XML 47 R34.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.6.0.2
Summary of Significant Accounting Policies - Additional Information (Detail)
$ / shares in Units, € in Thousands
1 Months Ended 3 Months Ended 12 Months Ended
Dec. 28, 2014
USD ($)
Sep. 03, 2014
USD ($)
Jan. 30, 2014
USD ($)
Sep. 04, 2013
USD ($)
Jan. 22, 2013
USD ($)
Apr. 06, 2007
shares
Sep. 30, 2014
USD ($)
Dec. 31, 2016
USD ($)
Investment
$ / shares
shares
Sep. 30, 2016
USD ($)
Jun. 30, 2016
USD ($)
Mar. 31, 2016
USD ($)
Dec. 31, 2015
USD ($)
$ / shares
shares
Sep. 30, 2015
USD ($)
Jun. 30, 2015
USD ($)
Mar. 31, 2015
USD ($)
Mar. 31, 2014
USD ($)
Dec. 31, 2016
USD ($)
Investment
Segment
$ / shares
shares
Dec. 31, 2016
EUR (€)
Segment
shares
Dec. 31, 2015
USD ($)
$ / shares
shares
Dec. 31, 2014
USD ($)
$ / shares
shares
Dec. 31, 2016
EUR (€)
Investment
shares
May 24, 2016
USD ($)
Apr. 01, 2016
USD ($)
Jun. 02, 2014
USD ($)
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Common stock, shares purchased through issuance of warrants | shares           150,000                                    
Warrant term           7 years                                    
Revenue recognized                                 $ 2,115,000              
Non-refundable up-front payment                                 2,000,000              
Payment to be received upon signing of agreement                                 125,675              
Revenue recognized under revenue recognition, up front payment                               $ 2,000,000                
Royalty and other revenue               $ 100,000                 $ 100,000     $ 3,117,000        
Long-term marketable securities, minimum original maturity term                                 1 year 1 year            
Marketable securities, average remaining contractual maturity period                                 3 years 10 months 24 days 3 years 10 months 24 days            
Long-term marketable securities               $ 0       $ 1,633,000         $ 0   $ 1,633,000          
Number of debt securities in unrealized loss positions | Investment               15                 15       15      
Debt securities in unrealized loss positions, total unrealized loss               $ 7,000                 $ 7,000              
Debt securities in unrealized loss positions, total fair market value               9,758,000                 9,758,000              
Credit risk               0                 0              
Gain (loss) on investments                                 0   0 0        
Fair value of other assets               0                 0              
Fair value of other liabilities               0                 0              
Increase to milestone payment               (75,000) $ 675,000 $ 637,000 $ 2,005,000 1,969,000 $ 233,000 $ 768,000 $ 1,112,000   3,242,000   4,083,000 $ 2,072,000        
Payment of contingent considerations                                 798,000   99,000          
Reserves for excess and obsolete inventory               $ 435,000       $ 343,000         $ 435,000   $ 343,000          
Stock options, outstanding | shares               882,748       1,054,584         882,748   1,054,584   882,748      
Stock options, weighted average exercise price | $ / shares               $ 16.88       $ 12.28         $ 16.88   $ 12.28          
Common stock excluded from calculation of diluted earnings per share | shares                                 381,686 381,686 196,209 307,475        
Number of operating segment | Segment                                 1 1            
Long Lived Assets               $ 104,760,000       $ 42,985,000         $ 104,760,000   $ 42,985,000          
Goodwill impairment                                 0   0 $ 0        
Amortization expense                                 $ 2,052,000   1,600,000 $ 1,425,000        
2.125% Convertible Senior Notes due 2021                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Principal amount                                           $ 115,000,000    
Notes, due date                                 Jun. 01, 2021 Jun. 01, 2021            
Notes, frequency of periodic payment                                 Semi-annually Semi-annually            
Notes, date of first required payment                                 Dec. 01, 2016 Dec. 01, 2016            
Total convertible senior notes               95,272,000                 $ 95,272,000              
Fair value of convertible senior notes               135,600,000                 135,600,000              
Singapore                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Long Lived Assets               0       $ 0         $ 0   0          
Minimum                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Short-term marketable securities, minimum original maturity term                                 90 days 90 days            
Licensing Agreements | Scripps Research Institute                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
License Agreement, initial license fee                                 $ 300,000              
Total future milestone payments                                 $ 4,300,000              
Common stock, shares issued | shares                                 87,464 87,464            
Common stock, shares issued value                                 $ 300,000              
Common stock, shares purchased through issuance of warrants | shares                                       150,000        
Warrant term                                       7 years        
Technology Transfer                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Revenue recognized                               $ 0                
