         1,998   

11.000%, 10/12/26

      20,000         167   
      

 

 

 
         8,494   
      

 

 

 

Lithuania — 0.3%

      

Republic of Lithuania

      

7.375%, 02/11/20

      462         546   

7.375%, 02/11/20 (A)

      195         231   

6.625%, 02/01/22

      200         239   

6.125%, 03/09/21

      950         1,095   

6.125%, 03/09/21 (A)

      1,424         1,641   
      

 

 

 
         3,752   
      

 

 

 

Luxembourg — 0.0%

      

Altice Financing

      

8.000%, 12/15/19

  EUR     400         452   
      

 

 

 

Malaysia — 4.3%

      

1MDB Global Investments

      

4.400%, 03/09/23

  MYR     5,100         4,437   
 

 

5    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

Malaysia Government Bond

      

5.248%, 09/15/28 (A)

  MYR     1,050       $ 261   

4.935%, 09/30/43

  MYR     4,200         996   

4.498%, 04/15/30

  MYR     1,240         286   

4.392%, 04/15/26

  MYR     10,601         2,480   

4.262%, 09/15/16

  MYR     19,118         4,515   

4.181%, 07/15/24

  MYR     11,316         2,626   

4.160%, 07/15/21

  MYR     4,260         1,007   

4.048%, 09/30/21

  MYR     4,330         1,014   

4.012%, 09/15/17

  MYR     900         214   

3.955%, 09/15/25

  MYR     34,397         7,859   

3.892%, 03/15/27

  MYR     1,369         304   

3.889%, 07/31/20

  MYR     2,330         548   

3.844%, 04/15/33

  MYR     1,770         372   

3.654%, 10/31/19

  MYR     13,430         3,141   

3.580%, 09/28/18

  MYR     4,747         1,118   

3.502%, 05/31/27

  MYR     1,050         222   

3.492%, 03/31/20

  MYR     12,824         2,973   

3.480%, 03/15/23

  MYR     14,448         3,222   

3.418%, 08/15/22

  MYR     15,169         3,398   

3.314%, 10/31/17

  MYR     39,479         9,296   

3.260%, 03/01/18

  MYR     19,210         4,484   

Petronas Capital MTN

      

4.500%, 03/18/45 (A)

      1,010         958   

3.500%, 03/18/25 (A)

      2,593         2,492   
      

 

 

 
         58,223   
      

 

 

 

Mexico — 8.0%

      

America Movil

      

7.125%, 12/09/24

  MXN     18,110         1,017   

6.000%, 06/09/19

  MXN     12,420         715   

BBVA Bancomer

      

6.750%, 09/30/22 (A)

      500         550   

Cemex

      

6.125%, 05/05/25 (A)

      1,241         1,061   

5.700%, 01/11/25 (A)

      213         178   

Cemex Finance

      

9.375%, 10/12/22

      1,500         1,579   

9.375%, 10/12/22 (A)

      572         602   

6.000%, 04/01/24 (A)

      62         53   

Comision Federal de Electricidad

      

7.350%, 11/25/25

      21,225         1,174   

5.750%, 02/14/42 (A)

      500         450   

4.875%, 01/15/24 (A)

      237         233   

Fermaca Enterprises S de RL

      

6.375%, 03/30/38 (A)

      353         331   

Mexican Bonos, Ser M10

      

8.500%, 12/13/18

  MXN     28,140         1,792   

7.750%, 12/14/17

  MXN     31,021         1,920   

7.250%, 12/15/16

  MXN     14,611         874   

Mexican Bonos, Ser M20

      

10.000%, 12/05/24 (D)

  MXN     321,660         23,445   
Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

8.500%, 05/31/29

  MXN     27,273       $ 1,846   

8.000%, 12/07/23

  MXN     11,575         750   

7.750%, 05/29/31

  MXN     71,086         4,514   

Mexican Bonos, Ser M30

      

10.000%, 11/20/36

  MXN     8,900         689   

8.500%, 11/18/38

  MXN     93,076         6,332   

Mexican Bonos

      

7.750%, 11/23/34

  MXN     16,946         1,073   

7.750%, 11/13/42

  MXN     36,350         2,300   

7.500%, 06/03/27

  MXN     39,023         2,452   

6.500%, 06/09/22

  MXN     60,549         3,607   

5.000%, 06/15/17

  MXN     34,891         2,049   

5.000%, 12/11/19

  MXN     52,380         3,002   

Mexican Udibonos

      

2.500%, 12/10/20

  MXN     6,273         1,901   

2.000%, 06/09/22

  MXN     1,471         428   

Mexico Cetes

      

0.000%, 03/03/16

  MXN     615,590         3,546   

Petroleos Mexicanos MTN

      

9.500%, 09/15/27

      169         198   

7.190%, 09/12/24

  MXN     55,630         2,982   

6.625%, 06/15/35

      3,450         3,084   

6.500%, 06/02/41

      1,709         1,477   

6.375%, 01/23/45

      2,518         2,134   

6.375%, 01/23/45 (A)

      806         682   

5.625%, 01/23/46

      452         346   

5.500%, 01/21/21

      1,469         1,482   

5.500%, 06/27/44

      168         126   

5.500%, 06/27/44

      739         556   

4.875%, 01/18/24

      900         839   

4.500%, 01/23/26 (A)

      314         276   

4.250%, 01/15/25 (A)

      2,293         2,006   

4.250%, 01/15/25

      3,625         3,172   

3.500%, 07/23/20

      125         118   

3.500%, 01/30/23 (A)

      185         161   

Petroloes Mexicanos MTN

      

5.625%, 01/23/46 (A)

      3,290         2,518   

Sixsigma Networks Mexico

      

8.250%, 11/07/21 (A)

      548         523   

United Mexican States MTN

      

