N-Q 1 d643597dnq.htm SEI INSTITUTIONAL INTERNATIONAL TRUST SEI Institutional International Trust

 

 

UNITED STATES

SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION

Washington, D.C. 20549

 

 

FORM N-Q

 

 

QUARTERLY SCHEDULE OF PORTFOLIO HOLDINGS OF REGISTERED

MANAGEMENT INVESTMENT COMPANY

Investment Company Act File Number 811-05601

 

 

SEI Institutional International Trust

(Exact name of registrant as specified in charter)

 

 

SEI Investments

One Freedom Valley Drive

Oaks, PA 19456

(Address of principal executive offices) (Zip code)

 

 

c/o CT Corporation

155 Federal Street

Boston, MA 02110

(Name and address of agent for service)

 

 

Registrant’s telephone number, including area code: 1-800-342-5734

Date of fiscal year end: September 30, 2014

Date of reporting period: June 30, 2014

 

 

 


Item 1. Schedule of Investments


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

COMMON STOCK — 93.7%

      

Argentina — 0.0%

      

Ternium ADR

    10,297         $ 288  
      

 

 

 

Australia — 1.8%

      

Adelaide Brighton

    124,420           405  

Amcor

    48,567           478  

Arrium

    377,172           283  

Australia & New Zealand Banking Group

    186,035           5,854  

Bank of Queensland

    278,884           3,209  

BC Iron

    117,343           354  

Boral

    48,357           240  

Brambles

    1,094,277           9,492  

Centamin*

    344,234           374  

Challenger

    176,984           1,243  

Commonwealth Bank of Australia

    166,721           12,727  

Crown Resorts

    48,147           687  

CSL

    75,814           4,762  

CSR

    633,976           2,088  

Downer EDI

    168,919           721  

Echo Entertainment Group

    110,160           326  

Flight Centre Travel Group

    8,600           361  

Fortescue Metals Group

    274,393           1,127  

iiNET

    25,187           174  

Lend Lease

    3,075           38  

Macquarie Group

    15,380           866  

Mineral Resources (A)

    26,112           236  

Mount Gibson Iron

    446,151           291  

Nine Entertainment Holdings*

    94,766           193  

Premier Investments

    15,664           126  

Ramsay Health Care

    13,363           574  

REA Group

    7,422           299  

Seek

    15,556           233  

Sonic Healthcare

    12,138           198  

Suncorp Group

    86,910           1,111  

Telstra

    265,264           1,304  

Western Areas

    30,257           132  

Westpac Banking

    24,557           785  
      

 

 

 
         51,291  
      

 

 

 

Austria — 0.4%

      

Andritz

    115,245           6,659  

OMV

    61,847           2,794  

Raiffeisen International Bank Holding

    8,447           270  

Telekom Austria

    9,480           93  

Voestalpine (A)

    23,352           1,111  
      

 

 

 
         10,927  
      

 

 

 

Belgium — 1.9%

      

Ageas

    256,233           10,221  

AGFA-Gevaert*

    70,231           206  

Anheuser-Busch InBev

    30,685           3,525  

Belgacom (A)

    238,409           7,911  

bpost

    21,272           537  

Colruyt

    94,781           4,814  

Delhaize Group

    33,338           2,255  

Groupe Bruxelles Lambert

    40,293           4,187  

KBC Groep

    271,177           14,758  

Telenet Group Holding*

    8,172           466  

Tessenderlo Chemie

    11,552           334  

UCB

    46,368           3,925  
      

 

 

 
         53,139  
      

 

 

 
Description   Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Brazil — 0.3%

      

Braskem ADR

    34,215         $ 440  

Centrais Eletricas Brasileiras

    355,800           1,033  

Centrais Eletricas Brasileiras ADR (A)

    1,065,969           3,113  

Cia Energetica de Minas Gerais ADR (A)

    393,389           3,143  

Cia Paranaense de Energia ADR (A)

    62,779           961  

Light

    20,500           202  
      

 

 

 
         8,892  
      

 

 

 

Canada — 3.8%

      

Agrium (A)

    136,827           12,537  

Alimentation Couche Tard, Cl B

    253,000           6,943  

Bank of Nova Scotia (A)

    118,371           7,906  

Bankers Petroleum*

    18,400           118  

Barrick Gold

    487,984           8,930  

Cameco

    261,896           5,136  

Canadian Natural Resources (A)

    43,500           2,002  

Canfor*

    4,100           90  

Cenovus Energy

    195,822           6,359  

Cogeco Cable

    21,000           1,165  

Encana

    21,600           513  

Enerplus

    12,800           323  

Entertainment One*

    45,396           241  

Gildan Activewear

    98,018           5,785  

Imperial Oil

    116,900           6,171  

Jean Coutu Group PJC, Cl A

    69,400           1,476  

Kinross Gold

    2,024,033           8,379  

Laurentian Bank of Canada

    2,000           94  

Linamar

    21,100           1,247  

Magellan Aerospace

    5,200           58  

Magna International, Cl A

    48,000           5,176  

Mullen Group

    11,100           320  

Quebecor, Cl B

    11,000           267  

ShawCor

    130,000           7,242  

Suncor Energy

    147,600           6,305  

Superior Plus

    13,800           184  

Talisman Energy

    615,306           6,522  

Toronto-Dominion Bank

    73,411           3,786  

Transcontinental, Cl A (A)

    17,100           241  

Trinidad Drilling

    22,000           250  
      

 

 

 
         105,766  
      

 

 

 

China — 0.2%

      

Lihua International*

    14,953           5  

PICC Property & Casualty

    4,336,900           6,569  
      

 

 

 
         6,574  
      

 

 

 

Denmark — 0.9%

      

AP Moeller - Maersk, Cl A

    212           499  

AP Moeller - Maersk, Cl B

    2,269           5,638  

Coloplast, Cl B

    928           84  

Danske Bank

    7,259           205  

DSV

    26,069           850  

H Lundbeck

    9,829           242  

Jyske Bank*

    130,001           7,379  

Novo Nordisk, Cl B

    126,302           5,813  

Pandora

    14,296           1,096  

Rockwool International, Cl B

    2,035           376  

TDC

    144,918           1,500  

William Demant Holding*

    2,869           260  
      

 

 

 
         23,942  
      

 

 

 
 

 

1    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description    Shares      Market Value
($ Thousands)
 

Finland — 0.6%

     

Elisa, Cl A

     19,921       $ 609  

Fortum

     18,038         484  

Neste Oil

     10,395         203  

Nokia

     999,333         7,566  

Orion, Cl B

     6,738         251  

Sampo, Cl A

     63,784         3,227  

Stora Enso, Cl R

     287,796         2,802  

Tieto

     15,404         456  

UPM-Kymmene

     134,021         2,290  
     

 

 

 
        17,888  
     

 

 

 

France — 10.7%

     

Accor

     14,933         777  

Aeroports de Paris

     4,954         653  

Alcatel-Lucent* (A)

     2,665,148         9,517  

Arkema

     91,685         8,923  

AtoS

     13,265         1,105  

AXA

     359,738         8,597  

BNP Paribas

     406,725         27,590  

Boiron

     1,900         165  

Cap Gemini

     6,768         483  

Carrefour (A)

     310,400         11,449  

Cie de St.-Gobain

     24,217         1,366  

Cie Generale des Etablissements-
Michelin, Cl B

     63,392         7,574  

CNP Assurances

     20,896         434  

Credit Agricole

     225,001         3,173  

Dassault Systemes (A)

     3,546         456  

Electricite de France

     241,203         7,596  

Essilor International

     19,884         2,108  

Etablissements Maurel et Prom

     15,912         273  

Eurazeo

     5,875         489  

GDF Suez

     227,434         6,260  

Groupe Eurotunnel

     33,212         449  

Iliad (A)

     2,853         862  

Imerys (A)

     498         42  

Ipsen

     9,199         416  

JC Decaux

     12,538         468  

Kering (A)

     14,953         3,279  

Lagardere

     17,896         583  

Legrand (A)

     199,865         12,228  

Metropole Television

     10,297         209  

Natixis

     133,741         857  

Nexity

     8,567         393  

Orange

     72,868         1,150  

Pernod Ricard (A)

     31,185         3,745  

Peugeot (A)

     380,350         5,622  

Publicis Groupe*

     126,232         10,705  

Rallye

     18,165         991  

Rexel

     746,494         17,457  

Safran

     120,222         7,870  

Sanofi

     394,856         41,941  

Schneider Electric

     229,305         21,584  

SCOR (A)

     26,866         924  

SES

     27,524         1,044  

Societe Generale

     32,072         1,680  

Sodexo

     98,449         10,588  

Suez Environnement

     39,934         764  

Technicolor*

     17,624         142  

Technip (A)

     133,766         14,631  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Teleperformance

    4,248         $ 260  

Thales

    99,434           6,014  

Total

    229,438           16,580  

Valeo

    34,262           4,601  

Vallourec

    188,088           8,422  

Veolia Environnement*

    48,555           925  

Vetoquinol (A)

    1,345           67  

Vinci

    7,117           532  

Vivendi

    9,907           242  

Wendel

    5,451           781  

Zodiac Aerospace

    29,079           984  
      

 

 

 
         299,020  
      

 

 

 

Germany — 7.7%

      

Adidas

    30,186           3,057  

Axel Springer

    3,324           205  

Bayer

    150,435           21,246  

Bayerische Motoren Werke

    28,685           3,638  

Borussia Dortmund GmbH & KGaA

    22,765           147  

Brenntag

    50,505           9,024  

Commerzbank*

    106,317           1,671  

Continental

    94,749           21,943  

Daimler

    171,001           16,014  

Deutsche Annington Immobilien

    5,129           151  

Deutsche Boerse

    132,487           10,281  

Deutsche Lufthansa

    335,729           7,208  

Deutsche Post

    142,980           5,170  

Deutsche Telekom

    107,199           1,879  

Deutz

    13,983           111  

Duerr

    1,335           118  

E.ON

    205,212           4,237  

Fraport Frankfurt Airport Services Worldwide

    6,553           463  

Fresenius

    6,040           901  

GEA Group

    80,231           3,799  

Gerresheimer

    20,399           1,407  

Grammer

    6,818           383  

HeidelbergCement

    47,099           4,019  

Henkel

    18,922           1,904  

Hochtief

    43,217           3,740  

Hugo Boss

    5,356           800  

Indus Holding

    2,704           134  

Infineon Technologies

    432,126           5,401  

Kabel Deutschland Holding

    4,327           634  

KUKA

    4,558           276  

Linde

    62,806           13,354  

MAN

    1,530           189  

Merck

    62,372           5,413  

Metro

    20,552           896  

Muenchener Rueckversicherungs

    22,820           5,058  

Nordex*

    34,449           766  

OSRAM Licht*

    39,967           2,016  

Rhoen Klinikum

    24,468           808  

RTL Group

    7,154           796  

RWE

    180,577           7,755  

SAP

    159,925           12,349  

SAP ADR (A)

    79,100           6,091  

Siemens

    150,190           19,833  

Sky Deutschland*

    91,401           842  

Suedzucker

    40,762           823  

ThyssenKrupp

    240,256           7,003  

TUI

    32,267           543  

United Internet

    19,038           839  
      

 

 

 
         215,335  
      

 

 

 
 

 

2    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Greece — 0.3%

      

Alpha Bank AE*

    8,342,038         $ 7,767  
      

 

 

 

Guernsey — 0.1%

      

Friends Life Group

    300,250           1,619  
      

 

 

 

Hong Kong — 2.5%

      

AIA Group

    2,437,200           12,248  

Cathay Pacific Airways

    170,000           318  

Chaoda Modern Agriculture* (B)(C)

    2,440,000            

Cheung Kong Holdings

    4,000           71  

China Merchants Holdings International

    1,300,000           4,059  

China Mobile

    1,022,240           9,919  

CNOOC

    6,169,000           11,080  

Digital China Holdings

    4,431,000           4,002  

Galaxy Entertainment Group

    386,000           3,088  

Henderson Land Development

    697,400           4,081  

Hongkong Land Holdings

    412,000           2,748  

Hutchison Whampoa

    120,500           1,648  

Jardine Matheson Holdings

    97,442           5,779  

Jardine Strategic Holdings

    122,610           4,381  

Link (D)

    768,000           4,132  

MGM China Holdings

    195,200           678  

Sands China

    319,200           2,411  

SJM Holdings

    224,000           561  
      

 

 

 
         71,204  
      

 

 

 

India — 0.2%

      

Idea Cellular

    1,943,084           4,279  
      

 

 

 

Indonesia — 0.1%

      

APERAM* (A)

    45,788           1,545  
      

 

 

 

Ireland — 0.3%

      

Bank of Ireland*

    4,512,279           1,526  

CRH

    1,180           30  

ICON*

    10,762           507  

Kerry Group, Cl A

    15,621           1,173  

Mallinckrodt* (A)

    16,144           1,292  

Ryanair Holdings ADR*

    33,800           1,886  

Smurfit Kappa Group

    82,673           1,889  
      

 

 

 
         8,303  
      

 

 

 

Israel — 1.7%

      

Bank Hapoalim

    153,463           888  

Bank Leumi Le-Israel*

    1,744           7  

Bezeq Israeli Telecommunication

    5,270,279           9,883  

Check Point Software Technologies*

    240,021           16,089  

NICE Systems

    4,227           173  

Teva Pharmaceutical Industries ADR

    366,585           19,216  
      

 

 

 
         46,256  
      

 

 

 

Italy — 2.1%

      

Ascopiave

    56,391           154  

Assicurazioni Generali

    50,612           1,109  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Atlantia

    60,770         $ 1,732  

Azimut Holding

    183,675           4,733  

Enel (A)

    502,189           2,925  

ERG

    248,064           3,828  

Exor

    103,913           4,267  

Fiat

    120,462           1,189  

Finmeccanica

    12,390           118  

Intesa Sanpaolo

    1,904,796           5,884  

Luxottica Group

    10,278           595  

Mediaset*

    1,658,121           8,082  

Mediobanca

    66,955           667  

Pirelli & C (A)

    42,418           681  

Recordati

    20,281           341  

Snam Rete Gas

    232,836           1,403  

Telecom Italia

    741,808           939  

Telecom Italia RNC

    9,397,028           9,283  

Terna Rete Elettrica Nazionale (A)

    160,035           844  

UniCredit

    1,138,572           9,533  

Unione di Banche Italiane

    125,417           1,085  

UnipolSai

    127,991           411  
      

 

 

 
         59,803  
      

 

 

 

Japan — 17.1%

      

Aeon Mall

    4,700           124  

Alfresa Holdings

    24,800           1,599  

Alpen

    12,500           220  

Aoyama Trading

    13,500           369  

Arcland Sakamoto

    16,700           355  

Asahi Kasei

    217,000           1,660  

Astellas Pharma

    265,500           3,488  

Bandai Namco Holdings

    20,200           473  

Benesse

    900           39  

Bridgestone

    153,800           5,382  

Calsonic Kansei

    104,000           693  

Canon Marketing Japan

    57,900           1,086  

Casio Computer

    4,600           67  

Central Japan Railway

    25,700           3,666  

Chiyoda

    6,000           73  

Citizen Holdings

    13,400           105  

Coca-Cola West

    43,600           752  

Dai Nippon Printing (A)

    751,000           7,843  

Daikin Industries

    44,000           2,776  

Daikyo

    175,000           411  

Daito Trust Construction

    39,700           4,667  

Daiwa House Industry

    174,000           3,607  

Daiwa Securities Group

    336,000           2,909  

Denso

    37,700           1,799  

Dentsu

    4,200           171  

Don Quijote Holdings

    9,500           530  

Doutor Nichires Holdings

    12,000           212  

Dydo Drinco

    11,900           545  

East Japan Railway

    41,000           3,229  

Ebara

    1,234,000           7,796  

Fanuc

    56,200           9,692  

Fuji Film Holdings

    521,700           14,548  

Fuji Heavy Industries

    99,200           2,747  

Fuji Soft

    7,600           169  

Fujitsu

    513,000           3,843  

Geo Holdings

    20,000           174  

Hirose Electric

    1,400           208  

Hitachi

    1,959,000           14,349  

Hitachi Metals

    38,000           575  
 

 

3    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Hoya

    51,500         $ 1,711  

Hulic

    53,700           708  

IHI

    10,000           47  

IT Holdings

    61,000           1,048  

Japan Airlines

    53,700           2,968  

Japan Exchange Group

    2,000           49  

Japan Prime Realty Investment, Cl A (D)

    38           136  

Japan Tobacco

    212,000           7,728  

JGC

    220,000           6,684  

JTEKT

    35,700           602  

Kaken Pharmaceutical

    14,000           296  

Kandenko

    40,000           233  

Kanematsu

    158,000           284  

Kansai Paint

    727,600           12,160  

Kawasaki Heavy Industries

    53,000           202  

KDDI

    336,700           20,537  

Keyence

    33,100           14,440  

Komatsu

    183,300           4,256  

Konica Minolta

    56,500           558  

Kuroda Electric

    10,100           156  

Lawson

    82,600           6,197  

M3

    8,800           140  

Mabuchi Motor

    112,300           8,514  

Mazda Motor

    405,000           1,899  

Medipal Holdings

    64,200           910  

MEIJI Holdings

    10,300           682  

Miraca Holdings

    130,000           6,301  

Misawa Homes

    24,600           323  

Mitsubishi Tanabe Pharma

    360,400           5,397  

Mitsui Fudosan

    12,000           405  

Morinaga Milk Industry

    122,000           440  

MS&AD Insurance Group Holdings

    437,400           10,565  

Murata Manufacturing

    30,500           2,854  

Nabtesco

    190,000           4,201  

NGK Insulators

    34,000           772  

NGK Spark Plug

    35,000           987  

NH Foods

    31,000           606  

Nidec

    32,700           2,006  

Nikon (A)

    640,600           10,086  

Nippon Express

    28,000           136  

Nippon Flour Mills

    39,000           207  

Nippon Paint

    29,000           614  

Nippon Steel & Sumitomo Metal

    222,000           710  

Nippon Telegraph & Telephone

    81,100           5,058  

Nippon Telegraph & Telephone ADR

    388,907           12,138  

Nippon Yusen

    105,000           303  

Nissan Motor

    511,500           4,852  

Nissan Tokyo Sales Holdings

    20,000           61  

Nisshin Fudosan

    10,600           42  

Nitori Holdings

    12,700           695  

Nomura Holdings

    34,800           246  

Nomura Real Estate Holdings

    80,300           1,520  

North Pacific Bank

    182,100           786  

NSK

    63,000           819  

Oji Holdings

    131,000           539  

Omron

    34,500           1,454  

Ono Pharmaceutical

    11,300           995  

Oriental Land

    2,600           445  

ORIX

    2,700           45  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Otsuka

    7,800         $ 378  

Otsuka Holdings

    74,500           2,309  

Panasonic

    427,600           5,209  

Rakuten

    70,900           916  

Rohm

    121,800           6,985  

Ryohin Keikaku

    70,400           7,992  

Santen Pharmaceutical

    126,500           7,118  

Secom

    4,800           293  

Seiko Epson

    3,200           136  

Seino Holdings

    124,000           1,408  

Sekisui Chemical

    415,000           4,805  

Sekisui House

    468,300           6,421  

Seven & I Holdings

    154,000           6,488  

Shimadzu

    38,000           348  

Shimizu

    91,000           644  

Shin-Etsu Chemical

    154,300           9,379  

Shinko Electric Industries

    23,900           218  

Shiseido

    446,900           8,148  

Showa

    25,500           310  

Showa Shell Sekiyu

    36,600           416  

SKY Perfect JSAT Holdings

    30,100           176  

SMC

    70,300           18,813  

SoftBank

    317,400           23,633  

Sojitz

    246,300           435  

Stanley Electric

    20,400           532  

Sugi Holdings

    101,900           4,647  

Sumitomo Chemical

    182,000           688  

Sumitomo Electric Industries

    8,200           115  

Sumitomo Forestry

    15,700           192  

Sumitomo Mitsui Financial Group

    552,700           23,154  

Sumitomo Mitsui Trust Holdings

    1,944,220           8,886  

Suzuken

    30,700           1,142  

Taiheiyo Cement

    198,000           797  

Takata

    200,400           4,305  

TDK

    7,800           366  

Toho Holdings

    45,100           909  

Tokyo Tatemono

    16,000           148  

Toppan Printing

    83,000           642  

Tosoh

    24,000           116  

TOTO

    52,000           701  

Toyo Seikan Group Holdings

    27,200           418  

Toyota Industries

    11,500           594  

Toyota Motor

    364,600           21,896  

Toyota Motor ADR

    52,058           6,229  

Trend Micro

    11,500           379  

Tsuruha Holdings

    78,500           4,332  

Ulvac*

    14,800           315  

United Urban Investment (D)

    81           131  

USS

    20,700           353  

Wacoal Holdings

    599,704           6,512  

Warabeya Nichiyo

    13,300           269  

Watabe Wedding

    6,395           39  

Yamaha

    31,600           499  

Yamato Holdings

    7,900           164  

Yamazaki Baking

    80,000           999  

Yellow Hat

    12,500           289  

Yokogawa Electric

    29,300           370  
      

 

 

 
         476,810  
      

 

 

 

Malta — 0.0%

      

BGP Holdings* (C)

    198,683            
      

 

 

 
 

 

4    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Mexico — 0.1%

      

Gruma, Cl B*

    27,044         $ 324  

Grupo Financiero Banorte, Cl O

    266,416           1,905  
      

 

 

 
         2,229  
      

 

 

 

Netherlands — 6.2%

      

Aegon

    714,534           6,236  

Airbus Group

    109,775           7,356  

Akzo Nobel

    354,140           26,547  

ASML Holding

    227,405           21,175  

BinckBank

    21,382           271  

Boskalis Westminster

    22,283           1,278  

Delta Lloyd

    20,943           532  

Gemalto* (A)

    8,758           908  

Heineken Holding

    5,558           365  

ING Groep*

    711,860           10,000  

Koninklijke Ahold

    393,155           7,380  

Koninklijke DSM

    96,270           7,011  

Koninklijke KPN

    380,329           1,386  

Koninklijke Philips

    14,638           464  

OCI*

    15,026           586  

PostNL

    954,622           4,509  

Randstad Holding

    25,579           1,386  

Reed Elsevier

    949,865           21,783  

Royal Dutch Shell, Cl A

    507,718           21,013  

Royal Dutch Shell ADR, Cl B

    120,744           10,506  

TKH Group

    3,888           133  

TNT Express (A)

    807,451           7,307  

Unilever

    161,439           7,063  

Wolters Kluwer

    250,418           7,413  
      

 

 

 
         172,608  
      

 

 

 

New Zealand — 0.0%

      

Air New Zealand

    139,644           254  

Fletcher Building

    27,665           214  

Ryman Healthcare

    55,085           412  
      

 

 

 
         880  
      

 

 

 

Norway — 1.3%

      

Archer*

    68,195           122  

Bonheur (A)

    5,117           103  

DnB

    789,476           14,435  

Kvaerner

    80,275           165  

Salmar

    7,125           124  

Seadrill

    203,905           8,085  

Statoil

    319,912           9,822  

Telenor

    170,760           3,888  

Veidekke

    8,294           93  
      

 

 

 
         36,837  
      

 

 

 

Poland — 0.0%

      

Tauron Polska Energia

    59,269           101  
      

 

 

 

Portugal — 0.1%

      

CTT Correios de Portugal*

    23,239           231  

Energias de Portugal

    239,844           1,203  

Sonae

    211,509           347  
      

 

 

 
         1,781  
      

 

 

 

Puerto Rico — 0.0%

      

Triple-S Management, Cl B*

    7,516           135  
      

 

 

 

Russia — 0.4%

      

Gazprom ADR

    854,460           7,447  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Sberbank of Russia ADR

    244,249         $ 2,484  

Surgutneftegas ADR

    8,414           65  
      

 

 

 
         9,996  
      

 

 

 

Singapore — 1.0%

      

City Developments

    508,000           4,169  

DBS Group Holdings

    633,000           8,505  

Flextronics International*

    247,798           2,743  

Sembcorp Industries

    969,000           4,174  

Sembcorp Marine (A)

    1,240,000           4,078  

United Overseas Bank

    228,600           4,129  
      

 

 

 
         27,798  
      

 

 

 

South Africa — 0.0%

      

ArcelorMittal (A)

    63,922           948  

Net 1 UEPS Technologies*

    16,829           191  
      

 

 

 
         1,139  
      

 

 

 

South Korea — 2.4%

      

KB Financial Group ADR

    152,945           5,316  

Korea Electric Power

    189,710           6,994  

KT&G

    114,702           10,146  

LG Display ADR

    215,154           3,393  

Meritz Financial Group

    22,180           165  

POSCO

    14,862           4,465  

Samsung Electronics

    11,725           15,320  

SK Telecom

    48,496           11,335  

SK Telecom ADR (A)

    345,438           8,961  
      

 

 

 
         66,095  
      

 

 

 

Spain — 0.9%

      

Abertis Infraestructuras

    37,465           862  

ACS Actividades de Construccion y Servicios

    43,027           1,968  

Amadeus IT Holding, Cl A

    97,210           4,009  

Banco Bilbao Vizcaya Argentaria

    84,953           1,083  

Banco Popular Espanol

    97,587           652  

Banco Santander

    108,301           1,131  

CaixaBank

    205,038           1,265  

Enagas

    33,212           1,069  

Endesa

    8,158           316  

Ferrovial

    44,015           980  

Gamesa Tecnologica*

    10,518           131  

Gas Natural (A)

    57,565           1,818  

Grifols

    10,724           586  

Iberdrola

    107,864           825  

Inditex

    3,332           513  

Red Electrica (A)

    13,640           1,247  

Tecnicas Reunidas

    84,080           5,200  

Telefonica

    34,972           599  

Zardoya Otis (A)

    28,710           511  
      

 

 

 
         24,765  
      

 

 

 

Sweden — 2.3%

      

Assa Abloy, Cl B

    24,060           1,224  

Electrolux, Cl B

    149,857           3,788  

Elekta, Cl B (A)

    232,162           2,952  

Hennes & Mauritz, Cl B

    848           37  

Hufvudstaden, Cl A

    12,132           170  

Industrivarden, Cl C

    53,662           1,060  

Intrum Justitia

    4,443           133  

Investor, Cl B

    12,887           483  

JM

    3,356           124  

Kinnevik Investment, Cl B

    44,209           1,883  

Loomis, Cl B

    3,998           123  

NCC, Cl B

    18,704           644  
 

 

5    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Nordea Bank

    664,101         $ 9,367  

Skandinaviska Enskilda Banken, Cl A

    445,156           5,946  

Skanska, Cl B

    94,496           2,156  

Svenska Cellulosa, Cl B

    130,799           3,406  

Svenska Handelsbanken, Cl A

    1,204           59  

Swedbank, Cl A

    162,824           4,316  

Telefonaktiebolaget LM Ericsson, Cl B

    712,643           8,608  

Telefonaktiebolaget LM Ericsson

    766,815           9,263  

Volvo, Cl B

    553,566           7,622  
      

 

