XML 57 R40.htm IDEA: XBRL DOCUMENT v3.8.0.1
Debt (Tables)
12 Months Ended
Dec. 31, 2017
Debt [Abstract]  
Schedule Of Carrying And Principal Values Of Debt



 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 



 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 



 

 

 

As of

 

As of



 

 

 

December 31, 2017

 

December 31, 2016



 

Maturity Date

 

Principal Balance

 

Fair Value

 

Carrying Value

 

Principal Balance

 

Fair Value

 

Carrying Value

2014 Senior Notes

 

July 15, 2022

 

$

750,000 

 

$

770,625 

 

$

739,079 

 

$

750,000 

 

$

763,125 

 

$

736,992 

2016 Senior Notes

 

Sep. 1, 2024

 

 

1,100,000 

 

 

1,127,500 

 

 

1,081,262 

 

 

1,100,000 

 

 

1,083,500 

 

 

1,078,954 

2017 Senior Notes

 

Oct. 1, 2022

 

 

750,000 

 

 

750,938 

 

 

741,437 

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

2012-1C Tower Securities

 

Dec. 11, 2017

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

610,000 

 

 

610,165 

 

 

607,157 

2013-1C Tower Securities

 

April 10, 2018

 

 

425,000 

 

 

423,853 

 

 

424,482 

 

 

425,000 

 

 

423,381 

 

 

422,768 

2013-2C Tower Securities

 

April 11, 2023

 

 

575,000 

 

 

578,433 

 

 

568,609 

 

 

575,000 

 

 

563,322 

 

 

567,545 

2013-1D Tower Securities

 

April 10, 2018

 

 

330,000 

 

 

330,145 

 

 

329,585 

 

 

330,000 

 

 

334,521 

 

 

328,225 

2014-1C Tower Securities

 

Oct. 8, 2019

 

 

920,000 

 

 

915,216 

 

 

914,929 

 

 

920,000 

 

 

922,199 

 

 

912,219 

2014-2C Tower Securities

 

Oct. 8, 2024

 

 

620,000 

 

 

620,942 

 

 

613,461 

 

 

620,000 

 

 

608,921 

 

 

612,641 

2015-1C Tower Securities

 

Oct. 8, 2020

 

 

500,000 

 

 

496,840 

 

 

493,474 

 

 

500,000 

 

 

495,145 

 

 

491,289 

2016-1C Tower Securities

 

July 9, 2021

 

 

700,000 

 

 

691,166 

 

 

693,118 

 

 

700,000 

 

 

688,072 

 

 

691,322 

2017-1C Tower Securities

 

April 11, 2022

 

 

760,000 

 

 

751,404 

 

 

751,076 

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

Revolving Credit Facility

 

Feb. 5, 2020

 

 

40,000 

 

 

40,000 

 

 

40,000 

 

 

390,000 

 

 

390,000 

 

 

390,000 

2014 Term Loan

 

Mar. 24, 2021

 

 

1,447,500 

 

 

1,451,119 

 

 

1,439,373 

 

 

1,462,500 

 

 

1,467,984 

 

 

1,452,039 

2015 Term Loan

 

June 10, 2022

 

 

487,500 

 

 

488,109 

 

 

480,801 

 

 

492,500 

 

 

494,347 

 

 

484,432 

Total debt

 

 

 

$

9,405,000 

 

$

9,436,290 

 

$

9,310,686 

 

$

8,875,000 

 

$

8,844,682 

 

$

8,775,583 

Less: current maturities of long-term debt

 

 

 

 

 

(20,000)

 

 

 

 

 

 

 

 

(627,157)

Total long-term debt, net of current maturities

 

 

 

 

$

9,290,686 

 

 

 

 

 

 

 

$

8,148,426 



Schedule Of Future Principal Payment Obligations



 

 

 

 

 



 

 

 

 

 

For the year ended December 31,

 

(in thousands)

2018

 

 

 

$

775,000 

2019

 

 

 

 

940,000 

2020

 

 

 

 

560,000 

2021

 

 

 

 

2,107,500 

2022

 

 

 

 

2,727,500 



Schedule Of Cash And Non-Cash Interest Expense



 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 



 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 



 

For the year ended December 31,



 

2017

 

2016

 

2015



 

Cash

 

Non-cash

 

Cash

 

Non-cash

 

Cash

 

Non-cash



 

Interest

 

Interest

 

Interest

 

Interest

 

Interest

 

Interest



 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 



 

(in thousands)

5.625% Senior Notes

 

 

 —

 

 

 —

 

 

21,094 

 

 

 —

 

 

28,125 

 

 

 —

5.75% Senior Notes

 

 

 —

 

 

 —

 

 

28,494 

 

 

 —

 

 

46,000 

 

 

 —

2014 Senior Notes

 

 

36,563 

 

 

724 

 

 

36,563 

 

 

689 

 

 

36,563 

 

 

655 

2016 Senior Notes

 

 

53,625 

 

 

954 

 

 

20,258 

 

 

348 

 

 

 —

 

 

 —

2017 Senior Notes

 

 

6,500 

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

2010 Tower Securities

 

 

 —

 

 

 —

 

 

15,213 

 

 

 —

 

 

28,230 

 

 

 —

2012-1C Tower Securities

 

 

5,330 

 

 

 —

 

 

18,107 

 

 

 —

 

 

18,111 

 

 

 —

2013 Tower Securities

 

 

43,217 

 

 

 —

 

 

43,217 

 

 

 —

 

 

43,217 

 

 

 —

2014 Tower Securities

 

 

51,138 

 

 

 —

 

 

51,138 

 

 

 —

 

 

51,138 

 

 

 —

2015-1C Tower Securities

 

 

15,939 

 

 

 —

 

 

15,939 

 

 

 —

 

 

3,453 

 

 

 —

2016-1C Tower Securities

 

 

20,361 

 

 

 —

 

 

9,898 

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

2017-1C Tower Securities

 

 

17,182 

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

Revolving Credit Facility

 

 

8,046 

 

 

 —

 

 

4,167 

 

 

 —

 

 

5,552 

 

 

 —

2012-1 Term Loan

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

 —

 

 

3,959 

 

 

 —

2014 Term Loan

 

 

49,414 

 

 

525 

 

 

48,962 

 

 

510 

 

 

48,992 

 

 

492 

2015 Term Loan

 

 

16,641 

 

 

676 

 

 

16,487 

 

 

656 

 

 

9,243 

 

 

358 

Capitalized interest and other

 

 

(207)

 

 

 —

 

 

(366)

 

 

 —

 

 

(217)

 

 

 —

Total

 

$

323,749 

 

$

2,879 

 

$

329,171 

 

$

2,203 

 

$

322,366 

 

$

1,505