7.500%, 04/08/33

      336         436   

6.050%, 01/11/40

      1,290         1,417   

5.750%, 10/12/10

      468         437   

5.550%, 01/21/45

      2,964         3,038   

4.750%, 03/08/44

      1,567         1,428   

4.600%, 01/23/46

      2,301         2,036   

4.000%, 10/02/23

      2,141         2,169   

3.600%, 01/30/25

      2,434         2,372   
      

 

 

 
         106,476   
      

 

 

 
 

 

6    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Mongolia — 0.8%

  

Development Bank of Mongolia MTN

      

5.750%, 03/21/17

      902       $ 860   

Mongolia Government Bond MTN

      

5.125%, 12/05/22

      7,907         6,269   

5.125%, 12/05/22

      481         381   

4.125%, 01/05/18

      2,556         2,336   

Trade & Development Bank of Mongolia MTN

      

9.375%, 05/19/20 (A)

      355         341   
      

 

 

 
         10,187   
      

 

 

 

Montenegro — 0.0%

      

Republic of Montenegro

      

5.375%, 05/20/19

  EUR     399         445   
      

 

 

 

Morocco — 0.3%

      

Kingdom of Morocco

      

5.500%, 12/11/42

      1,795         1,727   

5.500%, 12/11/42 (A)

      200         193   

4.250%, 12/11/22 (A)

      287         284   

OCP

      

6.875%, 04/25/44 (A)

      655         641   

5.625%, 04/25/24 (A)

      305         310   

4.500%, 10/22/25 (A)

      1,056         982   
      

 

 

 
         4,137   
      

 

 

 

Mozambique — 0.0%

      

EMATUM Via Mozambique EMATUM Finance 2020

      

6.305%, 09/11/20

      591         492   
      

 

 

 

Namibia — 0.0%

      

Namibia International Bonds

      

5.250%, 10/29/25 (A)

      213         198   
      

 

 

 

Nigeria — 0.3%

      

Republic of Nigeria

      

6.750%, 01/28/21

      2,902         2,695   

6.750%, 01/28/21 (A)

      550         511   

6.375%, 07/12/23

      1,163         1,024   
      

 

 

 
         4,230   
      

 

 

 

Pakistan — 0.4%

      

Republic of Pakistan

      

8.250%, 04/15/24

      3,400         3,486   

7.250%, 04/15/19 (A)

      500         512   

7.125%, 03/31/16

      500         501   

6.875%, 06/01/17

      430         439   

6.875%, 06/01/17

      100         102   
      

 

 

 
         5,040   
      

 

 

 
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Panama — 1.1%

      

Panama Notas del Tesoro

      

4.875%, 02/05/21

      704       $ 736   

Republic of Panama

      

9.375%, 01/16/23

      560         750   

9.375%, 04/01/29

      3,456         4,977   

8.875%, 09/30/27

      1,345         1,859   

8.125%, 04/28/34

      2,128         2,772   

6.700%, 01/26/36

      1,350         1,603   

4.300%, 04/29/53

      130         111   

4.000%, 09/22/24

      901         901   

3.750%, 03/16/25

      862         845   
      

 

 

 
         14,554   
      

 

 

 

Paraguay — 0.4%

      

Republic of Paraguay

      

6.100%, 08/11/44 (A)

      1,536         1,467   

6.100%, 08/11/44

      861         822   

4.625%, 01/25/23

      3,216         3,120   

Telefonica Celular del Paraguay

      

6.750%, 12/13/22

      200         182   

6.750%, 12/13/22

      200         183   
      

 

 

 
         5,774   
      

 

 

 

Peru — 1.7%

      

Abengoa Transmision Sur

      

6.875%, 04/30/43 (A)

      273         283   

Peru Enhanced Pass-Through Finance

      

4.648%, 06/02/25 (A)

      1,000         755   

2.265%, 05/31/18

      67         64   

2.007%, 05/31/18 (A)

      182         174   

Republic of Peru

      

8.750%, 11/21/33

      3,637         5,128   

8.200%, 08/12/26

  PEI     4,268         1,318   

7.350%, 07/21/25

      1,344         1,685   

6.950%, 08/12/31

  PEI     9,861         2,690   

6.950%, 08/12/31

  PEI     6,696         1,827   

6.850%, 02/12/42

  PEI     613         160   

6.550%, 03/14/37

      1,794         2,072   

5.700%, 08/12/24 (A)

  PEI     10,512         2,787   

5.700%, 08/12/24

  PEI     3,584         954   

5.200%, 09/12/23

      830         218   

4.125%, 08/25/27

      2,000         1,960   

Southern Copper

      

3.875%, 04/23/25

      680         610   
      

 

 

 
         22,685   
      

 

 

 

Philippines — 0.1%

  

Development Bank of Philippines

      

5.500%, 03/25/21

      330         365   
 

 

7    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Republic of Philippines

      

3.900%, 11/26/22

  PHP     45,000       $ 919   
      

 

 

 
         1,284   
      

 

 

 

Poland — 3.8%

      

Republic of Poland, Ser 0922

      

5.750%, 09/23/22

  PLN     21,939         6,602   

Republic of Poland

      

4.000%, 10/25/23

  PLN     5,104         1,399   

3.750%, 04/25/18

  PLN     4,860         1,286   

3.250%, 07/25/25

  PLN     72,643         18,920   

3.000%, 08/24/16

  PLN     9,107         2,346   

3.000%, 03/17/23

  PLN     290         287   

2.750%, 08/25/23

  PLN     18,783         5,255   

2.500%, 07/25/18

  PLN     8,300         2,139   

2.500%, 07/25/26

  PLN     3,590         856   

2.000%, 04/25/21

  PLN     3,349         828   

1.624%, 07/25/16

  PLN     1,400         352   

1.559%, 01/25/16

  PLN     11,378         2,879   

1.500%, 04/25/20

  PLN     21,670         5,319   

0.000%, 07/25/17

  PLN     9,270         2,293   
      

 