Estimated selling price               300,000                 300,000              
Consideration allocated to transaction               11,000                 11,000              
Royalty and other revenue             $ 125,675                                  
Non-software License Arrangement | Pfizer Incorporation                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Upfront payment received under license agreement         $ 5,000,000                                      
Milestone Payment $ 1,000,000     $ 1,000,000                                        
Atoll GmbH                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Contingent consideration fair value                                             $ 952,000  
Atoll GmbH | Significant unobservable inputs (Level 3)                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Contingent consideration fair value               1,052,000                 1,052,000       € 1,000      
Atoll GmbH | Milestone Payments | Significant unobservable inputs (Level 3)                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Increase to milestone payment                                 182,000 € 164            
Contingent consideration fair value               928,000                 928,000       € 836      
Refine Technology, LLC                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Contingent consideration fair value               $ 952,000                 952,000     $ 1,370,000       $ 1,370,000
Refine Technology, LLC | Milestone Payments                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Increase to milestone payment                                 3,048,000              
Payment of contingent considerations                                 4,350,000   $ 1,000,000          
Contingent consideration fair value                                               $ 1,370,000
Refine Technology, LLC | Milestone Payments | Significant unobservable inputs (Level 3)                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Increase to milestone payment                                 3,048,000              
Bio Flash                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Payment of contingent considerations                                 500,000              
Bio Flash | Minimum                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Royalty payment                                 130,000,000              
Bio Flash | Selling, general and administrative                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Payment of contingent considerations                                 199,000              
Bio Flash | Contingent Consideration                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Payment of contingent considerations                                 $ 301,000              
Option To Purchase Common Stock                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Stock options, outstanding | shares               1,236,586       1,240,935         1,236,586   1,240,935 1,225,117 1,236,586      
Stock options, weighted average exercise price | $ / shares               $ 12.05       $ 10.44         $ 12.05   $ 10.44 $ 8.31        
Employee Stock Option | Awards Granted to Non-Executive Level Employees                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Estimated forfeiture rates               8.00%                 8.00%     8.00% 8.00%      
Employee Stock Option | Awards Granted to Executive Level Employees                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Estimated forfeiture rates               3.00%                 3.00%     3.00% 3.00%      
Non-Employee Directors                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Estimated forfeiture rates                                       0.00%        
Clinical Development                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Milestone Payment                                 $ 60,000,000              
Potential milestone payments to be received               $ 60,000,000                 $ 60,000,000              
Royalty term                                 10 years 10 years            
Initial Commercial Sales                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Potential milestone payments to be received               $ 100,000,000                 $ 100,000,000              
BioMarin Pharmaceutical, Inc. | Asset Purchase Agreement                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Upfront payment received under license agreement     $ 2,000,000                                          
Potential milestone payments to be received                                       $ 160,000,000        
Provision for refund                                       0        
Revenue recognized                                       $ 2,100,000        
BioMarin Pharmaceutical, Inc. | Clinical Development | Asset Purchase Agreement                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Percentage relate to clinical development from Milestone payment                                       37.00%        
BioMarin Pharmaceutical, Inc. | Initial Commercial Sales | Asset Purchase Agreement                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Percentage relate to clinical development from Milestone payment                                       63.00%        
BioMarin Pharmaceutical, Inc. | Technology Transfer Payments | Asset Purchase Agreement                                                
Summary Of Significant Accounting Policies [Line Items]                                                
Milestone Payment   $ 125,675