 

 
         63,364  
      

 

 

 

Switzerland — 9.5%

      

Actelion

    29,385           3,718  

Adecco

    64,482           5,308  

Aryzta

    13,921           1,319  

Autoneum Holding

    609           122  

Baloise Holding

    9,033           1,064  

Barry Callebaut

    30           41  

Bucher Industries

    491           169  

Clariant

    661,968           12,959  

Credit Suisse Group

    619,349           17,712  

Emmi

    824           298  

EMS-Chemie Holding

    1,443           576  

Galenica

    1,156           1,129  

Geberit

    3,465           1,216  

Georg Fischer

    2,121           1,520  

Givaudan

    13,175           21,973  

Julius Baer Group

    129,083           5,322  

Kuehne & Nagel International

    1,176           156  

Lindt & Spruengli

    83           1,159  

Lonza Group

    58,239           6,337  

Nestle

    98,709           7,647  

Novartis

    395,199           35,785  

OC Oerlikon

    142,565           2,066  

Pargesa Holding

    2,541           228  

Partners Group Holding

    21,826           5,966  

Roche Holding

    130,880           39,037  

SGS

    5,079           12,171  

Siegfried Holding

    717           131  

Sika

    3,326           13,600  

Sonova Holding

    41,161           6,280  

Sulzer*

    44,269           6,210  

Swiss Life Holding

    21,592           5,120  

Swiss Re

    30,400           2,705  

Swisscom

    1,343           781  

Syngenta

    10,866           4,047  

Tecan Group

    1,360           156  

UBS

    471,917           8,646  

UBS Registered

    1,081,301           19,838  

Zurich Insurance Group

    44,988           13,560  
      

 

 

 
         266,072  
      

 

 

 

Taiwan — 0.2%

      

Hon Hai Precision Industry

    1,368,000           4,582  

Radium Life Tech*

    260,000           181  

Taiwan Semiconductor Manufacturing ADR

    35,057           750  

United Microelectronics ADR

    398,752           961  
      

 

 

 
         6,474  
      

 

 

 

United Kingdom — 15.4%

      

3i Group

    85,609           588  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Admiral Group

    2,478         $ 66  

Afren*

    132,019           327  

Amlin

    1,229,229           9,838  

Aon

    100,100           9,018  

ASOS*

    1,462           74  

Associated British Foods

    169,799           8,852  

AstraZeneca

    157,647           11,700  

Aviva

    1,256,639           10,969  

Babcock International Group

    60,000           1,192  

BAE Systems

    305,463           2,261  

Balfour Beatty

    773,027           3,086  

Barclays

    4,147,610           15,091  

Berendsen

    54,241           908  

BG Group

    1,037,214           21,902  

BHP Billiton

    124,151           4,011  

BP

    357,219           3,145  

BP ADR

    72,369           3,817  

British American Tobacco

    289,230           17,200  

British Land (D)

    54,313           652  

British Sky Broadcasting Group

    7,736           120  

BT Group, Cl A

    817,719           5,382  

Bunzl

    452,454           12,548  

Capita

    245,307           4,803  

Carnival

    159,469           6,020  

Catlin Group

    686,353           6,278  

Centrica

    106,915           571  

Cobham

    61,708           329  

Compass Group

    136,199           2,368  

Diageo

    350,452           11,181  

Drax Group

    19,241           211  

EnQuest*

    47,528           115  

GKN

    283,346           1,759  

GlaxoSmithKline

    292,933           7,834  

Hargreaves Lansdown

    33,878           717  

Hikma Pharmaceuticals

    43,058           1,235  

Home Retail Group

    2,606,352           7,879  

Howden Joinery Group

    1,032,470           5,466  

HSBC Holdings

    2,474,281           25,087  

IMI

    17,950           456  

International Consolidated Airlines Group*

    1,957,408           12,401  

Investec

    28,383           262  

ITV

    741,582           2,260  

John Wood Group

    18,089           249  

Johnson Matthey

    29,298           1,553  

Kingfisher

    283,935           1,743  

Land Securities Group (D)

    1,104           20  

Legal & General Group

    764,713           2,947  

Lloyds Banking Group*

    19,763,437           25,091  

London Stock Exchange Group

    16,756           575  

Man Group

    160,529           289  

Meggitt

    141,782           1,227  

Melrose Industries

    79,396           353  

Michael Page International

    699,531           5,155  

Mondi

    107,590           1,954  

National Grid

    52,840           759  

Next

    27,003           2,990  

Pace

    17,386           105  

Premier Oil

    366,995           2,095  

Prudential

    548,461           12,576  

QinetiQ Group

    252,702           894  

Reckitt Benckiser Group

    6,849           597  
 

 

6    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Reed Elsevier

    880,801         $ 14,157  

Rentokil Initial

    4,084,785           7,781  

Rexam

    642,961           5,882  

Rio Tinto

    88,496           4,704  

Rolls-Royce Holdings

    40,607           742  

SABMiller

    139,345           8,072  

Schroders

    11,610           497  

Segro (D)

    116,190           686  

Shire

    141,704           11,073  

Smith & Nephew

    47,610           846  

Smiths Group

    8,157           181  

St. James’s Place

    437,440           5,699  

Synthomer

    21,503           85  

TalkTalk Telecom Group

    1,467,890           8,170  

Tate & Lyle

    27,024           316  

Tesco

    1,614,390           7,845  

Thomas Cook Group*

    1,124,531           2,567  

Travis Perkins

    220,562           6,177  

TSB Banking Group* (E)

    849,234           4,088  

TUI Travel

    196,122           1,335  

Vodafone Group

    6,283,976           20,952  

Whitbread

    29,617           2,233  

WPP

    649,561           14,150  

Xchanging

    57,394           145  
      

 

 

 
         429,534  
      

 

 

 

United States — 1.2%

      

Alliance HealthCare Services*

    7,648           207  

Argan

    12,894           481  

Axis Capital Holdings

    176,543           7,817  

Computer Sciences

    65,659           4,150  

Constellium, Cl A*

    41,612           1,334  

Engility Holdings*

    4,031           154  

Inteliquent

    13,102           182  

Manpowergroup

    60,399           5,125  

Medifast*

    20,734           631  

Midcoast Energy Partners

    8,592           189  

Nielsen

    161,600           7,823  

NN

    18,207           466  

PharMerica*

    14,739           421  

Provident Financial Holdings

    5,496           80  

RadNet*

    30,354           201  

Renewable Energy Group*

    28,868           331  

Repligen*

    5,809           132  

REX American Resources*

    11,831           867  

RPX*

    18,742           333  

Ruby Tuesday*

    13,356           101  

Skullcandy*

    72,700           527  

Taro Pharmaceutical Industries*

    6,130           858  

Warren Resources*

    61,957           384  
      

 

 

 
         32,794  
      

 

 

 

Total Common Stock
(Cost $2,301,057) ($ Thousands)

         2,613,250  
      

 

 

 

PREFERRED STOCK — 1.1%

      

Brazil — 0.0%

      

Cia Brasileira de Distribuicao Grupo Pao de Acucar ADR

    7,482           347  
      

 

 

 

Germany — 1.1%

      

Bayerische Motoren Werke

    8,215           787  

Draegerwerk

    2,624           282  
Description   Shares/Face Amount
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Henkel

    95,569         $ 11,047  

ProSiebenSat.1 Media (A)

    36,044           1,606  

Volkswagen

    59,834           15,713  
      

 

 

 
         29,435  
      

 

 

 

Total Preferred Stock
(Cost $26,588) ($ Thousands)

         29,782  
      

 

 

 

U.S. TREASURY OBLIGATION (F)(G) — 0.3%

  

    

U.S. Treasury Bills

      

0.045%, 07/24/2014

  $ 8,419          8,419  
      

 

 

 

Total U.S. Treasury Obligation
(Cost $8,419) ($ Thousands)

         8,419  
      

 

 

 
    Number Of
Rights
          

RIGHTS — 0.0%

      

Spain — 0.0%

      

CaixaBank, Expires 07/02/2014*

    205          15  
      

 

 

 

Total Rights
(Cost $—) ($ Thousands)

         15  
      

 

 

 

AFFILIATED PARTNERSHIP — 3.9%

  

    

SEI Liquidity Fund, L.P.

      

0.080% †**(H)

    110,116,498          110,116  
      

 

 

 

Total Affiliated Partnership
(Cost $110,116) ($ Thousands)

         110,116  
      

 

 

 

CASH EQUIVALENT — 2.0%

  

    

SEI Daily Income Trust, Prime Obligation Fund, Cl A

      

0.010% †**

    56,025,012          56,025  
      

 

 

 

Total Cash Equivalent
(Cost $56,025) ($ Thousands)

         56,025  
      

 

 

 

Total Investments — 101.0%
(Cost $2,502,205) ($ Thousands)§

       $ 2,817,607  
      

 

 

 

A list of the open futures contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Type of Contract      Number of
Contracts
Long
      

Expiration

Date

       Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

DJ Euro Stoxx 50 Index

       524           Sep-2014         $ (254

FTSE 100 Index

       163           Sep-2014           (37

Hang Seng Index

       20           Jul-2014           41   

SPI 200 Index

       51           Sep-2014           6   

Topix Index

       105           Sep-2014           192   
              

 

 

 
               $ (52
              

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total amount of all open futures contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

 

7    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Equity Fund

June 30, 2014

 

Percentages are based on a Net Assets of $2,788,531 ($ Thousands).

 

*   Non-income producing security.

 

**   Rate shown is the 7-day effective yield as of June 30, 2014.

 

  Investment in Affiliated Security.

 

(A)   This security or a partial position of this security is on loan at June 30, 2014. The total market value of securities on loan at June 30, 2014 was $105,054 ($ Thousands).

 

(B)   Security fair valued using methods determined in good faith by the Valuation Committee of the Board of Trustees. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $0 ($ Thousands) and represented 0.0% of Net Assets.

 

(C)   Securities considered illiquid. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $0 ($ Thousands) and represented 0.0% of Net Assets.

 

(D)   Real Estate Investment Trust.

 

(E)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the Board of Trustees.

 

(F)   Security, or portion thereof, has been pledged as collateral on open futures contracts.

 

(G)   The rate reported is the effective yield at time of purchase.

 

(H)   This security was purchased with cash collateral held from securities on loan. The total value of such securities as of June 30, 2014 was $110,116 ($ Thousands).

 

§   At June 30, 2014, the tax basis cost of the Fund’s investments was $2,502,205 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $380,065 ($ Thousands) and ($64,663) ($ Thousands), respectively.

ADR — American Depositary Receipt

Cl — Class

DJ — Dow Jones

FTSE — Financial Times and the London Stock Exchange

L.P. — Limited Partnership

SPI — Share Price Index

The following is a list of the level of inputs used as of June 30, 2014, in valuing the Fund’s investments and other financial instruments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities   Level 1     Level 2     Level 3     Total  

Common Stock

  $ 2,613,250     $  —     $  —      $ 2,613,250  

Preferred Stock

    29,782                   29,782  

U.S. Treasury Obligation

          8,419             8,419  

Rights

    15                   15  

Affiliated Partnership

          110,116             110,116  

Cash Equivalent

    56,025                   56,025  
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

Total Investments in Securities

  $ 2,699,072     $ 118,535     $  —      $ 2,817,607  
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

 

Other Financial Instruments   Level 1     Level 2     Level 3     Total  

Futures Contracts*

       

Unrealized Appreciation

  $ 239     $  —      $  —      $ 239  

Unrealized Depreciation

    (291                 (291
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

Total Other Financial Instruments

  $ (52   $  —      $  —      $ (52
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

 

*   Futures contracts are valued at the unrealized appreciation/(depreciation) on the instrument.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers from Level 2 into Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

8    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

COMMON STOCK — 89.7%

      

Argentina — 0.4%

      

Arcos Dorados Holdings, Cl A (A)

    326,500         $ 3,657  

Tenaris ADR (A)

    47,900           2,258  

YPF ADR

    50,800           1,660  
      

 

 

 
         7,575  
      

 

 

 

Austria — 0.1%

      

Erste Group Bank

    47,169           1,525  
      

 

 

 

Brazil — 8.9%

      

ALL - America Latina Logistica

    394,961           1,489  

AMBEV

    639,500           4,538  

AMBEV ADR

    822,590           5,791  

Arteris

    44,900           373  

B2W Cia Digital*

    382,400           4,842  

Banco Bradesco ADR

    444,296           6,451  

Banco do Brasil

    359,480           4,045  

Banco Santander Brasil ADR

    527,815           3,652  

BB Seguridade Participacoes

    407,300           5,965  

BM&FBovespa

    958,817           5,059  

BR Malls Participacoes

    650,000           5,544  

BR Properties

    278,700           1,683  

Brasil Insurance Participacoes e Administracao

    405,200           1,960  

Braskem ADR

    226,410           2,909  

BRF ADR (A)

    239,175           5,814  

Cia Energetica de Minas Gerais ADR (A)

    229,154           1,831  

Cia Paranaense de Energia ADR (A)

    14,934           229  

Cielo

    385,040           7,957  

Cosan Industria e Comercio

    113,800           2,059  

Cyrela Brazil Realty Empreendimentos e Participacoes

    1,014,067           6,386  

EcoRodovias Infraestrutura e Logistica

    395,300           2,701  

EDP - Energias do Brasil

    495,100           2,435  

Estacio Participacoes

    915,200           12,096  

Even Construtora e Incorporadora

    456,300           1,356  

Fibria Celulose ADR* (A)

    326,285           3,171  

Gerdau ADR (A)

    1,092,026           6,432  

Gol Linhas Aereas Inteligentes ADR* (A)

    591,980           3,244  

Grendene

    32,600           205  

Helbor Empreendimentos

    127,613           391  

Hypermarcas*

    875,560           7,595  

JBS

    627,100           2,142  

Kroton Educacional

    98,162           2,765  

Localiza Rent a Car

    170,632           2,814  

Lojas Renner

    36,100           1,160  

Mahle-Metal Leve Industria e Comercio

    22,600           233  

MRV Engenharia e Participacoes

    62,175           209  

Multiplus

    74,200           1,231  

Petroleo Brasileiro

    103,622           762  

Petroleo Brasileiro ADR (A)

    645,765           9,448  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Porto Seguro

    81,700         $ 1,170  

Qualicorp*

    321,600           3,811  

Santos Brasil Participacoes

    74,220           652  

Sao Martinho

    22,125           389  

Souza Cruz

    51,700           538  

Sul America

    109,682           775  

Telefonica Brasil ADR (A)

    133,200           2,732  

Tim Participacoes

    114,300           666  

Tim Participacoes ADR

    478,800           13,900  

Totvs

    138,920           2,398  

Vale

    56,186           745  

Vale ADR, Cl B (A)

    531,561           7,033  

Valid Solucoes e Servicos de Seguranca em Meios de Pagamento e Identificacao S.A

    106,900           1,838  

Via Varejo*

    253,500           2,824  
      

 

 

 
         178,438  
      

 

 

 

Canada — 0.6%

      

Africa Oil* (A)

    208,954           1,432  

Gran Tierra Energy*

    111,688           907  

Pacific Rubiales Energy

    393,776           8,015  

SEMAFO

    393,376           1,850  
      

 

 

 
         12,204  
      

 

 

 

Chile — 0.9%

      

Banco de Chile

    17,818,196           2,366  

Banco Santander Chile

    91,351,710           6,014  

Cia Cervecerias Unidas ADR (A)

    164,291           3,848  

SACI Falabella

    221,990           2,009  

Sociedad Quimica y Minera de Chile ADR (A)

    102,800           3,013  
      

 

 

 
         17,250  
      

 

 

 

China — 13.7%

      

AAC Technologies Holdings (A)

    1,639,480           10,672  

Agricultural Bank of China

    30,893,432           13,632  

Anhui Conch Cement (A)

    1,504,500           5,164  

ANTA Sports Products

    2,534,000           4,028  

Anton Oilfield Services Group (A)

    7,458,000           5,081  

Baidu ADR*

    132,401           24,734  

Bank of China

    24,682,105           11,051  

BYD Electronic International

    695,000           595  

Changyou.com ADR*

    121,000           3,144  

China BlueChemical

    1,874,000           1,023  

China CITIC Bank

    1,486,000           901  

China Coal Energy (A)

    759,000           395  

China Communications Services

    1,534,000           746  

China Construction Bank

    26,341,993           19,917  

China Lesso Group Holdings (A)

    1,877,200           1,005  

China Life Insurance

    1,172,000           3,070  

China Merchants Bank

    2,307,076           4,548  

China National Materials (A)

    9,819,438           1,748  

China Oilfield Services

    1,980,000           4,762  

China Pacific Insurance Group

    149,000           526  

China Petroleum & Chemical

    10,685,839           10,189  

China Petroleum & Chemical ADR (A)

    24,400           2,319  

China Shenhua Energy

    842,000           2,434  

China Telecom

    3,650,000           1,785  

China Vanke*

    3,592,524           6,378  
 

 

9    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Chongqing Rural Commercial Bank

    2,726,612         $ 1,259  

CITIC Securities (A)

    724,500           1,598  

Coolpad Group (A)

    7,480,000           2,065  

Dongfeng Motor Group

    352,000           630  

Evergrande Real Estate Group (A)

    2,193,000           852  

Fosun International*

    802,500           1,066  

Giant Interactive Group ADR (A)

    24,059           285  

Great Wall Motor

    296,500           1,102  

Guangzhou R&F Properties

    1,560,000           1,926  

Hollysys Automation Technologies*

    39,199           960  

Huaneng Power International

    2,332,000           2,633  

Industrial & Commercial Bank of China

    34,113,768           21,568  

Jiangsu Expressway

    2,098,000           2,482  

Jiangxi Copper

    1,525,000           2,412  

KWG Property Holding

    1,737,370           993  

Mindray Medical International ADR (A)

    56,254           1,772  

NetEase ADR (A)

    13,025           1,021  

New Oriental Education & Technology Group ADR

    347,300           9,228  

PetroChina ADR

    51,473           6,462  

Phoenix New Media ADR*

    86,258           924  

PICC Property & Casualty

    2,095,800           3,175  

Ping An Insurance Group of China (A)

    1,066,500           8,256  

Prince Frog International Holdings (A)

    4,708,100           1,185  

Shimao Property Holdings

    377,000           693  

SINA*

    67,800           3,374  

Sinopec Engineering Group

    4,237,500           4,768  

SOHO China

    3,017,528           2,379  

Sohu.com*

    101,500           5,856  

Tencent Holdings

    991,335           15,119  

Tingyi Cayman Islands Holding

    1,262,000           3,533  

Tsingtao Brewery

    448,000           3,503  

Uni-President China Holdings (A)

    5,468,400           4,191  

Want Want China Holdings

    362,000           520  

Weichai Power

    496,000           1,917  

WuXi PharmaTech Cayman ADR*

    70,313           2,310  

Youku Tudou ADR* (A)

    56,600           1,350  

Zhejiang Expressway

    3,446,000           3,490  

Zhuzhou CSR Times Electric

    2,475,100           7,521  
      

 

 

 
         274,225  
      

 

 

 

Colombia — 0.4%

      

Bancolombia ADR, Cl R (A)

    99,700           5,763  

Ecopetrol

    1,578,521           2,864  

Grupo Nutresa

    17,719           260  
      

 

 

 
         8,887  
      

 

 

 

Czech Republic — 0.5%

      

CEZ (A)

    120,414           3,634  

Komercni Banka

    27,730           6,376  
      

 

 

 
         10,010  
      

 

 

 

Egypt — 0.0%

      

Commercial International Bank Egypt GDR

    134,789           658  
      

 

 

 
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Greece — 0.4%

      

Alpha Bank AE*

    2,253,791         $ 2,098  

OPAP

    81,074           1,443  

Piraeus Bank*

    2,240,016           4,969  
      

 

 

 
         8,510  
      

 

 

 

Hong Kong — 6.1%

      

Anxin-China Holdings

    1,212,000           163  

Bolina Holding (A)

    4,549,300           1,720  

Chaoda Modern Agriculture* (B)(F)

    2,056,181            

China Everbright International

    5,531,600           7,908  

China High Precision Automation Group (B)(F)

    1,385,624           222  

China Medical System Holdings

    2,712,500           3,321  

China Mengniu Dairy

    1,773,915           8,205  

China Minsheng Banking, Cl H

    1,575,600           1,427  

China Mobile

    1,954,741           18,966  

China Mobile ADR (A)

    83,240           4,046  

China Modern Dairy Holdings* (A)

    3,552,000           1,398  

China Power International Development

    1,229,000           485  

China State Construction International Holdings

    6,094,784           10,695  

China Taiping Insurance Holdings*

    1,160,200           2,078  

China Unicom Hong Kong ADR (A)

    135,090           2,071  

CNOOC

    6,718,707           12,067  

CNOOC ADR (A)

    16,410           2,942  

COSCO Pacific

    5,275           7  

Far East Horizon

    944,000           689  

Geely Automobile Holdings

    4,370,000           1,539  

GOME Electrical Appliances Holding

    9,371,000           1,536  

Haier Electronics Group

    2,555,000           6,676  

Nine Dragons Paper Holdings

    2,040,500           1,388  

Samsonite International

    771,652           2,544  

Sands China

    976,500           7,377  

Shanghai Industrial Holdings

    107,000           326  

Shenzhen Investment

    960,000           307  

Sino Biopharmaceutical

    3,276,000           2,655  

Sunac China Holdings

    708,000           401  

Sunny Optical Technology Group (A)

    5,865,807           8,295  

Techtronic Industries

    2,269,500           7,277  

Xinyi Glass Holdings

    1,342,944           788  

Zoomlion Heavy Industry Science and Technology

    3,816,260           2,364  
      

 

 

 
         121,883  
      

 

 

 

Hungary — 0.1%

      

Richter Gedeon Nyrt

    59,370           1,140  
      

 

 

 

India — 7.7%

      

Aurobindo Pharma

    915,431           11,276  

Axis Bank

    145,411           4,639  

Bank of Baroda

    413,767           6,030  

Biocon

    96,261           849  

Cairn India

    1,499,257           9,100  

Crompton Greaves

    713,220           2,380  
 

 

10    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Cummins India

    457,035         $ 4,921  

Dabur India

    1,070,867           3,338  

Dena Bank

    141,420           201  

Glenmark Pharmaceuticals

    279,945           2,654  

HCL Technologies

    111,125           2,772  

HDFC Bank ADR

    136,918           6,410  

Hexaware Technologies

    296,384           780  

Housing Development Finance

    64,749           1,069  

ICICI Bank ADR

    277,654           13,855  

Indiabulls Housing Finance

    215,603           1,362  

Infosys ADR (A)

    22,797           1,226  

ITC

    506,528           2,737  

Jubilant Foodworks*

    134,207           2,918  

Larsen & Toubro

    181,337           5,131  

Mahindra & Mahindra GDR

    182,978           3,559  

Oil & Natural Gas

    455,516           3,218  

Oil India

    59,070           577  

Power Grid Corp of India

    1,977,814           4,577  

Reliance Communications

    803,566           1,955  

Reliance Industries

    437,790           7,391  

Reliance Industries GDR (C)

    510,871           17,191  

Rural Electrification

    470,890           2,813  

Shriram Transport Finance

    362,494           5,455  

Syndicate Bank

    165,516           482  

Tata Consultancy Services

    17,686           713  

Tata Global Beverages

    1,283,110           3,685  

Tata Motors ADR (A)

    186,300           7,277  

UPL

    728,308           4,135  

Wipro ADR (A)

    142,168           1,690  

WNS Holdings ADR*

    11,629           223  

Yes Bank

    510,520           4,592  

Zee Entertainment Enterprises

    345,064           1,684  
      

 

 

 
         154,865  
      

 

 

 

Indonesia — 1.9%

      

Adaro Energy

    12,811,600           1,270  

AKR Corporindo

    5,981,500           2,185  

Bank Bukopin

    5,292,948           279  

Bank Rakyat Indonesia Persero

    8,516,351           7,417  

Gudang Garam

    684,300           3,088  

Indo Tambangraya Megah

    366,900           836  

Indocement Tunggal Prakarsa

    486,900           926  

Kalbe Farma

    3,944,500           552  

Matahari Department Store

    2,327,300           2,709  

Media Nusantara Citra

    2,447,200           570  

Perusahaan Gas Negara Persero

    5,530,700           2,601  

Semen Indonesia Persero

    4,068,300           5,173  

Surya Semesta Internusa

    2,847,000           165  

Tambang Batubara Bukit Asam

    2,231,400           2,019  

Telekomunikasi Indonesia Persero

    34,590,080           7,192  

United Tractors

    1,010,981           1,970  
      

 

 

 
         38,952  
      

 

 

 

Israel — 0.5%

      

Teva Pharmaceutical Industries ADR

    195,400           10,243  
      

 

 

 

Malaysia — 1.6%

      

Affin Holdings

    96,100           99  

Alliance Financial Group

    1,418,700           2,085  

AMMB Holdings

    832,500           1,846  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Axiata Group

    2,464,536         $ 5,350  

Berjaya Sports Toto

    225,321           272  

British American Tobacco Malaysia

    41,451           846  

Bursa Malaysia

    214,300           518  

Genting Malaysia

    291,956           382  

Hong Leong Financial Group

    56,400           284  

IOI

    513,100           839  

IOI Properties Group*

    256,549           201  

Kulim Malaysia*

    245,800           263  

Malayan Banking

    1,844,100           5,645  

Malaysia Building Society

    671,427           454  

Media Prima

    589,247           474  

Parkson Holdings*

    147,253           118  

Petronas Chemicals Group

    829,700           1,749  

Telekom Malaysia

    360,876           714  

Tenaga Nasional

    428,700           1,626  

Top Glove

    2,097,528           2,985  

UEM Sunrise

    3,492,395           2,208  

UMW Holdings

    987,383           3,358  
      

 

 

 
         32,316  
      

 

 

 

Mexico — 5.2%

      

Alfa, Cl A

    356,500           987  

America Movil, Ser L

    3,026,074           3,144  

America Movil ADR, Ser L

    323,575           6,714  

Arca Continental

    566,000           3,832  

Cemex ADR* (A)

    635,563           8,408  

Compartamos*

    1,276,200           2,465  

Controladora Comercial Mexicana

    109,200           410  

Empresas ICA ADR* (A)

    237,380           1,856  

Fibra Uno Administracion (D)

    1,091,000           3,826  

Fomento Economico Mexicano

    120,200           1,126  

Fomento Economico Mexicano ADR

    89,559           8,387  

Genomma Lab Internacional, Cl B* (A)

