XML 53 R41.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.20.4
Notes Payable (Details) - USD ($)
1 Months Ended 3 Months Ended 9 Months Ended
Sep. 11, 2020
Jul. 12, 2019
Jul. 14, 2016
Dec. 04, 2020
Nov. 19, 2020
Sep. 21, 2020
Jul. 31, 2020
Jul. 02, 2020
Jun. 26, 2020
Jun. 24, 2020
May 22, 2020
Apr. 15, 2020
Oct. 09, 2018
Jul. 20, 2018
Mar. 30, 2018
Feb. 28, 2013
Dec. 31, 2020
Dec. 31, 2019
Dec. 31, 2020
Dec. 31, 2019
Mar. 31, 2020
Jul. 03, 2019
Dec. 31, 2017
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount                                 $ 70,000,000   $ 70,000,000   $ 70,000,000    
Restricted cash                                 1,000,000   1,000,000   1,000,000    
Loss on extinguishment of notes payable       $ 545,000 $ 5,000                       (540,000) (852,000)      
Current portion gross                                 23,043,000   23,043,000   48,691,000    
Issuance of common stock and warrants in connection with debt instruments (in Shares)                   329,501                          
Gross proceeds                     $ 8,000,000.0                        
Debt principal amount         $ 250                                    
Proceeds from issuance of debt                       $ 2,200,000                      
Line of Credit [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Current portion gross                                 5,100,000   5,100,000   14,500,000    
Maximum borrowing capacity                                           $ 18,000,000.0  
Remaining borrowing capacity                                 4,000,000.0   4,000,000.0        
Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount                               $ 70,000,000.0              
Basis spread on variable rate                               9.00%              
Debt interest rate                               2.50%              
Debt instrument maximum amount of support                                 1,500,000   1,500,000        
Current portion gross                                 12,036,000   12,036,000   12,205,000    
Prospect Loan [Member] | London Interbank Offered Rate (LIBOR) [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt variable rate basis floor                               2.00%              
Bison Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount   $ 10,000,000.0                       $ 10,000,000.0                 $ 10,000,000.0
Debt interest rate                           5.00%                  
Outstanding warrants (in Shares)                                             1,400,000
Debt Instrument, term                           1 year                  
Current portion gross                                     10,000,000    
Convertible Notes Payable [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt interest rate                       1.00%                      
Debt conversion price (in Dollars per share)                                 $ 1.50   $ 1.50        
Proceeds from issuance of debt                       $ 2,200,000                      
Convertible Notes Payable [Member] | Convertible Debt [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount                         $ 5,000,000.0                    
Debt interest rate   5.00%                     8.00%                    
Debt conversion (in Shares)   6,666,666                     3,333,333                    
Debt conversion price (in Dollars per share)   $ 1.50                     $ 1.50                    
Repayments of debt                         $ 5,000,000.0                    
Debt instrument, number of one-year extensions                         The $5.0 million in aggregate principal bears interest at 8% maturing on October 9, 2019 with two one year extensions at the Company’s option.                    
Debt instrument convertible secondary conversion price (in Dollars per share)                                     $ 1.10        
Debt discount                                 $ 270,000   $ 270,000        
Second Lien Loans [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount                   $ 842,000                          
Debt interest rate     12.75%                                        
Loss on extinguishment of notes payable                   23,000                          
Gross proceeds                   758,000                          
Aggregate maximum shortfall cash                   $ 50,000                          
Closing price of common stock (in Shares)                   1,000,000                          
Stock issued during period, shares, true-up clause adjustment (in Shares)               33,465                              
Stock issued during period, value, true-up clause adjustment             $ 50,000 $ 61,000                              
Consent fee                 $ 100,000                            
Payment of fee           $ 50,000                                  
Issue of common stock (in Shares)         452,500                                    
Debt principal amount       $ 1,400                                      
Aggregate of class A common stock (in Shares)       2,776,283                                      
Second Lien Loans [Member] | Convertible Debt [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount     $ 15,000,000.0                                        
Current portion gross                                 $ 6,000,000.0   $ 6,000,000.0        
Second Lien Loans [Member] | Secured Debt [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount     $ 1,000,000.0                                        
Debt interest rate     7.50%                                        
Number of shares to be issued for every 1 Million borrowed (in Shares)     98,000                                        
Issuance of common stock and warrants in connection with debt instruments (in Shares)                                     906,450        
Per share (in Dollars per share)       $ 0.001                                      
Second Lien Loans [Member] | Payment in Kind (PIK) Note [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt interest rate     5.25%                                        
Revolving Credit Facility [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Maximum borrowing capacity                             $ 19,000,000.0                
Debt Instrument, Prepayment Period - Between Second And Third Anniversary [Member] | Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Prepayment premium                                 5.00%   5.00%        
Debt Instrument, Prepayment Period - Between Third and Fourth Anniversary [Member] | Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Prepayment premium                                 4.00%   4.00%        
Debt Instrument, Prepayment Period - Between Fourth and Fifth Anniversary [Member] | Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Prepayment premium                                 3.00%   3.00%        
Debt Instrument, Prepayment Period - Between Fifth and Sixth Anniversary [Member] | Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Prepayment premium                                 2.00%   2.00%        
Debt Instrument, Prepayment Period - Between Sixth and Seventh Anniversary [Member] | Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Prepayment premium                                 1.00%   1.00%        
Prospect Loan [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Restricted cash                                 $ 1,000,000.0   $ 1,000,000.0   $ 1,000,000.0    
Ronald L. Chez [Member] | Second Lien Loans [Member] | Convertible Debt [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Current portion gross                                 $ 4,700,000   $ 4,700,000        
Revolving Credit Facility [Member] | Prime Rate [Member] | Cinedigm Credit Facility [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Basis spread on variable rate                             0.50%                
Revolving Credit Facility [Member] | London Interbank Offered Rate (LIBOR) [Member] | Cinedigm Credit Facility [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Basis spread on variable rate                             3.25%                
Bison Global [Member] | Convertible Notes Payable [Member] | Convertible Debt [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt conversion (in Shares) 6,666,667                                            
Debt conversion price (in Dollars per share) $ 1.50                                            
Loss on extinguishment of notes payable $ 285,000                                            
Mingtai Convertible Notes [Member] | Convertible Notes Payable [Member] | Convertible Debt [Member]                                              
Notes Payable (Details) [Line Items]                                              
Debt face amount                         $ 5,000,000.0                    
Debt conversion (in Shares) 3,333,333                                            
Debt conversion price (in Dollars per share) $ 1.50