XML 61 R50.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.21.1
Debt - Narrative (Details)
1 Months Ended 3 Months Ended 6 Months Ended 12 Months Ended
Jan. 27, 2021
USD ($)
$ / shares
shares
Sep. 22, 2020
USD ($)
$ / shares
Jul. 20, 2020
USD ($)
loan
$ / shares
shares
May 28, 2020
USD ($)
$ / shares
Apr. 06, 2020
USD ($)
$ / shares
shares
Oct. 31, 2019
USD ($)
$ / shares
Sep. 18, 2019
USD ($)
Dec. 21, 2018
USD ($)
Dec. 13, 2018
USD ($)
loan
Apr. 27, 2018
USD ($)
$ / shares
Dec. 31, 2019
USD ($)
$ / shares
Nov. 30, 2019
USD ($)
Apr. 30, 2019
USD ($)
Jan. 31, 2019
USD ($)
Mar. 31, 2021
USD ($)
shares
Sep. 30, 2020
USD ($)
Jun. 30, 2020
USD ($)
Mar. 31, 2020
USD ($)
$ / shares
Mar. 31, 2021
USD ($)
shares
Dec. 31, 2020
USD ($)
Nov. 02, 2020
May 15, 2020
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate                                           1.00%
Aggregate principal amount                             $ 108,792,000       $ 108,792,000 $ 181,580,000    
Non cash interest expense                             3,134,000     $ 1,984,000        
Partial extinguishment of equity component                             26,877,000              
Reverse stock split, conversion ratio       0.10                                    
Derivative liability       $ 6,300,000                         $ 5,600,000          
Remeasured derivative liability                             0       $ 0 7,507,000    
Mark-to-market loss recognized                                 $ 3,500,000          
Gain (loss) on restructuring                             $ 22,439,000     0        
Pre-reverse stock split shares (in shares) | shares         538,995                   538,995       538,995      
Exercise price (dollars per share) | $ / shares     $ 0.01   $ 0.01                                  
Estimated fair value of the Warrants     $ 300,000 2,200,000 $ 1,400,000                                  
Period warrants are exercisable     5 years   5 years                                  
Exercisable warrants (in shares) (up to) | shares     134,667                       134,667       134,667      
Inducement loss                             $ 1,889,000     0        
Change in the fair value of derivative liabilities                             (3,186,000)     (1,258,000)        
Paid-in-kind interest $ 24,500,000                                          
Redeemable, Convertible Preferred Stock                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Preferred stock, convertible, shares issuable (in shares) | shares 17,082,285                                          
Series D Preferred Stock                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Preferred stock, convertible, shares issuable (in shares) | shares 17,082,285                                          
2023 Series A Unsecured Convertible Notes for Series B Senior Unsecured Convertible Notes                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Debt issuance costs                             1,400,000       $ 1,400,000      
Fair value of embedded derivative liability           $ 2,000,000.0                                
Derivative liability           13,500,000                                
Remeasured derivative liability                                   2,800,000        
Gain on change in fair value of derivative                                   4,000,000.0        
Revolving Credit Facility                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Change in the fair value of derivative liabilities                                       5,600,000    
Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                               $ 83,500,000            
Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Unamortized discount     $ 14,600,000                                      
Partial extinguishment of equity component     16,200,000                                      
Extinguishment gain                               11,800,000            
Lender fees     1,800,000                                      
Third party fees     2,200,000                                      
Equity component recorded in APIC                               1,000,000.0            
Gain (loss) on restructuring                               1,200,000            
Debt conversion, shares issued (in shares) | shares 85,412                                          
Convertible Notes Payable | Redeemable, Convertible Preferred Stock                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Debt conversion, shares issued (in shares) | shares 85,412                                          
Line of Credit                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Interest rate, effective percentage         4.25%                                  
Liquidity covenant compliance         $ 10,000,000.0                                  
Line of Credit | Revolving Credit Facility                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                             $ 25,000,000 25,000,000.0     $ 25,000,000 25,000    
Debt issuance costs                 $ 300,000                          
Unamortized discount                 500,000                          
Proceeds from Term Loan 2023             $ 2,500,000   15,000,000.0       $ 5,000,000.0 $ 5,000,000.0                
Line of credit maximum borrowing capacity                 25,000,000.0                          
Repayment fee                       $ 100,000                    
Line of Credit | Revolving Credit Facility | London Interbank Offered Rate (LIBOR)                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate                             3.75%              
Line of Credit | Revolving Credit Facility | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Minimum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate         1.50%                                  