    2,539,800           6,882  

Gruma, Cl B*

    154,532           1,850  

Grupo Carso, Ser A1

    73,500           382  

Grupo Financiero Banorte, Cl O

    2,093,019           14,969  

Grupo Financiero Inbursa, Cl O

    314,900           939  

Grupo Financiero Santander Mexico ADR

    221,878           2,947  

Grupo Herdez (A)

    32,875           100  

Grupo Mexico, Ser B

    2,739,424           9,141  

Grupo Televisa ADR

    389,630           13,368  

Inmobiliaria Vesta

    1,647,100           3,461  

Kimberly-Clark de Mexico, Cl A

    1,932,600           5,424  

Wal-Mart de Mexico, Ser V

    1,411,098           3,783  
      

 

 

 
         104,401  
      

 

 

 

Netherlands — 0.6%

      

Yandex, Cl A*

    339,600           12,103  
      

 

 

 

Peru — 0.7%

      

Credicorp

    86,274           13,413  
      

 

 

 

Philippines — 0.9%

      

Aboitiz Equity Ventures

    1,015,700           1,303  

Alliance Global Group

    1,204,488           803  

Ayala

    235,110           3,488  
 

 

11    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

BDO Unibank

    1,236,913         $ 2,649  

International Container Terminal Services

    1,577,324           4,011  

Manila Electric

    33,470           196  

RFM

    11,003,900           1,525  

SM Investments

    165,070           3,086  
      

 

 

 
         17,061  
      

 

 

 

Poland — 0.7%

      

Asseco Poland

    33,224           450  

Bank Handlowy w Warszawie

    5,496           217  

Eurocash (A)

    174,976           2,317  

KGHM Polska Miedz (A)

    27,366           1,122  

PGE

    281,646           2,008  

Polski Koncern Naftowy Orlen

    93,779           1,266  

Powszechna Kasa Oszczednosci Bank Polski

    251,011           3,116  

Powszechny Zaklad Ubezpieczen

    19,770           2,889  

Tauron Polska Energia

    554,595           944  
      

 

 

 
         14,329  
      

 

 

 

Russia — 5.5%

      

Etalon Group GDR

    56,800           252  

Eurasia Drilling GDR

    81,314           2,561  

Gazprom ADR

    1,014,450           8,838  

Globaltrans Investment GDR

    335,387           3,840  

Lukoil ADR

    217,654           13,017  

Magnit GDR

    134,989           7,964  

Mail.ru Group GDR*

    14,310           504  

MegaFon GDR*

    137,594           4,334  

MMC Norilsk Nickel ADR (A)

    208,055           4,122  

Mobile Telesystems ADR

    275,328           5,435  

NovaTek GDR

    76,838           9,559  

QIWI ADR (A)

    68,500           2,763  

Rosneft GDR

    565,369           4,136  

Sberbank of Russia ADR

    2,162,726           21,953  

Severstal GDR

    174,931           1,421  

Sistema GDR*

    55,343           1,705  

Surgutneftegas ADR

    146,322           1,131  

Tatneft ADR

    108,417           4,209  

TMK GDR

    468,081           4,540  

X5 Retail Group GDR*

    416,619           8,995  
      

 

 

 
         111,279  
      

 

 

 

Singapore — 0.2%

      

Asian Pay Television Trust

    5,834,500           3,650  

China Yuchai International

    27,469           583  
      

 

 

 
         4,233  
      

 

 

 

South Africa — 5.1%

      

Anglo American Platinum (A)

    25,931           1,124  

AngloGold Ashanti ADR

    94,573           1,628  

ArcelorMittal South Africa* (A)

    159,732           466  

AVI

    82,892           477  

Barclays Africa Group (A)

    182,269           2,767  

Bidvest Group (A)

    157,726           4,189  

Exxaro Resources (A)

    244,725           3,186  

FirstRand

    1,063,792           4,075  

Foschini Group (A)

    71,484           749  

Impala Platinum Holdings (A)

    50,285           505  

Imperial Holdings

    145,688           2,739  

Investec (A)

    186,414           1,708  

Kumba Iron Ore (A)

    55,955           1,783  

Liberty Holdings

    100,951           1,234  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Life Healthcare Group Holdings

    1,208,956         $ 4,715  

Massmart Holdings (A)

    74,003           918  

Mondi

    91,891           1,675  

MTN Group

    638,496           13,443  

Murray & Roberts Holdings*

    239,957           548  

Nampak (A)

    131,113           453  

Naspers, Cl N

    54,941           6,466  

Netcare

    381,601           1,030  

Redefine Properties (A)(D)

    1,095,834           988  

Remgro

    159,807           3,455  

RMB Holdings

    194,887           963  

Sasol

    157,215           9,345  

Sasol ADR

    58,175           3,439  

Shoprite Holdings

    250,290           3,623  

SPAR Group (A)

    145,220           1,698  

Standard Bank Group

    641,050           8,737  

Steinhoff International Holdings (A)

    360,079           2,005  

Telkom

    107,522           462  

Tongaat Hulett (A)

    19,087           266  

Truworths International (A)

    118,834           838  

Vodacom Group (A)

    392,152           4,845  

Woolworths Holdings (A)

    722,839           5,310  
      

 

 

 
         101,852  
      

 

 

 

South Korea — 12.0%

      

Chong Kun Dang Pharmaceutical

    7,416           496  

Chongkundang Holdings

    1,449           61  

Coway

    126,255           10,569  

Daelim Industrial

    24,045           2,003  

Daewoong Pharmaceutical

    7,044           409  

Dongbu Insurance

    62,921           3,234  

Dongkuk Steel Mill

    39,970           277  

Doosan Heavy Industries & Construction

    73,080           2,532  

Grand Korea Leisure

    25,294           1,040  

GS Home Shopping

    5,417           1,291  

Halla Visteon Climate Control

    146,280           6,622  

Hankook Tire

    11,439           683  

Hankook Tire Worldwide

    17,490           388  

Hite Jinro

    62,170           1,349  

Hyosung

    11,642           778  

Hyundai Development*

    64,220           2,041  

Hyundai Glovis

    3,434           915  

Hyundai Home Shopping Network

    2,667           387  

Hyundai Marine & Fire Insurance

    81,763           2,331  

Hyundai Mobis

    3,009           845  

Hyundai Motor

    60,419           13,704  

Industrial Bank of Korea

    294,560           3,930  

Kangwon Land

    82,120           2,411  

KB Financial Group

    13,500           470  

KB Financial Group ADR

    144,725           5,031  

KCC

    13,323           8,124  

Kia Motors

    126,327           7,067  

Korea Aerospace Industries

    109,181           3,367  

Korean Reinsurance

    40,647           420  

KT

    26,140           789  

KT ADR (A)

    214,890           3,253  

KT&G

    51,821           4,584  

LG

    43,744           2,702  
 

 

12    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

LG Chem

    1,294         $ 379  

LG Display ADR (A)

    212,640           3,353  

LG Electronics

    52,748           3,873  

Lock & Lock

    99,120           1,308  

Lotte Chilsung Beverage

    2,972           5,164  

Lotte Confectionery

    2,463           4,703  

LS Industrial Systems*

    18,300           1,192  

Meritz Fire & Marine Insurance

    31,080           379  

Mirae Asset Securities

    11,960           530  

NAVER

    3,312           2,733  

NCSoft

    3,356           605  

POSCO

    4,692           1,410  

S-1, Cl 1

    14,299           1,150  

Samsung Electronics

    47,547           62,124  

Samsung Engineering

    44,817           3,548  

Samsung Fire & Marine Insurance

    3,289           837  

Samsung Heavy Industries

    70,510           1,885  

Samsung Life Insurance

    32,132           3,239  

SFA Engineering

    87,083           3,296  

Shinhan Financial Group

    216,574           10,028  

SK C&C

    12,084           1,989  

SK Holdings

    5,252           947  

SK Hynix

    107,131           5,141  

SK Telecom

    13,066           3,054  

SK Telecom ADR (A)

    653,159           16,943  

Soulbrain

    9,800           334  

Sung Kwang Bend

    130,005           2,602  

Sungwoo Hitech

    55,019           759  

Vieworks

    44,629           1,204  

Wonik IPS*

    156,917           1,799  
      

 

 

 
         240,611  
      

 

 

 

Spain — 0.4%

      

Cemex Latam Holdings*

    917,463           8,981  
      

 

 

 

Taiwan — 9.0%

      

Advanced Semiconductor Engineering

    1,026,000           1,335  

Airtac International Group

    120,895           1,302  

Asustek Computer

    176,000           1,963  

AU Optronics

    5,465,000           2,315  

Career Technology MFG.

    880,000           1,341  

Catcher Technology

    322,000           3,003  

Cathay Financial Holding

    2,225,226           3,477  

Chailease Holding

    279,200           702  

Chicony Electronics

    186,992           505  

China Motor

    1,405,000           1,402  

China Steel Chemical

    406,800           2,636  

Chong Hong Construction

    116,000           307  

CTBC Financial Holding

    3,085,000           2,056  

CTCI

    921,000           1,595  

Delta Electronics

    414,000           3,016  

Elite Advanced Laser

    155,000           688  

eMemory Technology

    335,000           4,073  

Far Eastern New Century

    556,000           599  

Farglory Land Development

    1,305,043           1,777  

Formosa Taffeta

    88,000           97  

Fubon Financial Holding

    1,872,000           2,705  

Gigasolar Materials

    20,785           414  

Hermes Microvision

    49,300           1,957  

Hermes Microvision GDR* (C)

    46,900           1,860  
Description   Shares        Market Value
($ Thousands)
 

Hiwin Technologies

    449,270         $ 5,545  

Hon Hai Precision Industry

    2,485,828           8,326  

Inventec

    868,000           831  

King Yuan Electronics

    616,000           579  

King’s Town Bank

    692,000           668  

Kinsus Interconnect Technology

    694,000           3,115  

Lite-On Technology

    1,958,120           3,269  

MediaTek

    1,391,500           23,535  

Mega Financial Holding

    362,000           301  

Merry Electronics

    230,440           1,231  

Mitac Holdings*

    2,738,000           2,462  

PChome Online

    111,000           1,231  

Phison Electronics

    496,000           3,995  

Pou Chen

    1,310,000           1,577  

Powertech Technology

    353,000           638  

President Chain Store

    318,652           2,551  

Quanta Computer

    1,097,000           3,196  

Radiant Opto-Electronics

    1,008,050           4,321  

Realtek Semiconductor

    1,556,173           4,931  

Shin Kong Financial Holding

    6,154,118           1,898  

Taishin Financial Holding

    4,681,456           2,399  

Taiwan Cement

    2,241,000           3,393  

Taiwan Semiconductor Manufacturing

    8,697,390           36,848  

Taiwan Semiconductor Manufacturing ADR (A)

    489,660           10,474  

Teco Electric and Machinery

    1,660,000           1,910  

Transcend Information

    647,000           2,221  

Uni-President Enterprises

    1,066,700           1,915  

United Microelectronics

    1,488,000           745  

United Microelectronics ADR

    1,432,100           3,451  

Vanguard International Semiconductor

    490,000           787  

Wistron NeWeb

    195,000           479  
      

 

 

 
         179,947  
      

 

 

 

Thailand — 1.7%

      

Advanced Info Service

    209,700           1,421  

Bangchak Petroleum

    257,500           234  

Bangkok Bank

    465,054           2,766  

Bangkok Bank Foreign

    885,900           5,282  

Bangkok Dusit Medical Services

    2,282,000           1,174  

Bangkok Dusit Medical Services, Cl F

    2,558,500           1,316  

Bangkok Expressway

    148,400           171  

CP ALL

    1,809,400           2,676  

CP Seven Eleven PCL (A)

    531,900           787  

Delta Electronics Thailand

    183,700           354  

Kiatnakin Bank

    948,544           1,286  

PTT

    445,750           4,368  

PTT Exploration & Production

    248,500           1,282  

PTT Global Chemical

    2,010,700           4,182  

Ratchaburi Electricity Generating Holding

    269,800           451  

Siam Commercial Bank

    364,000           1,890  

Thai Oil

    1,016,700           1,629  

Thanachart Capital

    1,825,200           1,982  

VGI Global Media

    4,724,424           1,878  
      

 

 

 
         35,129  
      

 

 

 

Turkey — 2.2%

      

Anadolu Efes Biracilik Ve Malt Sanayii*

    360,878           4,417  
 

 

13    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

Description   Shares       

Market Value

($ Thousands)

 

Arcelik

    630,717         $ 3,837  

Aselsan Elektronik Sanayi Ve Ticaret

    895,213           3,965  

EIS Eczacibasi Ilac ve Sinai ve Finansal Yatirimlar Sanayi ve Ticaret

    158,566           163  

Emlak Konut Gayrimenkul Yatirim Ortakligi (D)

    5,534,925           6,944  

Enka Insaat ve Sanayi

    643,452           1,745  

Eregli Demir ve Celik Fabrikalari

    1,619,632           2,895  

TAV Havalimanlari Holding

    817,793           6,499  

Tofas Turk Otomobil Fabrikasi

    347,037           2,152  

Turk Hava Yollari*

    227,992           698  

Turk Telekomunikasyon

    770,104           2,223  

Turkcell Iletisim Hizmetleri ADR* (A)

    173,935           2,713  

Turkiye Garanti Bankasi

    479,905           1,876  

Turkiye Halk Bankasi

    304,660           2,285  

Turkiye Sise ve Cam Fabrikalari

    887,267           1,247  
      

 

 

 
         43,659  
      

 

 

 

United Arab Emirates — 0.2%

      

Dragon Oil

    440,028           4,616  
      

 

 

 

United Kingdom — 1.0%

      

Afren*

    2,384,606           5,912  

Anglo American ADR

    82,040           1,007  

BG Group

    102,815           2,171  

Hikma Pharmaceuticals

    145,080           4,162  

Old Mutual

    493,314           1,668  

SABMiller

    99,565           5,770  
      

 

 

 
         20,690  
      

 

 

 

United States — 0.5%

      

Avon Products

    133,700           1,953  

First Cash Financial Services*

    73,800           4,250  

Freeport-McMoRan Copper & Gold

    67,200           2,453  

Yahoo! *

    13,200           464  
      

 

 

 
         9,120  
      

 

 

 

Total Common Stock
(Cost $1,640,073) ($ Thousands)

         1,800,105  
      

 

 

 

EXCHANGE TRADED FUNDS — 4.2%

      

United States — 4.2%

  

iPath MSCI India Index ETN (A)

    128,088           8,821  

iShares MSCI Emerging Markets ETF

    1,534,803           66,350  

iShares MSCI India ETF

    298,700           8,882  
      

 

 

 

Total Exchange Traded Funds
(Cost $81,497) ($ Thousands)

         84,053  
      

 

 

 

PREFERRED STOCK — 3.0%

      

Brazil — 2.8%

      

Banco do Estado do Rio Grande do Sul

    560,802           2,735  

Bradespar

    189,000           1,736  

Cia Brasileira de Distribuicao Grupo Pao de Acucar ADR

    31,783           1,473  

Cia Energetica de Sao Paulo, Cl B

    259,400           3,264  

Cia Paranaense de Energia

    112,800           1,727  

Itau Unibanco Holding

    136,443           1,969  
Description             Shares/Face Amount
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

Itau Unibanco Holding ADR

         406,996         $ 5,853  

Itausa - Investimentos Itau

         777,689           3,049  

Klabin

         1,421,900           1,413  

Marcopolo

         3,070,300           5,990  

Metalurgica Gerdau, Cl A

         213,260           1,507  

Petroleo Brasileiro

         291,716           2,288  

Petroleo Brasileiro ADR, Cl A (A)

  

       553,993           8,664  

Vale, Cl A

         477,885           5,694  

Vale ADR, Cl B (A)

         760,794           9,053  
           

 

 

 
              56,415  
           

 

 

 

Colombia — 0.2%

           

Banco Davivienda

         82,888           1,337  

Bancolombia

         156,223           2,286  
           

 

 

 
              3,623  
           

 

 

 

South Korea — 0.0%

           

Samsung Electronics

         929           973  
           

 

 

 

Total Preferred Stock
(Cost $68,601) ($ Thousands)

              61,011  
           

 

 

 
             Number Of
Rights
          
      

 

 

      

RIGHTS — 0.0%

           

Brazil — 0.0%

           

B2W Cia Digital, Expires 07/10/2014*

         229          312  
           

 

 

 

Total Rights
(Cost $—) ($ Thousands)

              312  
           

 

 

 

DEBENTURE BOND — 0.0%

           

Brazil — 0.0%

           

Vale, Ser 1997

           

0.000%, 09/30/2049 (E)

    BRL         $ 8           
           

 

 

 

Total Debenture Bond
(Cost $—) ($ Thousands)

               
           

 

 

 

AFFILIATED PARTNERSHIP — 8.6%

  

SEI Liquidity Fund, L.P.

           

0.080% †** (G)

         172,067,083          172,067  
           

 

 

 

Total Affiliated Partnership
(Cost $172,067) ($ Thousands)

              172,067  
           

 

 

 

CASH EQUIVALENT — 0.6%

           

SEI Daily Income Trust, Prime Obligation Fund, Cl A

           

0.010% †**

         12,772,228          12,772  
           

 

 

 

Total Cash Equivalent
(Cost $12,772) ($ Thousands)

              12,772  
           

 

 

 

Total Investments — 106.1%
(Cost $1,975,010) ($ Thousands)§

   

          $ 2,130,320  
           

 

 

 

Percentages are based on a Net Assets of $2,007,685 ($ Thousands).

 

*   Non-income producing security.

 

**   Rate shown is the 7-day effective yield as of June 30, 2014.

 

  Investment in Affiliated Security.
 

 

14    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Equity Fund

June 30, 2014

 

 

(A)   This security or a partial position of this security is on loan at June 30, 2014. The total market value of securities on loan at June 30, 2014 was $165,739 ($ Thousands).

 

(B)   Securities considered illiquid. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $222 ($ Thousands) and represented 0.0% of Net Assets.

 

(C)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the Board of Trustees.

 

(D)   Real Estate Investment Trust.

 

(E)   Variable Rate Security — The rate reported on the Schedule of Investments is the rate in effect as of June 30, 2014.

 

(F)   Security fair valued using methods determined in good faith by the Valuation Committee of the Board of Trustees. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $222 ($ Thousands) and represented 0.0% of Net Assets.

 

(G)   This security was purchased with cash collateral held from securities on loan. The total value of such securities as of June 30, 2014 was $172,067 ($ Thousands).

 

§   At June 30, 2014, the tax basis cost of the Fund’s investments was $1,975,010 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $240,815 ($ Thousands) and ($85,505) ($ Thousands), respectively.

ADR — American Depositary Receipt

Cl — Class

ETF — Exchange Traded Fund

ETN — Exchange Traded Note

GDR — Global Depositary Receipt

L.P. — Limited Partnership

MSCI — Morgan Stanley Capital International

Ser — Series

The following is a list of the level of inputs used as of June 30, 2014, in valuing the Fund’s investments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities    Level 1      Level 2      Level 3(1)      Total  

Common Stock

   $ 1,799,883      $  —      $ 222      $ 1,800,105  

Exchange Traded Funds

     84,053                      84,053  

Preferred Stock

     61,011                      61,011  

Rights

     312                      312  

Debenture Bond

                           

Affiliated Partnership

            172,067               172,067  

Cash Equivalent

     12,772                      12,772  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Investments in Securities

   $ 1,958,031      $ 172,067      $ 222      $ 2,130,320  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

 

(1)  

A reconciliation of Level 3 investments and disclosures of significant unobservable inputs are presented when the Fund has a significant amount of Level 3 investments at the beginning and/or end of the period in relation to net assets. Management has concluded that Level 3 investments are not material in relation to net assets.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 2 and Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

15    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

GLOBAL BONDS — 95.0%

           

Australia — 2.7%

           

Australia & New Zealand Banking Group MTN

           

3.625%, 07/18/2022

    EUR           300        $ 480  

Commonwealth Bank of Australia

           

1.375%, 01/22/2019

    EUR           560          789  

Government of Australia

           

6.000%, 02/15/2017

         2,060          2,110  

5.750%, 07/15/2022

         1,490          1,638  

5.500%, 04/21/2023

         160          174  

4.250%, 07/21/2017

         1,350          1,332  

2.750%, 04/21/2024

         375          331  

Government of Australia, Ser 122

           

5.250%, 03/15/2019

         1,950          2,024  

Government of Australia, Ser 124

           

5.750%, 05/15/2021

         1,900          2,068  

Macquarie Bank MTN

           

3.500%, 12/18/2020

    GBP           221          380  

National Australia Bank MTN

           

1.875%, 01/13/2023

    EUR           220          310  

Queensland Treasury, Ser 17

           

6.000%, 09/14/2017

         780          807  

Rio Tinto Finance

           

3.500%, 03/22/2022

    USD           55          57  

Suncorp-Metway

           

5.125%, 10/27/2014

    GBP           235          407  

Westpac Banking MTN

           

1.500%, 03/24/2021

    EUR           220          308  

1.375%, 04/17/2020

    EUR           230          322  
           

 

 

 
              13,537  
           

 

 

 

Austria — 0.9%

           

Republic of Austria

           

3.900%, 07/15/2020

         1,500          2,436  

3.650%, 04/20/2022

         290          472  

3.200%, 02/20/2017

         600          888  

3.150%, 06/20/2044

         55          88  

1.750%, 10/20/2023

         380          537  

Republic of Austria,
Ser 97-6

           

6.250%, 07/15/2027

         225          466  
           

 

 

 
              4,887  
           

 

 

 

Belgium — 0.8%

           

Kingdom of Belgium

           

3.750%, 06/22/2045

         183          300  

2.600%, 06/22/2024

         240          356  

Kingdom of Belgium, Ser 44

           

5.000%, 03/28/2035

         500          950  

Kingdom of Belgium, Ser 47

           

3.250%, 09/28/2016

         600          879  

Kingdom of Belgium, Ser 58

           

3.750%, 09/28/2020

         231          372  

Kingdom of Belgium, Ser 69

           

1.250%, 06/22/2018

         545          772  
           

 

 

 
              3,629  
           

 

 

 

Brazil — 0.7%

           

Braskem Finance

           

6.450%, 02/03/2024

    USD           300          321  

Brazil Notas do Tesouro Nacional

           

10.000%, 01/01/2017

         1,780          781  

BRF

           

3.950%, 05/22/2023 (A)

    USD           410          388  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Cosan

           

5.000%, 03/14/2023 (A)

    USD           240         $ 229  

Gerdau Trade

           

5.750%, 01/30/2021 (A)

    USD           101           108  

4.750%, 04/15/2023 (A)

    USD           200           198  

Petrobras International Finance MTN

           

6.250%, 12/14/2026

    GBP           260           454  

Raizen Energy Finance

           

7.000%, 02/01/2017 (A)

    USD           270           300  

Rio Oil Finance Trust, Ser 2014-1

           

6.250%, 07/06/2024

    USD           320           335  

Samarco Mineracao

           

4.125%, 11/01/2022 (A)

    USD           430           407  

Vale

           

5.625%, 09/11/2042

    USD           42           41  
           

 

 

 
              3,562  
           

 

 

 

Canada — 5.3%

           

Bank of Nova Scotia MTN

           

1.000%, 04/02/2019

    EUR           259           360  

Bell Canada MTN

           

5.000%, 02/15/2017

         270           273  

Bombardier

           

6.000%, 10/15/2022 (A)

    USD           310           318  

Canada Housing Trust No. 1

           

4.100%, 12/15/2018

         1,390           1,435  

2.050%, 06/15/2017

         2,470           2,360  

CDP Financial

           

4.400%, 11/25/2019 (A)

    USD           850           945  

Government of Canada

           

5.750%, 06/01/2033

         485           662  

5.000%, 06/01/2037

         1,300           1,684  

4.000%, 06/01/2041

         685           789  

1.750%, 03/01/2019

         4,010           3,801  

1.750%, 09/01/2019

         3,510           3,315  

1.250%, 02/01/2016

         895           843  

Muskrat Falls

           

3.630%, 06/01/2029

         340           342  

National Bank of Canada

           

1.500%, 03/25/2021

    EUR           257           361  

NOVA Chemicals

           

5.250%, 08/01/2023 (A)

    USD           150           164  

Province of British Columbia

           

3.250%, 12/18/2021

         1,150          1,137  

Province of Manitoba Canada

           

3.850%, 12/01/2021

         710          725  

Province of Ontario Canada

           

8.100%, 09/08/2023

         700          930  

4.400%, 06/02/2019

         1,380          1,438  

3.450%, 06/02/2045

         245          219  

3.150%, 06/02/2022

         2,000          1,932  

Province of Quebec Canada

           

3.500%, 12/01/2045

         145          130  

3.000%, 09/01/2023

         500          470  

Quebecor Media

           

5.750%, 01/15/2023

    USD           128          132  

Royal Bank of Canada

           

1.625%, 08/04/2020

    EUR           190          270  

TransCanada PipeLines

           

2.500%, 08/01/2022

    USD           300          290  

Yamana

           

4.950%, 07/15/2024

    USD           274         
277
 
           

 

 

 
              25,602  
           

 

 

 
 

 

16    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Chile — 0.2%

           

Empresa de Transporte de Pasajeros Metro

           

4.750%, 02/04/2024 (A)

    USD           390        $ 412  

ENTEL Chile

           

4.875%, 10/30/2024

    USD           380          396  
           

 

 

 
              808  
           

 

 

 

China — 0.3%

           

Baidu

           

2.750%, 06/09/2019

    USD           200          201  

CNOOC Nexen Finance

           

4.250%, 04/30/2024

    USD           390          398  

State Grid Overseas Investment

           

4.125%, 05/07/2024 (A)

    USD           390          400  

Talent Yield Investments

           

4.500%, 04/25/2022 (A)

    USD           310          320  

Tencent Holdings MTN

           

3.375%, 05/02/2019 (A)

    USD           390          399  
           

 

 

 
              1,718  
           

 

 

 

Colombia — 0.1%

           

Ecopetrol

           

5.875%, 05/28/2045

    USD           109          113  

Oleoducto Central

           

4.000%, 05/07/2021

    USD           390          391  

Pacific Rubiales Energy

           

5.125%, 03/28/2023 (A)

    USD           123          122  
           

 

 

 
              626  
           

 

 

 

Czech Republic — 0.1%

           

Czech Republic International MTN

           

3.875%, 05/24/2022

    EUR           50          80  

Government of Czech Republic

           

4.700%, 09/12/2022

         1,500          95  

Government of Czech Republic, Ser 51

           

4.000%, 04/11/2017

         8,050          442  
           

 

 

 
              617  
           

 

 

 

Denmark — 1.5%

           

Danske Bank

           

5.375%, 09/29/2021 (B)

    GBP           170          310  

3.875%, 10/04/2023 (B)

