XML 51 R28.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v2.4.1.9
Debt (Tables)
12 Months Ended
Dec. 31, 2014
Debt Disclosure [Abstract]  
Summary of Debt and Capital Lease Obligations

The Company’s debt and capital lease obligations at December 31 consisted of (amounts in thousands):

 

     2014     2013  

$1 Billion Credit Facility

   $ 586,500      $ 509,500   

$400 Million Term Loan Facility

     398,000        —     

3.75% Convertible Senior Notes, net of unamortized discount of $0 and $10,096

     —          293,962   

5% Senior Notes

     350,000        350,000   

AC Hotel note payable, terms as set forth in Note 1

     6,000        —     

Capital lease obligations

     1,055        958   
  

 

 

   

 

 

 

Total debt

     1,341,555        1,154,420   

Less amounts due within one year

     (377     (599
  

 

 

   

 

 

 

Total long-term debt

   $ 1,341,178      $ 1,153,821   
  

 

 

   

 

 

 
Annual Maturities of Long-Term Debt Excluding Capital Lease Obligations

Annual maturities of long-term debt, excluding capital lease obligations, are as follows (amounts in thousands):

 

     $1 Billion      $400 Million      5%      AC Hotel         
     Credit Facility      Term Loan Facility      Senior Notes      Note Payable      Total  

2015

   $ —         $ —         $ —         $ —         $ —     

2016

     —           —           —           6,000         6,000   

2017

     586,500         —           —           —           586,500   

2018

     —           —           —           —           —     

2019

     —           —           —           —           —     

Years thereafter

     —           398,000         350,000         —           748,000   
  

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

    

 

 

 

Total

   $ 586,500       $ 398,000       $ 350,000       $ 6,000       $ 1,340,500