XML 80 R61.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.7.0.1
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3 Months Ended
Apr. 08, 2015
USD ($)
Apr. 08, 2015
EUR (€)
Mar. 30, 2015
USD ($)
Mar. 30, 2015
EUR (€)
Dec. 05, 2014
USD ($)
Dec. 02, 2014
USD ($)
Apr. 02, 2016
USD ($)
Mar. 28, 2015
USD ($)
Dec. 31, 2016
USD ($)
Mar. 15, 2016
USD ($)
Mar. 07, 2016
USD ($)
Dec. 31, 2015
USD ($)
Dec. 09, 2015
USD ($)
Mar. 30, 2015
EUR (€)
Dec. 05, 2014
EUR (€)
Nov. 08, 2013
USD ($)
Debt Instrument [Line Items]                                
Revolving credit agreements             $ 0         $ 680,000,000        
Senior notes             5,937,100,000         4,698,300,000       $ 2,300,000,000
Other financing (restated)             97,100,000         128,200,000        
Unamortized premium (discount), net             58,000,000         73,400,000        
Deferred financing fees             (37,100,000)         (36,600,000)        
Total borrowings outstanding             6,553,400,000         6,032,100,000        
Current indebtedness (restated)             (650,700,000)         (1,060,500,000)        
Long-term debt, less current portion             5,902,700,000         4,971,600,000        
Ownership in subsidiary                         100.00%      
Debt instrument, issuance date         Dec. 05, 2014                      
Repayments of long-term debt             14,300,000 $ 13,600,000                
Amount outstanding and due to factor             31,500,000         42,200,000        
Scenario, Forecast                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Amount outstanding and due to factor                 $ 0              
Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Amount debt exceeded par value     $ 101,900,000                          
Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Amount debt exceeded par value | €       € 93,600,000                        
Perrigo Co PLC                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt, less current portion             5,902,700,000         4,971,600,000        
Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Extinguishment of debt, amount $ 539,100,000                              
Long-term debt     $ 1,471,000,000                          
Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Extinguishment of debt, amount | €   € 500,000,000                            
2015 revolver                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Revolving credit agreements             0     $ 750,000,000   380,000,000        
Debt instrument, face amount                         $ 750,000,000      
2014 revolver                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Revolving credit agreements             0     $ 435,000,000   300,000,000        
Debt instrument, face amount         $ 600,000,000                      
Line of credit facility, maximum borrowing capacity | €                           € 1,000,000,000    
Line of credit facility, borrowings outstanding             0                  
2014 euro-denominated term loan due December 5, 2019                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Term loans [1]             $ 498,300,000         488,800,000        
Debt instrument, due date             Dec. 05, 2019                  
Debt instrument, face amount         614,300,000                      
2014 euro-denominated term loan due December 5, 2019 | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, face amount | €                             € 500,000,000  
1.30% unsecured senior notes due November 8, 2016                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [2]             $ 500,000,000         500,000,000        
Debt instrument, interest rate             1.30%                 1.30%
Debt instrument, due date             Nov. 08, 2016                  
Debt instrument, face amount                               $ 500,000,000.000
4.500% unsecured senior notes due May 23, 2017                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [1],[3]             $ 205,000,000         195,500,000        
Debt instrument, interest rate             4.50%                  
Debt instrument, due date             May 23, 2017                  
5.125% unsecured senior notes due December 12, 2017                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [1],[3]             $ 341,700,000         325,800,000        
Debt instrument, interest rate             5.125%                  
Debt instrument, due date             Dec. 12, 2017                  
2.30% unsecured senior notes November 8, 2018                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [2]             $ 600,000,000         600,000,000        
Debt instrument, interest rate             2.30%                 2.30%
Debt instrument, due date             Nov. 08, 2018                  
Debt instrument, face amount                               $ 600,000,000.000
5.000% unsecured senior notes due May 23, 2019                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [1],[3]             $ 136,700,000         130,300,000        
Debt instrument, interest rate             5.00%                  
Debt instrument, due date             May 23, 2019                  
3.500% unsecured senior notes due March 15, 2021                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [4]             $ 500,000,000         0        
Debt instrument, interest rate             3.50%       3.50%          
Debt instrument, due date             Mar. 15, 2021                  
Debt instrument, face amount                     $ 500,000,000.0          
3.5% senior note due December 15, 2021                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [5]             $ 500,000,000         500,000,000        
Debt instrument, interest rate           3.50% 3.50%                  
Debt instrument, due date             Dec. 15, 2021                  