    EUR           150          221  

3.500%, 04/16/2018

    EUR           155          236  

DONG Energy MTN

           

5.750%, 04/09/2040

    GBP           200          401  

Kingdom of Denmark

           

4.500%, 11/15/2039

         1,300          343  

4.000%, 11/15/2017

         1,600          331  

3.000%, 11/15/2021

         21,800          4,596  

Nykredit Realkredit

           

4.000%, 06/03/2036 (B)

    EUR           700          962  
           

 

 

 
              7,400  
           

 

 

 

Finland — 0.9%

           

Elisa MTN

           

2.250%, 10/04/2019

         300          427  

Government of Finland

           

3.375%, 04/15/2020

         2,080          3,283  

1.500%, 04/15/2023

         340          474  

Nordea Bank Finland MTN

           

2.375%, 07/17/2017

         190           276  

2.250%, 05/03/2019

         170           250  
           

 

 

 
              4,710  
           

 

 

 
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

France — 7.0%

           

Accor

           

2.625%, 02/05/2021

         300         $ 426  

ALD International MTN

           

2.000%, 05/26/2017

         500           700  

Arkema

           

3.850%, 04/30/2020

         200           310  

AXA MTN

           

5.625%, 01/16/2054 (B)

    GBP           302           522  

Banque Federative du Credit Mutuel MTN

           

2.000%, 09/19/2019

         400           567  

Banque PSA Finance MTN

           

4.875%, 09/25/2015

         450           641  

4.000%, 06/24/2015

         450           631  

BNP Paribas

           

4.730%, 04/12/2049 (B)

         300           423  

BNP Paribas Home Loan SFH MTN

           

3.125%, 03/22/2022

         200           312  

BPCE

           

5.250%, 04/16/2029

    GBP           100           172  

2.750%, 07/08/2026 (B)

         300           408  

1.375%, 05/22/2019

         200           275  

BPCE SFH MTN

           

1.750%, 11/29/2019

         600           863  

1.500%, 01/30/2020

         400           565  

Caisse Centrale du Credit Immobilier de France MTN

           

1.125%, 04/22/2019

         100           140  

Caisse d’Amortissement de la Dette Sociale MTN

           

1.125%, 05/25/2019

         363           509  

Caisse de Refinancement de l’Habitat

           

3.500%, 04/25/2017

         350           521  

Caisse Francaise de Financement Local

           

3.750%, 05/18/2016

         225           328  

3.625%, 02/26/2018

         63           96  

Carrefour Banque

           

0.932%, 03/21/2018 (B)

         177          244  

Casino Guichard Perracho MTN

           

4.726%, 05/26/2021

         300          487  

Christian Dior

           

1.375%, 06/19/2019

         300          411  

Cie de Financement Foncier MTN

           

4.625%, 09/23/2017

         575          893  

4.250%, 01/19/2022

         300          498  

Cie de St.-Gobain MTN

           

4.625%, 10/09/2029

    GBP           120          209  

3.500%, 09/30/2015

         550          780  

Coface

           

4.125%, 03/27/2024

         200          290  

Credit Agricole MTN

           

2.375%, 11/27/2020

         600          864  
 

 

17    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Credit Agricole Home Loan SFH MTN

           

3.250%, 03/23/2017

         100        $ 148  

2.875%, 09/09/2016

         300          434  

Dexia Credit Local MTN

           

2.000%, 01/22/2021

         200          288  

1.625%, 10/29/2018

         565          804  

1.375%, 09/18/2019

         500          702  

Electricite de France MTN

           

6.500%, 01/26/2019 (A)

    USD           250          298  

5.500%, 10/17/2041

    GBP           200          385  

5.375%, 12/12/2049 (B)

         100          152  

5.250%, 12/29/2049 (B)

    USD           120          122  

Eutelsat

           

2.625%, 01/13/2020

         200          288  

Financiere Medicis Lux

           

7.000%, 05/15/2020

         170          249  

French Treasury Note

           

1.000%, 07/25/2017

         235          329  

Gecina MTN

           

2.875%, 05/30/2023 (C)

         500          721  

Government of France

           

5.000%, 10/25/2016

         1,240          1,890  

4.500%, 04/25/2041

         220          410  

3.250%, 05/25/2045

         1,220          1,856  

2.500%, 05/25/2030

         860          1,207  

2.250%, 05/25/2024

         615          892  

1.750%, 11/25/2024

         655          901  

1.000%, 11/25/2018

         1,480          2,076  

1.000%, 05/25/2019

         825          1,154  

HSBC SFH France MTN

           

2.000%, 10/16/2023

         700          1,000  

Iliand

           

4.875%, 06/01/2016

         300          437  

Numericable Group

           

5.375%, 05/15/2022

         225          327  

RCI Banque MTN

           

5.625%, 10/05/2015

         500          725  

Renault MTN

           

3.625%, 09/19/2018

         450          662  

Sanofi MTN

           

2.500%, 11/14/2023

         200          290  

Societe Generale MTN

           

5.750%, 04/20/2016 (A)

    USD           111          119  

5.200%, 04/15/2021 (A)

    USD           225          254  

3.875%, 12/17/2015

    GBP           100          177  

Societe Generale SFH MTN

           

3.250%, 06/06/2016

         400          579  

Unibail-Rodamco MTN

           

2.375%, 02/25/2021 (C)

         500          719  

Veolia Environnement MTN

           

6.125%, 11/25/2033

         143          271  

4.625%, 03/30/2027

         200          328  

Wendel

           

5.875%, 09/17/2019

         800          1,282  
           

 

 

 
              35,561  
           

 

 

 

Germany — 7.6%

           

Allianz Finance II MTN

           

3.500%, 02/14/2022

         100          156  

Bayer MTN

           

1.875%, 01/25/2021

         93          132  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Bundesobligation

           

1.000%, 10/12/2018

         800         $ 1,130  

Bundesrepublik Deutschland

           

6.500%, 07/04/2027

         125           270  

4.750%, 09/20/2033

         190           358  

2.500%, 07/04/2044

         3,325           4,881  

1.750%, 02/15/2024

         3,000           4,310  

Bundesrepublik Deutschland, Ser 00

           

5.500%, 01/04/2031

         550           1,133  

Bundesrepublik Deutschland, Ser 03

           

4.750%, 07/04/2034

         150           296  

Bundesschatzanweisungen

           

2.875%, 09/11/2015

         323           315  

0.000%, 12/12/2014

         6,250           8,556  

Continental MTN

           

3.125%, 09/09/2020

         600           902  

Deutsche Bank MTN

           

1.411%, 12/15/2015 (B)

    GBP           280           478  

Deutsche Bundesrepublik

           

4.000%, 01/04/2037

         110           201  

Deutsche Telekom International Finance MTN

           

8.875%, 11/27/2028

    GBP           160           407  

7.375%, 12/04/2019

    GBP           200           417  

Deutschland Inflation Linked Bond

           

0.100%, 04/15/2023

         3,115           4,408  

E.ON International Finance MTN

           

6.000%, 10/30/2019

    GBP           300           591  

Evonik Industries MTN

           

1.875%, 04/08/2020

         600           848  

FMS Wertmanagement

           

3.000%, 08/03/2018

         500           756  

1.125%, 09/03/2018

         900           1,267  

KFW

           

3.875%, 01/21/2019

         1,325           2,093  

3.375%, 08/30/2017

    CHF           370           461  

1.125%, 10/16/2018

         250           353  

Linde Finance MTN

           

3.875%, 06/01/2021

         450           719  

Muenchener Rueckversicherungs MTN

           

6.250%, 05/26/2042 (B)

         200           334  

ProSiebenSat.1 Media

           

2.625%, 04/15/2021

         300          416  

Robert Bosch GmbH MTN

           

1.750%, 07/08/2024

         600          813  

RWE

           

7.000%, 10/12/2072 (B)

    USD           224          248  

Vier Gas Transport Gmbh MTN

           

3.125%, 07/10/2023

         250          375  

2.875%, 06/12/2025

         200          291  
           

 

 

 
              37,915  
           

 

 

 

Guatemala — 0.0%

           

Comcel Trust

           

6.875%, 02/06/2024

    USD           230          248  
           

 

 

 

Ireland — 1.4%

           

AIB Mortgage Bank MTN

           

2.625%, 07/29/2016

         400          569  
 

 

18    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Allied Irish Banks MTN

           

2.875%, 11/28/2016

         400        $ 558  

Aquarius and Investments for Zurich Insurance MTN

           

4.250%, 10/02/2043 (B)

         100          148  

Bank of Ireland MTN

           

2.750%, 06/05/2016

         250          349  

2.062%, 09/22/2015 (A)(B)

    CAD           205          185  

Bank of Ireland Mortgage Bank

           

1.750%, 03/19/2019

         450          636  

CRH Finland Services MTN

           

2.750%, 10/15/2020

         350          513  

FGA Capital Ireland MTN

           

2.875%, 01/26/2018

         210          298  

2.625%, 04/17/2019

         350          492  

GE Capital UK Funding MTN

           

4.375%, 07/31/2019

    GBP           810          1,484  

Ireland Government Bond

           

5.400%, 03/13/2025

         790          1,371  

4.500%, 10/18/2018

         345          548  

3.400%, 03/18/2024

         180          268  
           

 

 

 
              7,419  
           

 

 

 

Israel — 0.2%

           

Israel Government Bond

           

4.250%, 03/31/2023

         750          248  

2.875%, 01/29/2024

    EUR           650          945  
           

 

 

 
              1,193  
           

 

 

 

Italy — 9.7%

           

Assicurazioni Generali MTN

           

2.875%, 01/14/2020

         250          364  

Banca Monte dei Paschi di Siena

           

5.000%, 02/09/2018

         230          353  

4.875%, 09/15/2016

         700          1,034  

2.875%, 04/16/2021

         200          283  

Banco Popolare SC MTN

           

3.500%, 03/14/2019

         350          497  

Edison MTN

           

3.875%, 11/10/2017

         600          899  

Enel Finance International

           

3.875%, 10/07/2014 (A)

    USD           350          353  

Eni MTN

           

3.625%, 01/29/2029

         600          907  

Intesa Sanpaolo MTN

           

5.250%, 01/12/2024

    USD           375          410  

5.017%, 06/26/2024 (A)

    USD           200          202  

4.875%, 07/10/2015

         300          427  

4.000%, 11/09/2017

         368          548  

Italy Buoni Poliennali Del Tesoro

           

6.500%, 11/01/2027

         305          566  

5.500%, 11/01/2022

         1,040          1,746  

5.000%, 03/01/2025

         960          1,564  

5.000%, 09/01/2040

         755          1,222  

4.750%, 05/01/2017

         775          1,176  

4.750%, 09/01/2021

         3,250          5,239  

4.750%, 09/01/2044

         355          554  

4.500%, 02/01/2020

         570          901  

4.500%, 03/01/2024

         3,744          5,896  

4.000%, 09/01/2020

         130          201  

3.750%, 09/01/2024

         1,425          2,108  

3.500%, 11/01/2017

         4,591          6,800  

3.500%, 06/01/2018

         300          447  

3.500%, 03/01/2030

         1,390          1,940  
Description           Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

2.500%, 05/01/2019

         3,000        $ 4,325  

2.250%, 04/22/2017

         4,379          6,236  

TeamSystem Holding

           

7.375%, 05/15/2020

         220          321  

Telecom Italia MTN

           

4.500%, 01/25/2021

         400          585  

Unione di Banche Italiane MTN

           

4.500%, 02/22/2016

         200          291  
           

 

 

 
              48,395  
           

 

 

 

Japan — 15.8%

           

Government of Japan 5 Year Bond

           

0.300%, 09/20/2018

         689,850          6,855  

Government of Japan 5 Year Bond, Ser 103

           

0.300%, 03/20/2017

         443,900          4,407  

Government of Japan 5 Year Bond, Ser 106

           

0.200%, 09/20/2017

         850,000          8,417  

Government of Japan 5 Year Bond, Ser 109

           

0.100%, 03/20/2018

         37,900          374  

Government of Japan 10 Year Bond

           

0.800%, 09/20/2023

         241,100          2,442  

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 301

           

1.500%, 06/20/2019

         759,550          7,989  

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 303

           

1.400%, 09/20/2019

         384,600          4,036  

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 308

           

1.300%, 06/20/2020

         155,000          1,628  

Government of Japan 10 Year Bond, Ser 313

           

1.300%, 03/20/2021

         750,000          7,908  

Government of Japan 20 Year Bond

           

1.700%, 06/20/2033

         129,900          1,357  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 55

           

2.000%, 03/21/2022

         257,000          2,852  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 99

           

2.100%, 12/20/2027

         459,650          5,256  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 106

           

2.200%, 09/20/2028

         40,650          470  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 112

           

2.100%, 06/20/2029

         325,000          3,704  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 128

           

1.900%, 06/20/2031

         55,000          604  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 140

           

1.700%, 09/20/2032

         34,850          367  

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 143

           

1.600%, 03/20/2033

         400,600          4,134  
 

 

19    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Government of Japan 20 Year Bond, Ser 144

           

1.500%, 03/20/2033

         63,050        $ 640  

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 30

           

2.300%, 03/20/2039

         322,500          3,652  

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 33

           

2.000%, 09/20/2040

         717,000          7,665  

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 34

           

2.200%, 03/20/2041

         30,000          333  

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 36

           

2.000%, 03/20/2042

         41,350          440  

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 37

           

1.900%, 09/20/2042

         40,400          421  

Government of Japan 30 Year Bond, Ser 38

           

1.800%, 03/20/2043

         109,500          1,114  

Government of Japan 40 Year Bond, Ser 6

           

1.900%, 03/20/2053

         20,000          204  

Mizuho Financial Group Cayman 3

           

4.600%, 03/27/2024

    USD           306          323  

ORIX

           

4.710%, 04/27/2015

    USD           135          139  

SMFG Preferred Capital

           

10.231%, 01/25/2029 (B)

    GBP           500          1,214  
           

 

 

 
              78,945  
           

 

 

 

Malaysia — 0.2%

           

Bank Negara Malaysia Monetary Notes

           

2.770%, 10/02/2014 (D)

         1,275          394  

Malaysia Government Bond

           

5.734%, 07/30/2019

         900          307  

3.418%, 08/15/2022

         445          133  
           

 

 

 
              834  
           

 

 

 

Mexico — 0.7%

           

Grupo KUO De

           

6.250%, 12/04/2022 (A)

    USD           300          315  

Mexican Bonos

           

8.000%, 06/11/2020

         12,606          1,117  

7.750%, 11/13/2042

         9,050          790  

Mexican Udibonos

           

5.000%, 06/16/2016

         1,810          786  

Petroleos Mexicanos

           

3.500%, 01/30/2023

    USD           425          415  
           

 

 

 
              3,423  
           

 

 

 

Morocco — 0.1%

           

OCP

           

5.625%, 04/25/2024

    USD           390          409  
           

 

 

 

Netherlands — 4.5%

           

ABN AMRO Bank MTN

           

6.375%, 04/27/2021

         245          410  

3.750%, 07/15/2014

         750          1,028  

Achmea BV MTN

           

2.500%, 11/19/2020

         625          896  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Achmea Hypotheekbank MTN

           

2.750%, 02/18/2021

         150        $ 217  

2.375%, 02/08/2016

         275          386  

Aegon MTN

           

4.000%, 04/25/2044 (B)

         108          149  

Akzo Nobel MTN

           

8.000%, 04/06/2016

    GBP           205          389  

ASML Holding

           

3.375%, 09/19/2023

         450          669  

Bharti Airtel International

           

4.000%, 12/10/2018

         270          396  

Coco-Cola HBC Finance

           

2.375%, 06/18/2020

         350          499  

Constellium MTN

           

4.625%, 05/15/2021

         150          213  

Heineken MTN

           

2.125%, 08/04/2020

         300          429  

ING Bank MTN

           

6.125%, 05/29/2023 (B)

         145          226  

5.800%, 09/25/2023 (A)

    USD           375          422  

3.625%, 02/25/2026 (B)

         180          256  

3.375%, 03/23/2017

         125          185  

Kingdom of Netherlands

           

4.000%, 07/15/2016

         630          931  

4.000%, 07/15/2018

         185          291  

4.000%, 01/15/2037

         300          543  

2.250%, 07/15/2022

         1,255          1,866  

1.750%, 07/15/2023

         4,250          6,029  

1.750%, 07/15/2023

         790          1,121  

1.250%, 01/15/2018

         345          489  

1.250%, 01/15/2019

         475          674  

Koninklijke KPN

           

3.250%, 02/01/2021

         200          296  

NN Group

           

4.625%, 04/08/2044 (B)

         850          1,215  

Robert Bosch Investment Nederland BV MTN

           

1.625%, 05/24/2021

         500          700  

Shell International Finance

           

2.250%, 01/06/2023

    USD           825          781  

TenneT Holding

           

2.125%, 11/01/2020

         350          498  

UPCB Finance

           

7.625%, 01/15/2020

         250          363  

Wuerth Finance International MTN

           

1.750%, 05/21/2020

         150          213  
           

 

 

 
              22,780  
           

 

 

 

New Zealand — 1.8%

           

Government of New Zealand

           

5.500%, 04/15/2023

         320          302  

5.000%, 03/15/2019

         5,340          4,854  

2.000%, 09/20/2025

         4,157          3,528  

Westpac Securities MTN

           

0.875%, 06/24/2019

    EUR           100          137  
           

 

 

 
              8,821  
           

 

 

 

Norway — 0.5%

           

DnB Bank MTN

           

4.750%, 03/08/2022 (B)

    EUR           120          178  

3.000%, 09/26/2023 (B)

    EUR           170          245  

Eksportfinans

           

2.375%, 05/25/2016

    USD           200          200  
 

 

20    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

2.000%, 09/15/2015

    USD           20        $ 20  

Government of Norway

           

4.500%, 05/22/2019

         1,150          211  

2.000%, 05/24/2023

         645          102  

Kommunalbanken MTN

           

1.000%, 03/15/2018 (A)

    USD           800          789  

Sparebank 1 Boligkreditt MTN

           

2.375%, 11/22/2016

    EUR           170          244  

Yara International

           

7.875%, 06/11/2019 (A)

    USD           185          227  
           

 

 

 
              2,216  
           

 

 

 

Peru — 0.0%

           

Minsur

           

6.250%, 02/07/2024

    USD           230          251  
           

 

 

 

Poland — 0.4%

           

Republic of Poland

           

5.125%, 04/21/2021

    USD           135          152  

4.000%, 10/25/2023

         300          103  

2.500%, 07/25/2018

         710          231  

Republic of Poland, Ser 1019

           

5.500%, 10/25/2019

         1,475          544  

Republic of Poland, Ser 1021

           

5.750%, 10/25/2021

         3,490          1,332  

Republic of Poland, Ser E MTN

           

4.200%, 04/15/2020

    EUR           100          159  
           

 

 

 
              2,521  
           

 

 

 

Portugal — 0.2%

           

Caixa Geral de Depositos MTN

           

3.000%, 01/15/2019

         300          436  

Portugal Obrigacoes do Tesouro OT

           

4.750%, 06/14/2019

         475          721  
           

 

 

 
              1,157  
           

 

 

 

Romania — 0.0%

           

Romanian Government International Bond MTN

           

4.625%, 09/18/2020

    EUR           55          85  
           

 

 

 

Singapore — 0.3%

           

Government of Singapore

           

4.000%, 09/01/2018

         495          448  

3.375%, 09/01/2033

         900          762  

3.125%, 09/01/2022

         275          236  

Temasek Financial I MTN

           

2.375%, 01/23/2023 (A)

    USD           495          474  
           

 

 

 
              1,920  
           

 

 

 

Slovak Republic — 0.2%

           

SPP-Distribucia

           

2.625%, 06/23/2021

         750          1,030  
           

 

 

 

South Africa — 0.6%

           

Gold Fields Orogen Holding

           

4.875%, 10/07/2020

    USD           400          368  

Republic of South Africa

           

10.500%, 12/21/2026

         2,500          274  

8.250%, 09/15/2017

         15,605          1,505  

7.000%, 02/28/2031

         5,005          396  
           

 

 

 
              2,543  
           

 

 

 
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

South Korea — 0.7%

           

Korea Treasury Bond

           

4.250%, 06/10/2021

         1,009,870        $ 1,074  

4.000%, 12/10/2031

         435,000          469  

3.500%, 09/10/2016

         973,960          979  

3.500%, 03/10/2024

         397,000          403  

2.750%, 03/10/2018

         511,230          505  
           

 

 

 
              3,430  
           

 

 

 

Spain — 4.5%

           

Ayt Cedulas Cajas Global

           

3.750%, 12/14/2022

         200          294  

AyT Cedulas Cajas X Fondo de Titulizacion

           

0.279%, 06/30/2015 (B)

         200          271  

Banco de Sabadell

           

3.375%, 01/23/2018

         100          148  

Banco Popular Espanol

           

4.000%, 10/18/2016

         100          146  

3.750%, 01/22/2019

         100          150  

2.125%, 10/08/2019

         100          141  

Bankia

           

4.000%, 02/03/2025

         300          461  

BBVA Subordinated Capital SAU

           

3.500%, 04/11/2024 (B)

         700          986  

CaixaBank

           

3.000%, 03/22/2018

         200          294  

Caja de Ahorros y Pensiones de Barcelona

           

2.375%, 05/09/2019

         700          978  

Ferrovial Emisiones MTN

           

3.375%, 06/07/2021

         475          712  

Fondo de Amortizacion del Deficit Electrico

           

4.125%, 03/17/2017

         200          298  

2.250%, 12/17/2016

         700          991  

Government of Spain

           

6.000%, 01/31/2029

         465          831  

5.850%, 01/31/2022

         580          999  

5.500%, 07/30/2017

         315          492  

5.500%, 04/30/2021

         1,980          3,338  

5.150%, 10/31/2044

         295          487  

4.850%, 10/31/2020

         1,225          1,995  

4.700%, 07/30/2041

         230          358  

4.500%, 01/31/2018

         2,180          3,354  

4.000%, 04/30/2020

         100          155  

3.800%, 04/30/2024

         1,295          1,943  

3.150%, 01/31/2016

         600          856  

Santander Consumer Finance

           

3.875%, 03/23/2016

         200          289  

Santander International Debt MTN

           

4.625%, 03/21/2016

         700          1,020  

Telefonica Emisiones MTN

           

5.597%, 03/12/2020

    GBP           100          191  
           

 

 

 
              22,178  
           

 

 

 

Supra-National — 1.4%

           

European Financial Stability Facility

           

1.625%, 07/17/2020

    EUR           1,700          2,435  

European Investment Bank MTN

           

4.250%, 04/15/2019

    EUR           740          1,193  

2.750%, 09/15/2021

    EUR           1,000          1,536  
 

 

21    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

1.375%, 09/15/2021

    EUR           575        $ 807  

European Stability Mechanism MTN

           

1.375%, 03/04/2021

    EUR           850          1,197  
           

 

 

 
              7,168  
           

 

 

 

Sweden — 1.0%

           

Akzo Nobel Sweden Finance MTN

           

2.625%, 07/27/2022

    EUR           150          217  

Kingdom of Sweden

           

1.500%, 11/13/2023

         2,200          323  

Kingdom of Sweden, Ser 1047

           

5.000%, 12/01/2020

         3,700          680  

Kingdom of Sweden, Ser 1052

           

4.250%, 03/12/2019

         4,485          772  

Kingdom of Sweden, Ser 1054

           

3.500%, 06/01/2022

         3,535          607  

Nordea Bank MTN

           

4.500%, 03/26/2020

    EUR           225          354  

4.000%, 03/29/2021

    EUR           255          393  

Skandinaviska Enskilda Banken MTN

           

4.000%, 09/12/2022 (B)

    EUR           190          279  

1.875%, 11/14/2019

    EUR           175          248  

Svenska Handelsbanken

           

2.656%, 01/15/2024 (B)

    EUR           651          918  

Telefonaktiebolaget LM Ericsson

           

4.125%, 05/15/2022

    USD           100          104  
           

 

 

 
              4,895  
           

 

 

 

Switzerland — 0.8%

           

Credit Suisse MTN

           

5.750%, 09/18/2025 (B)

    EUR           250          381  

4.750%, 08/05/2019

    EUR           400          645  

Government of Switzerland

           

2.000%, 04/28/2021

         1,070          1,344  

1.500%, 04/30/2042

         120          138  

UBS MTN

           

6.625%, 04/11/2018

    GBP           150          295  

6.375%, 07/20/2016

    GBP           160          299  

4.750%, 02/12/2026 (B)

    EUR           500          728  

4.280%, 04/29/2049 (B)

    EUR           200          278  
           

 

 

 
              4,108  
           

 

 

 

Thailand — 0.1%

           

Thailand Government Bond

           

3.650%, 12/17/2021

         16,020          495  
           

 

 

 

Turkey — 0.3%

           

Akbank

           

3.875%, 10/24/2017 (A)

    USD           380          384  

Republic of Turkey

           

5.875%, 04/02/2019

    EUR           225          351  

5.500%, 02/16/2017

    EUR           50          75  

Turkiye Garanti Bankasi MTN

           

4.750%, 10/17/2019 (A)

    USD           390          393  
           

 

 

 
              1,203  
           

 

 

 

United Arab Emirates — 0.2%

           

Abu Dhabi National Energy

           

3.625%, 01/12/2023 (A)

    USD           400          395  

IPIC GMTN MTN

           

6.875%, 03/14/2026

    GBP           100          215  

5.875%, 03/14/2021

    EUR           125          213  
           

 

 

 
              823  
           

 

 

 
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

United Kingdom — 14.6%

           

AA Bond

           

4.720%, 07/02/2043

         500        $ 901  

Abbey National Treasury Services MTN

           

5.250%, 02/16/2029

         450          905  

5.125%, 04/14/2021

         300          583  

4.250%, 04/12/2021

    EUR           350          577  

3.625%, 09/08/2016

    EUR           300          440  

3.375%, 06/08/2015

    EUR           500          704  

2.000%, 01/14/2019

    EUR           400          567  

1.750%, 01/15/2018

    EUR           525          737  

Aviva

           

6.875%, 05/22/2038 (B)

    EUR           195          312  

6.125%, 11/14/2036 (B)

         200          374  

AWG Parent

           

6.875%, 08/21/2023

         230          489  

Bank of Scotland MTN

           

4.750%, 06/08/2022

    EUR           290          500  

4.625%, 06/08/2017

    EUR           275          423  

Barclays Bank MTN

           

6.750%, 01/16/2023 (B)

         350          655  

6.625%, 03/30/2022

    EUR           340          580  

4.250%, 01/12/2022

         250          464  

BAT International Finance MTN

           

7.250%, 03/12/2024

         250          546  

5.375%, 06/29/2017

    EUR           425          660  

Bishopsgate Asset Finance

           

