XML 68 R35.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.0.8
Financial Instruments and Fair Value Measurements (Tables)
 12 Months Ended
Sep. 30, 2014
Fair Value Disclosures [Abstract]  
Fair Values of Financial Instruments

The fair values of financial instruments, including those not recognized on the statement of financial position at fair value, carried at September 30, 2014 and 2013 are classified in accordance with the fair value hierarchy in the following tables:

 

            Basis of Fair Value Measurement  
(Millions of dollars)    September  30,
2014
Total		      Quoted Prices in
Active Markets
for Identical
Assets (Level 1)		      Significant
Other
Observable
Inputs (Level 2)		      Significant
Unobservable
Inputs (Level 3)		  

Assets

            

Institutional money market investments

    $ 1,040       $ 1,040       $ —       $ —   

Interest rate swaps

      3         —         3         —   

Forward exchange contracts

      20         —         20         —   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total Assets

    $ 1,063       $ 1,040       $ 23       $ —   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Liabilities

            

Forward exchange contracts

    $ 14       $ —       $ 14       $ —   

Contingent consideration liabilities

      14         —         —         14   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total Liabilities

    $ 29       $ —       $ 14       $ 14   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

 

            Basis of Fair Value Measurement  
(Millions of dollars)    September  30,
2013
Total		      Quoted Prices in
Active Markets
for Identical
Assets (Level 1)		      Significant
Other
Observable
Inputs (Level 2)		      Significant
Unobservable
Inputs (Level 3)		  

Assets

            

Institutional money market investments

    $ 881       $ 881       $ —       $ —   

Forward exchange contracts

      13         —         13         —   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total Assets

    $ 895       $ 881       $ 13       $ —   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Liabilities

            

Forward exchange contracts

    $ 7       $ —       $ 7       $ —   

Contingent consideration liabilities

      23         —         —         23   
  

 

 

     

 

 

     

 

 

     

 

 

  

Total Liabilities

    $ 30       $ —       $ 7       $ 23