Line of Credit | Revolving Credit Facility | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Maximum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate         5.50%                                  
Line of Credit | Revolving Credit Facility | Base Rate                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate         4.50%                   2.75%              
Line of Credit | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                 80,000,000.0                          
Debt issuance costs                 800,000                          
Unamortized discount                 $ 1,800,000                          
Covenant, revenue required to attain                             $ 125,000,000.0              
Line of Credit | Term Loan | London Interbank Offered Rate (LIBOR)                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate                             8.75%              
Line of Credit | Term Loan | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Minimum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate         1.50%                                  
Line of Credit | Term Loan | London Interbank Offered Rate (LIBOR) | Maximum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate         13.00%                                  
Line of Credit | Term Loan | Base Rate                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Basis spread on variable rate         12.00%                   7.75%              
Convertible Note 2019 | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate                   3.75%                        
Debt, transfer                   $ 75,100,000                        
Convertible Note 2023 | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate                   4.75%                        
Debt, transfer                   $ 75,100,000                        
Debt instrument, convertible, conversion price (in dollars per share) | $ / shares                   $ 44.50                        
Settlement conversion price (dollars per share) | $ / shares                   $ 35.60                        
Debt issuance costs                   $ 1,600,000                        
Unamortized discount                   $ 19,000,000.0                        
Interest rate, effective percentage                   11.90%                        
Senior Notes, due December 2019 | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Gross cash proceeds           $ 29,300,000                                
2023 Term Loans | Line of Credit | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Number of term loans | loan                 3                          
Initial Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Paid-in-kind interest option term                             24 months              
Increase to principal balance                             $ 2,000,000.0              
Initial Term Loan | Minimum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Interest rate, effective percentage                             16.60%       16.60%      
Initial Term Loan | Maximum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Interest rate, effective percentage                             17.70%       17.70%      
Initial Term Loan | Line of Credit | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                 $ 50,000,000.0                          
Delayed Draw Term Loan A | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Debt issuance costs                 500,000                          
Proceeds from Term Loan 2023                     $ 10,000,000.0                      
Amount drawn               $ 20,000,000.0                            
Delayed Draw Term Loan A | Term Loan | Minimum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Interest rate, effective percentage                             9.60%       9.60%      
Delayed Draw Term Loan A | Term Loan | Maximum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Interest rate, effective percentage                             10.90%       10.90%      
Delayed Draw Term Loan A | Line of Credit | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                 30,000,000.0                          
Delayed Draw Term Loan B | Line of Credit | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                 $ 15,000,000.0                          
Partial extinguishment of Convertible 3.75% Senior Notes                     15,000,000.0                      
Series B Senior Unsecured Convertible Notes | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate           7.00%                                
Aggregate principal amount       $ 34,405,000             $ 34,405,000             $ 34,405,000        
Debt instrument, convertible, conversion price (in dollars per share) | $ / shares       $ 7.20   $ 7.20         $ 7.20             $ 7.20        
Debt issuance costs           $ 2,300,000                                
Increase to principal balance                             $ 0     $ 0        
Gross cash proceeds           34,400,000                                
Series D conversion gain   $ 500,000                                        
Extinguishment of liability component     $ 500,000                                      
Net proceeds from the offering           $ 26,900,000                                
PIK interest           8.00%                                
Discount on principal amount   31.90%                                        
Series B Senior Unsecured Convertible Notes | Convertible Notes Payable | Series B Convertible Note Holders                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate     7.00%                                      
PIK interest     8.00%                                      
Discount on principal amount     10.00%                                      
Series B Senior Unsecured Convertible Notes | Convertible Notes Payable | 2023 Note Holders                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Discount on principal amount     55.00%                                      