4.808%, 08/14/2044

         183          297  

Boparan Finance

           

5.250%, 07/15/2019

         140          237  

BP Capital Markets MTN

           

3.830%, 10/06/2017

    EUR           350          527  

2.994%, 02/18/2019

    EUR           162          242  

2.500%, 11/06/2022

    USD           400          382  

2.177%, 09/28/2021

    EUR           245          350  

British American Tobacco Holdings MTN

           

4.000%, 07/07/2020

         100          157  

British Telecommunications MTN

           

6.375%, 06/23/2037

         120          255  

5.750%, 12/07/2028

         111          218  

Channel Link Enterprises Finance

           

3.643%, 06/30/2050 (B)

    EUR           700          951  

Coventry Building Society MTN

           

4.625%, 04/19/2018

         230          427  

Direct Line Insurance Group

           

9.250%, 04/27/2042 (B)

         100          217  

Eastern Power Networks MTN

           

6.250%, 11/12/2036

         160          336  

ENW Finance MTN

           

6.125%, 07/21/2021

         350          696  

Eversholt Funding MTN

           

5.831%, 12/02/2020

         100          193  

Experian Finance MTN

           

4.750%, 02/04/2020

    EUR           425          682  

FCE Bank MTN

           

5.125%, 11/16/2015

         200          358  

4.825%, 02/15/2017

         200          364  

1.875%, 05/12/2016

    EUR           250          350  
 

 

22    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

1.625%, 09/09/2016

    EUR           100        $ 139  

First Hydro Finance

           

9.000%, 07/31/2021

         220          496  

Great Rolling Stock MTN

           

6.250%, 07/27/2020

         300          588  

Heathrow Funding MTN

           

7.125%, 02/14/2024

         150          313  

HJ Heinz Finance UK

           

6.250%, 02/18/2030

         115          206  

HSBC Bank MTN

           

4.750%, 09/29/2020 (B)

         225          395  

4.125%, 08/12/2020

    USD           375          406  

HSBC Holdings MTN

           

6.500%, 05/20/2024

         250          523  

Imperial Tobacco Finance MTN

           

8.375%, 02/17/2016

    EUR           575          885  

7.250%, 09/15/2014

    EUR           150          208  

5.500%, 09/28/2026

         350          667  

3.375%, 02/26/2026

    EUR           400          585  

2.250%, 02/26/2021

    EUR           400          564  

Intu SGS Finance MTN

           

3.875%, 03/17/2023 (C)

         250          425  

Lloyds TSB Bank MTN

           

6.500%, 03/24/2020

    EUR           275          458  

4.625%, 02/02/2017

    EUR           420          633  

Mondi Finance MTN

           

3.375%, 09/28/2020

    EUR           400          592  

Motability Operations Group MTN

           

3.750%, 11/29/2017

    EUR           300          451  

National Westminster Bank

           

6.500%, 09/07/2021

         220          418  

6.500%, 09/07/2021

         550          1,046  

Nationwide Building Society MTN

           

4.625%, 02/08/2021

    EUR           550          927  

4.125%, 03/20/2023 (B)

    EUR           1,200          1,748  

Network Rail Infrastructure Finance MTN

           

4.400%, 03/06/2016

    CAD           690          680  

Northern Rock

           

5.625%, 06/22/2017 (A)

    USD           1,750          1,953  

Northumbrian Water Finance

           

6.875%, 02/06/2023

         190          398  

6.000%, 10/11/2017

         500          956  

PGH Capital

           

5.750%, 07/07/2021

         250          427  

RL Finance Bonds No. 2

           

6.125%, 11/30/2043 (B)

         100          178  

Rolls-Royce

           

6.750%, 04/30/2019

         100          203  

Royal Bank of Scotland

           

9.500%, 03/16/2022 (B)

    USD           200          235  

6.934%, 04/09/2018

    EUR           300          475  

5.125%, 01/13/2024

         400          785  

Severn Trent Utilities Finance

           

6.125%, 02/26/2024

         195          396  

Southern Gas Networks MTN

           

4.875%, 10/05/2023

         215          399  

Standard Chartered MTN

           

4.000%, 07/12/2022 (B)

    USD           390          403  

Standard Life MTN

           

5.500%, 12/04/2042 (B)

         250          451  

5.314%, 01/06/2049 (B)

    EUR           230          320  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Tesco MTN

           

6.125%, 02/24/2022

         300        $ 589  

Thames Water Utilities Cayman Finance

           

4.000%, 06/19/2025

         335          569  

United Kingdom Gilt

           

5.000%, 03/07/2018

         2,790          5,343  

4.500%, 09/07/2034

         250          503  

4.500%, 12/07/2042

         1,675          3,444  

4.250%, 06/07/2032

         110          214  

3.750%, 07/22/2052

         315          580  

3.250%, 01/22/2044

         390          646  

2.250%, 09/07/2023

         690          1,140  

1.750%, 07/22/2019

         975          1,644  

1.750%, 07/22/2019

         400          563  

1.250%, 07/22/2018

         160          268  

United Kingdom Gilt - Inflation Linked

           

2.500%, 07/26/2016

         550          3,151  

United Kingdom Treasury

           

4.750%, 12/07/2030

         1,240          2,551  

4.250%, 03/07/2036

         770          1,503  

4.250%, 09/07/2039

         720          1,414  

4.000%, 03/07/2022

         2,300          4,366  

2.000%, 01/22/2016

         533          927  

1.750%, 01/22/2017

         1,670          2,891  

Voyage Care Bondco

           

6.500%, 08/01/2018

         150          267  

Wales & West Utilities Finance

           

6.750%, 12/17/2036 (B)

         200          389  

6.250%, 11/30/2021

         240          487  

Western Power Distribution South West

           

5.750%, 03/23/2040

         200          401  

Western Power Distribution West Midlands

           

3.875%, 10/17/2024

         230          393  

WPP Finance MTN

           

3.000%, 11/20/2023

    EUR           123          181  

Yorkshire Power Finance

           

7.250%, 08/04/2028

         208          452  

Yorkshire Water Services Bradford Finance

           

6.375%, 08/19/2039

         100          218  
           

 

 

 
              73,682  
           

 

 

 

United States — 6.7%

           

21st Century Fox America

           

4.500%, 02/15/2021

         75          82  

4.000%, 10/01/2023

         59          61  

3.000%, 09/15/2022

         111          109  

AbbVie

           

2.900%, 11/06/2022

         255          247  

Aetna

           

2.750%, 11/15/2022

         165          159  

Altria Group

           

4.750%, 05/05/2021

         180          199  

4.250%, 08/09/2042

         265          247  

American Equity Investment Life Holding

           

6.625%, 07/15/2021

         144          157  

American International Group

           

8.175%, 05/15/2058 (B)

         240          331  
 

 

23    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

6.797%, 11/15/2017

         170        $ 276  

American Tower

           

3.400%, 02/15/2019 (C)

         390          408  

AT&T

           

5.875%, 04/28/2017

    GBP           200          377  

4.875%, 06/01/2044

    GBP           130          228  

Bank of America MTN

           

4.000%, 04/01/2024

         148          151  

1.049%, 03/28/2018 (B)

    EUR           300          404  

Barrick North America Finance

           

4.400%, 05/30/2021

         189          198  

Bristol-Myers Squibb

           

2.000%, 08/01/2022

         670          623  

Chevron

           

2.355%, 12/05/2022

         810          779  

Citigroup

           

5.000%, 08/02/2019

    EUR           230          372  

4.450%, 01/10/2017

         250          269  

3.875%, 10/25/2023

         283          290  

2.375%, 05/22/2024

    EUR           700          965  

Coca-Cola Enterprises

           

2.750%, 05/06/2026

    EUR           160          224  

Diamond Offshore Drilling

           

4.875%, 11/01/2043

         130          131  

Discovery Communications

           

2.375%, 03/07/2022

    EUR           350          491  

DISH DBS

           

5.000%, 03/15/2023

         150          153  

Dollar General

           

3.250%, 04/15/2023

         400          378  

Dover MTN

           

2.125%, 12/01/2020

    EUR           250          356  

General Electric

           

2.700%, 10/09/2022

         320          314  

General Electric Capital MTN

           

5.500%, 01/08/2020

         305          354  

5.300%, 02/11/2021

         205          233  

4.625%, 01/07/2021

         750          835  

Glencore Funding

           

4.125%, 05/30/2023 (A)

         123          124  

Goldman Sachs Group MTN

           

4.250%, 01/29/2026

    GBP           190          329  

2.875%, 06/03/2026

    EUR           125          172  

2.625%, 08/19/2020

    EUR           350          505  

Healthcare Trust of America Holdings

           

3.375%, 07/15/2021 (C)

         86          86  

Illinois Tool Works MTN

           

3.000%, 05/19/2034

    EUR           400          556  

INEOS Group Holdings

           

5.750%, 02/15/2019

         350          495  

Intelsat Jackson Holdings

           

5.500%, 08/01/2023

         240          239  

International Business Machines MTN

           

1.375%, 11/19/2019

    EUR           250          349  

Jefferies Group MTN

           

2.375%, 05/20/2020

    EUR           700          968  

John Deere Bank MTN

           

1.500%, 07/16/2018

         250          351  

JPMorgan Chase Bank

           

1.015%, 05/31/2017 (B)

    EUR           1,250          1,704  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

JPMorgan Chase MTN

           

0.727%, 10/12/2015 (B)

    EUR           350        $ 477  

Kellogg MTN

           

1.750%, 05/24/2021

    EUR           400          554  

Kroger

           

3.400%, 04/15/2022

         33          33  

Macy’s Retail Holdings

           

3.875%, 01/15/2022

         164          171  

MCE Finance

           

5.000%, 02/15/2021 (A)

         250          252  

Metropolitan Life Global Funding I MTN

           

4.625%, 05/16/2017

    EUR           200          305  

Mondelez International

           

2.375%, 01/26/2021

    EUR           400          570  

1.125%, 01/26/2017

    EUR           650          897  

Morgan Stanley MTN

           

5.375%, 08/10/2020

    EUR           150          249  

3.750%, 09/21/2017

    EUR           350          521  

2.375%, 03/31/2021

    EUR           1,250          1,768  

Nabors Industries

           

5.100%, 09/15/2023 (A)

    EUR           280          308  

Nissan Motor Acceptance

           

2.350%, 03/04/2019 (A)

         540          540  

Offshore Group Investment

           

7.125%, 04/01/2023

         218          221  

Owens Corning

           

6.500%, 12/01/2016

         145          162  

Philip Morris International MTN

           

2.900%, 11/15/2021

         325          328  

2.875%, 05/30/2024

    EUR           100          146  

2.875%, 03/03/2026

    EUR           435          624  

2.125%, 05/30/2019

    EUR           100          144  

PNC Funding

           

5.125%, 02/08/2020

         300          343  

3.300%, 03/08/2022

         150          153  

Principal Financial Group

           

1.850%, 11/15/2017

         175          176  

Procter & Gamble

           

2.000%, 11/05/2021

         150          214  

Prologis

           

3.375%, 02/20/2024

    EUR           300          440  

3.000%, 01/18/2022

    EUR           450          654  

Prologis International Funding II MTN

           

2.875%, 04/04/2022

         220          312  

Prudential Financial

           

5.625%, 06/15/2043 (B)

         545          583  

Rabobank Capital Funding Trust IV

           

5.556%, 12/31/2019 (B)

    GBP           153          277  

Regency Energy Partners

           

4.500%, 11/01/2023

         72          71  

Republic Services

           

4.750%, 05/15/2023

         155          171  

Reynolds American

           

3.250%, 11/01/2022

         361          348  

Ryder System MTN

           

5.850%, 11/01/2016

         116          128  

Sabine Pass Liquefaction

           

5.750%, 05/15/2024 (A)

         230          240  
 

 

24    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Seagate HDD

           

4.750%, 01/01/2025 (A)

         123        $ 122  

Simon Property Group

           

2.375%, 10/02/2020 (C)(E)

    EUR           400          576  

Sirius XM Radio

           

4.625%, 05/15/2023 (A)

         254          243  

SM Energy

           

6.500%, 01/01/2023

         16          17  

Societe Generale

           

5.922%, 04/05/2017 (A)(B)

         180          192  

Sprint

           

7.875%, 09/15/2023 (A)

         187          208  

Time Warner Cable

           

5.750%, 06/02/2031

    GBP           250          485  

5.250%, 07/15/2042

    GBP           400          735  

T-Mobile USA

           

6.625%, 04/01/2023

         230          250  

Transocean

           

2.500%, 10/15/2017

         173          177  

UBS MTN

           

5.875%, 12/20/2017

    USD           247          282  

United Technologies

           

1.800%, 06/01/2017

         201          205  

UnitedHealth Group

           

2.750%, 02/15/2023

         120          116  

Verizon Communications

           

6.550%, 09/15/2043

         200          252  

Viacom

           

3.875%, 04/01/2024

         148          150  

WellPoint

           

4.650%, 01/15/2043

         110          112  

2.300%, 07/15/2018

         150          153  

Wells Fargo MTN

           

4.600%, 04/01/2021

         75          83  

3.500%, 03/08/2022

         235          243  

Williams Partners

           

5.250%, 03/15/2020

         89          100  

3.900%, 01/15/2025

         228          229  

Windstream

           

7.500%, 04/01/2023

         255          276  
           

 

 

 
              33,865  
           

 

 

 

Total Global Bonds
(Cost $457,350) ($ Thousands)

              476,609  
           

 

 

 

MORTGAGE-BACKED SECURITIES — 2.1%

  

Agency Mortgage-Backed Obligation — 0.0%

  

FHLMC, Ser K501, Cl X1A, IO

           

1.740%, 08/25/2016 (B)(F)

         316          8  
           

 

 

 

Non-Agency Mortgage-Backed Obligation — 2.1%

  

BB-UBS Trust, Ser 2012-SHOW, Cl A

           

3.430%, 11/05/2036 (A)

         100          99  

Bear Stearns Adjustable Rate Mortgage Trust, Ser 2004-6, Cl 3A

           

5.269%, 09/25/2034 (A)(B)

         103          101  

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2005-PW10, Cl A4

           

5.405%, 12/11/2040 (B)

         175          182  

 

Description   Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2005-PWR9, Cl A4A

      

4.871%, 09/11/2042

    21        $ 22  

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2005-T20, Cl A4A

      

5.288%, 10/12/2042 (B)

    40          42  

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-T24, Cl A4

      

5.537%, 10/12/2041

    193          209  

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-PW16, Cl A4

      

5.707%, 06/11/2040 (B)

    241          268  

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-PW17, Cl A4

      

5.694%, 06/11/2050 (B)

    110          122  

Bear Stearns Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-T26, Cl A4

      

5.471%, 01/12/2045 (B)

    66          73  

CD Mortgage Trust, Ser 2007-CD5, Cl A4

      

5.886%, 11/15/2044 (B)

    112          124  

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2006-C4, Cl A3

      

5.782%, 03/15/2049 (B)

    154          165  

Citigroup Commercial Mortgage Trust, Ser 2008-C7, Cl A4

      

6.341%, 12/10/2049 (B)

    570          638  

Citigroup Mortgage Loan Trust, Ser 2005-2, Cl 1A4

      

2.579%, 05/25/2035 (A)(B)

    634          625  

COMM Mortgage Trust, Ser 2006-C7, Cl A4

      

5.945%, 06/10/2046 (B)

    128          137  

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CCRE9, Cl A4

      

4.238%, 07/10/2045 (B)

    35          38  

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CR7, Cl A4

      

3.213%, 03/10/2046

    105          106  

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CR8, Cl A4

      

3.334%, 06/10/2046

    130          132  

COMM Mortgage Trust, Ser 2013-CR9, Cl A3

      

4.022%, 07/10/2045

    50          53  

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-CCRE14, Cl A3

      

3.955%, 02/10/2047

    70          74  

COMM Mortgage Trust, Ser 2014-SAVA, Cl A

      

1.300%, 06/15/2016

    230          230  

Commercial Mortgage Loan Trust, Ser 2008-LS1, Cl A4B

      

6.013%, 12/10/2049 (B)

    170          187  
 

 

25    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description   Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Credit Suisse First Boston Mortgage Securities, Ser 2005-C2, Cl AMFX

      

4.877%, 04/15/2037

    85        $ 86   

CW Capital Cobalt, Ser 2006-C1, Cl A4

      

5.223%, 08/15/2048

    48          51   

Eddystone Finance, Ser 2006-1, Cl A2

      

1.053%, 04/19/2021 (B)(F)

    129          217   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2013-C01, Cl M1

      

2.150%, 10/25/2023 (A)(B)

    137          141   

FNMA Connecticut Avenue Securities, Ser 2014-C01, Cl M1

      

1.752%, 01/25/2024 (A)(B)

    346          352   

Fosse Master Issuer, Ser 2011-1X, Cl A3

      

1.928%, 10/18/2054 (A)(B)

    189          324   

GE Capital Commercial Mortgage, Ser 2005-C4, Cl A4

      

5.489%, 11/10/2045 (B)

    55          58   

GMAC Commercial Mortgage Securities Trust, Ser 2006-C1, Cl A4

      

5.238%, 11/10/2045 (B)

    100          104   

Goldman Sachs Mortgage Securities Trust, Ser 2014-GC20, Cl D

      

5.029%, 04/10/2047 (E)

    80          76   

Granite Master Issuer, Ser 2005-1, Cl A5

      

0.293%,
12/20/2054 (A)(B)(F)

    110          150   

Granite Master Issuer, Ser 2006-2, Cl A5

      

0.457%,
12/20/2054 (A)(B)(F)

    218          296   

Greenwich Capital Commercial Funding, Ser 2006-GG7, Cl A4

      

6.015%, 07/10/2038 (B)

    142          153   

Greenwich Capital Commercial Funding, Ser 2007-GG11, Cl A4

      

5.736%, 12/10/2049

    165          183   

Greenwich Capital Commercial Funding, Ser 2007-GG9, Cl AM

      

5.475%, 03/10/2039

    370          399   

GS Mortgage Securities II, Ser 2005-ROCK, Cl A

      

5.366%, 05/03/2032 (A)

    50          59   

GS Mortgage Securities II, Ser 2012-GCJ7, Cl A4

      

3.377%, 05/10/2045

    60          62   

GS Mortgage Securities Trust, Ser 2011-GC5, Cl XA, IO

      

1.874%, 08/10/2044 (A)(B)

    303           20  

GS Mortgage Securities, Ser 2014-GC20, Cl A5

      

3.998%, 04/10/2047

    45           48  
Description   Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

GSR Mortgage Loan Trust, Ser 2005-AR1, Cl 4A1

      

4.608%, 01/25/2035 (A)(B)

    168        $ 166  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2005-CB13, Cl A4

      

5.244%, 01/12/2043 (B)

    85          89  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-LDP7, Cl A4

      

6.057%, 04/15/2045 (B)

    90          97  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-C1, Cl A4

      

5.716%, 02/15/2051

    85          94  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2006-LDP8, Cl A4

      

5.399%, 05/15/2045

    79          85  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2007-CB19, Cl A4

      

5.703%, 02/12/2049 (B)

    145          160  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2008-C2, Cl A4FL

      

1.652%, 02/12/2051 (B)

    209          201  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2008-C2, Cl A4

      

6.068%, 02/12/2051

    19          21  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2012-C8, Cl A3

      

2.829%, 10/15/2045

    90          89  

JPMorgan Chase Commercial Mortgage Securities, Ser 2012-C8, Cl E

      

4.667%, 10/15/2045 (A)(B)

    100          99  

JPMorgan Mortgage Trust, Ser 2004-A5, Cl 3A1

      

4.647%, 12/25/2034 (A)(B)

    120          121  

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2006-C4, Cl A4

      

6.029%, 06/15/2038 (B)

    97          105  

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-C2, Cl A3

      

5.430%, 02/15/2040

    70          77  

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-C6, Cl A4

      

5.858%, 07/15/2040 (B)

    170          182  

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-C7, Cl A3

      

5.866%, 09/15/2045 (B)

    64          72  

LB-UBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2008-C1, Cl A2

      

6.151%, 04/15/2041 (B)

    51          58  

Merrill Lynch Mortgage Trust, Ser 2005-CKI1, Cl A6

      

5.457%, 11/12/2037 (B)

    108          112  
 

 

26    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description   Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Merrill Lynch Mortgage Trust, Ser 2005-LC1, Cl A4

      

5.291%, 01/12/2044 (B)

    87        $ 91  

ML-CFC Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-5, Cl A4

      

5.378%, 08/12/2048

    138          149  

ML-CFC Commercial Mortgage Trust, Ser 2007-5, Cl AM

      

5.419%, 08/12/2048

    40          43  

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2005-HQ6, Cl A4A

      

4.989%, 08/13/2042

    166          170  

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2006-T21, Cl E

      

5.548%, 10/12/2052 (A)(B)

    10          10  

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2006-T21, Cl D

      

5.548%, 10/12/2052 (A)(B)

    15          15  

Morgan Stanley Capital I Trust, Ser 2007-IQ14, Cl A4

      

5.692%, 04/15/2049 (B)

    115          127  

Morgan Stanley Capital I, Ser 2006-IQ16, Cl A4

      

5.809%, 12/12/2049

    75          84  

Morgan Stanley Re-REMIC Trust, Ser 2010-GG10, Cl A4A

      

5.803%, 08/15/2045 (A)(B)

    174          192  

Silverstone Master Issuer, Ser 2009-1, Cl A2

      

1.978%, 01/21/2055 (A)(B)

    300          515  

UBS-Barclays Commercial Mortgage Trust, Ser 2013-C5, Cl D

      

4.230%, 03/10/2046 (A)(B)

    35          32  

UBS-Barclays Commercial Mortgage Trust, Ser 2013-C5, Cl A4

      

3.185%, 03/10/2046

    220          220  

UBS-Barclays Commercial Mortgage Trust, Ser 2013-C6, Cl A3

      

2.971%, 04/10/2046

    70          69  

VNO Mortgage Trust, Ser 2012-6AVE, Cl A

      

2.996%, 11/15/2030 (A)

    105          104  

Wachovia Bank Commercial Mortgage Trust, Ser 2006-C23, Cl A4

      

5.418%, 01/15/2045 (B)

    25          26  

Wells Fargo Commercial Mortgage Trust, Ser 2012-LC5, Cl D

      

4.778%, 10/15/2045 (A)(B)

    10          10  

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2011-C4, Cl A4

      

4.902%, 06/15/2044 (A)(B)

    175          197  

WFRBS Commercial Mortgage Trust, Ser 2014-C20, Cl A5

      

3.995%, 05/15/2047

    190          200  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

WFRBS Commerical Mortgage Trust, Ser 2013-C15, Cl A3

           

3.881%, 08/15/2046

         70        $ 74  
           

 

 

 
              10,562  
           

 

 

 

Total Mortgage-Backed Securities
(Cost $10,444) ($ Thousands)

              10,570  
           

 

 

 

CORPORATE OBLIGATIONS — 1.3%

  

United States — 1.3%

           

Access Midstream Partners

           

4.875%, 03/15/2024

         200          211  

Anadarko Petroleum

           

6.375%, 09/15/2017

         330          380  

Cimarex Energy

           

4.375%, 06/01/2024

         113          115  

CMS Energy

           

5.050%, 03/15/2022

         140          159  

CNA Financial

           

7.250%, 11/15/2023

         110          138  

6.500%, 08/15/2016

         40          45  

Crown Castle International

           

4.875%, 04/15/2022 (C)

         229          237  

Duke Realty

           

6.750%, 03/15/2020 (C)

         140          167  

Enterprise Products Operating

           

5.950%, 02/01/2041

         100          119  

General Electric Capital MTN

           

5.550%, 05/04/2020

         45          52  

2.375%, 06/30/2015

         150          153  

Humana

           

7.200%, 06/15/2018

         280          333  

Kinder Morgan Energy Partners

           

6.850%, 02/15/2020

         150          180  

3.500%, 09/01/2023

         171          166  

2.650%, 02/01/2019

         39          40  

Lincoln National

           

8.750%, 07/01/2019

         128          166  

McGraw Hill Financial

           

5.900%, 11/15/2017

         325          361  

Merrill Lynch MTN

           

0.854%, 09/14/2018 (B)

    EUR           375          495  

Morgan Stanley

           

3.875%, 04/29/2024

         281          284  

3.450%, 11/02/2015

         125          129  

Motorola Solutions

           

7.500%, 05/15/2025

         85          108  

Noble Energy

           

8.250%, 03/01/2019

         250          315  

Noble Holding International

           

4.900%, 08/01/2020

         25          28  

PNC Bank

           

2.700%, 11/01/2022

         445          429  

Prudential Financial MTN

           

6.100%, 06/15/2017

         125          142  

Ryder System MTN

           

7.200%, 09/01/2015

         108          116  

SLM MTN

           

5.500%, 01/15/2019

         433          460  

Time Warner

           

4.875%, 03/15/2020

         150          168  

Total System Services

           

2.375%, 06/01/2018

         236          236  
 

 

27    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

Description      Face Amount(2)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Union Electric

         

6.700%, 02/01/2019

       45        $ 54  

Viacom

         

6.125%, 10/05/2017

       325          372  

Williams Partners

         

4.000%, 11/15/2021

       150          157  
         

 

 

 

Total Corporate Obligations
(Cost $6,114) ($ Thousands)

            6,515  
         

 

 

 

U.S. TREASURY OBLIGATION — 0.5%

  

U.S. Treasury Bonds

         

4.500%, 02/15/2036

       2,135          2,593  
         

 

 

 

Total U.S. Treasury Obligation
(Cost $2,558) ($ Thousands)

            2,593  
         

 

 

 

ASSET-BACKED SECURITIES — 0.2%

  

Automotive — 0.1%

         

Bavarian Sky, Ser 2013-GER1, Cl A

         

0.497%, 06/20/2020 (B)

       424          580  
         

 

 

 

Other Asset-Backed Securities — 0.1%

  

Volta Electricity Receivables, Ser 2013-1, Cl SNR

         

4.172%, 02/16/2017

       223          310  
         

 

 

 

Total Asset-Backed Securities
(Cost $838) ($ Thousands)

            890  
         

 

 

 

Total Investments — 99.1%
(Cost $477,304) ($ Thousands)§

          $ 497,177  
         

 

 

 

A list of the open futures contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Type of Contract      Number of
Contracts
Long (Short)
       Expiration
Date
       Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