 

 
         50,761   
      

 

 

 

Qatar — 0.1%

      

Ooredoo International Finance

      

7.875%, 06/10/19

      665         784   
      

 

 

 

Romania — 1.6%

      

Government of Romania MTN

      

6.750%, 02/07/22 (A)

      350         411   

6.750%, 02/07/22

      3,879         4,556   

6.125%, 01/22/44

      300         350   

5.950%, 06/11/21

  RON     2,630         730   

5.850%, 04/26/23

  RON     9,250         2,562   

5.750%, 04/29/20

  RON     13,000         3,545   

4.750%, 06/24/19

  RON     3,300         866   

4.750%, 02/24/25

  RON     24,630         6,368   

4.375%, 08/22/23

      1,416         1,474   
      

 

 

 
         20,862   
      

 

 

 

Russia — 5.5%

      

Alfa Bank Via Alfa Bond Issuance

      

7.750%, 04/28/21

      1,500         1,566   

Gaz Capital

      

6.510%, 03/07/22 (A)

      224         225   

Gazprom Neft OAO Via GPN Capital

      

4.375%, 09/19/22 (A)

      230         203   

Gazprom OAO Via Gaz Capital

      

9.250%, 04/23/19

      2,318         2,589   

9.250%, 04/23/19 (A)

      381         425   

6.510%, 03/07/22

      708         712   

5.999%, 01/23/21 (A)

      310         309   
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

4.950%, 07/19/22 (A)

      157       $ 147   

4.950%, 02/06/28 (A)

      2,390         2,017   

Ritekro

      

13.612%, 11/07/22 (B)(F)

      914         457   

Rosneft Oil via Rosneft International Finance

      

4.199%, 03/06/22 (A)

      465         410   

3.149%, 03/06/17 (A)

      7         7   

Russian Federal Bond - OFZ

      

8.150%, 02/03/27

  RUB     34,254         430   

7.600%, 04/14/21

  RUB     656,180         8,221   

7.600%, 07/20/22

  RUB     612,239         7,595   

7.500%, 03/15/18

  RUB     180,510         2,363   

7.500%, 02/27/19

  RUB     274,827         3,532   

7.400%, 04/19/17

  RUB     70,000         930   

7.350%, 01/20/16

  RUB     80,000         1,095   

7.050%, 01/19/28

  RUB     395,861         4,521   

7.000%, 01/25/23

  RUB     233,026         2,778   

7.000%, 08/16/23

  RUB     418,175         4,949   

6.900%, 08/03/16

  RUB     48,434         653   

6.800%, 12/11/19

  RUB     85,636         1,062   

6.700%, 05/15/19

  RUB     591,505         7,412   

6.500%, 12/03/14

  RUB     22,770         272   

6.400%, 05/27/20

  RUB     132,579         1,605   

6.200%, 01/31/18

  RUB     255,304         3,251   

Russian Foreign Bond—Eurobond

      

5.875%, 09/16/43

      2,200         2,140   

5.625%, 04/04/42

      2,400         2,270   

4.875%, 09/16/23

      3,000         3,048   

4.875%, 09/16/23 (A)

      1,200         1,219   

3.625%, 09/16/20 (E)

                

3.250%, 04/04/17

      600         599   

Vnesheconombank Via VEB Finance

      

6.902%, 07/09/20

      1,310         1,324   

6.800%, 11/22/25

      2,294         2,221   

6.800%, 11/22/25 (A)

      150         145   

5.450%, 11/22/17 (A)

      400         399   
      

 

 

 
         73,101   
      

 

 

 

Senegal — 0.5%

      

Republic of Senegal

      

8.750%, 05/13/21

      1,790         1,871   

8.750%, 05/13/21 (A)

      540         564   

6.250%, 07/30/24

      4,255         3,787   

6.250%, 07/30/24 (A)

      426         379   
      

 

 

 
         6,601   
      

 

 

 

Serbia — 0.3%

      

Republic of Serbia

      

7.250%, 09/28/21

      1,870         2,114   

7.250%, 09/28/21 (A)

      200         226   

5.875%, 12/03/18

      815         857   
 

 

8    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

5.875%, 12/03/18 (A)

      530       $ 558   

4.875%, 02/25/20

      200         205   
      

 

 

 
         3,960   
      

 

 

 

Slovenia — 0.9%

      

Slovenia Government International Bond

      

5.850%, 05/10/23

      1,800         2,051   

5.250%, 02/18/24

      9,080         10,022   
      

 

 

 
         12,073   
      

 

 

 

South Africa — 4.7%

      

Eskom Holdings

      

7.125%, 02/11/25

      2,320         2,007   

7.125%, 02/11/25 (A)(E)

      4,613         3,990   

6.750%, 08/06/23

      1,625         1,410   

6.750%, 08/06/23 (A)

      1,289         1,118   

5.750%, 01/26/21

      1,389         1,208   

Republic of South Africa

      

10.500%, 12/21/26

  ZAR     130,038         8,862   

8.750%, 01/31/44

  ZAR     20,346         1,109   

8.750%, 02/28/48

  ZAR     53,732         2,959   

8.500%, 01/31/37

  ZAR     44,905         2,457   

8.250%, 09/15/17

  ZAR     8,000         515   

8.250%, 03/31/32

  ZAR     8,270         455   

8.000%, 12/21/18

  ZAR     5,380         339   

8.000%, 01/31/30

  ZAR     172,076         9,394   

7.750%, 02/28/23

  ZAR     108,686         6,371   

7.250%, 01/15/20

  ZAR     62,032         3,752   

7.000%, 02/28/31

  ZAR     75,469         3,713   

6.875%, 05/27/19

      580         620   

6.750%, 03/31/21

  ZAR     31,200         1,802   

6.500%, 02/28/41

  ZAR     39,901         1,703   

6.250%, 03/31/36

  ZAR     47,219         2,036   

5.875%, 09/16/25

      4,698         4,802   

Transnet SOC MTN

      

