EX-99.3 4 a12-11507_1ex99d3.htm EX-99.3

Exhibit 99.3

 

Rosetta Stone Inc.

Business Metrics

(in thousands)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Quarter-Ended

 

 

 

Quarter-Ended

 

 

 

Quarter-Ended

 

 

 

 

 

3/31/10

 

6/30/10

 

9/30/10

 

12/31/10

 

2010

 

3/31/11

 

6/30/11

 

9/30/11

 

12/31/11

 

2011

 

3/31/12

 

6/30/12

 

9/30/12

 

12/31/12

 

2012

 

Net Bookings by Market

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US Consumer

 

41,631

 

38,746

 

41,138

 

52,243

 

173,758

 

29,814

 

36,828

 

35,562

 

54,786

 

156,990

 

41,237

 

 

 

 

 

 

 

 

 

International Consumer

 

10,029

 

8,177

 

9,860

 

15,176

 

43,242

 

14,996

 

12,910

 

11,945

 

14,589

 

54,440

 

13,046

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Consumer

 

51,660

 

46,923

 

50,998

 

67,419

 

217,000

 

44,810

 

49,738

 

47,507

 

69,375

 

211,430

 

54,283

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Institutional

 

9,108

 

17,110

 

22,307

 

14,395

 

62,920

 

10,770

 

16,973

 

18,555

 

15,459

 

61,757

 

10,984

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

60,768

 

64,033

 

73,305

 

81,814

 

279,920

 

55,580

 

66,711

 

66,062

 

84,834

 

273,187

 

65,267

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

YoY Growth (%)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US Consumer

 

6

%

-9

%

-19

%

-11

%

-9

%

-28

%

-5

%

-14

%

5

%

-10

%

38

%

 

 

 

 

 

 

 

 

International Consumer

 

304

%

168

%

135

%

93

%

146

%

50

%

58

%

21

%

-4

%

26

%

-13

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Consumer

 

23

%

3

%

-7

%

1

%

4

%

-13

%

6

%

-7

%

3

%

-3

%

21

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Institutional

 

8

%

28

%

5

%

37

%

18

%

18

%

-1

%

-17

%

7

%

-2

%

2

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

21

%

9

%

-4

%

6

%

7

%

-9

%

4

%

-10

%

4

%

-2

%

17

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

% of Total Net Bookings

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US Consumer

 

69

%

60

%

56

%

64

%

62

%

54

%

55

%

54

%

65

%

57

%

63

%

 

 

 

 

 

 

 

 

International Consumer

 

16

%

13

%

14

%

18

%

15

%

27

%

20

%

18

%

17

%

20

%

20

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Consumer

 

85

%

73

%

70

%

82

%

78

%

81

%

75

%

72

%

82

%

77

%

83

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Institutional

 

15

%

27

%

30

%

18

%

23

%

19

%

25

%

28

%

18

%

23

%

17

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Revenue by Market

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US Consumer

 

41,407

 

38,748

 

36,902

 

44,516

 

161,573

 

28,061

 

38,606

 

37,710

 

52,794

 

157,171

 

42,671

 

 

 

 

 

 

 

 

 

International Consumer

 

9,815

 

7,651

 

9,708

 

15,516

 

42,690

 

14,601

 

12,014

 

11,002

 

13,238

 

50,855

 

12,617

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Consumer

 

51,222

 

46,399

 

46,610

 

60,032

 

204,263

 

42,662

 

50,620

 

48,712

 

66,032

 

208,026

 

55,288

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Institutional

 

11,792

 

14,249

 

14,316

 

14,248

 

54,605

 

14,316

 

16,123

 

15,490

 

14,494

 

60,423

 

14,161

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

63,014

 

60,648

 

60,926

 

74,280

 

258,868

 

56,978

 

66,743

 

64,202

 

80,526

 

268,449

 

69,449

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

YoY Growth (%)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US Consumer

 

5

%

-8

%

-28

%

-25

%

-16

%

-32

%

0

%

2

%

19

%

-3

%

52

%

 

 

 

 

 

 

 

 

International Consumer

 

297

%

154

%

137

%

101

%

147

%

49

%

57

%

13

%

-15

%

19

%

-14

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Consumer

 

22

%

3

%

-16

%

-10

%

-2

%

-17

%

9

%

5

%

10

%

2

%

30

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Institutional

 

39

%

23

%

21

%

26

%

26

%

21

%

13

%

8

%

2

%

11

%

-1

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

25

%

7

%

-9

%

-5

%

3

%

-10

%

10

%

5

%

8

%

4

%

22

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

% of Total Revenue

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US Consumer

 

66

%

64

%

61

%

60

%

62

%

49

%

58

%

59

%

66

%

58

%

62

%

 

 

 

 

 

 

 

 

International Consumer

 

15

%

13

%

16

%

21

%

17

%

26

%

18

%

17

%

16

%

19

%

18

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Consumer

 

81

%

77

%

77

%

81

%

79

%

75

%

76

%

76

%

82

%

77

%

80

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Worldwide Institutional

 

19

%

23

%

23

%

19

%

21

%

25

%

24

%

24

%

18

%

23

%

20

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Prior period data has been modifed where applicable to conform to current presentation for comparative purposes.

