XML 24 R15.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.10.0.1
Fair Value Measurements (Tables)
6 Months Ended
Sep. 30, 2018
Fair Value Disclosures [Abstract]  
Assets and Liabilities Measured at Fair Value on Recurring Basis

The following table presents information about the GUC Trust’s assets and liabilities measured at fair value on a recurring basis as of September 30, 2018 and March 31, 2018, and the valuation techniques used by the GUC Trust to determine those fair values.

 

     September 30, 2018  

(in thousands)

   Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Assets:

           

Cash Equivalents:

           

Money market funds

   $ 139      $ —        $ —        $ 139  

Marketable Securities:

           

U.S. Treasury bills

     —          503,474        —          503,474  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Assets

   $ 139      $ 503,474      $ —        $ 503,613  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Liabilities:

           

Liquidating distributions payable

   $ 1,813      $ —        $ —        $ 1,813  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 
     March 31, 2018  

(in thousands)

   Level 1      Level 2      Level 3      Total  

Assets:

           

Cash equivalents:

           

Money market funds

   $ 540      $ —        $ —        $ 540  

Marketable Securities:

           

U.S. Treasury bills

     —          505,183        —          505,183  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total Assets

   $ 540      $ 505,183      $ —        $ 505,723  
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Liabilities:

           

Liquidating distributions payable

   $ 1,825      $ —        $ —        $ 1,825