9.500%, 05/13/21 (A)

  ZAR     13,360         765   

ZAR Sovereign Capital Fund Propriety

      

3.903%, 06/24/20 (A)

      1,046         1,004   
      

 

 

 
         62,391   
      

 

 

 

Sri Lanka — 0.3%

      

Republic of Sri Lanka

      

5.875%, 07/25/22

      1,020         931   

Sri Lanka Government International Bond

      

6.850%, 11/03/25

      2,689         2,533   
      

 

 

 
         3,464   
      

 

 

 

Supra-National — 0.1%

      

European Investment Bank MTN

      

8.500%, 09/17/24

  ZAR     9,200         550   
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Inter-American Development Bank MTN

      

7.350%, 09/12/18

  IDR     20,140,000       $ 1,375   
      

 

 

 
         1,925   
      

 

 

 

Thailand — 3.1%

      

Thailand Government Bond

      

5.670%, 03/13/28

  THB     3,000         109   

4.875%, 06/22/29

  THB     148,824         5,107   

4.675%, 06/29/44

      18,849         625   

3.875%, 06/13/19

  THB     118,000         3,509   

3.850%, 12/12/25

  THB     143,363         4,447   

3.650%, 12/17/21

  THB     386,356         11,561   

3.625%, 06/16/23

  THB     320,710         9,636   

3.580%, 12/17/27

  THB     69,970         2,101   

2.550%, 06/26/20

  THB     90,000         2,563   

1.250%, 03/12/28

  THB     23,374         568   

1.200%, 07/14/21

  THB     59,400         1,661   
      

 

 

 
         41,887   
      

 

 

 

Trinidad & Tobago — 0.0%

      

Republic of Trinidad & Tobago

      

4.375%, 01/16/24 (A)

      395         418   
      

 

 

 

Tunisia — 0.1%

      

Banque Centrale de Tunisie

      

5.750%, 01/30/25 (A)

      1,298         1,123   
      

 

 

 

Turkey — 6.3%

      

Export Credit Bank of Turkey

      

5.875%, 04/24/19 (A)

      200         206   

5.000%, 09/23/21 (A)

      538         528   

Republic of Turkey

      

11.875%, 01/15/30

      900         1,475   

10.500%, 01/15/20

  TRY     14,570         4,997   

10.400%, 03/27/19

  TRY     3,560         1,210   

10.400%, 03/20/24

  TRY     2,250         759   

9.500%, 01/12/22

  TRY     8,610         2,807   

9.000%, 03/08/17

  TRY     10,845         3,650   

9.000%, 07/24/24

  TRY     29,892         9,391   

8.800%, 11/14/18

  TRY     9,824         3,214   

8.500%, 07/10/19

  TRY     3,658         1,173   

8.500%, 09/14/22

  TRY     13,148         4,054   

8.300%, 06/20/18

  TRY     14,151         4,611   

8.200%, 07/13/16

  TRY     2,004         678   

8.000%, 03/12/25

  TRY     2,113         620   

8.000%, 02/14/34

      1,350         1,687   

7.500%, 11/07/19

      2,260         2,534   

7.400%, 02/05/20

  TRY     38,587         11,829   

7.375%, 02/05/25

      1,258         1,469   

7.100%, 03/08/23

  TRY     6,560         1,857   

7.000%, 06/05/20

      3,187         3,546   

6.875%, 03/17/36

      1,787         2,001   
 

 

9    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

6.750%, 04/03/18

      1,374       $ 1,478   

6.750%, 05/30/40

      2,513         2,793   

6.300%, 02/14/18

 

TRY

    1,090         343   

6.250%, 09/26/22

      2,414         2,621   

6.000%, 01/14/41

      280         286   

5.750%, 03/22/24

      801         846   

5.625%, 03/30/21

      1,912         2,022   

5.125%, 03/25/22

      2,063         2,117   

4.875%, 04/16/43

      673         592   

4.250%, 04/14/26

      1,278         1,198   

3.000%, 08/02/23

      6,285         2,191   

TC Ziraat Bankasi

      

4.250%, 07/03/19 (A)

      1,440         1,418   

Turk Telekomunikasyon

      

4.875%, 06/19/24

      1,750         1,656   
      

 

 

 
         83,857   
      

 

 

 

Ukraine — 1.0%

      

Government of Ukraine

      

9.250%, 07/24/17

      3,434         2,713   

7.800%, 11/28/22

      901         708   

7.750%, 09/01/19

      109         101   

7.750%, 09/01/20

      535         492   

7.750%, 09/01/21

      516         469   

7.750%, 09/01/22 (A)

      2,595         2,351   

7.750%, 09/01/22

      516         467   

7.750%, 09/01/23

      516         459   

7.750%, 09/01/24

      516         457   

7.750%, 09/01/25

      400         352   

7.750%, 09/01/26

      400         348   

7.750%, 09/01/27

      400         348   

6.750%, 11/14/17

      1,898         1,482   

6.250%, 06/17/16

      808         658   

0.000%, 05/31/40 (D)

      953         376   

Ukreximbank Via Biz Finance

      

9.625%, 04/27/22 (A)

      1,711         1,529   
      

 

 

 
         13,310   
      

 

 

 

United Arab Emirates — 0.2%

      

MAF Global Securities

      

7.125%, 10/29/49 (D)

      2,490         2,518   
      

 

 

 

Uruguay — 0.7%

      

Republic of Uruguay

      

7.625%, 03/21/36

      786         971   

5.100%, 06/18/50

      4,249         3,665   

4.500%, 08/14/24

      632         641   

4.375%, 10/27/27

      1,443         1,418   

4.125%, 11/20/45

      458         355   
Description        Face Amount (1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

