XML 34 R96.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.19.3.a.u2
Debt (Narrative) (Details)
£ in Billions
1 Months Ended 3 Months Ended 12 Months Ended
Sep. 18, 2018
USD ($)
Jan. 31, 2020
USD ($)
Sep. 30, 2019
USD ($)
Aug. 31, 2019
Jun. 30, 2019
USD ($)
Apr. 30, 2019
USD ($)
Mar. 31, 2019
USD ($)
Oct. 31, 2018
USD ($)
Jun. 30, 2019
USD ($)
Mar. 31, 2019
USD ($)
Dec. 31, 2019
USD ($)
Dec. 31, 2018
USD ($)
Dec. 31, 2017
USD ($)
Apr. 01, 2019
USD ($)
Mar. 31, 2019
EUR (€)
Jan. 31, 2019
USD ($)
Oct. 01, 2018
USD ($)
Sep. 30, 2018
USD ($)
Sep. 18, 2018
GBP (£)
Mar. 31, 2018
USD ($)
Debt Instrument [Line Items]                                        
Short-term debt                     $ 1,215,000,000 $ 314,000,000                
Commercial paper outstanding                     0                  
Payments for early extinguishment of debt                     585,000,000 0 $ 0              
Repayments of principal in 2020                     1,200,000,000                  
Repayments of principal in 2021                     815,000,000                  
Repayments of principal in 2022                     515,000,000                  
Repayments of principal in 2023                     617,000,000                  
Repayments of principal in 2024                     $ 1,600,000,000                  
$300 Million One-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, borrowing capacity             $ 300,000,000     $ 300,000,000                    
$300 Million Three-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, amount outstanding             $ 300,000,000     $ 300,000,000                    
Senior Notes Due 2026                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Interest rate                     1.349%                  
Senior Notes Due 2030                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Interest rate                     1.979%                  
Senior Notes Due 2048                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                                       $ 600,000,000
Interest rate                     4.20%                 4.20%
Amended Revolving Credit Facility November 24, 2015                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, borrowing capacity                                   $ 1,500,000,000    
Revolving credit facility, amount outstanding                     $ 0                  
Amended Revolving Credit Facility March 28, 2014                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, borrowing capacity                                 $ 1,800,000,000      
Other Debt Facilities                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, amount outstanding                     0                  
Debt instrument, unused borrowing capacity                     598,000,000 $ 594,000,000                
Commercial Paper                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Short-term debt                     1,500,000,000                  
Senior Notes                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                               $ 5,000,000,000        
Debt maturity     $ 300,000,000         $ 250,000,000                        
Senior Notes | Senior Notes Due 2026                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount | €                             € 550,000,000          
Interest rate             1.349%     1.349%         1.349%          
Senior Notes | Senior Notes Due 2030                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount | €                             € 550,000,000          
Interest rate             1.979%     1.979%         1.979%          
Senior Notes | Senior Notes Due 2029                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount             $ 250,000,000     $ 250,000,000 $ 1,500,000,000         $ 1,250,000,000        
Interest rate             4.375%     4.375% 4.375%       4.375% 4.375%        
Senior Notes | Senior Notes Due 2020                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                               $ 700,000,000        
Interest rate                               3.50%        
Senior Notes | Senior Notes Due 2024                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                               $ 1,000,000,000.0        
Interest rate                               3.875%        
Senior Notes | Senior Notes Due 2039                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                               $ 500,000,000        
Interest rate                               4.75%        
Senior Notes | Senior Notes Due 2049                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                               $ 1,250,000,000        
Interest rate                               4.90%        
Senior Notes | Floating Rate Senior Notes Due 2021                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount                               $ 300,000,000        
JLT Transaction                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt maturity         $ 553,000,000 $ 450,000,000                            
Indebtedness assumed                     $ 1,044,000,000     $ 1,000,000,000            
Payments for early extinguishment of debt                 $ 32,000,000                      
JLT Transaction | Bridge Loan                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Derivative, notional amount | £                                     £ 5.2  
Payments of debt issuance costs $ 35,000,000                                      
Amortization of debt issuance costs $ 30,000,000                                      
Interest expense, debt                   $ 5,000,000                    
JLT Transaction | Senior Notes                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, amount | €                             € 1,100,000,000          
Term loan facility | $500 Million One-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, term             1 year                          
Term loan facility | $300 Million One-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, term             1 year                          
Term loan facility | $300 Million Three-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, term       3 years     3 years                          
Term loan facility | Loan Facilities Closed March 2019                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, amount outstanding     $ 300,000,000                                  
Revolving credit facility | Amended Revolving Credit Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Debt instrument, term               5 years                        
Subsequent Event | Term loan facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, amount outstanding   $ 0                                    
Subsequent Event | Term loan facility | $500 Million One-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, borrowing capacity   $ 500,000,000                                    
Debt instrument, term   1 year                                    
Subsequent Event | Term loan facility | $500 Million Two-Year Term Loan Facility                                        
Debt Instrument [Line Items]                                        
Revolving credit facility, borrowing capacity   $ 500,000,000                                    
Debt instrument, term   2 years