10-YR MINI JGB

       17           Sep-2014         $ 9   

Australian 10-Year Bond

       19           Sep-2014           38   

Australian 3-Year Bond

       66           Sep-2014           38   

Canadian 10-Year Bond

       18           Sep-2014           16   

Euro-Bobl

       34           Sep-2014           20   

Euro-Bobl

       (60        Sep-2014           (61

Euro-Bund

       2           Sep-2014             

Euro-Bund

       (6        Sep-2014           (17

Euro-Buxl 30 Year Bond

       24           Sep-2014           103   

Euro-OAT

       8           Sep-2014           30   

Euro-Schatz

       37           Sep-2014           2   

Japanese 10-Year Bond

       7           Sep-2014           38   

Long Gilt 10-Year Bond

       44           Sep-2014           (5

U.S. 10-Year Treasury Note

       (228        Sep-2014           (47

U.S. 2-Year Treasury Note

       (79        Sep-2014           8   

U.S. 5-Year Treasury Note

       54           Sep-2014           22   

U.S. 5-Year Treasury Note

       (66        Sep-2014           (26

U.S. Long Treasury Bond

       1           Sep-2014             

U.S. Long Treasury Bond

       (34        Sep-2014           (47

U.S. Ultra Long Treasury Bond

       (10        Sep-2014           (22
              

 

 

 
               $ 99   
              

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total amount of all open futures contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

 

28    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

A list of the open forward foreign currency contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Settlement Date         

Currency
to Deliver

(Thousands)

          

Currency
to Receive

(Thousands)

   

Unrealized
Appreciation
(Depreciation)

($ Thousands)

 

7/2/14

    USD        1,662        BRL        3,703      $ 18   

7/2/14-8/4/14

    BRL        5,363        USD        2,371        (55

7/3/14

    USD        4,393        DKK        23,974        10   

7/3/14

    USD        25,502        GBP        14,959        75   

7/3/14

    USD        512        SEK        3,434        2   

7/3/14-7/11/14

    USD        29,389        JPY        2,980,415        32   

7/3/14-7/31/14

    USD        2,103        AUD        2,237        8   

7/3/14-7/31/14

    USD        10,523        CAD        11,306        88   

7/3/14-7/31/14

    USD        112,154        EUR        82,108        264   

7/3/14-7/31/14

    USD        3,386        NZD        3,872        3   

7/3/14-8/5/14

    AUD        16,293        USD        15,158        (193

7/3/14-8/5/14

    CAD        38,907        USD        35,942        (570

7/3/14-8/5/14

    DKK        51,573        USD        9,429        (44

7/3/14-8/5/14

    EUR        255,093        USD        347,534        (1,731

7/3/14-8/5/14

    JPY        11,271,191        USD        110,941        (346

7/3/14-8/5/14

    SEK        17,925        USD        2,686        5   

7/3/14-8/7/14

    NZD        13,488        USD        11,616        (161

7/3/14-8/21/14

    GBP        52,840        USD        89,455        (863

7/10/14

    USD        2,236        PLN        6,816        7   

7/10/14-7/31/14

    PLN        13,645        USD        4,456        (35

7/11/14

    USD        1,567        KRW        1,610,174        24   

7/15/14

    EUR        1,161        NOK        9,458        (49

7/16/14

    USD        773        PEI        2,170        3   

7/18/14-7/31/14

    SGD        2,300        USD        1,837        (8

7/24/14-7/31/14

    MXN        32,832        USD        2,518        (8

7/25/14

    USD        1,565        MYR        5,057        8   

7/25/14-7/31/14

    MYR        2,710        USD        840        (2

7/31/14

    CHF        2,587        USD        2,887        (31

7/31/14

    CZK        10,333        USD        512        (4

7/31/14

    ILS        1,060        USD        308        (1

7/31/14

    KRW        3,434,852        USD        3,371        (24

7/31/14

    NOK        1,884        USD        307          

7/31/14

    THB        16,305        USD        502          

7/31/14

    USD        247        CLP        136,600        (1

7/31/14

    USD        241        MXN        3,140        1   

7/31/14-8/14/14

    ZAR        24,632        USD        2,302          

8/8/14

    USD        801        IDR        9,488,601        (6
         

 

 

 
          $ (3,584
         

 

 

 

A list of the counterparties for the open forward foreign currency contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Counterparty      Currency
to Deliver
($ Thousands)
       Currency
to Receive
($ Thousands)
       Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Bank of America

       (69,743        69,243         $ (500

Barclays PLC

       (60,351        59,990           (361

BBA ICATU Securities

       (524,595        523,150           (1,445

BNP Paribas

       (6,868        6,920           52   

Brown Brothers Harriman

       (37,885        37,716           (169

Citigroup

       (16,698        16,594           (104

Commonwealth Associates

       (27,137        26,975           (162

Credit Suisse First Boston

       (4,576        4,548           (28

Deutsche Bank

       (17,800        17,346           (454

Goldman Sachs

       (32,177        31,929           (248

HSBC

       (1,908        1,891           (17

JPMorgan Chase Bank

       (3,439        3,439             

Morgan Stanley

       (340        338           (2

RBC

       (16,767        16,693           (74

Royal Bank of Scotland

       (16,826        16,744           (82

Standard Bank

       (4,039        4,047           8   

UBS

       (1,048        1,058           10   

Westpac Banking

       (5,487        5,479           (8
              

 

 

 
               $ (3,584
              

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total amount of all open forward foreign currency contracts, as presented in the table above are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

 

29    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

A list of the open OTC swap agreements held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty    Fund Pays   Fund Receives  

Termination

Date

   Currency     

Notional

Amount

(Thousands)

    

Net Unrealized

Appreciation

(Depreciation)

($ Thousands)

 
Citibank    2.83%   3 Month USD - LIBOR   08/08/23      USD         6,000       $ (234
Citibank    EU CPI Overall Excluding Tobacco   1.22%   04/03/19      EUR         2,450         7   
Citigroup    3.79%   6-Month GBP - LIBOR   05/19/19      GBP         2,500         (344
               

 

 

 
                $ (571
               

 

 

 

A list of the open centrally cleared swap agreements held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

           Interest Rate Swaps                             
Counterparty    Fund Pays   Fund Receives   Termination Date    Currency     

Notional
Amount

(Thousands)

    

Unrealized
Appreciation

(Depreciation)

($ Thousands)

 
Citibank    3.34%   6-Month GBP - LIBOR   01/17/44      GBP         1,000       $ (30
JPMorgan Chase Bank    6-Month JPY LIBOR   1.56%   11/28/33      JPY         600,000         116   
JPMorgan Chase Bank    1.90%   6-Month EUR - EURIBOR   03/24/24      EUR         2,200         (137
JPMorgan Chase Bank    2.87%   6-Month GBP - LIBOR   02/14/24      GBP         250         (4
JPMorgan Chase Bank    1.49%   6-Month EUR - EURIBOR   11/21/23      EUR         5,500         (439
JPMorgan Chase Bank    1.49%   6-Month EUR - EURIBOR   09/12/18      EUR         7,000         (382
               

 

 

 
                $ (876
               

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total amount of all swap agreements, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

Percentages are based on a Net Assets of $501,896 ($ Thousands).

(1)   In local currency unless otherwise indicated.

 

(2)   In U.S. dollars unless otherwise indicated.

 

(A)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the board of Trustees.

 

(B)   Variable Rate Security — The rate reported on the Schedule of Investments is the rate in effect as of June 30, 2014.

 

(C)   Real Estate Investment Trust.

 

(D)   Zero coupon security. The rate reported on the Schedule of Investments is the effective yield at time of purchase.

 

(E)   Security is when-issued.

 

(F)   Securities considered illiquid. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $672 ($ Thousands) and represented 0.1% of Net Assets.

 

(G)   Security, or portion there of, has been pledged as collateral on open swap agreements.

 

§   At June 30, 2014, the tax basis cost of the Fund’s investments was $477,304 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $25,267 ($ Thousands) and ($5,394) ($ Thousands), respectively.

 

AUD   — Australian Dollar
BRL   — Brazilian Real
CAD   — Canadian Dollar
CHF   — Swiss Franc
CLP   — Chilean Peso
CPI   — Consumer Price Index
CZK   — Czech Koruna
Cl   — Class
DKK   — Danish Krone
EUR   — Euro
EURIBOR   — Euro London Interbank Offered Rate
FHLMC   — Federal Home Loan Mortgage Corporation
GBP   — British Pound Sterling
ILS   — Israeli Shekel
IDR   — Indonesia Rupiah
IO   — Interest Only
JPY   — Japanese Yen
KRW   — Korean Won
LIBOR   — London Interbank Offered Rate
MTN   — Medium Term Note
MXN   — Mexican Peso
MYR   — Malaysian Ringgit
NOK   — Norwegian Krone
NZD   — New Zealand Dollar
OTC   — Over the Counter
PLC   — Public Limited Company
PEI   — Peruvian Inca
PLN   — Polish Zlotty
SEK   — Swedish Krone
Ser   — Series
SGD   — Singapore Dollar
THB   — Thai Baht
USD   — U.S. Dollar
ZAR—   South African Rand

The following is a summary of the inputs used as of June 30, 2014, in valuing the Fund’s investments and other financial instruments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities   Level 1     Level 2     Level 3     Total  

Global Bonds

  $  —     $ 476,609     $  —     $ 476,609  

Mortgage-Backed Securities

          10,570             10,570  

Corporate Obligations

          6,515             6,515  

U.S. Treasury Obligation

          2,593             2,593  

Asset-Backed Securities

          890             890  
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

Total Investments in Securities

  $  —     $ 497,177     $  —     $ 497,177  
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

 

Other Financial Instruments   Level 1     Level 2     Level 3     Total  

Futures Contracts*

       

Unrealized Appreciation

  $ 324     $  —     $  —     $ 324  

Unrealized Depreciation

    (225                 (225

Forwards Contracts*

       

Unrealized Appreciation

          548             548  

Unrealized Depreciation

          (4,132           (4,132

OTC Swaps

       

Interest Rate Swaps*

       

Unrealized Appreciation

          7             7  

Unrealized Depreciation

          (578           (578

Centrally Cleared Swaps

       

Interest Rate Swaps*

       

Unrealized Appreciation

          116             116  

Unrealized Depreciation

          (992           (992
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

Total Other Financial Instruments

  $ 99     $ (5,031   $  —     $ (4,932
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

 

*   Futures contracts, forwards contracts and swap contracts are valued at the net unrealized appreciation/(depreciation) on the instrument.
 

 

30    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

International Fixed Income Fund

June 30, 2014

 

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 2 and Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

31    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

GLOBAL BONDS — 93.4%

           

Argentina — 1.5%

           

City of Buenos Aires Argentina

           

9.950%, 03/01/2017

         1,060        $ 1,074  

9.950%, 03/01/2017 (A)(B)

         2,350          2,382  

Republic of Argentina

           

8.280%, 12/31/2033

         2,804          2,362  

7.000%, 10/03/2015

         4,023          3,834  

7.000%, 04/17/2017

         7,717          7,114  

2.500%, 03/31/2019 (C)

         3,600          1,726  

2.260%, 03/31/2019 (C)

    EUR           3,495          2,129  

YPF

           

8.750%, 04/04/2024 (B)

         109          113  
           

 

 

 
              20,734  
           

 

 

 

Armenia — 0.0%

           

Republic of Armenia

           

6.000%, 09/30/2020

         366          386  
           

 

 

 

Azerbaijan — 0.6%

           

Republic of Azerbaijan International Bond

           

4.750%, 03/18/2024 (B)

         2,547          2,623  

State Oil of the Azerbaijan Republic

           

5.450%, 02/09/2017

         1,312          1,391  

4.750%, 03/13/2023

         3,694          3,675  
           

 

 

 
              7,689  
           

 

 

 

Barbados — 0.1%

           

Columbus International

           

7.375%, 03/30/2021 (B)

         1,213          1,311  
           

 

 

 

Belize — 0.2%

           

Belize Government International Bond

           

5.000%, 02/20/2038 (C)

         4,500          3,150  
           

 

 

 

Bermuda — 0.2%

           

Government of Bermuda

           

4.854%, 02/06/2024

         1,680          1,769  

4.138%, 01/03/2023 (B)

         820          820  
           

 

 

 
              2,589  
           

 

 

 

Bolivia — 0.2%

           

Government of Bolivia

           

5.950%, 08/22/2023

         3,135          3,307  

4.875%, 10/29/2022 (B)

         250          251  
           

 

 

 
              3,558  
           

 

 

 

Bosnia and Herzegovina — 0.1%

           

Republic of Bosnia & Herzegovina

           

2.063%, 12/11/2017 (A)(D)

    DEM           1,200          697  
           

 

 

 

Brazil — 9.2%

           

Banco do Brasil

           

9.000%, 12/31/2049 (B)(D)

         1,165          1,149  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Banco Nacional de Desenvolvimento Economico e Social

           

6.500%, 06/10/2019 (B)

         660        $ 743  

5.750%, 09/26/2023

         280          301  

5.500%, 07/12/2020 (B)

         400          433  

4.000%, 04/14/2019 (B)

         730          741  

Brazil Letras do Tesouro Nacional

           

10.821%, 01/01/2015 (E)

    BRL           7,890          3,391  

10.789%, 01/01/2016 (E)

    BRL           32,635          12,594  

10.345%, 01/01/2017 (E)

    BRL           54,969          18,926  

9.453%, 01/01/2018 (E)

    BRL           38,550          11,795  

Brazil Loan Trust 1

           

5.477%, 07/24/2023 (B)

         2,344          2,414  

5.477%, 07/24/2023

         351          364  

Brazil Notas do Tesouro Nacional, Ser B

           

6.000%, 08/15/2020

    BRL           4,385          4,920  

Brazil Notas do Tesouro Nacional

           

10.000%, 01/01/2017

    BRL           25,521          11,199  

Brazil Notas do Tesouro Nacional, Serie F

           

10.000%, 01/01/2018

    BRL           13,143          5,677  

10.000%, 01/01/2021

    BRL           11,287          4,688  

10.000%, 01/01/2023

    BRL           12,067          4,910  

BRF

           

4.750%, 05/22/2024 (B)

         1,723          1,697  

Caixa Economica Federal

           

4.250%, 05/13/2019

         200          202  

Cosan

           

5.000%, 03/14/2023 (B)

         300          287  

ESAL GmbH

           

6.250%, 02/05/2023 (B)

         350          343  

Federal Republic of Brazil

           

10.125%, 05/15/2027

         850          1,352  

10.125%, 05/15/2027

         1,378          2,191  

8.875%, 04/15/2024

         400          561  

8.250%, 01/20/2034

         2,540          3,518  

7.125%, 01/20/2037

         6,983          8,833  

5.875%, 01/15/2019

         369          422  

4.875%, 01/22/2021

         420          458  

4.250%, 01/07/2025

         3,627          3,676  

2.625%, 01/05/2023 (F)

         10,746          9,924  

Itau Unibanco Holding

           

5.650%, 03/19/2022 (B)

         300          310  

JBS Finance II

           

8.250%, 01/29/2018

         370          392  

8.250%, 01/29/2018 (B)

         350          371  

Marfrig Holding Europe BV

           

6.875%, 06/24/2019 (B)

         355          359  

Marfrig Overseas

           

9.500%, 05/04/2020 (B)

         835          898  

9.500%, 05/04/2020

         650          699  

Minerva Luxembourg

           

12.250%, 02/10/2022 (B)

         650          735  

7.750%, 01/31/2023

         300          321  
 

 

32    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Odebrecht Drilling Norbe VIII/IX

           

6.350%, 06/30/2021

         113        $ 121  

6.350%, 06/30/2021 (B)

         18          19  

Odebrecht Offshore Drilling Finance

           

6.750%, 10/01/2022 (B)

         193          206  

Rio Oil Finance Trust, Ser 2014-1

           

6.250%, 07/06/2024 (B)

         1,265          1,329  

Samarco Mineracao

           

4.125%, 11/01/2022 (B)

         238          226  

Schahin II Finance

           

5.875%, 09/25/2022 (B)

         84          82  
           

 

 

 
              123,777  
           

 

 

 

Chile — 1.8%

           

Banco del Estado de Chile

           

4.125%, 10/07/2020

         30          32  

3.875%, 02/08/2022 (B)

         230          232  

BancoEstado

           

4.125%, 10/07/2020 (B)

         270          286  

Bonos de la Tesoreria de la Republica en pesos

           

6.000%, 01/01/2020

    CLP           80,000          160  

6.000%, 01/01/2022

    CLP           90,000          181  

Bonos de la Tesoreria de la Republica

           

3.000%, 01/01/2020

    CLP           545,000          2,532  

Cencosud

           

5.500%, 01/20/2021 (B)

         37          39  

Empresa Nacional del Petroleo

           

6.250%, 07/08/2019 (B)

         100          114  

6.250%, 07/08/2019

         50          57  

5.250%, 08/10/2020

         100          109  

5.250%, 08/10/2020 (B)

         240          262  

ENTEL Chile

           

4.875%, 10/30/2024 (B)

         200          208  

Nacional del Cobre de Chile

           

6.150%, 10/24/2036

         1,748          2,057  

5.625%, 09/21/2035

         880          962  

5.625%, 10/18/2043

         250          276  

4.500%, 08/13/2023

         1,041          1,106  

4.500%, 08/13/2023 (B)

         3,266          3,470  

3.875%, 11/03/2021

         646          669  

3.875%, 11/03/2021 (B)

         403          418  

3.000%, 07/17/2022 (B)

         1,923          1,862  

Republic of Chile

           

5.500%, 08/05/2020

    CLP           323,000          609  

3.875%, 08/05/2020

         4,117          4,413  

2.250%, 10/30/2022

         3,981          3,750  

Telefonica Moviles Chile

           

2.875%, 11/09/2015

         100          102  

VTR Finance BV

           

6.875%, 01/15/2024 (B)

         266          286  
           

 

 

 
              24,192  
           

 

 

 

China — 1.4%

           

Amber Circle Funding

           

3.250%, 12/04/2022

         850          812  

Central China Real Estate MTN

           

8.000%, 01/28/2020

         400          391  
Description            Face Amount(1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

6.500%, 06/04/2018

        900      $ 860  

CITIC Pacific

        

6.800%, 01/17/2023

        2,300        2,619  

6.375%, 04/10/2020

        200        223  

CNOOC Nexen Finance

        

4.250%, 04/30/2024

        1,118        1,140  

Country Garden Holdings

        

11.125%, 02/23/2018

        275        300  

7.500%, 01/10/2023

        1,653        1,593  

Kaisa Group Holdings

        

8.875%, 03/19/2018 (B)

        150        154  

Sinochem Offshore Capital MTN

        

3.250%, 04/29/2019 (B)

        1,432        1,456  

Sinochem Overseas Capital

        

6.300%, 11/12/2040

        250        288  

4.500%, 11/12/2020 (B)

        2,803        2,999  

4.500%, 11/12/2020

        1,480        1,583  

Sinopec Capital

        

3.125%, 04/24/2023 (B)

        1,219        1,150  

Sinopec Group Overseas Development

        

4.875%, 05/17/2042 (B)

        300        303  

4.375%, 04/10/2024 (B)

        1,273        1,318  

State Grid Overseas Investment

        

4.125%, 05/07/2024 (B)

        1,216        1,248  
        

 

 

 
           18,437  
        

 

 

 

Colombia — 5.5%

        

Bancolombia

        

5.125%, 09/11/2022

        328        330  

Bogota Distrito Capital

        

9.750%, 07/26/2028 (B)

     COP         8,820,000        5,969  

9.750%, 07/26/2028

     COP         370,000        250  

Citigroup Funding, CLN (Republic of Colombia)

        

11.000%, 07/27/2020

     COP         7,940,000        5,192  

Colombian TES

        

11.250%, 10/24/2018

     COP         69,800        44  

10.000%, 07/24/2024

     COP         3,133,400        2,075  

7.500%, 08/26/2026

     COP         3,373,300        1,858  

7.000%, 09/11/2019

     COP         1,593,400        879  

7.000%, 09/11/2019

     COP         9,034,800        4,982  

7.000%, 05/04/2022

     COP         864,000        472  

7.000%, 05/04/2022

     COP         8,736,900        4,769  

7.000%, 05/04/2022

     COP         2,990,000        1,632  

6.000%, 04/28/2028

     COP         3,865,400        1,867  

5.000%, 11/21/2018

     COP         4,884,800        2,499  

Ecopetrol

        

5.875%, 05/28/2045

        1,051        1,087  

Emgesa ESP

        

8.750%, 01/25/2021

     COP         1,345,000        776  

Empresas Publicas de Medellin ESP

        

8.375%, 02/01/2021

     COP         1,598,000        900  

Grupo Aval

        

4.750%, 09/26/2022 (B)

        222        220  

JPMorgan, CLN (Republic of Columbia)

        

7.000%, 05/04/2022

     COP         2,087,000        1,139  

Pacific Rubiales Energy

        

7.250%, 12/12/2021

        1,621        1,799  
 

 

33    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description            Face Amount(1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

5.125%, 03/28/2023 (B)

        506      $ 502  

Republic of Colombia

        

12.000%, 10/22/2015

     COP         1,383,000        803  

12.000%, 10/22/2015

     COP         964,000        559  

11.750%, 02/25/2020

        1,587        2,297  

10.375%, 01/28/2033

        360        569  

9.850%, 06/28/2027

     COP         4,673,000        3,255  

8.125%, 05/21/2024

        1,190        1,607  

7.750%, 04/14/2021

     COP         2,634,000        1,617  

7.375%, 03/18/2019

        2,046        2,491  

7.375%, 09/18/2037

        6,479        8,811  

6.125%, 01/18/2041

        1,485        1,778  

5.625%, 02/26/2044

        1,977        2,214  

4.375%, 07/12/2021

        4,915        5,274  

4.375%, 03/21/2023

     COP         150,000        73  

4.375%, 03/21/2023

     COP         135,000        66  

4.000%, 02/26/2024

        1,419        1,463  

Transportadora de Gas Internacional ESP

        

5.700%, 03/20/2022 (B)

        200        215  
        

 

 

 
           72,333  
        

 

 

 

Costa Rica — 0.3%

        

Banco Nacional de Costa Rica

        

6.250%, 11/01/2023 (B)

        240        246  

Costa Rica Government International Bond

        

7.000%, 04/04/2044 (B)

        988        1,028  

4.375%, 04/30/2025 (B)

        525        490  

4.250%, 01/26/2023

        1,716        1,647  

Instituto Costarricense de Electricidad

        

6.950%, 11/10/2021

        400        434  

6.375%, 05/15/2043

        250        220  
        

 

 

 
           4,065  
        

 

 

 

Croatia — 1.3%

        

Government of Croatia

        

6.750%, 11/05/2019

        790        886  

6.625%, 07/14/2020 (B)

        170        190  

6.625%, 07/14/2020

        2,876        3,214  

6.375%, 03/24/2021

        810        890  

6.375%, 03/24/2021 (B)

        2,086        2,292  

6.250%, 04/27/2017 (B)

        630        683  

6.000%, 01/26/2024

        1,500        1,609  

6.000%, 01/26/2024 (B)

        5,501        5,900  

5.875%, 07/09/2018

     EUR         150        228  

5.500%, 04/04/2023

        886        920  
        

 

 

 
           16,812  
        

 

 

 

Czech Republic — 0.0%

        

Czech Republic Government Bond

        

4.200%, 12/04/2036

     CZK         1,910        117  
        

 

 

 

Dominican Republic — 0.7%

        

Dominican Republic

        

15.950%, 06/04/2021

     DOP         3,800        108  

11.000%, 01/05/2018

     DOP         6,320        145  

9.040%, 01/23/2018

        1,589        1,753  

7.500%, 05/06/2021

        3,049        3,480  

7.500%, 05/06/2021 (B)

        1,830        2,089  
Description            Face Amount(1)
(Thousands)
     Market Value
($ Thousands)
 

7.450%, 04/30/2044 (B)

        579      $ 614  

6.600%, 01/28/2024 (B)

        230        251  

5.875%, 04/18/2024 (B)

        770        804  

5.875%, 04/18/2024

        710        737  
        

 

 

 
     9,981  
        

 

 

 

Ecuador — 0.1%

        

Republic of Ecuador

        

9.375%, 12/15/2015

        360        383  

7.950%, 06/20/2024 (B)

        1,075        1,099  
        

 

 

 
     1,482  
        

 

 

 

Egypt — 0.1%

        

Government of Egypt

        

6.875%, 04/30/2040

        1,434        1,405  

5.750%, 04/29/2020

        450        469  

5.750%, 04/29/2020 (B)

        100        104  
        

 

 

 
     1,978  
        

 

 

 

El Salvador — 0.7%

        

Republic of El Salvador

        

8.250%, 04/10/2032

        407        463  

8.250%, 04/10/2032

        480        546  

7.750%, 01/24/2023

        680        767  

7.750%, 01/24/2023

        708        799  

7.650%, 06/15/2035

        650        703  

7.625%, 02/01/2041 (B)

        150        160  

7.625%, 02/01/2041

        599        639  

7.375%, 12/01/2019

        570        631  

5.875%, 01/30/2025 (A)(B)

        688        667  

5.875%, 01/30/2025

        2,785        2,726  

Telemovil Finance

        

8.000%, 10/01/2017

        476        500  
        

 

 

 
     8,601  
        

 

 

 

Gabon — 0.0%

        

Gabonese Republic

        

8.200%, 12/12/2017

        490        560  
        

 

 

 

Georgia — 0.3%

        

Georgian Railway JSC

        

7.750%, 07/11/2022

        2,935        3,287  

7.750%, 07/11/2022 (B)

        390        437  

Republic of Georgia

        

6.875%, 04/12/2021

        778        881  
        

 

 

 
     4,605  
        

 

 

 

Ghana — 0.0%

        

Republic of Ghana

        

8.500%, 10/04/2017 (B)

        300        315  

7.875%, 08/07/2023

        660        639  
        

 

 

 
     954  
        

 

 

 

Guatemala — 0.1%

        

Comcel Trust

        

6.875%, 02/06/2024 (B)

        1,090        1,177  

Guatemala Government Bond

        

4.875%, 02/13/2028

        509        500  
        

 

 

 
           1,677  
        

 

 

 

Hungary — 4.3%

        

Republic of Hungary

        

8.000%, 02/12/2015

     HUF         230,000        1,052  

7.750%, 08/24/2015

     HUF         230,690        1,084  

7.625%, 03/29/2041

        4,390        5,622  

7.000%, 06/24/2022

     HUF         851,570        4,497  

6.750%, 02/24/2017

     HUF         427,050        2,083  

6.750%, 11/24/2017

     HUF         1,047,530        5,210  
 

 

34    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

6.750%, 10/22/2028

    HUF           772,310         $ 4,082  

6.500%, 06/24/2019

    HUF           342,610          1,733  

6.375%, 03/29/2021

         920          1,049  

6.250%, 01/29/2020

         770          870  

6.000%, 01/11/2019

    EUR           982          1,556  

6.000%, 11/24/2023

    HUF           715,640          3,584  

5.750%, 11/22/2023

         4,248          4,683  

5.500%, 12/22/2016

    HUF           592,820          2,801  

5.500%, 12/20/2018

    HUF           531,290          2,567  

5.500%, 06/24/2025

    HUF           17,120          83  

5.375%, 02/21/2023

         3,528          3,797  

5.375%, 03/25/2024

         1,120          1,198  

5.000%, 03/30/2016

    GBP           227          406  

4.125%, 02/19/2018

         5,148          5,367  

4.000%, 04/25/2018

    HUF           465,170          2,116  

4.000%, 03/25/2019

         636          655  
           

 

