XML 113 R64.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.6
Debt and Credit Facilities (Details Textual) (USD $)
3 Months Ended 12 Months Ended 3 Months Ended 12 Months Ended 12 Months Ended 12 Months Ended 12 Months Ended 12 Months Ended 12 Months Ended 12 Months Ended
Dec. 31, 2011
Dec. 31, 2011
Jan. 01, 2011
Jan. 02, 2010
Jan. 03, 2009
Jan. 17, 2012
Oct. 25, 2011
Dec. 31, 2011
4.50% convertible senior notes due 2013
Dec. 31, 2011
4.50% convertible senior notes due 2013
Oct. 13, 2011
4.50% convertible senior notes due 2013
Dec. 31, 2011
Convertible Note
Jan. 02, 2010
Convertible Note
Jan. 01, 2011
Convertible Note
May 05, 2009
Convertible Note
Dec. 31, 2011
Convertible Note
Maximum [Member]
Dec. 31, 2011
Convertible Note
Minimum [Member]
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
Jan. 02, 2010
Manufacturing Group [Member]
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
Medium-term notes due 2011 (weighted-average rate of 9.83%)
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
Medium-term notes due 2011 (weighted-average rate of 9.83%)
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
6.50% due 2012
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
6.50% due 2012
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
3.875% due 2013
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
3.875% due 2013
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
4.50% convertible senior notes due 2013
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
4.50% convertible senior notes due 2013
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
4.625% due 2016
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
4.625% due 2016
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
6.20% due 2015
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
6.20% due 2015
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
5.60% due 2017
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
5.60% due 2017
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
7.25% due 2019
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
7.25% due 2019
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
6.625% due 2020
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
6.625% due 2020
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
5.95% due 2021
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
5.95% due 2021
Dec. 31, 2011
Manufacturing Group [Member]
Other (weighted-average rate of 3.72% and 3.12%, respectively)
Jan. 01, 2011
Manufacturing Group [Member]
Other (weighted-average rate of 3.72% and 3.12%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Jan. 02, 2010
Finance Group [Member]
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2011 (weighted-average rate of 3.07%)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2011 (weighted-average rate of 3.07%)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2012 (weighted-average rate of 4.43% and 4.43%, respectively)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2012 (weighted-average rate of 4.43% and 4.43%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2013 (weighted-average rate of 4.50% and 4.46%, respectively)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2013 (weighted-average rate of 4.50% and 4.46%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2014 (weighted-average rate of 5.07% and 5.07%, respectively)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2014 (weighted-average rate of 5.07% and 5.07%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2015 (weighted-average rate of 2.50% and 3.59%, respectively)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2015 (weighted-average rate of 2.50% and 3.59%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2016 (weighted-average rate of 1.94% and 4.59%, respectively
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2016 (weighted-average rate of 1.94% and 4.59%, respectively
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Due 2017 and thereafter (weighted-average rate of 2.86% and 3.31%, respectively)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Due 2017 and thereafter (weighted-average rate of 2.86% and 3.31%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Credit line borrowings due 2012 (weighted-average rate 0.91%)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Credit line borrowings due 2012 (weighted-average rate 0.91%)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
Securitized debt (weighted-average rate of 2.08% and 2.01%, respectively)
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
Securitized debt (weighted-average rate of 2.08% and 2.01%, respectively)
Dec. 31, 2011
Finance Group [Member]
6% Fixed-to-Floating Rate Junior Subordinated Notes
Jan. 01, 2011
Finance Group [Member]
6% Fixed-to-Floating Rate Junior Subordinated Notes
Dec. 31, 2011
Senior Unsecured Revolving Credit Facility [Member]
Line of Credit Facility [Line Items]                                                                                                                                
Facility agreement expires                                                                                                                               in March 2015
Senior unsecured revolving credit facility                                                                                                                               $ 1,000,000,000
Portion available for issuance of letters of credit against facility                                                                                                                               200,000,000
Outstanding under revolving facility                                                                                                                               0
Letters of credit issued against credit facility                                                                                                                               38,000,000
Debt (Textual) [Abstract]                                                                                                                                
Interest rate                                     9.83% 9.83% 6.50% 6.50% 3.875% 3.875% 4.50% 4.50% 4.625% 4.625% 6.20% 6.20% 5.60% 5.60% 7.25% 7.25% 6.625% 6.625% 5.95% 5.95%                                               6.00% 6.00%  
Weighted average interest rate                                                                             3.72% 3.12%       3.07% 3.07% 4.43% 4.43% 4.50% 4.46% 5.07% 5.07% 2.50% 3.59% 1.94% 4.59% 2.86% 3.31%     2.08% 2.01%      
Weighted average rate on credit line borrowings due 2012                                                                                                                   0.91% 0.91%          
Debt discount on convertible notes at date of issuance                           134,000,000                                                                                                    
Effective interest rate of the convertible notes coupon rate                             11.72% 4.50%                                                                                                
Initial conversion rate of shares of common stock issuable per $1000 in principal amount of convertible notes                     76.1905                                                                                                          
Face value of the notes                     216,000,000   600,000,000 600,000,000                                                                                               300,000,000    