Immaterial rounding differences may be present in this data in order to conform to Financial Statement totals.

 

1



 

Rosetta Stone Inc.

Business Metrics

(in thousands)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Quarter-Ended

 

 

 

Quarter-Ended

 

 

 

Quarter-Ended

 

 

 

 

 

3/31/10

 

6/30/10

 

9/30/10

 

12/31/10

 

2010

 

3/31/11

 

6/30/11

 

9/30/11

 

12/31/11

 

2011

 

3/31/12

 

6/30/12

 

9/30/12

 

12/31/12

 

2012

 

Consumer Revenue by Channel

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

DTC

 

31,026

 

25,142

 

27,500

 

34,496

 

118,164

 

31,856

 

30,984

 

31,177

 

42,368

 

136,385

 

36,839

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Kiosk

 

9,391

 

8,683

 

7,392

 

9,533

 

34,999

 

7,312

 

7,368

 

6,987

 

8,504

 

30,171

 

6,483

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Global Retail

 

9,608

 

11,200

 

9,832

 

15,413

 

46,053

 

2,585

 

10,752

 

9,015

 

14,265

 

36,616

 

10,999

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Home School

 

1,197

 

1,374

 

1,886

 

590

 

5,047

 

909

 

1,516

 

1,533

 

895

 

4,854

 

967

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

51,222

 

46,399

 

46,610

 

60,032

 

204,263

 

42,662

 

50,620

 

48,712

 

66,032

 

208,026

 

55,288

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

YoY Growth (%)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

DTC

 

24

%

-5

%

-6

%

-2

%

2

%

3

%

23

%

13

%

23

%

15

%

16

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Kiosk

 

14

%

-7

%

-25

%

-28

%

-14

%

-22

%

-15

%

-5

%

-11

%

-14

%

-11

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Global Retail

 

34

%

46

%

-27

%

-12

%

0

%

-73

%

-4

%

-8

%

-7

%

-20

%

325

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Home School

 

-19

%

-12

%

-28

%

-50

%

-26

%

-24

%

10

%

-19

%

52

%

-4

%

6

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

22

%

3

%

-16

%

-10

%

-2

%

-17

%

9

%

5

%

10

%

2

%

30

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

% of Total Consumer Revenue

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

DTC

 

61

%

54

%

59

%

57

%

58

%

75

%

61

%

64

%

64

%

66

%

66

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Kiosk

 

18

%

19

%

16

%

16

%

17

%

17

%

15

%

14

%

13

%

15

%

12

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Global Retail

 

19

%

24

%

21

%

26

%

23

%

6

%

21

%

19

%

22

%

17

%

20

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Home School

 

2

%

3

%

4

%

1

%

2

%

2

%

3

%

3

%

1

%

2

%

2

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Unit Metrics Updated

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Consumer unit volume (in thousands)

 

 

132.1

 

 

120.0

 

 

128.3

 

 

173.4

 

 

553.8

 

 

114.2

 

 

139.9

 

 

145.7

 

 

221.7

 

 

621.5

 

 

190.8

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Average Net Revenue per Unit

 

$

388

 

$

387

 

$

363

 

$

346

 

$

369

 

$

374

 

$

362

 

$

334

 

$

298

 

$

335

 

$

290

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

YoY Unit Metrics Growth (%)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Consumer unit volume

 

10

%

-3

%

-18

%

-11

%

-7

%

-14

%

17

%

14

%

28

%

12

%

67

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Average Net Revenue per Unit

 

12

%

7

%

3

%

1

%

5

%

-4

%

-6

%

-8

%

-14

%

-9

%

-22

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

# of Kiosks (end of period)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

US

 

190

 

186

 

180

 

173

 

173

 

144

 

117

 

114

 

103

 

103

 

57

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Europe

 

9

 

10

 

13

 

15

 

15

 

15

 

16

 

14

 

13

 

13

 

1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Asia Pacific

 

41

 

50

 

64

 

71

 

71

 

78

 

76

 

69

 

58

 

58

 

44

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total # of Kiosks (end of period)

 

240

 

246

 

257

 

259

 

259

 

237

 

209

 

197

 

174

 

174

 

102

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Revenues by Geography

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

United States

 

52,476

 

52,139

 

50,390

 

57,624

 

212,629

 

41,271

 

53,418

 

51,708

 

65,725

 

212,122

 

54,914

 

 

 

 

 

 

 

 

 

International

 

10,538

 

8,509

 

10,536

 

16,656

 

46,239

 

15,707

 

13,325

 

12,494

 

14,801

 

56,327

 

14,535

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

63,014

 

60,648

 

60,926

 

74,280

 

258,868

 

56,978

 

66,743

 

64,202

 

80,526

 

268,449

 

69,449

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Revenues by Geography (as a %)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

United States

 

83

%

86

%

83

%

78

%

82

%

72

%

80

%

81

%

82

%

79

%

79

%

 

 

 

 

 

 

 

 

International

 

17

%

14

%

17

%

22

%

18

%

28

%

20

%

19

%

18

%

21

%

21

%

 

 

 

 

 

 

 

 

Total

 

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

100

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Prior period data has been modifed where applicable to conform to current presentation for comparative purposes.

Immaterial rounding differences may be present in this data in order to conform to Financial Statement totals.

 

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