 

 
              56,095  
           

 

 

 

India — 0.2%

           

Bharti Airtel International Netherlands

           

5.350%, 05/20/2024 (B)

         927          962  

5.125%, 03/11/2023 (B)

         439          450  

Export-Import Bank of India MTN

           

4.000%, 08/07/2017

         200          210  

Vedanta Resources

           

7.125%, 05/31/2023 (B)

         160          169  

6.750%, 06/07/2016

         125          132  

6.000%, 01/31/2019 (B)

         324          335  
           

 

 

 
              2,258  
           

 

 

 

Indonesia — 7.2%

           

Adaro Indonesia

           

7.625%, 10/22/2019

         300          315  

Deutsche Bank, CLN (Republic of Indonesia)

           

7.000%, 05/15/2022

    IDR           2,300,000          180  

7.000%, 05/17/2022

    IDR           9,000,000          712  

7.000%, 05/15/2027

    IDR           2,300,000          171  

6.625%, 05/15/2033

    IDR           2,300,000          156  

Indo Energy Finance II

           

6.375%, 01/24/2023

         663          553  

6.375%, 01/24/2023 (B)

         178          149  

Indosat Palapa

           

7.375%, 07/29/2020 (B)

         200          217  

JPMorgan, CLN (Republic of Indonesia)

           

7.000%, 05/15/2022

    IDR           105,300,000          8,261  

6.625%, 05/15/2033

    IDR           3,100,000          210  

Listrindo Capital BV

           

6.950%, 02/21/2019 (B)

         200          216  

Majapahit Holding

           

8.000%, 08/07/2019

         470          555  

7.875%, 06/29/2037 (B)

         205          238  

7.750%, 01/20/2020

         894          1,046  

Pertamina Persero MTN

           

6.500%, 05/27/2041 (B)

         380          379  

6.450%, 05/30/2044 (B)

         1,432          1,421  

6.000%, 05/03/2042 (B)

         935          874  

6.000%, 05/03/2042

         340          318  

5.625%, 05/20/2043

         3,882          3,484  

5.250%, 05/23/2021 (B)

         500          515  

4.875%, 05/03/2022 (B)

         220          218  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Perusahaan Gas Negara Persero

           

5.125%, 05/16/2024 (B)

         63        $ 62  

Perusahaan Penerbit

           

6.125%, 03/15/2019

         460          511  

Republic of Indonesia

           

12.800%, 06/15/2021

    IDR           1,965,000          207  

11.625%, 03/04/2019

         4,254          5,785  

11.625%, 03/04/2019 (B)

         975          1,326  

11.625%, 03/04/2019

         1,674          2,277  

11.000%, 09/15/2025

    IDR           3,200,000          318  

9.000%, 03/15/2029

    IDR           99,135,000          8,580  

8.500%, 10/12/2035

         2,632          3,487  

8.500%, 10/12/2035

         1,000          1,325  

8.375%, 03/15/2024

    IDR           132,624,000          11,366  

8.375%, 09/15/2026

    IDR           580,000          48  

8.375%, 03/15/2034

    IDR           55,920,000          4,517  

8.375%, 03/15/2034

    IDR           23,000,000          1,858  

8.250%, 06/15/2032

    IDR           17,369,000          1,377  

7.875%, 04/15/2019

    IDR           50,658,000          4,277  

7.750%, 01/17/2038

         1,478          1,840  

7.750%, 01/17/2038

         5,989          7,456  

7.000%, 05/15/2022

    IDR           59,080,000          4,635  

6.875%, 01/17/2018

         2,394          2,738  

6.750%, 01/15/2044 (B)

         1,650          1,897  

6.625%, 05/15/2033

    IDR           30,376,000          2,056  

6.625%, 02/17/2037

         676          750  

6.125%, 05/15/2028

    IDR           26,020,000          1,734  

5.875%, 03/13/2020 (B)

         864          959  

5.875%, 03/13/2020

         460          511  

5.625%, 05/15/2023

    IDR           44,408,000          3,147  

5.375%, 10/17/2023

         300          319  

5.250%, 01/17/2042

         1,029          978  

4.875%, 05/05/2021

         2,600          2,730  

4.875%, 05/05/2021 (B)

         850          893  

3.375%, 04/15/2023 (B)

         1,339          1,242  

Tullow Oil

           

6.000%, 11/01/2020 (B)

         170          176  
           

 

 

 
              101,570  
           

 

 

 

Iraq — 0.7%

           

Republic of Iraq

           

5.800%, 01/15/2028 (F)

         10,647          9,582  
           

 

 

 

Israel — 0.1%

           

Altice Financing

           

8.000%, 12/15/2019

    EUR           400          602  

7.875%, 12/15/2019 (A)

         400          438  

Altice Finco

           

9.875%, 12/15/2020 (A)

         300          346  
           

 

 

 
              1,386  
           

 

 

 

Ivory Coast — 0.7%

           

Ivory Coast Government Bond

           

7.774%, 12/31/2032 (A)(G)

         6,465          6,263  

5.750%, 12/31/2032

         3,413          3,306  
           

 

 

 
              9,569  
           

 

 

 

Jamaica — 0.2%

           

Digicel Group

           

8.250%, 09/30/2020

         2,200          2,398  
           

 

 

 
 

 

35    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

Kazakhstan — 1.7%

           

Development Bank of Kazakhstan

           

4.125%, 12/10/2022

         770        $ 729  

Halyk Savings Bank of Kazakhstan

           

7.250%,
01/28/2021 (B)

         400          434  

7.250%, 01/28/2021

         200          217  

KazAgro National Management Holding

           

4.625%, 05/24/2023

         370          358  

Kazakhstan Temir Zholy Finance

           

6.950%,
07/10/2042 (B)

         250          274  

Kazatomprom Natsionalnaya Atomnaya Kompaniya

           

6.250%,
05/20/2015 (B)

         450          465  

6.250%, 05/20/2015

         100          103  

KazMunayGas National MTN

           

11.750%, 01/23/2015

         1,611          1,701  

9.125%, 07/02/2018

         1,248          1,504  

9.125%, 07/02/2018 (B)

         2,342          2,822  

7.000%, 05/05/2020 (B)

         676          769  

6.375%,
04/09/2021 (B)

         4,301          4,789  

6.375%, 04/09/2021

         1,234          1,374  

5.750%,
04/30/2043 (B)

         781          750  

5.750%, 04/30/2043

         3,240          3,110  

4.400%, 04/30/2023

         1,022          1,002  

4.400%,
04/30/2023 (B)

         523          514  

Republic of Kazakhstan

           

6.375%,
10/06/2020 (B)

         600          664  

Samruk-Energy JSC MTN

           

3.750%, 12/20/2017

         500          504  

Zhaikmunai Via Zhaikmunai International

           

7.125%, 11/13/2019

         600          652  

7.125%,
11/13/2019 (A)(B)

         425          462  
           

 

 

 
              23,197  
           

 

 

 

Kenya — 0.4%

           

Kenya Government International Bond

           

6.875%,
06/24/2024 (B)

         2,463          2,562  

Kenya Infrastructure Bond

           

11.000%, 09/15/2025

    KES           230,000          2,627  
           

 

 

 
              5,189  
           

 

 

 

Latvia — 0.1%

           

Republic of Latvia

           

2.750%,
01/12/2020 (A)

         670          662  
           

 

 

 

Lithuania — 0.3%

           

Republic of Lithuania

           

6.625%, 02/01/2022

         1,358          1,642  

6.125%,
03/09/2021 (B)

         1,424          1,664  

5.125%,
09/14/2017 (B)

         310          341  

5.125%, 09/14/2017

         200          220  
           

 

 

 
              3,867  
           

 

 

 

Malaysia — 4.6%

           

Malaysia Government Bond

           

5.248%,
09/15/2028 (B)

    MYR           1,050          359  

4.392%, 04/15/2026

    MYR           8,720          2,772  

4.378%, 11/29/2019

    MYR           1,353          433  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

4.262%, 09/15/2016

    MYR           12,380        $ 3,928  

4.181%, 07/15/2024

    MYR           18,471          5,821  

4.160%, 07/15/2021

    MYR           3,879          1,223  

4.048%, 09/30/2021

    MYR           4,020          1,262  

4.012%, 09/15/2017

    MYR           13,780          4,349  

3.892%, 03/15/2027

    MYR           578          174  

3.889%, 07/31/2020

    MYR           6,983          2,176  

3.844%, 04/15/2033

    MYR           1,770          510  

3.835%, 08/12/2015

    MYR           12,216          3,834  

3.741%, 02/27/2015

    MYR           2,400          750  

3.654%, 10/31/2019

    MYR           770          239  

3.580%, 09/28/2018

    MYR           4,747          1,474  

3.502%, 05/31/2027

    MYR           1,050          301  

3.492%, 03/31/2020

    MYR           20,579          6,287  

3.480%, 03/15/2023

    MYR           14,448          4,328  

3.418%, 08/15/2022

    MYR           8,999          2,694  

3.394%, 03/15/2017

    MYR           2,150          667  

3.314%, 10/31/2017

    MYR           21,610          6,681  

3.260%, 03/01/2018

    MYR           18,650          5,732  

3.197%, 10/15/2015

    MYR           2,971          926  

3.172%, 07/15/2016

    MYR           7,280          2,262  

Petronas Capital

           

7.875%, 05/22/2022

         1,848          2,453  
           

 

 

 
              61,635  
           

 

 

 

Mexico — 6.8%

           

Alfa

           

6.875%, 03/25/2044 (B)

         1,395          1,521  

5.250%, 03/25/2024 (B)

         1,125          1,174  

America Movil

           

6.000%, 06/09/2019

    MXN           12,420          978  

BBVA Bancomer

           

6.750%,
09/30/2022 (B)

         500          572  

4.375%,
04/10/2024 (B)

         1,855          1,890  

Cemex

           

6.500%, 12/10/2019

         550          584  

Cemex Espana Luxembourg

           

9.875%, 04/30/2019

         950          1,090  

Cemex Finance

           

9.375%,
10/12/2022 (B)

         350          412  

Comision Federal de Electricidad

           

5.750%,
02/14/2042 (B)

         500          531  

4.875%,
05/26/2021 (B)

         400          430  

4.875%, 01/15/2024 (B)

         637          680  

Empresas ICA SAB de CV

           

8.875%,
05/29/2024 (B)

         625          642  

Fermaca Enterprises S de RL

           

6.375%,
03/30/2038 (B)

         361          376  

Fresnillo

           

5.500%,
11/13/2023 (B)

         300          314  

Metalsa

           

4.900%,
04/24/2023 (B)

         212          206  

Mexican Bonos

           

7.500%, 06/03/2027

    MXN           36,854          3,223  

6.500%, 06/09/2022

    MXN           7,036          576  

6.250%, 06/16/2016

    MXN           768          62  

6.000%, 06/18/2015

    MXN           5,099          404  

5.000%, 06/15/2017

    MXN           14,891          1,187  

4.750%, 06/14/2018

    MXN           23,500          1,832  

Mexican Bonos, Ser M

           

6.500%, 06/10/2021

    MXN           102,440          8,459  

Mexican Bonos, Ser M10

           

8.500%, 12/13/2018

    MXN           45,210          4,033  
 

 

36    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

7.750%, 12/14/2017

    MXN           32,714         $ 2,817  

7.250%, 12/15/2016

    MXN           31,357          2,620  

Mexican Bonos, Ser M20

           

10.000%, 12/05/2024

    MXN           24,480          2,520  

8.500%, 05/31/2029

    MXN           5,093          480  

8.000%, 12/07/2023

    MXN           80,284          7,230  

7.750%, 05/29/2031

    MXN           113,852          10,037  

Mexican Bonos, Ser M30

           

10.000%, 11/20/2036

    MXN           8,900          955  

8.500%, 11/18/2038

    MXN           38,121          3,581  

Mexican Bonos, Ser MI10

           

9.500%, 12/18/2014

    MXN           41,743          3,311  

Mexican Udibonos

           

4.500%, 11/22/2035

    MXN           3,437          1,647  

2.500%, 12/10/2020

    MXN           6,273          2,598  

2.000%, 06/09/2022

    MXN           1,471          580  

Mexichem

           

4.875%,
09/19/2022 (B)

         200          208  

Pemex Project Funding Master Trust

           

6.625%, 06/15/2035

         2,800          3,297  

Petroleos Mexicanos

           

7.190%, 09/12/2024

    MXN           35,570          2,781  

6.500%, 06/02/2041

         572          665  

6.375%,
01/23/2045 (B)

         806          936  

3.500%,
01/30/2023 (B)

         185          181  

Trust F

           

5.250%,
12/15/2024 (B)(H)

         1,080          1,134  

United Mexican States MTN

           

6.050%, 01/11/2040

         1,280          1,558  

5.950%, 03/19/2019

         572          666  

5.750%, 10/12/2110

         468          497  

5.550%, 01/21/2045

         4,113          4,679  

4.750%, 03/08/2044

         660          673  

4.000%, 10/02/2023

         3,880          4,078  

3.500%, 01/21/2021

         175          182  

United Mexican States, Ser A MTN

           

6.750%, 09/27/2034

         1,730          2,240  
           

 

 

 
              93,327  
           

 

 

 

Mongolia — 0.3%

           

Development Bank of Mongolia MTN

           

5.750%, 03/21/2017

         902          866  

5.125%, 12/05/2022

         1,840          1,601  

4.125%, 01/05/2018

         1,856          1,745  
           

 

 

 
              4,212  
           

 

 

 

Montenegro — 0.0%

           

Republic of Montenegro

           

7.875%, 09/14/2015

    EUR           120          173  

5.375%, 05/20/2019

    EUR           399          563  
           

 

 

 
              736  
           

 

 

 

Morocco — 0.5%

           

Kingdom of Morocco

           

5.500%,
12/11/2042 (B)

         200          197  

5.500%,
12/11/2042 (A)

         1,000          983  

4.250%,
12/11/2022

         1,180          1,181  

4.250%,
12/11/2022 (A)(B)

         1,348          1,350  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

OCP

           

5.625%, 04/25/2024 (B)

         2,670        $ 2,800  
           

 

 

 
              6,511  
           

 

 

 

Mozambique — 0.1%

           

EMATUM Via Mozambique EMATUM Finance 2020

           

6.305%, 09/11/2020

         845          853  
           

 

 

 

Netherlands — 0.0%

           

Nostrum Oil & Gas Finance BV

           

6.375%,
02/14/2019 (B)

         353          370  
           

 

 

 

Nigeria — 0.6%

           

Afren

           

10.250%,
04/08/2019 (B)

         563          638  

6.625%,
12/09/2020 (B)

         600          619  

Nigeria Treasury Bill (E)

           

11.178%, 02/05/2015

    NGN           37,000          213  

10.830%, 03/05/2015

    NGN           24,553          140  

10.816%, 09/18/2014

    NGN           12,400          74  

10.608%, 05/07/2015

    NGN           12,900          72  

10.566%, 04/23/2015

    NGN           25,200          142  

Republic of Nigeria

           

16.390%, 01/27/2022

    NGN           210,000          1,562  

16.000%, 06/29/2019

    NGN           169,000          1,213  

16.000%, 06/29/2019

    NGN           171,000          1,227  

15.100%, 04/27/2017

    NGN           23,192          155  

6.750%, 01/28/2021

         1,372          1,514  

6.750%,
01/28/2021 (B)

         550          607  

6.375%, 07/12/2023

         596          643  

6.375%,
07/12/2023 (B)

         551          594  

Zenith Bank MTN

           

6.250%,
04/22/2019 (B)

         683          680  
           

 

 

 
              10,093  
           

 

 

 

Pakistan — 0.2%

           

Republic of Pakistan

           

8.250%, 04/15/2024

         1,700          1,753  

7.250%,
04/15/2019 (B)

         500          512  

7.125%,
03/31/2016

         500          515  

6.875%, 06/01/2017

         430          444  

6.875%, 06/01/2017

         100          103  
           

 

 

 
              3,327  
           

 

 

 

Panama — 0.9%

           

Panama Notas del Tesoro

           

4.875%, 02/05/2021

         704          739  

Republic of Panama

           

9.375%, 01/16/2023

         560          773  

9.375%, 04/01/2029

         2,614          3,890  

8.875%, 09/30/2027

         270          386  

8.125%, 04/28/2034

         2,128          2,822  

7.125%, 01/29/2026

         100          127  

6.700%, 01/26/2036

         1,350          1,665  

5.200%, 01/30/2020

         912          1,018  

4.300%, 04/29/2053

         130          113  
           

 

 

 
              11,533  
           

 

 

 

Paraguay — 0.1%

           

Republic of Paraguay

           

4.625%, 01/25/2023

         900          914  

Telefonica Celular del Paraguay

           

6.750%, 12/13/2022

         200          215  

6.750%, 12/13/2022 (A)

         200          215  
           

 

 

 
              1,344  
           

 

 

 
 

 

37    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

Peru — 1.4%

           

Abengoa Transmision Sur

           

6.875%,
04/30/2043 (B)

         273        $ 300  

Cementos Pacasmayo SAA

           

4.500%,
02/08/2023 (B)

         200          191  

Cia Minera Ares SAC

           

7.750%,
01/23/2021 (B)

         209          225  

Cia Minera Milpo SAA

           

4.625%,
03/28/2023 (B)

         200          197  

Inkia Energy

           

8.375%,
04/04/2021 (B)

         200          221  

Peru Enhanced Pass-Through Finance

           

4.507%, 06/02/2025 (A)(B)(E)

         1,000          703  

2.505%, 05/31/2018 (A)(B)(E)

         290          273  

2.494%,
05/31/2018 (E)

         108          101  

Republic of Peru

           

9.910%, 05/05/2015

    PEI           675          254  

8.750%, 11/21/2033

         4,304          6,551  

8.200%, 08/12/2026

    PEI           4,268          1,866  

7.840%, 08/12/2020

    PEI           2,312          951  

7.350%, 07/21/2025

         1,980          2,624  

7.125%, 03/30/2019

         1,190          1,449  

6.950%, 08/12/2031

    PEI           2,856          1,099  

6.950%, 08/12/2031

    PEI           200          77  

6.900%, 08/12/2037

    PEI           1,997          747  

6.850%, 02/12/2042

    PEI           613          226  

Volcan Cia Minera

           

5.375%,
02/02/2022 (B)

         18          18  
           

 

 

 
              18,073  
           

 

 

 

Philippines — 0.4%

           

Development Bank of Philippines

           

5.500%, 03/25/2021

         330          364  

National Power

           

9.625%,
05/15/2028 (A)

         1,100          1,637  

Power Sector Assets & Liabilities Management

           

7.390%,
12/02/2024 (B)

         820          1,054  

Republic of Philippines

           

9.500%, 02/02/2030

         696          1,088  

7.750%, 01/14/2031

         198          273  

5.500%, 03/30/2026

         500          576  

3.900%, 11/26/2022

    PHP           45,000          1,030  
           

 

 

 
              6,022  
           

 

 

 

Poland — 4.4%

           

Republic of Poland

           

6.375%, 07/15/2019

         4,765          5,647  

6.250%, 10/24/2015

    PLN           670          231  

5.750%, 04/25/2029

    PLN           10,837          4,376  

5.250%, 10/25/2020

    PLN           4,621          1,701  

5.000%, 04/25/2016

    PLN           2,483          854  

5.000%, 03/23/2022

         1,094          1,216  

4.750%, 10/25/2016

    PLN           2,120          733  

4.000%, 10/25/2023

    PLN           19,262          6,616  

4.000%, 01/22/2024

         1,856          1,926  

3.000%, 08/24/2016

    PLN           9,254          3,157  

3.000%,
03/17/2023 (F)

         1,165          1,132  

2.881%,
01/25/2016 (E)

    PLN           19,110          6,060  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

2.750%, 08/25/2023

    PLN           3,074        $ 1,085  

2.721%,
07/25/2015 (E)

    PLN           910          292  

2.500%, 07/25/2018

    PLN           4,856          1,577  

1.239%,
07/25/2016(E)

    PLN           6,730          2,106  

Republic of Poland, Ser 0415

           

5.500%, 04/25/2015

    PLN           300          101  

Republic of Poland, Ser 0922

           

5.750%, 09/23/2022

    PLN           21,366          8,225  

Republic of Poland, Ser 1017

           

5.250%, 10/25/2017

    PLN           24,085          8,561  

Republic of Poland, Ser 1019

           

5.500%, 10/25/2019

    PLN           9,230          3,403  

Republic of Poland, Ser 1021

           

5.750%, 10/25/2021

    PLN           5,472          2,088  
           

 

 

 
              61,087  
           

 

 

 

Qatar — 0.1%

           

Qtel International Finance

           

7.875%, 06/10/2019

         665          830  
           

 

 

 

Romania — 2.4%

           

Government of Romania

           

6.750%, 06/11/2017

    RON           5,180          1,787  

6.750%, 02/07/2022

         4,848          5,787  

6.750%,
02/07/2022 (B)

         350          418  

6.125%, 01/22/2044

         390          443  

6.000%, 04/30/2016

    RON           840          277  

5.950%, 06/11/2021

    RON           14,500          5,078  

5.850%, 07/28/2014

    RON           1,920          601  

5.850%, 04/26/2023

    RON           10,660          3,686  

5.800%, 10/26/2015

    RON           410          134  

5.800%, 07/26/2027

    RON           4,100          1,391  

5.750%, 01/27/2016

    RON           320          105  

5.750%, 04/29/2020

    RON           1,680          579  

5.600%, 11/28/2018

    RON           9,430          3,239  

4.875%,
01/22/2024 (B)

         1,616          1,717  

4.875%,
01/22/2024 (B)

         3,136          3,332  

4.750%, 08/29/2016

    RON           10,200          3,312  

4.750%, 06/24/2019

    RON           3,180          1,047  

4.375%, 08/22/2023

         2,050          2,101  
           

 

 

 
              35,034  
           

 

 

 

Russia — 7.2%

           

Alfa Bank Via Alfa Bond Issuance

           

7.750%, 04/28/2021

         500          541  

7.500%, 09/26/2019

         750          773  

7.500%,
09/26/2019 (B)

         260          268  

Credit Bank of Moscow Via CBOM Finance

           

7.700%, 02/01/2018

         1,000          1,013  

EuroChem Mineral & Chemical Via EuroChem GI

           

5.125%,
12/12/2017 (B)

         175          176  

Gazprom Neft OAO Via GPN Capital

           

6.000%,
11/27/2023 (B)

         480          493  

4.375%, 09/19/2022

         730          677  

Gazprom OAO Via Gaz Capital

           

6.510%, 03/07/2022

         470          509  

Metalloinvest Finance

           

5.625%,
04/17/2020 (B)

         275          267  
 

 

38    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

Ritekro

           

12.613%, 11/07/2022 (A)(E)(I)

         914        $ 339  

Rosneft Oil Via Rosneft International Finance

           

4.199%, 03/06/2022

         500          464  

Russian Federal Bond — OFZ

           

8.150%, 02/03/2027

    RUB           147,099          4,250  

7.600%, 04/14/2021

    RUB           453,644          12,976  

7.600%, 07/20/2022

    RUB           158,566          4,496  

7.500%, 03/15/2018

    RUB           234,717          6,783  

7.500%, 02/27/2019

    RUB           61,000          1,751  

7.400%, 04/19/2017

    RUB           118,436          3,426  

7.400%, 06/14/2017

    RUB           31,700          916  

7.350%, 01/20/2016

    RUB           80,000          2,334  

7.050%, 01/19/2028

    RUB           216,030          5,672  

7.000%,
12/03/2014 (C)

    RUB           22,770          607  

7.000%, 01/25/2023

    RUB           196,388          5,381  

7.000%, 08/16/2023

    RUB           77,724          2,107  

6.900%, 08/03/2016

    RUB           48,434          1,396  

6.800%, 12/11/2019

    RUB           76,134          2,114  

6.200%, 01/31/2018

    RUB           109,370          3,030  

Russian Foreign Bond — Eurobond

           

12.750%, 06/24/2028

         1,000          1,731  

7.850%, 03/10/2018

    RUB           140,000          4,092  

7.500%, 03/31/2030

         9,388          10,872  

5.625%, 04/04/2042

         1,400          1,459  

4.875%,
09/16/2023 (B)

         3,800          3,923  

3.250%, 04/04/2017

         1,200          1,243  

Russian Railways Via RZD Capital

           

5.700%, 04/05/2022

         1,200          1,248  

Sberbank of Russia Via SB Capital

           

5.717%, 06/16/2021

         400          421  

Sistema Via Sistema International Funding

           

6.950%, 05/17/2019

         500          526  

TMK OAO Via TMK Capital

           

6.750%, 04/03/2020

         1,300          1,268  

VEB-Leasing Via VEB Leasing Investment

           

5.125%, 05/27/2016

         320          332  

VimpelCom Holdings

           

7.504%, 03/01/2022

         1,000          1,079  

7.504%, 03/01/2022

         870          939  

7.504%,
03/01/2022 (B)

         400          432  

5.950%,
02/13/2023 (B)

         200          197  

5.200%,
02/13/2019 (B)

         500          501  

Vnesheconombank Via VEB Finance

           

6.902%, 07/09/2020

         1,310          1,418  

6.800%, 11/22/2025

         580          618  

6.800%,
11/22/2025 (B)

         150          160  

5.450%,
11/22/2017 (B)

         400          421  

VTB Bank Via VTB Capital

           

6.875%, 05/29/2018

         600          647  
           

 

 

 
              96,286  
           

 

 

 

Senegal — 0.1%

           

Republic of Senegal

           

8.750%,
05/13/2021 (B)

         540          624  

8.750%, 05/13/2021

         200          231  
           

 

 

 
              855  
           

 

 

 
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
      

Market Value

($ Thousands)

 

Serbia — 0.6%

           

Republic of Serbia

           

7.250%, 09/28/2021

         4,686        $ 5,342  

7.250%,
09/28/2021 (B)

         200          228  

5.875%, 12/03/2018

         1,297          1,380  

5.875%,
12/03/2018 (B)

         530          564  

5.250%,
11/21/2017 (B)

         1,203          1,254  

4.875%, 02/25/2020

         200          203  
           

 

 

 
              8,971  
           

 

 

 

Singapore — 0.5%

           

Singapore Government Bond

           

3.375%, 09/01/2033

    SGD           1,530          1,296  

3.000%, 09/01/2024

    SGD           6,390          5,360  

STATS ChipPAC

           

4.500%,
03/20/2018 (B)