Debt instrument, face amount           $ 500,000,000                    
Debt instrument, issuance date           Dec. 02, 2014                    
5.105% senior note due July 19, 2023                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [1],[3]             $ 153,700,000         146,700,000        
Debt instrument, interest rate             5.1045%                  
Debt instrument, due date             Jul. 19, 2023                  
4.00% unsecured senior notes due November 15, 2023                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [2]             $ 800,000,000         800,000,000        
Debt instrument, interest rate             4.00%                 4.00%
Debt instrument, due date             Nov. 15, 2023                  
Debt instrument, face amount                               $ 800,000,000.000
3.9% senior note due December 15, 2024                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [5]             $ 700,000,000         700,000,000        
Debt instrument, interest rate           3.90% 3.90%                  
Debt instrument, due date             Dec. 15, 2024                  
Debt instrument, face amount           $ 700,000,000                    
4.375% senior note due March 15, 2026                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [4]             $ 700,000,000         0        
Debt instrument, interest rate             4.375%       4.375%          
Debt instrument, due date             Mar. 15, 2026                  
Debt instrument, face amount                     $ 700,000,000.0          
5.30% unsecured senior notes due November 15, 2043                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [2]             $ 400,000,000         400,000,000        
Debt instrument, interest rate             5.30%                 5.30%
Debt instrument, due date             Nov. 15, 2043                  
Debt instrument, face amount                               $ 400,000,000.000
4.9% senior notes due December 15, 2044                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes [5]             $ 400,000,000         400,000,000        
Debt instrument, interest rate           4.90% 4.90%                  
Debt instrument, due date             Dec. 15, 2044                  
Debt instrument, face amount           $ 400,000,000                    
2014 Euro-Denominated Term Loan due December 5, 2019 additional draw                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, face amount         $ 368,600,000                      
2014 Euro-Denominated Term Loan due December 5, 2019 additional draw | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, face amount | €                             € 300,000,000  
Debt securities                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes                     $ 1,200,000,000          
6.19% senior notes | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, interest rate     6.19%                     6.19%    
Debt instrument, due date     Jan. 01, 2016 Jan. 01, 2016                        
6.19% senior notes | Restated Omega | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired     $ 20,000,000.0                          
5.1045% senior notes | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, interest rate     5.1045%                     5.1045%    
Debt instrument, due date     Jan. 01, 2023 Jan. 01, 2023                        
Long-term debt     $ 147,000,000                          
5.1045% senior notes | Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt | €                           € 135,000,000.0    
5.125% retail bonds | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, interest rate     5.125%                     5.125%    
Debt instrument, due date     Jan. 01, 2017 Jan. 01, 2017                        
Long-term debt acquired     $ 326,700,000                          
5.125% retail bonds | Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired | €                           € 300,000,000    
4.5% retail bonds | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, interest rate     4.50%                     4.50%    
Debt instrument, due date     Jan. 01, 2017 Jan. 01, 2017                        
Long-term debt acquired     $ 196,000,000                          
4.5% retail bonds | Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired | €                           € 180,000,000    
5.0% retail bond | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Debt instrument, interest rate     5.00%                     5.00%    
Debt instrument, due date     Jan. 01, 2019 Jan. 01, 2019                        
Long-term debt acquired     $ 130,700,000                          
5.0% retail bond | Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired | €                           € 120,000,000    
2014 notes | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Senior notes           $ 1,600,000,000                    
Credit facility indebtedness | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired     544,500,000                          
Credit facility indebtedness | Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired | €                           500,000,000    
Over draft                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Line of credit facility, borrowings outstanding             $ 60,400,000         $ 82,900,000        
Over draft | Restated Omega                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired     $ 56,000,000                          
Over draft | Restated Omega | Euro                                
Debt Instrument [Line Items]                                
Long-term debt acquired | €                           € 51,400,000    
[1] Debt denominated in euros subject to fluctuations in the euro-to-U.S. dollar exchange rate.
[2] Discussed below collectively as the "2013 Notes."
[3] Debt assumed from Omega.
[4] Discussed below collectively as the "2016 Notes."
[5] Discussed below collectively as the "2014 Notes."