Unamortized discount                     21,000,000   96,000,000                                                                                                      
Initial conversion price per share                     $ 13.125                                                                                                          
Lot size of principal amount of Convertible Notes for conversion into common stock 1,000 1,000                                                                                                                            
Amount if converted value in excess of face amount               88,000,000 88,000,000                                                                                                              
Potential incremental cash payment in excess of the face amount of the notes upon conversion of convertible notes, after giving effect to the exercise of the call options and warrants               45,000,000 45,000,000                                                                                                              
Potential incremental share settlement in excess of the face amount of the notes that could be issued upon conversion of convertible notes, after giving effect to the exercise of the call options and warrants               2,400,000 2,400,000                                                                                                              
Conversion threshold price per share               $ 17.06 $ 17.06                                                                                                              
Convertible at holder's option, convertible date description through March 31, 2012 through March 31, 2012                                                                                                                            
Conversion terms: Minimum trading days of common stock within 30 consecutive trading days of preceding calendar quarter   20 days                 20 days                                                                                                          
Conversion terms: Consecutive trading days ending on last trading day of preceding calendar quarter   30 days                 30 days                                                                                                          
Conversion terms: Percentage of applicable conversion price per share of common stock on last trading day of preceding calendar quarter that must be exceeded for at least 20 trading days during the 30 consecutive days ending the last trading day of the preceding quarter                     130.00%                                                                                                          
Conversion terms: Consecutive trading day measurement period in which trading price per $1,000 principal amount of convertible notes for each day was less than 98% of product of last reported sale price of common stock and applicable conversion rate                     10 days                                                                                                          
Conversion terms: Conversion period after 10-day consecutive trading day measurement period                     5 days                                                                                                          
Conversion terms: Percentage of product of the last reported sale price of our common stock and the applicable conversion rate                     98.00%                                                                                                          
Convertible date                     any time on or after February 19, 2013                                                                                                          
Net proceeds from issuance of long-term debt   926,000,000 231,000,000 918,000,000                         496,000,000 595,000,000                                             430,000,000 231,000,000 323,000,000                                          
Principal amount of convertible notes outstanding                                                 195,000,000 504,000,000                                                                            
Cash and non-cash interest expense incurred                     58,000,000 60,000,000                                                                                                        
Fixed interest rate on notes                                                                                                                           6.00%    
Floating variable rate of debt instrument                                                                                                                           1.735%    
Minimum fixed charge coverage required to be maintained by TFC   125.00%                                                                                                                            
Minimum shareholder's equity required to be maintain by TFC   200,000,000                                                                                                                            
Cash paid to TFC to maintain compliance with covenants     182,000,000 383,000,000 270,000,000                                                                                                                      
Debt Instrument, Maturity Date                     May 01, 2013                                                                                                     Feb. 15, 2067    
Debt instrument initial fixed rate duration description                                                                                                                           Until February 15, 2017    
Debt instrument description of variable rate basis after specified term at fixed rate                                                                                                                           Three-month London Interbank Offered Rate    
Debt Instrument call date earliest                                                                                                                           Feb. 15, 2017    
Debt Instrument call date latest                                                                                                                           Feb. 15, 2042    
Replacement capital covenant call date                                                                                                                           Feb. 15, 2047    
Tender offer settlement date                   Oct. 13, 2011                                                                                                            
Terms of Tender Offer, Principal amount of convertible notes purchased                   1,000                                                                                                            
Terms of Tender Offer, cash paid per lot                   1,524                                                                                                            
Principal amount of convertible notes tendered by holders                   225,000,000                                                                                                            
Purchased convertible notes in a small number of privately negotiated transactions                 151,000,000                                                                                                              