Republic of Uruguay PIK

      

7.875%, 01/15/33

      1,809       $ 2,252   
      

 

 

 
         9,302   
      

 

 

 

Venezuela — 2.0%

      

Petroleos de Venezuela

      

8.500%, 11/02/17

      7,016         3,736   

8.500%, 11/02/17

      6,502         3,463   

6.000%, 05/16/24

      7,010         2,611   

5.500%, 04/12/37

      4,700         1,704   

5.250%, 04/12/17

      7,655         3,846   

5.250%, 04/12/17

      156         78   

5.125%, 10/28/16

      2,629         1,800   

Republic of Venezuela

      

13.625%, 08/15/18

      144         79   

13.625%, 08/15/18

      1,716         1,030   

11.950%, 08/05/31

      1,420         629   

11.750%, 10/21/26

      2,515         1,119   

9.375%, 01/13/34

      5,886         2,310   

9.250%, 09/15/27

      1,313         538   

9.250%, 05/07/28

      445         174   

8.250%, 10/13/24

      500         190   

8.250%, 10/13/24

      7,020         2,668   

5.750%, 02/26/16

      189         170   
      

 

 

 
         26,145   
      

 

 

 

Vietnam — 0.1%

      

Republic of Vietnam

      

4.800%, 11/19/24 (A)

      1,026         985   

4.800%, 11/19/24

      200         192   
      

 

 

 
         1,177   
      

 

 

 

Zambia — 0.3%

      

Republic of Zambia

      

8.970%, 07/30/27 (A)

      1,639         1,293   

8.970%, 07/30/27

      1,138         902   

8.500%, 04/14/24

      836         663   

8.500%, 04/14/24 (A)

      732         580   

5.375%, 09/20/22

      221         160   
      

 

 

 
         3,598   
      

 

 

 

Total Global Bonds
(Cost $1,456,052) ($ Thousands)

         1,244,125   
      

 

 

 

LOAN PARTICIPATIONS — 0.0%

    

Singapore — 0.0%

      

Ashmore Cayman SPC, No. 1

      

0.000%, 08/31/11 (D)(F)

      262         131   
 

 

10    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Description       

Face Amount (1)

(Thousands)

     Market Value
($ Thousands)
 

Morton Bay

      

6.220%, 12/31/13 (B)(F)

      3,158       $   
      

 

 

 

Total Loan Participations
(Cost $3,395) ($ Thousands)

         131   
      

 

 

 
        Shares         

AFFILIATED PARTNERSHIP — 1.5%

      

SEI Liquidity Fund, L.P.

      

0.260% **(G)

      20,653,337         20,653   
      

 

 

 

Total Affiliated Partnership
(Cost $20,653) ($ Thousands)

         20,653   
      

 

 

 

Total Investments — 94.6%
(Cost $1,480,100) ($ Thousands) @

       $ 1,264,909   
      

 

 

 

A list of the open futures contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Type of Contract   

Number of
Contracts
Long

(Short)

    Expiration
Date
     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

JSE Bond Future R186

     107        Feb-2016       $ (74

JSE Bond Future R2037

     160        Feb-2016         (93

JSE Bond Future R207

     650        Feb-2016         (218

JSE Bond Future R208

     670        Feb-2016         (257

U.S. 10-Year Treasury Note

     14        Mar-2016         (6

U.S. 10-Year Treasury Note

     (53     Mar-2016         27   

U.S. 2-Year Treasury Note

     11        Apr-2016         (4

U.S. 5-Year Treasury Note

     (45     Mar-2016         16   

U.S. Long Treasury Bond

     21        Mar-2016         2   
       

 

 

 
        $ (607
       

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all open futures contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

A list of the open forward foreign currency contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Settlement

Date

 

Currency

to Deliver

(Thousands)

   

Currency

To Receive

(Thousands)

    Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

01/05/16-02/24/16

    USD        6,266        BRL        24,515      $ (101

01/05/16-03/02/16

    BRL        76,956        USD        19,720        510   

01/06/16-03/16/16

    USD        31,519        EUR        29,124        134   

01/06/16-03/16/16

    EUR        33,570        USD        36,129        (347

01/08/16

    EUR        767        PEI        2,769        (22

Settlement

Date

 

Currency

to Deliver

(Thousands)

   

Currency

To Receive

(Thousands)

    Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

01/08/16-03/16/16

    USD        6,420        PEI        21,923      $ (50

01/08/16-03/16/16

    USD        12,133        RON        50,731        62   

01/11/16-01/11/16

    EUR        12,595        RON        56,021        (220

01/11/16-01/11/16

    RON        39,656        EUR        8,901        139   

01/14/16-03/16/16

    USD        21,812        COP        67,575,790        (583

01/14/16-03/16/16

    MYR        33,871        USD        8,010        159   

01/14/16-03/16/16

    COP        58,001,692        USD        19,032        798   

01/14/16-01/19/16

    IDR        125,797,177        USD        8,927        (151

01/15/16-03/16/16

    USD        5,958        RUB        420,687        (306

01/15/16-03/16/16

    PLN        40,193        USD        10,012        (162

01/15/16-03/16/16

    RUB        1,895,004        USD        27,393        1,717   

01/19/16-03/17/16

    USD        11,845        IDR        166,923,393        43   

01/19/16-03/16/16

    USD        18,377        INR        1,235,962        188   

01/19/16-03/16/16

    KRW        27,937,247        USD        23,892        117   

01/20/16-03/16/16

    USD        12,298        KRW        14,105,127        (300

01/20/16-03/16/16

    USD        12,542        CNY        80,973        (230

01/20/16-04/20/16

    CNY        64,214        USD        9,866        90   

01/20/16

    TWD        336,550        USD        10,347        125   

01/22/16-02/03/16

    ZAR        190,218        USD        12,592        376   

01/25/16-01/25/16

    USD        1,018        THB        36,608        (1

01/25/16-03/16/16

    THB        104,313        USD        2,895        (1

01/27/16

    USD        319        ILS        1,230        (2

01/27/16

    USD        2,606        CNH        17,012        (26

01/27/16-03/16/16

    ILS        53,401        USD        13,786        37   

01/28/16-03/16/16

    USD        8,971        CLP        6,317,227        (94

01/28/16-03/16/16

    CLP        8,294,088        USD        11,633        (29

02/03/16-03/16/16

    USD        6,974        MYR        30,192        29   

02/03/16-03/16/16

    USD        18,437        ZAR        268,570        (1,216

02/04/16

    PLN        1,971        EUR        464        5   

02/04/16-02/04/16

    EUR        17,570        PLN        75,446        3   

02/12/16-07/29/16

    KES        225,837        USD        2,056        (93

02/16/16-03/16/16

    USD        4,335        PHP        205,287        14   

02/16/16-03/16/16

    PEI        60,152        USD        17,625        146   

02/17/16-03/16/16

    USD        21,547        MXN        365,188        (467

02/17/16-03/16/16

    CZK        78,090        USD        3,166        16   

02/17/16-03/16/16

    MXN        144,509        USD        8,439        110   

02/26/16-08/10/16

    USD        9,433        NGN        2,367,488        666   

02/26/16-06/02/16

    NGN        1,654,956        USD        6,874        (371

02/29/16

    USD        865        ARS        13,102        97   

03/03/16-03/16/16

    USD        16,446        TRY        49,321        147   

03/03/16-03/16/16

    TRY        35,459        USD        11,779        (139

03/16/16

    USD        30        TWD        967        (1

03/16/16

    USD        3,177        CZK        78,100        (26

03/16/16-03/16/16

    USD        3,295        HUF        966,420        26   

03/16/16-03/16/16

    SGD        9,473        USD        6,721        58   

03/16/16-03/16/16

    USD        14,172        PLN        56,700        174   

03/16/16

    RON        15,662        USD        3,826        58   

03/16/16

    HUF        4,357,388        USD        15,140        166   

03/29/16-03/29/16

    HUF        4,917,295        EUR        15,668        159   

11/30/16

    ARS        15,714        USD        865        (47
         

 

 

 
          $ 1,384   
         

 

 

 
 

 

11    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

 

A list of the counterparties for the open forward foreign currency contracts held by the Fund at December 31, 2015, is as follows:

 

Counterparty   

Currency
to Deliver

($ Thousands)

    

Currency
to Receive

($ Thousands)

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Barclays PLC

   $ (12,234    $ 12,781       $ 547   

Citigroup

     (170,278      171,169         891   

Deutsche Bank

     (6,411      6,485         74   

Goldman Sachs

     (175,727      176,120         393   

 

 

 

Counterparty   

Currency
to Deliver

($ Thousands)

    

Currency
to Receive

($ Thousands)

     Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

HSBC

   $ (21,081    $ 21,043       $ (38

JPMorgan Chase Bank

     (193,172      192,821         (351

Merrill Lynch

     (642      623         (19

Standard Chartered

     (14,492      14,497         5   

UBS

     (4,883      4,765         (118
        

 

 

 
         $ 1,384   
        

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all open forward foreign currency contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

 

A list of open OTC swap agreements held by the Fund at December 31, 2015, are as follows:

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty   Fund Pays    Fund Receives    Termination Date      Currency      Notional Amount
(Thousands)
     Net Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 
Goldman Sachs   4.63%    1-Day CLP-CLICP      08/21/25         CLP         205,000       $ 28   
Goldman Sachs   3-Month ZAR-JIBAR    8.76%      01/16/29         ZAR         52,000         (192
Goldman Sachs   28-Day MXN-TIIE    6.21%      12/08/25         MXN         72,654         (64
Goldman Sachs   2.46%    6-Month PLN-WIBOR      09/22/25         PLN         5,500         (7
Goldman Sachs   28-Day MXN-TIIE    6.36%      09/05/25         MXN         59,917         1   
Goldman Sachs   28-Day MXN-TIIE    6.36%      05/21/25         MXN         23,145         2   
Goldman Sachs   3.45%    6-Month HUF-BUBOR      05/11/25         HUF         800,000         (206
Goldman Sachs   4.53%    1-Day CLP-CLICP      03/11/25         CLP         791,933         112   
Goldman Sachs   3-Month ZAR-JIBAR    8.30%      01/16/24         ZAR         23,000         (81
Goldman Sachs   3-Month ZAR-JIBAR    8.19%      12/20/23         ZAR         10,000         (41
Goldman Sachs   1-Year BRL-CDI    10.89%      01/03/23         BRL         5,012         (418
Goldman Sachs   1-Day BRL-CETIP    11.99%      01/02/23         BRL         3,000         (194
Goldman Sachs   28-Day MXN-TIIE    5.90%      09/12/22         MXN         75,956         (15
Goldman Sachs   1-Day BRL-CDI    12.73%      01/04/21         BRL         10,608         (447
Goldman Sachs   0.57%    6-Month CZK-PRIBOR      12/16/20         CZK         90,000         13   
Goldman Sachs   6.78%    Columbia IBR Overnight Interbank      12/15/20         COP         10,000,000         133   
Goldman Sachs   3-Month MYR-KLIBOR    4.37%      12/15/20         MYR         12,000         48   
Goldman Sachs   0.42%    6-Month CZK-PRIBOR      10/23/20         CZK         42,000         18   
Goldman Sachs   0.59%    6-Month CZK-PRIBOR      03/13/20         CZK         25,000         (5
Goldman Sachs   5.12%    28-Day MXN-TIIE      11/28/19         MXN         12,000         2   
Goldman Sachs   28-Day MXN-TIIE    6.82%      06/27/19         MXN         218,869         76   
Goldman Sachs   1-Day BRL-CETIP    13.39%      01/02/19         BRL         14,395         (311
Goldman Sachs   1-Day BRL-CETIP    13.42%      01/02/19         BRL         19,336         (414
Goldman Sachs   4.62%    28-Day MXN-TIIE      10/25/18         MXN         163,553         35   
Goldman Sachs   1-Year BRL-CDI    11.81%      01/02/18         BRL         9,833         (226
Goldman Sachs   1-Year BRL-CDI    11.98%      01/02/18         BRL         3,338         (72
Goldman Sachs   1-Day BRL-CETIP    12.86%      01/02/18         BRL         35,816         (581
Goldman Sachs   1-Day BRL-CETIP    13.27%      01/02/17         BRL         27,961         (169
Goldman Sachs   2.45%    6-Month HUF-BUBOR      07/11/16         HUF         3,073,496         (187
Goldman Sachs   0.76%    3-Month ILS-TELBOR      05/22/16         ILS         11,000         (21
Goldman Sachs   0.95%    3-Month ILS-TELBOR      04/02/16         ILS         6,000         (14
Goldman Sachs   1.21%    3-Month ILS-TELBOR      02/14/16         ILS         8,000         (25
Goldman Sachs   3.31%    6-Month PLN-WIBOR      02/03/16         PLN         30,000         (183
Goldman Sachs   1.20%    3-Month ILS-TELBOR      01/16/16         ILS         34,383         (104