         104          105  
           

 

 

 
              6,761  
           

 

 

 

Slovak Republic — 0.0%

           

Republic of Slovak

           

4.375%,
05/21/2022 (B)

         428          457  
           

 

 

 

Slovenia — 0.2%

           

Slovenia Government International Bond

           

5.850%, 05/10/2023

         691          776  

5.850%, 05/10/2023

         444          498  

5.250%,
02/18/2024 (B)

         1,844          1,982  
           

 

 

 
              3,256  
           

 

 

 

South Africa — 5.2%

           

Eskom Holdings

           

6.750%,
08/06/2023 (B)

         1,289          1,366  

Republic of South Africa

           

10.500%, 12/21/2026

    ZAR           36,816          4,036  

8.750%, 02/28/2048

    ZAR           47,674          4,321  

8.500%,
06/23/2017 (F)

         860          1,010  

8.500%, 01/31/2037

    ZAR           43,438          3,865  

8.250%, 09/15/2017

    ZAR           29,822          2,877  

8.000%, 12/21/2018

    ZAR           55,467          5,298  

8.000%, 01/31/2030

    ZAR           87,358          7,648  

7.750%, 02/28/2023

    ZAR           49,342          4,521  

7.250%, 01/15/2020

    ZAR           126,887          11,636  

7.000%, 02/28/2031

    ZAR           44,609          3,532  

6.875%, 05/27/2019

         580          671  

6.750%, 03/31/2021

    ZAR           19,290          1,699  

6.500%, 02/28/2041

    ZAR           5,035          353  

6.250%, 03/31/2036

    ZAR           31,790          2,218  

5.875%, 09/16/2025

         9,521          10,583  

4.665%, 01/17/2024

         1,123          1,144  

Transnet SOC MTN

           

9.500%,
05/13/2021 (B)

    ZAR           13,360          1,250  

4.000%, 07/26/2022 (B)

         1,119          1,051  
           

 

 

 
              69,079  
           

 

 

 

Sri Lanka — 0.4%

           

Bank of Ceylon

           

6.875%,
05/03/2017 (B)

         320          340  

Republic of Sri Lanka

           

6.250%, 10/04/2020

         600          634  

6.250%,
10/04/2020 (B)

         249          263  

6.250%,
07/27/2021 (B)

         200          211  

5.875%, 07/25/2022

         2,585          2,659  

5.125%,
04/11/2019 (B)

         673          684  
           

 

 

 
              4,791  
           

 

 

 
 

 

39    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

Thailand — 2.9%

           

PTT Exploration & Production

           

4.875%, 06/18/2019 (B)(D)

         1,517        $ 1,528  

Thailand Government Bond

           

5.670%, 03/13/2028

    THB           3,000          109  

4.875%, 06/22/2029

    THB           20,800          704  

3.875%, 06/13/2019

    THB           512,000          16,291  

3.650%, 12/17/2021

    THB           110,200          3,408  

3.625%, 06/16/2023

    THB           363,160          11,079  

3.580%, 12/17/2027

    THB           68,200          2,025  

3.250%, 06/16/2017

    THB           35,200          1,106  

1.200%, 07/14/2021

    THB           72,266          2,148  
           

 

 

 
              38,398  
           

 

 

 

Trinidad & Tobago — 0.1%

           

Republic of Trinidad & Tobago

           

4.375%, 01/16/2024 (B)

         1,305          1,416  
           

 

 

 

Turkey — 7.1%

           

Akbank

           

5.000%, 10/24/2022

         225          223  

Export Credit Bank of Turkey

           

5.875%, 04/24/2019 (B)

         200          212  

Finansbank

           

6.250%, 04/30/2019 (B)

         1,342          1,386  

KOC Holding

           

3.500%, 04/24/2020 (B)

         35          33  

Republic of Turkey

           

11.875%, 01/15/2030

         1,500          2,566  

10.700%, 02/24/2016

    TRY           3,230          1,583  

10.500%, 01/15/2020

    TRY           8,494          4,356  

10.400%, 03/27/2019

    TRY           2,760          1,403  

10.400%, 03/20/2024

    TRY           2,250          1,178  

9.500%, 01/12/2022

    TRY           9,887          4,865  

9.000%, 01/27/2016

    TRY           2,200          1,051  

9.000%, 03/08/2017

    TRY           12,842          6,175  

8.800%, 11/14/2018

    TRY           3,601          1,727  

8.800%, 09/27/2023

    TRY           1,784          845  

8.500%, 09/14/2022

    TRY           21,342          9,970  

8.300%, 10/07/2015

    TRY           8,798          4,156  

8.300%, 06/20/2018

    TRY           10,711          5,073  

8.300%, 06/20/2018

    TRY           2,500          1,184  

8.000%, 02/14/2034

         1,350          1,775  

7.500%, 07/14/2017

         2,463          2,802  

7.500%, 11/07/2019

         3,579          4,243  

7.375%, 02/05/2025

         2,493          3,029  

7.250%, 03/05/2038

         200          247  

7.100%, 03/08/2023

    TRY           1,120          479  

7.100%, 03/08/2023

    TRY           9,440          4,036  

7.000%, 09/26/2016

         838          925  

7.000%, 06/05/2020

         4,852          5,651  

6.875%, 03/17/2036

         1,360          1,601  

6.750%, 04/03/2018

         1,656          1,870  

6.750%, 05/30/2040

         375          438  

6.500%, 01/07/2015

    TRY           5,864          2,743  

6.300%, 02/14/2018

    TRY           13,134          5,823  

6.250%, 09/26/2022

         1,207          1,360  

6.000%, 01/14/2041

         1,780          1,902  

5.625%, 03/30/2021

         2,760          3,008  

5.125%, 03/25/2022

         573          605  

4.500%, 02/11/2015

    TRY           3,647          1,740  
Description             Face Amount(1)
(Thousands)
       Market Value
($ Thousands)
 

3.250%, 03/23/2023

         539        $ 497  

3.000%, 02/23/2022

    TRY           5,380          2,743  

TC Ziraat Bankasi

           

4.250%, 07/03/2019 (B)

         1,440          1,432  

Turkiye Garanti Bankasi

           

5.250%, 09/13/2022 (B)

         500          502  

4.000%, 09/13/2017 (B)

         200          202  
           

 

 

 
              97,639  
           

 

 

 

Ukraine — 1.1%

           

Government of Ukraine

           

9.250%, 07/24/2017 (B)

         403          407  

9.250%, 07/24/2017

         9,020          9,133  

7.950%, 02/23/2021

         650          621  

7.950%, 02/23/2021 (B)

         250          239  

7.800%, 11/28/2022 (B)

         300          283  

7.500%, 04/17/2023 (B)

         1,049          986  

6.875%, 09/23/2015

         1,270          1,238  

6.750%, 11/14/2017

         276          263  

6.580%, 11/21/2016

         403          389  

Ukraine Railways Via Shortline

           

9.500%, 05/21/2018

         200          172  

Ukreximbank Via Biz Finance

           

8.750%, 01/22/2018

         670          603  
           

 

 

 
              14,334  
           

 

 

 

United Arab Emirates — 0.0%

           

MAF Global Securities

           

7.125%, 10/29/2049 (D)

         400          429  
           

 

 

 

Uruguay — 0.5%

           

Republic of Uruguay

           

7.625%, 03/21/2036

         484          650  

5.100%, 06/18/2050

         3,826          3,778  

4.500%, 08/14/2024

         829          880  

Republic of Uruguay PIK

           

7.875%, 01/15/2033

         671          912  
           

 

 

 
              6,220  
           

 

 

 

Venezuela — 3.9%

           

Petroleos de Venezuela

           

12.750%, 02/17/2022

         290          293  

9.750%, 05/17/2035

         852          698  

9.000%, 11/17/2021

         1,050          892  

8.500%, 11/02/2017

         1,002          937  

8.500%, 11/02/2017

         10,672          9,982  

6.000%, 11/15/2026

         904          583  

5.500%, 04/12/2037

         250          150  

5.375%, 04/12/2027

         983          609  

5.250%, 04/12/2017

         708          598  

5.000%, 10/28/2015

         3,855          3,629  

Republic of Venezuela

           

13.625%, 08/15/2018

         1,716          1,853  

13.625%, 08/15/2018

         144          151  

12.750%, 08/23/2022

         9,084          9,334  

11.950%, 08/05/2031

         2,578          2,527  

11.750%, 10/21/2026

         2,515          2,462  

9.375%, 01/13/2034

         3,661          3,084  

9.250%, 09/15/2027

         1,793          1,542  

9.250%, 05/07/2028

         2,445          2,054  

9.000%, 05/07/2023

         1,915          1,637  

9.000%, 05/07/2023

         20          17  

8.500%, 10/08/2014

         780          782  

8.250%, 10/13/2024

         1,252          1,005  
 

 

40    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

Description

  Face Amount(1)
(Thousands)/Shares
       Market Value
($ Thousands)
 

7.750%, 10/13/2019

    3,825         $ 3,309  

7.650%, 04/21/2025

    290          223  

6.000%, 12/09/2020

    1,087          834  

5.750%, 02/26/2016

    4,890          4,631  
      

 

 

 
         53,816  
      

 

 

 

Vietnam — 0.1%

      

Republic of Vietnam

      

6.875%, 01/15/2016

    360          385  

6.750%, 01/29/2020

    830          938  
      

 

 

 
         1,323  
      

 

 

 

Zambia — 0.3%

      

Republic of Zambia

      

8.500%, 04/14/2024

    600          665  

5.375%, 09/20/2022

    2,360          2,212  
      

 

 

 
         2,877  
      

 

 

 

Total Global Bonds

      

(Cost $1,241,469) ($ Thousands)

         1,267,353  
      

 

 

 

LOAN PARTICIPATIONS — 0.5%

  

Singapore — 0.5%

      

Ashmore Cayman SPC, No. 1

      

0.000%, 08/31/2011 (A)(G)(I)

    9,161          4,289  

Morton Bay

      

6.220%, 12/31/2013 (A)(I)

    3,158          2,314  

Total Loan Participations

      
      

 

 

 

(Cost $12,373) ($ Thousands)

         6,603  
      

 

 

 

AFFILIATED PARTNERSHIP — 0.4%

  

SEI Liquidity Fund, L.P.

      

0.080% †*(J)

    5,206,198          5,206  
      

 

 

 

Total Affiliated Partnership
(Cost $5,206) ($ Thousands)

         5,206  
      

 

 

 

Total Investments — 94.3%
(Cost $1,259,048) ($ Thousands)§

       $ 1,279,162  
      

 

 

 

A list of the open futures contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Type of Contract      Number of
Contracts
Long (Short)
      

Expiration

Date

       Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Euro-Bond

       (1        Sep-2014         $ (3

Korea 10-Year Bond

       (67        Sep-2014           (85

Korea 3-Year Bond

       (63        Sep-2014           (13

U.S. 10-Year Treasury Note

       37           Sep-2014           (11

U.S. 10-Year Treasury Note

       (37        Sep-2014           (10

U.S. 2-Year Treasury Note

       34           Sep-2014           (5

U.S. 5-Year Treasury Note

       (74        Sep-2014           (2

U.S. Long Treasury Bond

       (12        Sep-2014           (12

U.S. Long Treasury Bond

       75           Sep-2014           36   
              

 

 

 
               $ (105
              

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total amount of all open future contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

A list of the open forward foreign currency contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Settlement Date           

Currency

to Deliver

(Thousands)

    

Currency

to Receive

(Thousands)

    

Unrealized
Appreciation

(Depreciation)
($ Thousands)

 

7/1/14-9/17/14

     EUR         8,469         HUF         2,611,007       $ (70

7/1/14-9/17/14

     TRY         39,430         USD         18,420         (99

7/1/14-9/17/14

     USD         27,790         EUR         20,465         230   

7/1/14-9/17/14

     USD         1,516         HUF         340,743         (9

7/2/14-8/4/14

     BRL         69,371         USD         30,897         (477

7/2/14-9/17/14

     USD         14,433         BRL         32,232         170   

7/2/14-2/18/15

     HUF         1,633,505         USD         7,291         96   

7/3/14-8/12/14

     RUB         838,360         USD         23,559         (935

7/3/14-9/17/14

     EUR         29,221         USD         39,773         (238

7/3/14-10/15/14

     USD         21,019         RUB         741,005         585   

7/7/14-7/14/14

     RON         38,889         EUR         8,761         (148

7/7/14-8/18/14

     USD         21,435         PEI         60,085         51   

7/7/14-9/17/14

     EUR         2,993         RON         13,195         17   

7/9/14-9/17/14

     USD         23,183         TRY         49,307         (115

7/10/14

     JPY         251,823         USD         2,461         (25

7/10/14

     USD         2,391         UYU         55,000         11   

7/14/14

     AUD         5,250         USD         4,891         (59

7/14/14

     USD         4,829         AUD         5,250         121   

7/14/14-8/20/14

     MYR         30,293         USD         9,274         (132

7/14/14-9/17/14

     USD         33,367         MYR         108,707         394   

7/15/14-8/26/14

     PHP         262,950         USD         6,001         (22

7/15/14-8/26/14

     USD         13,962         PHP         619,038         214   

7/16/14

     PEI         12,634         USD         4,452         (66

7/16/14-8/11/14

     USD         20,068         THB         651,645         (8

7/16/14-8/20/14

     NGN         267,010         USD         1,553         (71

7/16/14-8/29/14

     COP         16,012,800         USD         8,217         (301

7/16/14-9/17/14

     EUR         24,873         PLN         103,901         92   

7/16/14-9/17/14

     PLN         32,632         EUR         7,800         (41

7/16/14-9/17/14

     THB         855,283         USD         26,273         (45

7/16/14-9/17/14

     USD         23,263         ZAR         247,293         (155

7/16/14-9/17/14

     ZAR         252,053         USD         23,439         19   

7/16/14-10/15/14

     USD         10,958         COP         21,801,954         628   

7/16/14-11/19/14

     USD         9,493         NGN         1,611,855         312   

7/16/14-12/8/14

     IDR         108,137,256         USD         9,177         136   

7/16/14-12/8/14

     USD         16,469         IDR         194,810,397         (179

7/21/14-9/17/14

     USD         6,193         INR         374,040         (55

7/31/14

     GBP         240         USD         406         (4

8/15/14-9/17/14

     MXN         16,390         USD         1,256         (3

8/15/14-9/17/14

     USD         26,749         MXN         347,716         (51

8/20/14

     USD         3,900         KRW         4,153,874         204   

8/20/14-8/29/14

     CLP         2,442,002         USD         4,339         (49

8/20/14-9/17/14

     TWD         338,702         USD         11,253         (101

8/20/14-9/22/14

     USD         13,866         CLP         7,705,307         (23

8/25/14-9/17/14

     SGD         31,949         USD         25,548         (89

9/12/14-2/18/15

     HUF         2,368,260         EUR         7,719         128   

9/16/14-9/17/14

     ILS         37,970         USD         10,972         (102

9/17/14

     CZK         58,092         USD         2,886         (16

9/17/14

     EUR         1,334         CZK         36,559         (1

9/17/14

     RON         16,769         USD         5,188         (38

9/17/14

     USD         5,652         CNY         35,079         (28

9/17/14

     USD         871         CZK         17,577         7   

9/17/14

     USD         8,080         PLN         24,410         (77

9/17/14

     USD         1,608         SGD         2,020         13   

9/19/14

     CZK         105,139         EUR         3,833         (3

11/19/14

     USD         1,861         KZT         348,860         5   
              

 

 

 
               $ (402
              

 

 

 

A list of the counterparties for the open forward foreign currency contracts held by the Fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Counterparty      Currency
to Deliver
($ Thousands)
      

Currency

to Receive
($ Thousands)

       Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 

Brown Brothers Harriman

       (85        85         $   

Citigroup

       (165,225        164,980           (245

Goldman Sachs

       (455,159        454,346           (813

HSBC

       (70,461        70,924           463   

JPMorgan Chase Bank

       (57,513        57,706           193   
              

 

 

 
               $ (402
              

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total amount of all open forward foreign currency contracts, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

 

41    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

A list of the open OTC swap agreements held by the fund at June 30, 2014, is as follows:

 

Interest Rate Swaps  
Counterparty    Fund Pays   Fund Receives   Termination
Date
   Currency      Notional
Amount
(Thousands)
     Net Unrealized
Appreciation
(Depreciation)
($ Thousands)
 
Goldman Sachs    1-YEAR BRL-CDI   11.92%   01/04/2021      BRL         2,245       $ (9
Goldman Sachs    2.7925%   3-Month KRW Certificate of Deposit Rate   04/10/2016      KRW         15,000,000         (50
Goldman Sachs    3-Month ZAR - JIBAR   8.76%   01/16/2029      ZAR         52,000         129   
Goldman Sachs    28-DAY MXN - TIIE   6.31%   05/20/2024      MXN         13,503         21   
Goldman Sachs    3-Month ZAR - JIBAR   8.30%   01/16/24      ZAR         23,000         30   
Goldman Sachs    28-DAY MXN - TIIE   6.87%   01/10/24      MXN         60,000         320   
Goldman Sachs    3-Month ZAR - JIBAR   8.19%   12/20/2023      ZAR         10,000         3   
Goldman Sachs    6-Month PZL - WIBOR   3.38%   05/13/2019      PZL         9,294         66   
Goldman Sachs    28-DAY MXN - TIIE   7.45%   04/01/2019      MXN         194,784         118   
Goldman Sachs    3-Month ILS - TELBOR   2.29%   12/24/2018      ILS         14,000         175   
Goldman Sachs    1-YEAR BRL-CDI   12.26%   01/02/18      BRL         13,563         88   
Goldman Sachs    0.76%   3-Month ILS - TELBOR   05/22/2016      ILS         11,000         1   
Goldman Sachs    3-Month CLP - CLICP   3.75%   04/25/2016      CLP         7,024,608         28   
Goldman Sachs    0.95%   3-Month ILS - TELBOR   04/02/2016      ILS         6,000         (6
Goldman Sachs    1.21%   3-Month ILS - TELBOR   02/14/2016      ILS         8,000         (25
Goldman Sachs    3.31%   6-Month PZL - WIBOR   02/03/16      PZL         30,000         (152
Goldman Sachs    3-Month ZAR - JIBAR   6.85%   01/22/2016      ZAR         25,000         2   
Goldman Sachs    1.20%   3-Month ILS - TELBOR   01/16/2016      ILS         34,383         (110
Goldman Sachs    1-YEAR BRL-CDI   11.59%   01/04/2016      BRL         5,024         13   
Goldman Sachs    3-Month ZAR - JIBAR   6.81%   12/31/15      ZAR         60,000         5   
Goldman Sachs    1.18%   3-Month ILS - TELBOR   12/24/15      ILS         33,000         (120
Goldman Sachs    3-Month ZAR - JIBAR   6.75%   12/22/2015      ZAR         80,000         4   
Goldman Sachs    3-Month KRW Certificate of Deposit Rate   PAY: 2.685%   04/10/2015      KRW         33,000,000         (25
               

 

 

 
                $ 506   
               

 

 

 
               
Cross-Currency Swaps  
Counterparty    Fund Pays   Fund Receives   Termination
Date
          

Notional

Amount
(Thousands)

    

Net Unrealized

Depreciation

($ Thousands)

 
Goldman Sachs    9.51%   3 Month USD - LIBOR   07/09/2015      TRY         4,988,124       $ (79
               

 

 

 

For the period ended June 30, 2014, the total number of all open swap agreements, as presented in the table above, are representative of the volume of activity for this derivative type during the period.

 

Percentages are based on a Net Assets of $1,356,827 ($ Thousands).

 

*   Rate shown is the 7-day effective yield as of June 30, 2014.

 

  Investment in Affiliated Security.
(1)   In U.S. dollars unless otherwise indicated.

 

(A)   Securities considered illiquid. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $24,020 ($ Thousands) and represented 1.8% of Net Assets.

 

(B)   Securities sold within terms of a private placement memorandum, exempt from registration under Section 144A of the Securities Act of 1933, as amended, and may be sold only to dealers in that program or other “accredited investors.” These securities have been determined to be liquid under guidelines established by the board of Trustees.

 

(C)   Step Bonds — The rate reflected on the Schedule of Investments is the effective yield on June 30, 2014. The coupon on a step bond changes on a specified date.

 

(D)   Variable Rate Security — The rate reported on the Schedule of Investments is the rate in effect as of June 30, 2014.

 

(E)   Zero coupon security. The rate reported on the Schedule of Investments is the effective yield at time of purchase.

 

(F)   This security or a partial position of this security is on loan at June 30, 2014. The total market value of securities on loan at June 30, 2014 was $4,732 ($ Thousands).

 

(G)   Security in default on interest payments.

 

(H)   Real Estate Investment Trust.

 

(I)   Security fair valued using methods determined in good faith by the Valuation Committee of the Board of Trustees. The total market value of such securities as of June 30, 2014 was $6,942 ($ Thousands) and represented 0.01% of Net Assets.

 

(J)   This security was purchased with cash collateral held from securities on loan. The total value of such securities as of June 30, 2014 was $5,206 ($ Thousands).

 

§   At June 30, 2014, the tax basis cost of the Fund’s investments was $1,259,048 ($ Thousands), and the unrealized appreciation and depreciation were $55,154 ($ Thousands) and ($35,040) ($ Thousands), respectively.

AUD — Australian Dollar

BRL — Brazilian Real

CDI — Average One-Day Interbank Deposit Rate

CLN — Credit Linked Note

CLP — Chilean Peso

CNY — Chinese Renminbi

COP — Colombian Peso

CZK — Czech Koruna

DEM — German Mark

DOP — Dominican Peso

EUR — Euro

GBP — British Pound Sterling

HUF — Hungarian Forint

IDR — Indonesia Rupiah

ILS — Israeli Shekel

INR — India Rupee

JIBAR — Johannesburg Interbank Agreed Rate

JPY — Japanese Yen

KES — Kenyan Shilling

KRW — Korean Won

KZT — Kazakhstan Tenge

L.P. — Limited Partnership

MTN — Medium Term Note

MXN — Mexican Peso

MYR — Malaysian Ringgit

NGN — Nigerian Naira

OTC — Over the Counter

PEI — Peruvian Inca

PHP — Philippine Peso

PIK — Payment-in-Kind

PLN — Polish Zlotty

RON — Romanian Leu

RUB — Russian Ruble

Ser — Series

SGD — Singapore Dollar

SPC — Segregated Portfolio Company

TELBOR — Tel Aviv Inter-Bank Offered Rate

THB — Thai Baht

TIIE — Equilibrium Interbank Interest Rate

TRY — Turkish Lira

TWD — Taiwanese Dollar

USD — U.S. Dollar

UYU — Uruguayan Peso

WIBOR — Warsaw Interbank Offered Rate

ZAR — South African Rand

 

 

42    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


SCHEDULE OF INVESTMENTS (Unaudited)

Emerging Markets Debt Fund

June 30, 2014

 

The following is a list of the level of inputs used as of June 30, 2014, in valuing the Fund’s investments and other financial instruments carried at value ($ Thousands):

 

Investments in Securities   Level 1     Level 2     Level 3(1)     Total  

Global Bonds

  $  —     $ 1,267,014     $ 339     $ 1,267,353  

Loan Participations

                6,603       6,603  

Affiliated Partnership

          5,206             5,206  
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

Total Investments in Securities

  $  —     $ 1,272,220     $ 6,942     $ 1,279,162  
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

 

Other Financial Instruments   Level 1     Level 2     Level 3     Total  

Futures Contracts*

       

Unrealized Appreciation

  $ 36     $  —     $  —     $ 36  

Unrealized Depreciation

    (141                 (141

Forwards Contracts*

       

Unrealized Appreciation

          3,196             3,196  

Unrealized Depreciation

          (3,598           (3,598

OTC Swaps

       

Interest Rate Swaps*

       

Unrealized Appreciation

          1,003             1,003  

Unrealized Depreciation

          (497           (497

Cross-Currency Swaps*

       

Unrealized Depreciation

          (79           (79
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

Total Other Financial Instruments

  $ (105   $ 25     $  —     $ (80
 

 

 

   

 

 

   

 

 

   

 

 

 

 

(1)  

Of the $6,942 ($ Thousands) in Level 3 securities as of June 30, 2014, $6,942 ($ Thousands) or 0.5% are not valued via third party pricing vendors and broker quotes. If significant, the disclosure of the unobservable inputs and the interrelationships and sensitivity between these inputs are required for those Level 3 securities that are no valued by third party pricing vendors or broker quotes.

 

*   Futures contracts, forwards contracts and swap contracts are valued at the unrealized appreciation/(depreciation) on the instrument.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 1 and Level 2 assets and liabilities.

For the period ended June 30, 2014, there were no transfers between Level 2 and Level 3 assets and liabilities.

Amounts designated as “—” are $0 or have been rounded to $0.

For information on the Fund’s policy regarding valuation of investments and other significant accounting policies, please refer to the Fund’s most recent semi-annual and annual financial statements.

 

 

43    SEI Institutional International Trust / Quarterly Report / June 30, 2014


Item 2. Controls and Procedures

(a) The Registrant’s principal executive and principal financial officers, or persons performing similar functions, have concluded that the Registrant’s disclosure controls and procedures (as defined in Rule 30a-3(c) under the Investment Company Act of 1940, as amended (the “1940 Act”), are effective based on the evaluation of these controls and procedures required by Rule 30a-3(b) under the 1940 Act and Rule 13a-15(b) or 15d-15(b) under the Securities Exchange Act of 1934 as amended as of a date within 90 days of the filing date of the report.

(b) There were no changes in the Registrant’s internal control over financial reporting (as defined in Rule 30a-3(d) under the 1940 Act that occurred during the last fiscal quarter of the period covered by this report that have materially affected, or are reasonably likely to materially affect, the Registrant’s internal control over financial reporting.

 

Item 3. Exhibits.

(a) A separate certification for each principal executive officer and principal financial officer of the Registrant as required by Rule 30a-2(a) under the 1940 Act (17 CFR 270.30a-2(a)), are filed herewith.


SIGNATURES

Pursuant to the requirements of the Securities Exchange Act of 1934 and the Investment Company Act of 1940, the Registrant has duly caused this report to be signed on its behalf by the undersigned, thereunto duly authorized.

 

      SEI Institutional International Trust
By       /s/ Robert A. Nesher
     

 

     

Robert A. Nesher,

President

Date: August 28, 2014

Pursuant to the requirements of the Securities Exchange Act of 1934 and the Investment Company Act of 1940, this report has been signed below by the following persons on behalf of the Registrant and in the capacities and on the dates indicated.

 

By            

/s/ Robert A. Nesher

     

Robert A. Nesher,

President

Date: August 28, 2014

 

By            

/s/ Peter A. Rodriguez

     

Peter A. Rodriguez,

Controller & CFO

Date: August 28, 2014