Retired in holder-initiated conversion               8,000,000                                                                                                                
Cash paid for tendered/purchased convertible notes                 580,000,000                                                                                                              
Percentage of convertible notes tendered                   37.50%                                                                                                            
Reduction in the principal amount of the convertible notes                 64.00%                                                                                                              
Fair value of convertible notes purchased                 398,000,000                                                                                                              
Equity component of purchased convertible notes                 182,000,000                                                                                                              
Pretax loss on early extinguishment of debt                 (55,000,000)                                                                                                              
Carrying amount of purchased convertible notes                 343,000,000                                                                                                              
Shareholders' equity reduction                 182,000,000                                                                                                              
Maximum value of capped calls 75,000,000 75,000,000                                                                                                                            
Additional Debt (Textual) [Abstract]                                                                                                                                
Variable-rate notes totaled 100,000,000 100,000,000 271,000,000                                                                                                                          
Stock Price on December 31, 2011 $ 18.49 $ 18.49                                                                                                                            
Amount paid for maintain compliance with the fixed charge coverage ratio           240,000,000                                                                                                                    
Call Option and Warrant Transactions (Textual) [Abstract]                                                                                                                                
Number of shares of common stock covered under call option before reduction             45,700,000                                                                                                                  
Number of shares of common stock covered under call option after reduction             28,600,000                                                                                                                  
Number of common shares covered by the warrants after reduction             28,000,000                                                                                                                  
Proceeds from call option transaction             135,000,000                                                                                                                  
Payment under warrant transaction             133,000,000                                                                                                                  
Number of shares of common stock covered under call option after additional reduction 16,500,000 16,500,000                                                                                                                            
Number of common shares covered by the warrants after additional reduction 16,500,000 16,500,000                                                                                                                            
Principal amount of convertible notes repurchased that equates to the reduction in the number of shares covered by the call options and warrants   384,000,000                                                                                                                            
Exercise price of common share   $ 15.75                                                                                                                            
Amount received from counterparties related to amendment of call option and warrant transaction             20,000,000                                                                                                                  
Effective Conversion Price of convertible notes before call option and warrant effect   $ 13.125                                                                                                                            
Effective Conversion Price of convertible notes after call option and warrant effect   $ 15.75                                                                                                                            
Capped Call (Textual) [Abstract]                                                                                                                                
Cost of Capped call transaction with counterparties             32,000,000                                                                                                                  
Common stock covered under capped call transaction             17,100,000                                                                                                                  
Common shares covered under capped call 28,600,000 28,600,000                                                                                                                            
Strike price of capped calls $ 13.125 $ 13.125                                                                                                                            
Cap price of capped calls $ 15.75 $ 15.75                                                                                                                            
Expiration date of capped call   May 2013                                                                                                                            
Minimum Stock Price $ 13.125 $ 13.125                                                                                                                            
Maximum stock price $ 15.75 $ 15.75                                                                                                                            
Market value of common stock below which capped call expires with no value $ 13.125 $ 13.125                                                                                                                            
Minimum stock price on specified maximum capped value $ 15.75 $ 15.75                                                                                                                            
Value of additional capped call transaction paid in lieu of amount due from amendment of option and warrant transactions $ 20,000,000                                                                                                                              
Additional shares of common stock covered upon amendment of capped call transaction 11,500,000