 

12    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Continued)

December 31, 2015

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty   Fund Pays    Fund Receives    Termination Date      Currency      Notional Amount
(Thousands)
    

Net Unrealized

Appreciation

(Depreciation)

($ Thousands)

 
Goldman Sachs   1-Year BRL-CDI    11.59%      01/04/16         BRL         5,024       $ (1
Goldman Sachs   1-Year BRL-CDI    11.00%      01/04/16         BRL         45,820         (1
Goldman Sachs   1-Year BRL-CDI    11.92%      01/04/16         BRL         20,309         (1
JPMorgan Chase Bank   4.72%    1-Day CLP - CLICP      06/05/25         CLP         1,293,489         165   
JPMorgan Chase Bank   4.29%    6-Month HUF-BUBOR      08/04/24         HUF         800,000         (375
JPMorgan Chase Bank   0.44%    6-Month CZK-PRIBOR      11/20/20         CZK         30,000         12   
JPMorgan Chase Bank   0.50%    6-Month CZK-PRIBOR      05/05/20         CZK         140,000         6   
JPMorgan Chase Bank   0.54%    6-Month CZK-PRIBOR      02/16/20         CZK         250,000         (74
JPMorgan Chase Bank   3-Month ILS-TELBOR    1.14%      03/24/19         ILS         100,000         (21
JPMorgan Chase Bank   5.57%    Columbia IBR Overnight Interbank      10/08/17         COL         250,000         82   
JPMorgan Chase Bank   5.41%    Columbia IBR Overnight Interbank      09/21/17         COL         250,000         136   
JPMorgan Chase Bank   1.77%    3-Month HUF-BUBOR      07/17/17         HUF         250,000         (70
JPMorgan Chase Bank   0.64%    3-Month ILS-TELBOR      07/31/16         ILS         250,000         (22
                

 

 

 
                 $ (3,673
                

 

 

 

A list of open centrally cleared swap agreements held by the Fund at December 31, 2015, are as follows:

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty   Fund Pays    Fund Receives    Termination Date      Currency      Notional Amount
(Thousands)
    

Net Unrealized

Appreciation

(Depreciation)

($ Thousands)

 
Bank of America   2.34%    3-MonthUSD-LIBOR      02/06/2045         USD         1,930       $ 113   
Bank of America   2.14%    3-MonthUSD-LIBOR      01/12/2025         USD         3,534         (30
JPMorgan Chase Bank   2.08%    3-MonthUSD-LIBOR      01/13/2025         USD         4,680         (14
                

 

 

 
                 $ 69   
                

 

 

 

For the period ended December 31, 2015, the total amount of all open swap agreements, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

Percentages are based on a Net Assets of $1,337,410 ($ Thousands).

 

**   Rate shown is the 7-day effective yield as of December 31, 2015.

 

   

Investment in Affiliated Security.

 

(1)   In U.S. dollars unless otherwise indicated.

 

(A)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the Board of Trustees.

 

(B)   Securities considered illiquid. The total value of such securities as of December 31, 2015 was $1,661 ($ Thousands) and represented 0.2% of Net Assets.

 

(C)   Security is in default on interest payment.

 

(D)   Variable Rate Security — The rate reported on the Schedule of Investments is the rate in effect as of December 31, 2015.

 

(E)   This security or a partial position of this security is on loan at December 31, 2015. The total market value of securities on loan at December 31, 2015 was $19,608 ($ Thousands).

 

(F)   Security fair valued using methods determined in good faith by the Valuation Committee of the Board of Trustees. The total market value of such securities as of December 31, 2015 was $588 ($ Thousands) and represented 0.0% of Net Assets.

 

(G)   This security was purchased with cash collateral held from securities on loan. The total market value of such securities as of December 31, 2015 was $20,653 ($Thousands).

 

@ At December 31, 2015, the tax basis cost of the Fund’s investments was $1,480,100 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $7,907 ($ Thousands) and ($223,098) ($ Thousands), respectively.

