XML 41 R24.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.19.1
Fair Value: (Tables)
12 Months Ended
Dec. 31, 2018
Fair Value:  
Schedule of assets and liabilities measured at fair value on a recurring basis

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Fair Value Measurements at Reporting Date Using

 

    

 

    

Quoted Prices in

    

Significant Other

    

Significant

 

 

 

 

Active Markets for

 

Observable

 

Unobservable

 

 

 

 

 

Identical Assets

 

 Inputs

 

Inputs

 

 

December 31, 2018

 

(Level 1)

 

(Level 2)

 

(Level 3)

 

 

(dollars in thousands)

 

 

 

Nuclear decommissioning trust funds:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Domestic equity

 

$

136,196

 

$

136,196

 

$

 —

 

$

 —

International equity trust

 

$

76,852

 

 

 —

 

 

76,852

 

 

 —

Corporate bonds and debt

 

$

51,356

 

 

 —

 

 

48,853

 

 

2,503

US Treasury securities

 

$

47,712

 

 

47,712

 

 

 —

 

 

 —

Mortgage backed securities

 

$

56,004

 

 

 —

 

 

56,004

 

 

 —

Domestic mutual funds

 

$

43,359

 

 

43,359

 

 

 

 

 

 —

Municipal bonds

 

$

278

 

 

 —

 

 

278

 

 

 —

Federal agency securities

 

$

6,066

 

 

 —

 

 

6,066

 

 

 —

Other

 

$

2,995

 

 

2,031

 

 

964

 

 

 —

Long-term investments:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

International equity trust

 

$

17,382

 

 

 —

 

 

17,382

 

 

 —

Corporate bonds and debt

 

$

12,571

 

 

 —

 

 

11,366

 

 

1,205

US Treasury securities

 

$

12,062

 

 

12,062

 

 

 —

 

 

 —

Mortgage backed securities

 

$

11,517

 

 

 —

 

 

11,517

 

 

 —

Domestic mutual funds

 

$

94,494

 

 

94,494

 

 

 —

 

 

 —

Federal agency securities

 

$

941

 

 

 —

 

 

941

 

 

 —

Treasury STRIPS

 

$

14,113

 

 

 —

 

 

14,113

 

 

 —

Other

 

$

1,045

 

 

1,045

 

 

 —

 

 

 —

Natural gas swaps

 

$

13,154

 

 

 —

 

 

13,154

 

 

 —

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Fair Value Measurements at Reporting Date Using

 

    

 

    

Quoted Prices in

    

Significant Other

 

Significant

 

 

 

 

Active Markets for

 

Observable

 

Unobservable

 

 

 

 

Identical Assets

 

 Inputs

 

Inputs

 

 

December 31, 2017

 

(Level 1)

 

(Level 2)

 

(Level 3)

 

 

(dollars in thousands)

 

 

 

Nuclear decommissioning trust funds:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Domestic equity

 

$

142,419

 

$

142,419

 

$

 —

 

$

 —

International equity trust

 

$

88,820

 

 

 —

 

 

88,820

 

 

 —

Corporate bonds and debt

 

$

66,317

 

 

 —

 

 

66,317

 

 

 —

US Treasury securities

 

$

38,791

 

 

38,791

 

 

 —

 

 

 —

Mortgage backed securities

 

$

49,379

 

 

 —

 

 

49,379

 

 

 —

Domestic mutual funds

 

$

47,833

 

 

47,833

 

 

 —

 

 

 —

Municipal bonds

 

$

92

 

 

 —

 

 

92

 

 

 —

Federal agency securities

 

$

3,725

 

 

 —

 

 

3,725

 

 

 —

Other

 

$

7,679

 

 

7,679

 

 

 —

 

 

 —

Long-term investments:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

International equity trust

 

$

20,071

 

 

 —

 

 

20,071

 

 

 —

Corporate bonds and debt

 

$

16,215

 

 

 —

 

 

16,215

 

 

 —

US Treasury securities

 

$

6,670

 

 

6,670

 

 

 —

 

 

 —

Mortgage backed securities

 

$

7,267

 

 

 —

 

 

7,267

 

 

 —

Domestic mutual funds

 

$

87,011

 

 

87,011

 

 

 —

 

 

 —

Federal agency securities

 

$

259

 

 

 —

 

 

259

 

 

 —

Other

 

$

3,129

 

 

3,129

 

 

 —

 

 

 —

Natural gas swaps

 

$

6,328

 

 

 —

 

 

6,328

 

 

 —

 

Schedule of changes in Level 3 assets measured at fair value on a recurring basis

 

 

 

 

 

    

Year Ended

 

 

December 31, 2018

 

 

(dollars in thousands)

 

 

 

 

Balance at December 31, 2017

 

$

 —

 

 

 

 

Transfers to Level 3

 

 

4,997

Total gains or losses (realized/unrealized):

 

 

  

Changes in net assets

 

 

(1,289)

Balance at December 31, 2018

 

$

3,708

 

Schedule of estimated fair values of long-term debt, including current maturities

The estimated fair values of our long-term debt, including current maturities at December 31, 2018 and 2017 were as follows (in thousands):

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2018

 

2017

 

    

Carrying

    

Fair

    

Carrying

    

Fair

 

 

Value

 

Value

 

Value

 

Value

Long-term debt                              

 

$

9,347,307

 

$

9,837,254

 

$

8,232,703

 

$

9,155,942