Series B Senior Unsecured Convertible Notes | Convertible Notes Payable | 2023 Series A Unsecured Convertible Notes for Series B Senior Unsecured Convertible Notes                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Debt issuance costs                             200,000       $ 200,000      
Series D conversion gain           $ 5,100,000                                
Carrying value of original debt                             7,200,000       7,200,000      
Fair value of embedded derivative liability                             2,000,000.0       2,000,000.0      
Future undiscounted cash flows                             $ 6,800,000       $ 6,800,000      
Series A Unsecured Convertible Notes due 2023 | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Series D conversion gain   $ 59,000,000.0                                        
Extinguishment of liability component     $ 19,300,000                                      
Discount on principal amount   53.40%                                        
Series A Unsecured Convertible Notes due 2023 | Convertible Notes Payable | 2023 Series A Unsecured Convertible Notes for Series B Senior Unsecured Convertible Notes                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Original exchange amount           $ 9,000,000.0                                
Senior Notes, Due 2023                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Interest rate at period end                             27.40%       27.40%      
Senior Notes, due February 2023 | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount                             $ 83,515,000       $ 83,515,000 $ 102,905,000    
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate     9.50%                                   18.00%  
Aggregate principal amount     $ 13,800,000                                      
Debt instrument, convertible, conversion price (in dollars per share) | $ / shares     $ 2.78                                      
Increase to principal balance                             0.0              
Gross cash proceeds     $ 10,000,000.0                                      
Original exchange amount     $ 32,300,000                                      
Default threshold percentage     25.00%                                      
Series D conversion gain $ 50,300,000                                          
Consecutive trading days | loan     10                                      
Conversion premium percentage     20.00%                                      
Debt conversion, shares issued (in shares) | shares 29,862,641                                          
Sale of stock, price per share (usd per share) | $ / shares $ 0.90                                          
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | Debt Instrument, Redemption, Period One                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Conversion price percentage     100.00%                                      
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | Debt Instrument, Redemption, Period Two                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Conversion price percentage     75.00%                                      
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | Debt Instrument, Redemption, Period Three                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Conversion price percentage     50.00%                                      
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | Series B Convertible Note Holders                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Series D conversion gain     $ 35,900,000                                      
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | 2023 Note Holders                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Original exchange amount     3,700,000                                      
Series D conversion gain     $ 8,200,000                                      
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | Maximum                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Stated interest rate     18.00%                                      
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount   $ 50,100,000                                        
Debt instrument, convertible, conversion price (in dollars per share) | $ / shares   $ 1.50                                        
Debt issuance costs                               $ 600,000            
Extinguishment gain                             5,400,000              
Original exchange amount                             $ 3,100,000              
Default threshold percentage                             25.00%              
Series D conversion gain   $ 27,900,000                                 $ 27,600,000      
Debt conversion, shares issued (in shares) | shares                                     18,400,000      
Conversion rate                             666.6667%              
Inducement loss                             $ 1,900,000              
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | 2023 Series D Convertible Notes in exchange for 2023 Series A Convertible Notes                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Original exchange amount   27,500,000                                        
2023 Series D Convertible Notes | Convertible Notes Payable | 2023 Series D Convertible Notes in Exchange for 2023 Series B Convertible Notes                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Original exchange amount   $ 400,000                                        
Delayed Draw Term Loan C | Line of Credit | Term Loan                                            
Debt Instrument [Line Items]                                            
Aggregate principal amount $ 4,600,000