ARS — Argentine Peso

BRL — Brazilian Real

BUBOR — Budapest Interbank Offered Rate

CDI — Average One-Day Interbank Deposit Rate

CETIP — Central of Custody and Financial Settlement of Securities

CLICP — Colombia IBR Overnight Interbank Reference Rate

CLP — Chilean Peso

CNH — Chinese Yuen (Offshore)

CNY — Chinese Renminbi

COP — Colombian Peso

CZK — Czech Koruna

DEM — German Mark

DOP — Dominican Peso

EUR — Euro

HUF — Hungarian Forint

IBR — Interbank Rate

IDR — Indonesian Rupiah

ILS — Israeli Shekel

INR — India Rupee

JIBAR — Johannesburg Interbank Agreed Rate

KES — Kenyan Shilling

 

 

13    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund (Concluded)

December 31, 2015

 

KLIBOR — Kuala Lumpur Interbank Offered Rate

KRW — Korean Won

L.P. — Limited Partnership

LIBOR — London Interbank Offered Rate

MTN — Medium Term Note

MXN — Mexican Peso

MYR — Malaysian Ringgit

NGN — Nigerian Naira

PEI— Peruvian Inca

PHP — Philippine Peso

PIK — Payment-in-Kind

PLC — Public Limited Company

PLN — Polish Zloty

PRIBOR — Prague Interbank Offered Rate

RON — Romanian Leu

RUB — Russian Ruble

Ser — Series

SGD — Singapore Dollar

SPC — Segregated Portfolio Company

TELBOR — Tel Aviv Interbank Offered Rate

THB — Thai Baht

TIIE — Equilibrium Interbank Offered Rate

TRY — New Turkish Lira

TWD — Taiwan Dollar

USD — U.S. Dollar

WIBOR — Warsaw Interbank Offered Rate

ZAR — South African Rand

 

 

The following is a summary of the transactions with affiliates for the period ended December 31, 2015 ($ Thousands):

 

Security Description   Value at
9/30/2015
  Purchases
at Cost
  Proceeds
from
Sales
  Realized
Gain
(Loss)
  Change in Unrealized
Appreciation (Depreciation)
  Value
12/31/2015
  Dividend
Income
SEI Liquidity Fund, L.P.     $ 20,810       $ 29,102       $ (29,259 )     $       $       $ 20,653       $ 56  

 

The following is a list of the level of inputs used as of December 31, 2015, in valuing the Fund’s investments and other financial instruments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities    Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Global Bonds

   $       $ 1,239,473       $ 4,652       $ 1,244,125   

Loan Participations

                     131         131   

Affiliated Partnership

             20,653                 20,653   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Investments in Securities

   $       $ 1,260,126       $ 4,783       $ 1,264,909   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

Other Financial Instruments    Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Futures Contracts*

           

Unrealized Appreciation

   $ 45       $       $       $ 45   

Unrealized Depreciation

     (652                      (652

Forwards Contracts*

           

Unrealized Appreciation

             6,369                 6,369   

Unrealized Depreciation

             (4,985              (4,985

OTC Swaps

           

Interest Rate Swaps*

           

Unrealized Appreciation

             869                 869   

Unrealized Depreciation

             (4,542              (4,542

Centrally Cleared Swaps

           

Interest Rate Swaps*

           

Unrealized Appreciation

             113                 113   

Unrealized Depreciation

             (44              (44
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Other Financial Instruments

   $ (607    $ (2,220    $       $ (2,827
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

(1)   Of the $4,783 ($ Thousands) in Level 3 securities as of December 31, 2015, $588 ($ Thousands) or 0.05% are not valued via third party pricing vendors and broker quotes. If significant, the disclosure of the unobservable inputs and the interrelationships and sensitivity between these inputs are required for those Level 3 securities that are no valued by third party pricing vendors or broker quotes. A reconciliation of Level 3 investments is presented when the Fund has a significant amount of Level 3 investments at the beginning and/or end of the period in relation to net assets.
*   Futures contracts, forwards contracts and swaps are valued at the unrealized appreciation (depreciation) on the instrument.

 

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended December 31, 2015, there were no transfers between Level 2 and Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

14    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / December 31, 2015


Item 2. Controls and Procedures

(a) The Registrant’s principal executive and principal financial officers, or persons performing similar functions, have concluded that the Registrant’s disclosure controls and procedures (as defined in Rule 30a-3(c) under the Investment Company Act of 1940, as amended (the “1940 Act”), are effective based on the evaluation of these controls and procedures required by Rule 30a-3(b) under the 1940 Act (17 CFR 270.30a-3(b)) and Rule 13a-15(b) or 15d-15(b) under the Securities Exchange Act of 1934 (17 CFR 240.13a-15(b) or 240.15d-15(b)) as amended as of a date within 90 days of the filing date of the report.

(b) There were no changes in the Registrant’s internal control over financial reporting (as defined in Rule 30a-3(d) under the 1940 Act (17 CFR 270.30a-3(d)) that occurred during the last fiscal quarter of the period covered by this report that have materially affected, or are reasonably likely to materially affect, the Registrant’s internal control over financial reporting.

 

Item 3. Exhibits.

(a) A separate certification for each principal executive officer and principal financial officer of the Registrant as required by Rule 30a-2(a) under the 1940 Act (17 CFR 270.30a-2(a)), are filed herewith.


SIGNATURES

Pursuant to the requirements of the Securities Exchange Act of 1934 and the Investment Company Act of 1940, the Registrant has duly caused this report to be signed on its behalf by the undersigned, thereunto duly authorized.

 

      SEI Institutional International Trust

By

     

/s/ Robert A. Nesher

      Robert A. Nesher, President

Date: February 26, 2016

Pursuant to the requirements of the Securities Exchange Act of 1934 and the Investment Company Act of 1940, this report has been signed below by the following persons on behalf of the Registrant and in the capacities and on the dates indicated.

 

By

     

/s/ Robert A. Nesher

     

Robert A. Nesher, President

Date: February 26, 2016

     

By

     

/s/ Arthur Ramanjulu

      Arthur Ramanjulu, Controller & CFO

Date: February 26, 2016